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그럼 AI 서밋 관련해서도 계속해서 좀 이야기해 주셨는데요. 자세하게 좀 이야기 나눠 보도록 하겠습니다. 자, 주말 사이에 샌프란시스코에서 AI 서밋 열렸죠. 한국과 미국 여러 가지 협력을 하게 되면서 굉장히 큰 규모에 이제 반도체 협력을 하게 됐습니다. 우리 돈으로 1475조에 달하는 정말 대규모 협력이거든요. 그럼 삼성전자 이야기부터 먼저 좀 체크를 해 보도록 하겠습니다. 삼성전자 같은 경우에는요. 브로드컴과 2030년까지 2,억 달러 규모의 전략적인 협력을 체결했습니다. 역시나 지금 장기 공급 계약에 대해서 이제 탄탄하게 뒷받침이 되는 근거가 될 수 있겠죠.
이번에 계약은 삼성전자 안에서 어떤 의미를 갖는다라고 볼 수 있을까요? 어, 우리가 빅테크 기업들이 왜 삼성전자와 이런 장기 공급 계약을 맺으려고 할까요? 이게 이제 우리가 이제 삼성전자가 됐던 하이닉스가 됐던 어, 우리가 이제 개별단으로 보기보다는 좀 큰 시야를 좀 봐야 된다는 거죠. 어 장호을 맺는다라는 것은 살 사가려고 하는 입장에서는 안정적인 이제 그 수요 이제 우리가 이제 공급을 받는 이런 부분들이 되는 거고 파는 입장에서 본다라면 안정적인 매출처를 또 원한다라는 거죠. 근데 가격이 급등하게 되면 파는 측에서 장기 공급을 맺을 이유가 없는 거고 가격이 하락할 것이다라고 보면 사는 측에서 장기 공급 계약을 맺을 이유가 없는 거죠.
그러니까 시장에서 지금 보고 있는 것처럼 이게 쇼티지가 나고 어 쇼티지가 나는게 아니라 이게 이제 물량이 각이 떨어질 것이다라고 보면 볼드컴이 장기 공급 계약을 맺을 이유가 있을까요? 그런 거죠. 이렇게 보면. 그러니까 이제 이런 것들에 상황들을 놓고 보면 지금 구간에 있어서 근데 그러면 왜 삼성전자는 굳이 브로드컴하고 이렇게 계약을 맺겠는가? 삼성전자 지금 투자해야 되잖아요. 코남의 클러스 지어야 되고 어 여러 가지 이제 반도체 공장 지어야 되는데 그러기 위해서는 하인스처럼 ADR을 발행해서 해야 될까요? 그것도 아니죠. 삼승전이 지금 돈이 있는 상태이기 때문에 그리고 지금 또 일부 우려처럼 공장을 지어놨는데 물건을 못 팔겠다.
이것도 또 우려가 되는 부분들 아니겠습니까? 그렇게서 서로 간의 이해 관계가 저는 맞저 떨어졌다라고 보는 겁니다. 삼성전자 입장에서 보면은 안정적인 매출 그다음에 선수금을 받은에 따른 우리가 이제 어 자금에 대한 그 어떻게 보면 그 융통에 대한 부분들이고 그다음에 공고를 받는 입장에서도 삼성전자와 하이닉스와 안정적인 또 어떤 공급 계약을 통해서 안정적인 어 사업을 할 수 있는 그런 부분들이 이루어지게 되는 것이 아니겠나라는 거죠. 그래서 복합적으로 이러한 소식이 나왔다라는 것은 우리 삼전닉스에 대해서는 어 굉장히 저는 긍정적인 소식이다라고 말씀드릴 수가 있겠습니다.
물론 이제 삼전직6세 실적 발표 이후에 어 가이던스에서도 이런 부분들이 언급이 되기를 기대하고는 있음 있긴 하겠습니다만 그런 부분들이 서로 없다 하더라도 이러한 AI 서비스를 통해서 어 현재 지금 삼성전자 SK닉스의 위상 그리고 삼성전자 SK닉스가 현재 지금 계속 그들이 일관되게 얘기하고 있는 계속해서 쇼티지가 나고 있고 공장을 증설해야 되는 당위성을 설명하는 어 그런 팩트적인 사실들이 아니겠나 저는 그렇게 좀 말씀드리고 싶어요. 그래서 어쨌든 저는 AI 서밋이 이번에 뭐 앞으로 그런 것들이 이제 매출로 이루어질 때까지의 시간들이 조금 걸리긴 하겠습니다만 어 굉장히 긍정적인 어떤 뉴스들이 어 잔뜩 자리매한 그런 자리가 아니었겠나라고 말씀드릴 수가 있겠습니다.
물론 대통령의 이제 박미 기간에 맞춰진 어 퍼포먼스적인 성격도 일부 우리가 있긴 하겠습니다만 어 그 그렇지만 그들이 단순하게 어 대통령이 온다 그래서 이렇게 큰 금액들을 어 이렇게 뭐 덥썩덥썩 얘기하는 것은 아니겠죠. 따라서 어 저는 현재 구간에서 이러한 소식들이 들린다라는 것은 어 저평가 국면에 우리가 거듭 말씀드리지만 어 120일동 평균선에서 머물고 있는 저평가 국면에 대한 해석이 가능한 어 그러한 소식들이 아니겠나 그렇게 말씀드릴 수가 있겠습니다.음 역시나 지금 뭐 AI 서밋에서 나온 대로 굉장히 큰 규모다라는 부분에서는 우리나라 투톡 그리고 AI 위상이 탄탄하다라는 이야기도 해 주셨습니다.
