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안녕하세요. 여러분 미국 투자 스토리의 방입니다. IMF 대부터 투자 해오고 이노믹스 파이낸스 카운팅 등등을 공부하고 있는 트리마 이장 이고요 제채널 예능 힐링 종합 엔터테인 방송입니다. 주식은 참고만해 주시고요 교육 방송입니다. 자 안녕하세요. 여러분 오늘 8월 11일 일요일입니다. 자 이곳은 날씨가 굉장히 좋은데요 어제 토요 방송하면서 장기적인 얘기를 드렸지만 또 반도체에 대해서 걱정하시는 분들이 많아서 자 한번 또 예 종합적으로 다뤄 볼까 합니다. 자 반도체가 이제 이제 거시 경제가 많이 흔들렸죠. 그래서 지난 한 달 동안 많이 흔들렸는데 자 그 사이에 반도체도 이제 많이 흔들렸다고 볼 수가 있습니다.
그래서 엔비디아 같은 경우에는 17.78% 떨어졌고요 브로드컴 1.09% 그다음에 필라델피아 반도체 인덱스 자 요거 17.52% 정도 떨어졌 요 AMD 26.20 떨어졌습니다. 실적이 잘 나왔는데도 불구하고 자 인텔이 이제 실적이 조금 안 나오면서 어 41.16 정도 이제 떨어졌습니다. 특히 자 인텔이 하락이 많이 되면서 이제 반도체 쪽에 좀 영향을 많이 미쳤다 그렇게 볼 수가 있겠죠. 그래서 전체적으로 보면은요 한 달 동안 이렇게 쭉 예 내려오는 모습을 보여줬습니다. 하지만 오래 들어서 보면 조금 틀리죠. 그래서 일단은 엔비디아는 오래 들어서 117% 정도 상승을 했고요 조금 많이 올라갔다가 떨어져서 지금은 22% 정도 하락을 고점 대비해서 침체 시장으로 들어와 있죠.
20% 이상 떨어져 있는데 그래도 올래 들어서 117% 나 올랐습니다. 브로드 컴도 36.59 정도 올랐고요 플라 대표 반도체 인덱스도 14.40% 정도 올랐는데 이제 AMD 조금 밀리고 있고 3.12% 자 그다음에 인텔이 올해 들어서 58% 나 이제 하락을 하였습니다. 그래서 AMD고 인텔이 뭐 그렇게 좋지는 않았다 자 그렇게 볼 수가 있죠. 자 그래서 앞으로 이제 반도체이다 보면은 일단은 인텔 먼저 봐야 될 텐데요 자 인텔은 이제 계속해서 이제 금요일 날 또 악재가 계속 나오고 있죠. 그래서 무디스에 좀 올라가는가 싶더니 디스에서 신용 평가를 하락을 시켰습니다.
자 그러면서 이제 금요일 날 조금 하락을 했고요 목요일 날은 한 7% 정도 또 반등을 했죠. 그다음에 이제 미주에서 이제 올 이번 주에 이제 또 인텔을 다운그레이드 했습니다. 그래서 목표 주가를 하향 조정하면서 자 계속해서 인텔이 좀 헤드 윈드 역풍이 불고 있다 자 그런 얘기를 했었죠. 하지만 좀 인텔에 있어서 희망적인 거는 이제 CEO 팩 개싱가 자사주를 매입을 해 줬다는 겁니다. 그래서 이번 주에이 소식이 들리면서 이제 목요일 날 7% 정도 상승을 했는데 이제 무디스 평가 때문에 좀 떨어진 거죠. 그래서 CEO 자사주를 매입한다는 거는 회사의 자신감이 있다 자 그렇게 제 생각이 들고요 굉장히 유능한로 알려져 있죠.
