저자: 이형수 · 한국인
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미중 반도체 제재로 한국 반도체가 수혜를 받고 있으며 내년 반도체 사이클이 좋다고 주장. 삼성전자 이익 독점적 구조, 폴더블·애플 공급망(LG이노텍, 삼성전기, 엠씨넥스 등), 신재생에너지 의무화에 따른 투자 확대, 스마트카 전장 카메라(엠씨넥스)에 대한 기대를 제시. 최근 상승은 제재 영향이라고 설명.
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5 팀 아 음 to hs 의 파트너스 이형수 대표 구요 벤처투자 떨리 스테이지 있는 비상장 회사들 투자하고 있고 올해는 전자신문 에서 it 담당 기자나 10년 정도 해서 거에요. 지금은 이제 투자 관련 일을 주로 하고 있고 알바로 이렇게 현재 대비 에도 출연하고 있습니다. 아 4 올해도 마찬가지고 내년도 마찬가지고 화웨이 이슈가 제일 컸습니다. 트럼프 대통령이 이제 요 중국 반도체 꿀 기에 대해서 하나를 뽑았고 요 하고 이빨 굳이 통신 장비와 스마트폰 을지 제재가 있고요 최근에는 중국 최고의 파운드리 그 4s 에 말씨를 또 블랙리스트에 올렸습니다.
우리나라 입장에서는 되게 중국의 추격 때문에 되게 걱정하던 차에 미국이 중국을 때림 으로 인해서 이제 우리 나라가 이제 반도체를 좀 더 앞서나갈 수 있는 계기가 맞은 된거구요 최근에 삼성전자 하이닉스 주가가 많이 오른 것도 그런 영향이 크다고 생각합니다. 예 아 네 당연히 갤럭시 영향도 있는데요. 그 불에 타 큰 것은 이제 반도체 산업이 굉장히 중요하다고 생각합니다. 반도체산업 또 이제 중국 한테 따라 잡힐 수 있다라는 우려감이 굉장히 컸을 거에요. 이제 기술 격차도 점점 쪽까지 든 차에 한국이 미국 제재로 인해 스캔 쟁이 이제 뒤처지게 되는 상황이 왔고 그러면서 반도체 쪽도 좋아지고 화웨이가 일련의 1.9 혹 될까 이렇게 1000만 대 정도 스마트폰을 생산하는데 이제 반도체 수급도 안되고 이러다 보니까 내년에 1 5천만 대 9000만 내듯 5 생산하기 게 힘든 상황이에요.
그러면 그 나머지 d 장을 누가 먹게 먹을까 애플 삼성 뭐 #25 4b 보 이런 의사들이 뭐 이제 먹게 되는 건데 i 아 중국을 때리는 것은 일단 이제 미국 줄을 사회의 자체가 대부분 지지하고 있는 상황이기 때문에 아무리 바이든 잊힌 용의 사라고 해서 이제 그것을 멈출 순 없을 것 같구요 아무래도 좀 더 세련된 방식으로 중국을 이제 핸들링 할 것 같습니다. 이제 트럼프 같은 경우는 자국 기업들이 피해가 가든 말든 같이 때려 버렸잖아 요 이제 몽둥이 론 때리는데 사실은 또 그럼에도 불구하고 굉장히 피해갈 수 있는 구멍들이 많았어요. 어떻게 보면 허술 했는데 갈등 같은 경우는 아무래도 민주당의 지지기반이 실리콘 밸리 하고 이제 월스트리트 다 보니까 아무래도 이제 그런 지지자들이 피해보는 상황을 만들지는 않겠죠.