안정적인 매출에 대한 기대 더욱더 해 볼 수 있다라는 관전 포인트를 말씀해 주셨는데 그럼 이번에 브로드컴 지금 어떤 협력을 맺었나라고 보니까 HB4뿐만이 아니라 파운드리 패키징 협력까지 들어간 상황입니다. 삼성전자는 파운드리를 가지고 있어서 더 큰 기대감이 있는 상황이잖아요. 뭐 이번에 컴프러스 콜도 봐야 되겠지만이 파운드리 안에서의 경쟁이 얼마나 더 올라갈 수 있을까요? 어, 일단 제가 지난번에도 거듭 말씀드리고 하겠습니다만 우리가 이제 뭐 TSMC와 어떤 경제 이런 부분들은 저는 의미가 없다라고 봐요. 어, 그런 부분들이보다는 독자적으로 얼만큼 적자로 축소하냐?
이번에 한 1조 달러, 1조원 정도 적자가 나타났을 것으로 보고 있는 거 아니겠습니까? 거듭날 수 있냐 관건이 되는 것이다라고 말씀드릴 수가 있겠습니다. 구글의 TPU에이어서 이번에 이제 브로드커맨과의 협력 이런 걸 통해서 계속해서 파운드리 시장에 있어서 어 글로벌 저변을 넓혀 간다라는 측면에 있어서는 삼성전자가 어 그 사업부를 통해서 이익을 계속해서 만들어 갈 수 있는 중요한 모멘텀으로 어 나아갈 수 있지 않겠는가라고 저는 조심스럽게 말씀드릴 수가 있겠습니다. 매우 긍정적인 뉴스고요. 매우 고무적인 뉴스다라고 말씀드릴 수가 있겠습니다.
파운드리가 자체적으로 이제 다양한 글로벌 협업 협력사들의 어 수주 물량들을 받아오고 있고이를 통해서 어 높은 기술력을 바탕으로 해서 매출과 영업 이익을 만들어 내게 된다라면 삼성전자가 현재 지금 디램에 너무 비중이 좀 높죠. 그리고 HBM 비중이 이제 좀 높아지고 있는데 파운드리 부분에 있어서의 비중까지 높아지게 된다라면 현 구간대보다는 주가가 현재 레벨업할 수 있는 중요한 계의가 되지 않을까 조심스럽게 말씀드릴 수가 있겠습니다. 네. 이런 여러 가지 지금 다양한 빅테크들과의 협력이 아 이제는 주가를 더 올릴 수 있는 좀 중요한 모멘텀이 될 수 있다라는 이야기해 주셨습니다.
구글 TPU에이어서 지금 브로드컴까지 장기 공급 계약에 대한 이야기 나왔으니까요.이 점 함께 더 참고해 보시기 바랍니다. 그럼 이번 주 7월 30일이 되겠죠? 삼성전자 컨퍼런스 코이에 있을 예정입니다. 확정 실적과 함께 나올 예정인데 어떤 이야기를 더 기대해 봐야 되나라는 좀 관전 포인트가 궁금해집니다. 사실 뭐 여러 가지 이제 공급 계약 이야기도 있지만 주주 환원에 대한 이야기가 나오지 않을까 뭐 일각에선 계속 좀 기대도 있는 상황이거든요. 어떤 점을 더 눈 여겨 보면 좋을까요? 어 뭐 다양한 얘기들을 다 눈 여겨 봐야 되겠죠. 그러니까 이제 우리가 확실적이 어 대략 한 90조대 이제 영업 이익이 좀 나와야 되고 90조 대익에 대한 부분들보다는 이제 가이던스가 더 중요하죠.
다음에 이제 우리가 어떻게 매출과 영업 이익을 만들어 낼 것인가? 이분에 대한 가이던스가 어떻게 나올 것인가? 그리고 각 사업부별로 어떻게 지금 이익을 만들어 내고 있느냐? 과연 우리가 이제 어 그 D램 쪽에서 100조 영업 이익을 과연 만들어 냈는지이 부분을 우리가 좀 이제 잘 봐야 되겠죠. 어 그다음에 이제 바라는 것은 이제 주주 환원 정책이죠. 우리가 이제 노조의 성과급에 대한 충금을한 10조 잡아은 상태이기 때문에 노조 못지 않게 어 현재 지금 주주분들에게도 이러한 어떤 환원 정책들이 펼쳐져야 아무래도 이제 투자자들의 투심을 어어 안정시킬 수 있는 중요한 부분들이 되기 때문에 그러한 부분들도 계속해서 나올 거 같아요.
앞으로 우리가 이제 삼성전자 뭐 계속해서 이제 이런 얘기들이 나오겠죠. 어, 더군다나 이제 반기가 지났기 때문에 앞으로 어떤 식으로 주주하는 정책을 오래 펼쳐할 것인가? 그리고 이익을 어떻게 배분할 것인가? 어, 그리고 주주와 주주와 어, 그다음에 이제 기업과 어, 그다음에 노동자들과의 어떤 그런 어떤 이해 관계를 어떻게 조율할 것인가 이런 얘기들이 계속 나오지 않을까 싶어요. 그런 얘기들이 좀 나와 줘야 되고요.이를 통해서 어, 고무적인 소식들이 좀 들리게 된다라면 어, 삼성전자의 투심이 그 안정화되는데 상당히 많은 도움이 되지 않을까 그렇게 좀 말씀드릴 수가 있겠습니다.
네. 가이넌스도 중요하고 주주 환원 정책 관련해서도 여러 가지 어떤 이야기가 나오게 될지가 가장 중요하다라는 이야기 해 주셨는데 이번 컨퍼런스 콜로 인해서 또 한 번의 신뢰도를 회복할 수 있는 좀 계기가 될 수 있으니까요. 주가 관련해서도 더 기대해 보도록 하겠습니다.
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