자 그래서 인텔이 일단은 예 19.71 4지 고점 대비해서 한 50불 터 시작해 가지고 18.84 아지 떨어졌는데 rsi 22.17% 완전과 매도까지 지금 내려와 있는 상황입니다. 자 그리고 이제 보시면은 한 35불 안팎에서 많이 샀고요 그다음에 예 30불 안팎에서도 굉장히 많이 사 걸 볼 수가 있습니다. 그래서 많은 사람들이 그렇게 팔고 있지 않습니다. 그냥 잘 들고 있는 그런 상황이고요 주봉으로 보더라도 과매도 기관으로 내려왔죠. 그래서 R 사인만 보면은 굉장히 과매도 되어 있어서 가격이 좋다고도 볼 수가 있습니다. 거의 바닥 근처라고 볼 수 있고 제가 이번 주에 이제 실적 발표 나고 계산해 드렸지만 적정 주가도 한 20불 정도는 볼 수가 있습니다.
자 그래서 뭐 여기서 줍줍해 놓고 이제 시간 또 지나면은 뭐 차차 올라가지 않을까 이런 생각도 좀 들고요 일단 제대 스페셜입니다. 자 그리고 이제 뭐 긍정적인 소식이 반도체 쪽에 결국 나왔죠. 그래서 tsmc 어 이번에 7월 달에 판매를 또 발표를 했죠. 매달 발표를 하는데 인공지능의 반도체 수요가 굉장히 좋다 그러면서 45% 정도 자 올라갔다 그렇게 얘기를 했습니다. 그래서 아직도 인공 지능으로 인해서 이제 반도체 쪽 수요가 굉장히 좋구나 이런 거를 볼 수가 있죠. 이게 바운더리 쪽이라서 자 그래서 애플도 도 그렇고 자 엔비디아 그렇고 AMD 그렇고 다들 이제 tsmc 이용해서 이제 반도체를 생산을 하고 있고요 그래서 뭐 매달 23.6% 더 증가를 한 그런 상황이고 타이완 달러를 보면 278억 달러나 수익을 더 냈다 뭐 이런 소식도 자 들렸습니다.
자 특히 2월 달에 자 그래서 이렇게 계속해서 반도체 수요가 늘어나고 있는 과정 속에서 반도체 미래가 밝다고 볼 수 있는 거죠. 예 계속해서 예 좋다고 볼 수가 있습니다. 결국 이제 인텔도 이제 턴어라운드 해서 이번에 이제 구조 조정 발표도 했죠. 그래서 인력도 해고 하고 뭐 필요 없는 부수 없애고 어 그렇게 하면은 다시 또 턴어라운드에 살아날 수가 있지 않을까 그런 생각이 듭니다. 물론 무디스는 한 12개월 정도 이제 걸린다 그렇게 봤는데 이제 천천히 좀 지켜 보면은 나아질 수 있지 않을까 그런 생각을 해요. 자 그다음에 이제 시티가 또 나와서 반도체에 대해서 여전히 좋게 본다 블리쉬게 본다 그런 의견을 또 냈습니다.
최근에 일단은 거시 경지가 한 달 동안 쭉 빠졌죠. 예 그래서 SMP 500도 10% 빠졌고 나닥스 15% 정도 빠지면서 이제 경기 침체 우려까지 있었기 때문에 이제 많이 팔았었는데 이제 여전히 반도체는 좋다 이렇게 시티가 얘기를 하고 있습니다. 기간들이 다시 이제 끌어올리려는 노력을 하고 있는게 좀 보이죠. 그 그중에 마이크론을 뭐 제 선호주로 일단은 뽑은 그런 상황이고요 그래서 시티에 따르면 어 AI 이제 메모리 쪽에이 마켓의 펀더멘털이 여전히 튼튼하다 그렇게 얘기를 하고 있고 인공지능에 대한 투자가 계속해서 늘어나고 있죠. 자본 투자가 늘어나고 있는 거고 그다음에 디램 쪽의 가격도 예 훨씬 더 자 2014년 3분기에 예상한 거보다 더 좋아지고 있다 그렇게 얘기를 하고 있습니다.