좀더 세련되게 자국 기업 은폐가 채소와 그리고 이제 중국 기업들은 기술 진보가 좀 딜레이 될 수 있는 그런 식으로 세련된 제재 들이 나오지 않을까 라고 보고 있고요 최근 이제 바이든 행정부의 내가 데이터를 가는 사람들 보면 아 오바마 행정부 때 이제 사람들이 되게 많은데 그런 분야에서 전문가 드립니다. 예 그 내년은 닥치고 반도체 봐야 되는 거 이런 말 해도 될까요. 일단 무조건 내는 반도체 봐야 됩니다. 반도체 사이클이 굉장히 좋은 사이클이 왔거든요. 반도체는 올해보다 내년이 좋을 거구요 매년 보단 내후년 이 더 좋을겁니다. 흐름에 편승하는 건 당연히 필요한 거구요 파워의 추락으로 인해서 이제 나머지 회사들이 반사이익을 볼 건데요 이제 거기서도 조민제 교회를 봐야 되고요 자유 전차 스마트 모빌 테스 나는 사는건 전기차 사는게 아니라 잘 지은 차를 산다 라고 하잖아요.
거기서 굉장히 많은 혁신 들이 나올 거고요 관련된 서프라이즈 핸들이 되게 많습니다. 그런 측면에서 이제 mc 네 틀안에서 이제 택에 타 팔관회 드는 전장 카메라 업체 고요 테슬라 나 이런 뭐 몹이 라이나 굉장히 큰 하더라고 많이 진행하고 있고 터가 된다 알거라 생각하고 있구요 반도체 쪽은 랜드 쪽에서는 psk 테스 원익 ips 뭐 이런 회사들 많이 볼 수 있고요 유진테크 일원에서 늘 도 괜찮고 파츠 쪽에서는 pck 이런 회사들 들었구요 원이 q nc 이름에서도 괜찮습니다. 음주로 현재 제 9 좀 어려울 수 있는데요. 그냥 아주 쉽게 이야기 할게요 지금 우리가 쓰는 컴퓨터 있잖아요.
컴퓨터는 cpu 라는 이제 우리 사람의 뇌에 역할을 하는 보다는 d 램이 있고 그리고 그 밑엔 엔드 플래시 이제 우리 얻어 기업 저장장치 입니다. 그런데 이제 cpu 성능이 굉장히 좋아요. cpu 가 성능이 굉장히 좋은데 그럼 데이터를 발로 불러와야 되잖아요. 그런데 이제 낸드 플래시 에서 불러오며 이 병목이 생깁니다. 프로세서의 성능을 메모리 못 하거든요. 그래서 그 중간에 완충 장치가 필요한데요 그래서 딜은 이 필요합니다. 기름은 읽기 속도는 굉장히 빠른데 전원이 나가면 그냥 날라가 버려요 그런데 굉장히 빨리 빨리 메모리로 불러올 수 있고 우리가 이제 컴퓨터 보며 이렇게 여러 개의 앱을 띄워 넣자 나요.
그건 닻 이름 에 저장되어 있는 거예요. 저는 딱 꺼버리면 처음에 탈이 3때 잖아요. 그런데 이제 사진 이라던지 동영상이 라든지 이런 건 저장되는 언제든 불러올 수 있죠. 그런 것들은 이제 낸드 플래시의 저장돼 있고 이게 이제 폰 노이만 구조 라고 이제 컴퓨팅의 기본이에요. 4 랜드 플래시 같은 경우는 반도체 웨이퍼 가 있잖아요. 여기서 오밀조밀하게 짧게 칩 사이즈를 작게 하는게 이제 기술 이었어요. 그러면 이제 닫게 하면서 더 많은 어떤 그 저장용량을 가져가는게 기술이 얻는데 더 줄이 있다보니까 안에 저장돼 있는 또 전자가 튀어 나가 버리는데 문제들이 생기다 보니까 아 이것은 힘들고 다 하라고 해서 이제는 아파트처럼 수직으로 땋는 기술들이 되게 중요 해줬어요.
