저자: 미상 · 외국인
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TQQQ(3배 레버리지 나스닥 ETF) 고점 대비 큰 하락 후 5년 보유 시뮬레이션 결과를 근거로 하락 시 매수 및 장기 보유를 권함. 2009년 이후 103개 구간 5년 보유 시 원금 손실 구간 없음, 최고 약 17배. 다만 3배 레버리지의 대폭락 위험 및 향후 금리 인상 기조에서 양적 완화 재현 가능성이 낮다는 견해 제시. SOXL과의 비교 영상 예고.
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오늘은 TQQQ를 중장기로 보유했을 때, 5년 뒤 원금 손실 가능성이 몇 퍼센트인지, 10배가 될 가능성은 몇 퍼센트인지를 이야기해 보려고 합니다. 3배 레버리지 상품에 소액으로 투자를 고민하시는 분들, 그리고 이미 고점에서 물려 계신 분들도 꼭 보셨으면 하는 내용이니 끝까지 시청해 주시면 좋겠습니다.
TQQQ는 6월에 52주 저가를 찍고 나서도 아직 저가 부근에서 움직이고 있습니다. 계속해서 큰 폭으로 흔들리는 가격을 체크하고 계신 분들은 이 하락률이 아직 온화하게 보일 수도 있지만, 실제로 고점 대비 70% 가까이 빠졌다는 사실이 놀랍습니다. 역시 나스닥100에 3배 레버리지가 걸린 상품이다 보니 이런 낙폭이 나오는 것이죠.
2022년 7월 16일 이 영상을 만드는 시점에서 52주 고가는 91.04달러, 52주 저가는 25.14달러입니다. 최대 낙폭은 72.4%입니다. 이는 코로나 사태 때 기록한 하락률과 같은 수준입니다.
2008년 12월부터 현재까지 종가 기준으로, 최근 고점에서 50% 이상 빠졌던 구간을 집계해 보면 지난 14년 동안 이번이 네 번째 대폭 하락입니다. 고점에서 저점까지 가는 데 걸린 기간도 함께 살펴보았는데, 이번에는 고점을 회복하기까지 얼마나 걸릴지가 관건이라고 할 수 있습니다.
앞선 영상에서 TQQQ는 고점 대비 50% 하락했을 때 10만 엔을 투자했다면 1년 뒤 얼마가 되었는지를 봤습니다. TQQQ는 일반적인 투자신탁이 아니기 때문에 실제로 10만 엔을 딱 맞춰 사는 것은 불가능하지만, 과거 실적을 기준으로 보면 결과는 이렇습니다. 과거의 실적이 미래를 보장하지는 않지만 말이죠.
이번 하락을 제외하더라도, 지난 14년간 최고점에서 50% 이상 하락했던 날은 세 번 있었습니다. 모두 종가 기준으로 살펴봤고, 원금은 모두 10만 엔입니다. 1년 뒤 평가액을 보면 과거 실적에서는 대체로 2배 정도가 되었다는 결과가 나옵니다.
이 차트는 TQQQ 상장 이후의 로그 차트입니다. 로그 차트로 보면 큰 하락을 반복하면서도 장기적으로는 우상향하는 것을 확인할 수 있습니다. 보통 차트로 보면 큰 폭으로 떨어진 지금은 여전히 낮아 보이고, 그래서 구매를 망설이게 됩니다. 게다가 더 싸게 사고 싶은 욕심도 생기니 판단이 어려운 시점이죠.
그래서 이번에는 이런 불안을 조금 덜어보기 위해, TQQQ를 사서 5년 동안 보유했다면 5년 뒤 어떻게 되었을지를 조사해 봤습니다. 타임캡슐을 묻어두듯이 5년 동안 아무것도 하지 않고 그냥 두었을 때 결과가 어떨지 두근거리는 마음으로 살펴보시면 됩니다.
실제로 5년 동안 아무것도 안 하고 잊어버리는 것은 대부분의 사람에게 쉽지 않습니다. 개인 투자자 중 성적이 가장 좋은 유형은 주식을 샀다는 사실을 잊어버린 투자자이고, 그다음이 "잊어버린 투자자 같은 투자 집"이라고 불리는 사람들이라고 하니, 대폭 하락 때 사서 5년을 완전히 잊어버릴 수 있다면 가장 좋겠지만 현실적으로는 어렵다고 생각합니다.
전제 조건은 다음과 같습니다. 투자 대상은 TQQQ, 투자 기간은 5년입니다. 2009년 1월부터 2022년 7월까지 1개월 간격으로 총 103개 구간을 조사했습니다. 주가는 월초 종가 기준입니다.
예를 들어 2009년 1월에 투자를 시작했다면 5년 뒤인 2014년 1월에 원금의 몇 퍼센트가 되었는지 보는 식입니다. 2009년 2월에 시작했다면 2014년 2월, 2009년 3월에 시작했다면 2014년 3월 결과를 보는 방식으로, 1개월 간격으로 103개 패턴을 모두 조사했습니다. 마지막 구간은 2017년 1월에 투자를 시작한 경우로, 2022년 7월 현재 원금의 몇 퍼센트인지를 보는 것입니다.