그러면 수익이 더 늘어난다 이렇게 얘기를 하고 있죠. 그래서 일단 마이크로 테크놀러지를 굉장히 좋게 보고 있다 그렇게 얘기를 하는데 자 아직도 자 인공지능 투자가 계속 되고 있는 상황입니다. 자 어쩔 수 없이 어 구글의 CEO 그렇게 얘기를 했죠. 자 어쩔 수 없이 AI 투자를 할 수밖에 없다 경쟁에서 안밀리려고 지금 4차 상 혁명의 경명 경쟁이 굉장히 치열해지고 있는 그런 상황이죠. 그래서 시티에서는 이제 살 기회다 반도체가 많이 떨어졌기 때문에 이제 살 기회다 그렇게 얘기를 하고 있습니다. 자 그래서 뭐 일단은 인텔이라는 글로벌 파운더리 그다음에 마이크로칩 NXP 세미컨덕터 자 요런데 때문에 조금 영향을 미치긴 했지만은 뭐 계속 좋을거다 그런 얘기를 자 하고 있습니다.
자 그래서 일단은 사자 의견으로 AMD 뽑았고 브로드컴 하고 그다음에 자 아날로그 디바이스 마이크로칩 그다음에 엔비디아 그다음에 자 klac 자 요런 것들을 선호주로 뽑은 예 그런 상황입니다. 자 그런 상황이고요 그다음에 어 예 지난주에도 얘기 드렸지만 지금 로봇 택시요 올해는 자율 주행하고 로봇 택시가 굉장히 핫한 주제입니다. 자 이것 때문에 테슬라 아든 웨이모든지 죽스 우버 자 리프트 BYD 다 로보택시 에 이제 굉장히 집중을 하고 있는 그런 상황인데 당연히 반도체가 또 많이 필요하죠. 인공지능 클라우드뿐만 아니라 데이터 센터뿐만 아니라 자 이렇게 자 자율주행 쪽도 예 굉장히 어 자 수요가 많이 되고 있는 상황입니다.
특히 죽수 같은 아마존의 죽수 같은 경우에는 디아랑 직접적으로 협력을 잘하고 있는 그런 상황이죠. 자 그래서 이제 엔비디아의 젠슨 왕도 그렇게 얘기했죠. 이제 지금 세계가 자 그 이전보다도 로보틱스 회사에 어예 이렇게 발전한 거는 예 본 적이 없다 그렇게 얘기를 할 정도입니다. 그렇게 자 지금 어 로보틱스 아고 자율주행이 굉장히네 굉장히 발전을 빨리 하고 있는 그런 상황이다 자 그렇게 생각이 들고요 자 엔비디아는 이번 주에 삼성하고 또 협력을 하면서 예 hbm 3e 자 요런 거 자 레이어 그래서 8층짜리 예 여덟 겹으로 되어 있는 건데 자 요것도 삼성하고 협력한다 이런 소식도 들 요 그다음에 삼성 하고는 이제 12개로 이제 겹쳐져 있는 거 레어 버전 자 그래서 그것까지도 이제 그 협력을 한다 이제 이런 소식까지 들렸습니다.
삼성은 적정 가격을 제가 한 75,000원 정도를 생각을 했죠. 예 그거 밑으로 내려가면 예 가격이 나쁘지 않다 자 이런 생각이 들고 자 일단은 자 엔비디아에 대해서 미지가 계속해서 목표 주가를 올렸습니다. 아직 실적 발표까지는 한 16일 정도 2주 정 정도 남아 있는 상황인데 그럼에도 불구하고 미주가 결국은 예 인텔은 목표 주가를 낮췄지만 비디는 목표 주가를 또 올렸습니다. 자 그런 상황이고 자 그다음에 아직도 tsmc 치폰 와이퍼 온 스트레이트라인 엔비디아의 이제 h 100하는법네 그래서 이까 타이트하게 주문이 밀려 있는 그런 상황입니다.