지금은 이제 128 층 끝 아파트로 728 천이 메인 인데요 어깨에 3의 정도로 손꼽히는 마이크론 2 176 층을 만들어 놨어요. 그래서 하이닉스도 바로 170 높다는 내놓은 거구요 항상 전자도 내년에는 이제 180 딴 이상의 어떤 기술들을 내놓을 거라고 보고 있습니다. 삼성전자 라는 회사는 정말 왠만한 내가 컴퍼니를 몇 개의 합쳐놓은 거라고 생각하시면 되요 비메모리 사업도 있고 d 램도 있고 낸드 플래시 사업도 있고 이제 시모스 이미지센서 사업도 있고 굉장히 포트폴리오가 좋거든요. 그때 사실 sk 하이닉스는 d 렌 회사라고 보면 되구요 낸드 플래시 에서는 이익을 걸면 됩니다.
전 세계의 섬 & 플래시 사업까지 고 이익을 내는 회사는 삼성전자 밖에 없습니다. 아 삼성전자는 포트폴리오 라 그러잖아요. 이제 스마트폰도 있고 가정도 있고 tv 도 있고 굉장히 여러 개가 섞여 있구요 변동성이 크지 않다는 것은 삼성그룹이 우리는 전체 시청사 한 30% 쪼그만 될 거에요. 비중 외국인들이 사실 삼성전자를 산다는 것은 그 원화에 베팅하는 거예요. 라고 보시면 되요 삼성전자 개를 기업이 좋아서 사는 펀드 들도 있지만 이게 한국 자산의 그냥 묻어 돌려고 이런 리즈가 더 크다고 착공 4 를 못 할 거예요. 폴더블 폰은 앞으로 제 디스플레이 적는다 나라는 도는 그런 식으로 갈 수밖에 없는 건데 일단 가격이 기존 스마트폰 대비 2배 잖아요.
그러다 보니까 이제 가격 창이 좀 있었던 것 같고 무엇보다 일단은 그걸 가지고 활용할 수 있는 앱이 없습니다. 이걸 가지고 뭘 활용할 것인가 내가 두배 가격을 주고 이걸 살 거냐 올해 1천만 대 정도 팔릴 거라고 생각했었거든요. 폴더블 포니 근데 실제로는 300만대 정도밖에 안 팔렸어요. 태즈 미라 그랬는데요. 이게 이제 얼리어댑터 시장에서 대중화로 넘어가는 어떤 그 중간에 데스밸리 이가 있는데 그걸 좀 아직까지는 좀 넘지 못하고 있는데 결국은 내후년 쪽에 애플이 태블릿 s 적을 건데요 그러면 f 로 분명히 그걸 가지고 뭘 활용할 수 있는 것을 내놓을 겁니다.
그럼 이제 시장이 달라지겠죠. 한마을 좀 많다 않느냐 이렇게만 그럴 수 밖에 없는게 요 사실 애플 아이폰 테이블을 뿐 해보면 요 대부분 한국산 부품 소재를 쓰고 있는데요. 우리가 흔히 이야기하면 갤럭시 하고 아이폰이 경쟁 관계를 그렇지만 결국 거기에 아이폰의 반도체와 디스플레이 를 납품한 회사가 삼성입니다. 당인 삼성 부품이 들어가기 때문에 어떤 삼성의 퍼펙트 하고 비슷할 수 밖에 없는 거구요 최근에 이제 일본에서 일본 경제 신문에서 굉장히 어떤 일본의 경제를 한탄하면서 어떤 기사가 있는데 옛날에는 되게 일본 저 부품 비중이 되게 높아 썼어요.