이 결과는 과거의 사실을 바탕으로 검증한 것이며 미래를 보장하지 않습니다. 또한 매수 수수료와 환율의 영향은 고려하지 않았으니 그 점은 양해 부탁드립니다.
결과를 보겠습니다. 표의 숫자는 원금 대비 퍼센트입니다. 원금은 100%이므로 이 빨간 선이 원금선입니다. 빨간 선 아래로 떨어지면 5년 뒤 원금 손실이라는 뜻입니다. 그런데 보시는 것처럼 103개 구간 중 5년 뒤 원금이 깨진 구간은 단 한 곳도 없었습니다.
가장 성적이 좋지 않았던 구간은 2011년 2월에 투자를 시작한 경우로, 5년 뒤 결과가 241%였습니다. 원금의 2.4배입니다. 10만 엔을 투자했다면 5년 뒤 평가액이 약 24만 엔이 되었다는 뜻입니다. 설정 이후 5년 보유 시뮬레이션에서 이 구간이 가장 나빴던 결과인데, 닷컴 버블이나 리먼 쇼크를 겪은 시기는 아니지만 큰 하락은 여러 번 겪은 가운데 5년 뒤 원금 손실이 없었다는 점은 중장기로 보유하려는 분들에게 든든한 결과가 아닐까 싶습니다.
그렇다면 5년 만에 자산이 10배가 된 경우는 얼마나 있었을까요? 여기서 1000%는 원금의 10배이므로 이 녹색 선 위에 있으면 5년 만에 자산이 10배가 된 것입니다. 103개 구간 중 19개 구간으로, 비율로는 약 18%입니다.
5년 뒤 원금의 5배 이상이었던 구간은 이 근처 라인 위에 있는 곳입니다. 103개 구간 중 64개 구간으로, 약 62%입니다.
2배 이상이라는 200% 라인은 보시는 것처럼 모든 구간에서 달성했습니다.
5년 만에 자산 10배를 노리려면 언제 사야 하는지 생각해 보기 위해, 당시 가격 흐름을 함께 표시해 보겠습니다. 파란 선이 당시 주가인데, 이 선을 보면 고가 구간에서 투자를 시작한 경우 5년 뒤 성장률이 낮고, 당시 저가권에서 산 경우 성장률이 좋았다는 것을 알 수 있습니다. 다른 기간을 봐도 역시 저가권에서 사면 자산 성장이 좋았다고 정리할 수 있습니다.
TQQQ는 3배 레버리지 상품이기 때문에, 역시 저가권에서의 매수가 중요하다는 점을 알 수 있습니다.
가장 성적이 좋았던 구간은 2016년 12월에 투자를 시작한 경우입니다. 5년 뒤 평가액은 원금의 1700%, 즉 약 17배였습니다. 2016년 12월부터 5년 뒤인 2021년 12월까지의 기간입니다. 이 시기는 역사상 유례없는 양적 완화가 이루어졌던 시기입니다. 그 부작용으로 지금 심각한 인플레이션이 발생했다는 점을 생각하면, 그때와 같은 과도한 완화가 앞으로도 계속 이루어지기는 어렵다고 보는 시각도 있습니다. 그래서 저는 하락할 때 사는 것이 길이라고 생각합니다.
이렇게 보면 5년 동안 30배가 되는 것도 충분히 가능한 결과라고 생각합니다.
오늘 내용은 여기까지입니다. 끝까지 시청해 주셔서 감사합니다. 다음 영상에서는 이번 영상에서 검증한 TQQQ 5년 보유 결과와 SOXL의 5년 보유 결과를 나란히 비교해 보려고 합니다. 제 인상으로는 TQQQ 쪽이 하락폭도 SOXL보다 작고 안정적인 느낌입니다. SOXL은 하락할 때 더 크게 떨어지지만, 그만큼 상승할 때의 폭발력이 대단합니다. 10년 이상의 장기라면 TQQQ가 100이라면 3배 레버리지형인 SOXL은 999 정도로 볼 수 있지만, 그만큼 변동성을 감당할 수 있을지도 고민해 보셔야 합니다.
SOXL은 평균적으로 2년에 한 번꼴로 큰 하락이 왔습니다. 과거를 보면 10년 이상 장기 보유라면 좋다고 생각하지만, 매수 금액의 80% 정도는 전혀 보지 않고 5년 정도 보유하는 것이 현실적이라는 인상입니다. 그 당시 상황에 따라 결과가 크게 달라질 수 있으니 신중하게 결정하시는 것이 좋습니다.
결국 투자 비중을 어떻게 가져갈지는 각자의 판단입니다. TQQQ만 가지고 가기보다 두 상품을 나눠 가져가는 방식도 있을 수 있고, 어느 쪽이든 두 상품 모두 3배 레버리지 상품이라 움직임이 심하다는 점은 같습니다. 다음 영상에서는 3배 레버리지 상품에 대폭락이 오면 어떻게 될지, 그 위험 부분도 함께 짚어보겠습니다.
오늘은 여기까지입니다. 채널이 여러분의 자산 형성에 도움이 되는 영상을 만들어 가겠습니다. 이 영상이 조금이라도 도움이 되었다면 좋아요와 구독 버튼을 눌러주시면 정말 기쁘겠습니다. 앞으로도 자산 형성을 위해 계속 노력하겠습니다. 감사합니다.
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