그래서 어 엔비디아는 어떻게 보면은 지난주만 하더라도 블랙이 연기됐다 그래서 좀 큰 충격을 받을 것 같지만 여전히 h 100하는법 이제 생산이 되기 시작할거다 그렇게 얘기를 하고 있고 MB 36 72를 새로운 치본 웨이퍼 온 트레이트 어 csl 자 요런 이제 아키텍처에 바탕을 두고 또 이제 생산을 해 나간다 그렇게 얘기를 하고 있죠. 그래서 블랙 웰은 뭐 당장은 생산이 안 되더라도 자 내년부터는 좀 대량 생산이 될거다 그렇게 예상을 하고 있는 그런 상황이고요 b2a든지 210a 예 요게 2025년 내년 하반기부터는 예 굉장히 많이 생산이 될 수 있다 뭐 그렇게 얘기를 하고 있습니다.
자 그다음에 어 어 이제 실적 발표를 기다리고 있는 상황이죠. 그래서 주당 순익 64c 그다음에 285억 달러 자 매출을 8월 28일 날 낼 것으로 예상을 하고 있습니다. 자 엔비디아를 조금 더 자세하게 보면은 140불 아까도 얘기 드렸듯이 지금네 104불지 내려와 있는 상황이죠. 어 요게 한 22% 정도 빠져 있는 상황인데 요게 이제 침체 시장이죠. 10% 떨어지면 조정 기간으로 이미 들어왔었고 그다음에 이제 침체 기간까지 내려왔었는데 자 이번 주 월요일이 200일 이동 평생에 습니다. 90일까지 내려갔다가 지금 단시 반등을 하고 있었는데요.
사실은 조금 올라갈 수 있었는데 이제 수요일날 장이 한 번 더 자 무너지면서 한번 더 밀렸다가 특히 smci 실적 발표를 하면서 어 블랙웨이 연기됐다는 걸 다시 한번 오가 확인을 하면서 한 번 더 주저 앉았죠. 그랬다가 자 목요일 날 좀 반등을 한 그런 상황입니다. 자 과매도 아지 내려갔다가 지금 조금씩 예 올라오고 있습니다. ri 42로 자 굉장히 좋아지고 있는 예 그런 상황이고요 아직도 뭐 가격이 그렇게 자 나쁘지 않은 상황이다 적정 주가 근처요 지금네 그다음에 어 거래량도 많이 늘었습니다. 최근 들어서 자 그래서 지금 보시면은 어 금요일 날은 좀 적었지만 그래도 3억 주 이상은 지금 거래가 잘되고 있는 그런 상황 한참 떨어질 때는 거래량이 많이 없었죠.
지금은 그래도 디에 대한 관심이 주가가 많이 떨어지니까 좀 관심이 다시 생기고 있는 그런 상황이고 지금 예 140불 대부터 해 가지고 이제 80불 때까지 물 량이 굉장히 다양하게 분포가 되 있는게 보여지죠. 그래서 위블 그래는 많은 사람들이 엔비디아를 아직도 잘 가지고 있는 그런 상황이고요 mvd 목표 주가는 131.3 정도 보고 있는 그런 상황입니다. 자 그래서 이제 한 달 전에 129불 이였고요 세 달 전에 96분이었고 자 1년 전에 42불이었는데 이렇게 목표 주가가 계속 올라가는게 보이죠. 그래서 기관들도 계속 좋게 보고 있고 특히 2분기에 지금 썰티 네프 공지가 8월 15일까지 나올 텐데 이제 4일밖에 안 남았죠.
확실히 분기에 기관들이 mbd 많이 샀습니다. 170억 달러 샀고요 지금 586만 달러만 팔았습니다. 그래서 거의 보시면은 예 거의 170억 1700억 달러 정도 되는 거죠. 거의 200조 가까이 엔비디아를 샀습니다. 기관들은 뭐 계속해서 잘 모아가는 거 같고요 자 그다음에 p 레이시오 많이 좋아졌죠. 61까지 떨어져 있는 그런 상황입니다. 포워드 pa 레이시가 27.91 떨어질 거 생각하죠. 그만큼 성장이 뭐 이번 올해만 해도 100% 성장을 하고 내년에도 38 는 성장을 할거다 생각을 하고 있습니다. 향후 5년 동안 46% 꾸준하게 성장을 해서 이피가 자 높다는 생각이 안 들죠.