예전의 그 3.5인치 얻자 나요. ipod 처음에 cctv 앞서 내도 어떤게 그게 왜 3.5 인지 아세요. 일본 찻잔 지름이 3.5 인질 합니다. 그래서 거기에 맞춰서 크레딧카드 너 3.5 인지라 된거구요 여성분이 쓰더라도 한손으로 전부 타치 가 된다고 해서 3.5 인치 즉 짜 정말 휴먼 인터페이스의 밖에 이렇게 한 건데 디스플레이 사이즈를 키운 것은 결국 팀 쿡 ceo 가 오고 나서 이제 한것들 이거든요. 일본쪽 그 소재부품 되게 좋아했었습니다. 마음이야 인을 많이 본 뒤 예 어 일단 뭐 삼성전자 하고 삼성디스플레이 sk 하이닉스가 이제 수익을 많이 보는데요.
이제 그런 회사 너무 크잖아요. 즉 그런데 이제 작은 사람들 중에서는 이제 lg 인 500 그리고 이제 bh 가 되는 사들이 점수를 보고 있습니다. lg 이노텍은 아이폰 트라이브 카메라 나쁨 하고 있구요 pof 라고 해서 이제 라이더 센서 라고 하죠. 독점 납품하고 있습니다. lg 이노텍의 장비를 납품하는 하이비젼시스템 회사들도 이제 좋고요 그리고 이제 bh 는 이제 fpcb rf 라고 합니다. 리지드 플렉스 심히 모듈인 데 이거는 이제 타 메라 쪽 디스플레이 쪽 타치 쪽 이런 쪽으로 많이 테러다 든요 그래서 이제 수혜를 많이 봅니다.
중요한 폰트 하나 있는데요. kof 나 카메라 쪽에 그동안 했는지 샵포 나 중국의 o 필름에서 납품을 했었는데 5패 들러 은 중국에서 아동 공을 고용해서 이런 것들 때문에 한 rt 를 받아서 애플 서플라이 체인 s 짤 였거든요. 그러다 보니까 이제 국내에서 카메라 모듈 쪽 소 플레이팅 을 넣을 필요는 이런 작업을 하고 있습니다. 그런데서 삼성전기 나 엠씨넥스 이런 회사들이 향후 데 프레 신규 진입할 수 있는 기회가 있고요 다바 전자 도구나 나태 긴 회사들도 어처구니 수혜를 볼 수 있습니다. 아이폰이라 i love 이게 사실 뭐 하드웨어적으로 100% 뭐 이렇게 결함이 없다고 할 수 없지만 일단 한 번 쓰며 이게 락이 효과라는 게 있는 것 같아요.
노트북 pc 는 맥북을 쓰고 클라우드로 다 연결되서 데이터들을 쉽게 이렇게 할 수 있고 연동 있다 잘 되어 잇고요 다시 이제 다시는 윈도우로 못 돌아갈 것 같아요. os 라고 해 줘 오퍼레이팅 시스템이라 그랬는데 그런 것들을 외부에 의존하지 않아요. 기존의 어떤 태블릿이나 함성도 안드로이드라는 os 를 외부에 의존하지 않아 해 작화 에서는 아무래도 뒤쳐질 수 밖에 없거든요. 미세한 버그 오류들 이런 것들이 다시 굉장히 좀 알게 모르게 이성의 불편한데 갑자기 거 작업하다가 날라가고 이렇듯 오이지 못찾겠더라구요 애플은 자기들이 os 를 개발해서 반도체 칩 설계도 직접하고 10살 기반으로 선발 다리 뭐 이런것들 하드웨어 시스템을 설계 하잖아요.
예전에 그거 기억나세요. 처음에 안드로이드가 나왔을 때 누가 제일 먼저 최신 버전 진저브레드 냐 뭐 아이스크림 컵 케이크 있냐 이런 그때 경쟁이 있었거든요. 그때는 안드로이드 최신버전 os 를 제일 먼저 적용하는 게 최고의 안드로이드 스마트폰 업체 였거든요. 그만큼 소프트웨어가 중요하다는 거 잖아요. 그 다음에 같은 것들이 이제 입힌 경쟁 이었어요. 싱글코어 냐 그 다음에 듀얼 코어로 갔었고 쿼드코어로 같고 나중에 옥타코어 까지 받잖아요. 애플 그때 듀얼 코에서 겨울 콘데 그럼 옥타코어 오면 두뇌가 8개 있는게 더 성능이 좋아야 되잖아요.