백 레이어로 계산하면 1.32 밖에 안 돼서 요것도 많이 좋아진 그런 상황입니다. 여전히 변동성은 좀 있어서 s&p 500보다 자 베타값이 1.7이 1.7배 정도 높은 상황이고요 지난주에도 얘기 드렸듯이 디아의 지금 적정 주가는 한 117분 정도 나옵니다. 저희도 한 118불 정도 보고 있는데 적정 주가보다 이제 할인을 하고 있다 뭐 이렇게도 볼 수가 자 있겠습니다. 저 요거는 뭐 지난주에 설명을 다 드렸고요 5년 치까지 매출은요 정도 나올 거라고 자 생각을 하고 있습니다. 지금 공매도도 1.17% 정도 껴 있는데요. 조금 많이 껴 있는 상황이죠.
자 그런데 자 일단은 48.0% 아지 공매도가 자 많이 올라와 있습니다. 자 그래서 자 일단은이 공매도이유 때까지 스키즈가 남아서 좀 올라가 주길 바라고요 자 엔비디아가 굉장히 잘하고 있죠. 그래서 디자인 쪽에선 뭐 암이 앞서 하고 있다 그러면은 데이터 센터 쪽에는 이제 엔비디아가 거의 탑이라고 볼 수가 있죠. 시장 점유율 자체가 거의 90% 가까이 되는 그런 상황이고요 요렇게 보시면 알겠죠. 그다음에 AMD 뭐 인텔 요런 데가 좀 따라오고 있습니다. 자 그다음에 AMD 있고 인텔도 있죠. 그다음에 각자 자기집을 만드는 회사들도 있습니다.
자 아마존도 만들고 구글도 마이크로소프트도 이제 만들고 있고요 이제 브로드컴 아고 마벨 쪽에서 이제 도움을 주고 있는데 아직까지 엔비디아 집을 사용할 수밖에 없는 그런 상황 이고 이제 경쟁이 좀 심화되고 있다고 젠슨 왕이 얘기를 하고 있는데 좀 시간이 걸리지 않을까 이런 생각이 듭니다. 자 그다음에 이제 패키징 쪽도 있고 hbm 메모리 쪽에서는 마이크로하이트 그레이터 쪽에서 이제 smci 잘 하고 있는 그런 상황이고 제조 쪽은 tsmc 인텔 자 삼성 쪽에서 제가 하고 있습니다. 그래서 뭐 인텔 걱정하시지만 인텔이 칩도 예 만들고 데이터 센터 칩도 이제 만들고 있고 디자인도 하고 자 그다음에 이제 패키징도 하고 파운더리 다 관련이 있기 때문에 좀 시간이 걸리겠지만 언젠가는 다시도 자 회복을 할 수 있지 않을까 싶습니다.
자 그다음에 어 엔비디아가 일단은 예 다음의 AI 흐름을 계속해서 이끌어 갈 거라고 젠슨이 얘기를 했죠. 자 2024 시 그래프에서 얘기를 했습니다. 자 반도체 일단은 예 아직까지는 예 그 모멘텀은 완전 죽지 않았다 자 이런 생각이 좀 들고 자 일단은 8월 28일 비디아 실적이 가장 중요해지는 그런 시기입니다. 그래서 8월 28일 장이 끝난 이후에 이제 자 64c 정도 주당 수익 나오고 매출이 284억 달러 정도 자 요거 이상 나와 지면은 한 3주 정도 이제 거시 경제도 조금 안정이 되고 야 요거 잘 나오면은 9월 달까지도 계속 자 시장을 이끌어 갈 수 있지 않을까 이런 생각이 듭니다.
자 오늘 방송 도움이 되셨길 바라고요 일단은 예 여러분 장히 사랑 평가 넘치 기다 드리겠습니다. 자 구독 좋 꼭 눌러주시고 축복 받으시고요 저는 이따가 또 테슬라 동영상으로 저 찾아오도록 하겠습니다. 일요일은 분석 동영상네 가보겠습니다네
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