실제로 벤치마킹 해 보실까 애플의 더 좋은거예요. 그래 왜 그러냐 보니까 거기서 최적화 하드웨어를 리 소스는 아무래도 좀 딸리지만 그걸 소프트웨어로 커버를 해 버리니까 실제로 보니까 애플의 더 낫더라 는 거죠. 한걸음더 행사하기 왜 아니오 하드웨어 성능만 보면 요 ap 도 그렇고 d 램 도 그렇고 훨씬 삼성이 좋아요. 사실 애플 아이폰 탈북 같은 요번에 d 램을 4기가 바이트 밖에 안 쓰거든요. 근데 안드로이드폰은 8기가 이상 쓰는데 되게 많은데요 실제로 그루폰 들이 아이폰 털보 보다 어떤 배치 마크 테스트 해보면 더 좋냐 실제로 그렇지 않습니다.
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국제조약 은 아니에요. 그런데 이제 기업들이 자발적으로 참여하는 건데 이게 뭐냐며 애플에 부품을 넣으려면 100% 신재생에너지로 생각해야 된다 그러니까 대만이 최근 해상풍력 부랴부랴 많이 깔고 있잖아요. 테스 mc 가 대부분의 펄의 다가 칩을 공급하는 데 그걸 다 신재생에너지로 패야 되는거예요. 그러다 보니까 대만이 해상풍력 얼마 투자하고 있는 거고요 우리나라도 그래서 이제 신재생에너지 쪽으로 그냥 우리가 하이닉스 나 삼성전자도 애플 쪽에 굉장히 많이 부품 납품 하잖아요. 그럼 앞으로도 다 신재생에너지로 100% 안하면 패널티를 받게 됩니다.
그렇기 때문에 투자 굉장히 많이 일어날 거고요 앞으로 그런 쪽으로 투자가 많이 일어나면 관련 기술을 가진 회사들이 굉장히 많은 밸류에이션 을 받을 수 있는 상황 0 톡 5 네 아 네 페이스북 창업자 마크 주커버그가 이런 얘기를 했었거든요. 향후 자동차는 바퀴달린 스마트폰이 될 거다 동기 차고 잘 된 차를 약간 언덕에서 생각하는데요. 사실은 이제 전기차는 동료 것만 바뀌는 거예요. 기존의 화석연료 차에서 전기차로 동료 번만 바뀌는 거고 피쳐폰 스마트폰 1 화 되는게 이제 잘 정차 거든요. 스마트 카가 되는거예요. 그러면 또 다른 서플라이 테니까 햇을 r 높은 밸류를 주는 데는 물론 제 전기차 이기 때문에 있는 것도 있지만 결국은 자유 주는 차야 짜게 공급하기 때문에 밸류를 주는 겁니다.
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피차 폰이 스마트폰을 바뀌면서 어떻게 산업이 일어나고 그럼 자동차 도어 그거 못줘 더 크게 바뀌게 이쁘다 라고 볼 수 있는 거죠. 비행기도 개국은 스마트 모빌리티 에어 모빌리티 되지 않겠습니까 이야기하다 보니까 mcx 인력의 많이 했었는데 반도체를 제외하고는 뭐 개별 기업 중에선 엠씨넥스 를 제 좋게 보고 있고요 그리고 이제 바이옴 회사들도 뭐죠. 회사도 많습니다. 아무래도 이 코로나 전국에서 대한민국 바이오 가 굉장히 아 네 얇게 썬 그렇다 알겠습니다. 턱 방송 인데요 제가 좀 제 반응이 좋으면 또 다른 큰집 가지고 어 오도록 하겠습니다. 감사합니다. 으
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