원문 보기
네, 기술적 분석입니다. 시장 상황 살펴보도록 하겠습니다. 자, 일단 나스닥 같은 경우 어제 0.9% 9% 하락이 나왔고 자 반도체는 3% 넘게 하방이 나왔습니다. 자이 부분은 뭐 시장이 깨졌다. 이제 하락이 시작된다 이런 느낌이라기보다는 일차적으로 너무 과열이 됐었기 때문에 보시는 것처럼 슬로우 스토캐스틱으로 보더라도 뒤값이 거의 100 가까이 올라왔어요. 자, 100이 상단인데 뭐 거의 98까지 올라왔기 때문에 전체적으로 일간 시장을 살펴봤을 때는 올 수 있을만큼 과열된 구간에 도달했다고 보시면 될 거 같습니다. 자, 그래서 그렇게 과열이 된 구간이었기 때문에 단기적으로는 상방에 대한 에너지를 잠시켜 주는 흐름이 나왔고 자, 그러한 움직임으로 인해서 어제는 일부 조정들이 나왔다고 보시면 될 거 같아요.
자, 그럼 이렇게 과열된 구간에서 자, 신규적으로 진입하기보다는 우리가 투자하는 상황을 점검을 해 봐야겠죠. 자, 일차적으로 과열 구간에 도달을 했기 때문에 이제 다음에 나올 수 있는 유력한 시나리오는 자, 20일선 인근까지의 조정을 만들어 낼 수가 있습니다. 자연스럽게 최근에 진입한 매물들을 소화하고 나서 자, 20일선을 딛고 다시 상승을 만드는 움직임을 가져갈 수 있는 거예요. 물론 여기서 꺾여 내려가면서 다시 조정폭을 키우는 움직임도 충분히 가능하지만 현시점에서 예하기는 어려운 상황입니다. 다른 보조 지표들 뒤에서 설명을 드려겠지만 위험 지표들로 살펴보더라도 시장이 계속해서 이렇게 깨져 내려간다고 보기에는 명확한 증거가 있는 상황은 아니라는 겁니다.
자, SP 500 같은 경우에도 최근에 과열된 구간 만들어 냈고 자, 나스닥이나 SP 500 모두 비슷한 보조 지표상의 과열을 확인하실 수가 있어요. 그리고 어제 같은 경우도 뭐 단기적인 5일선을 돌파하면서 하방으로 떨어진 것이 아니라 그 위에서만 조정이 나왔기 때문에 대형주들 위주로는 여전히 기회가 남아 있다고 볼 수가 있습니다. 자, 그래서 저 같은 경우는 지난 영상에서 자, M7 위주로 투자를 할 수가 있다고 설명을 드렸어요. M7이라고 하면 뭐 구글이나 애플, 아마존 이런 대형주들을 이야기를 하는 거죠. 자, 그런 부분들 중에서 이렇게 역배열로 떨어진 상황이 아니라 정배열로 회복하고 있는 종목들은 단기적인 에너지가 존재하기 때문에 추가적인 상승을 만들어 낼 수 있다라고 설명을 드렸고 자, 그 부분도 실제로 그렇게 됐는지 뒤에서 한번 살펴보도록 하겠습니다.
자, 정리해 드리면 나스닥과 SMP 500은 자, 단기적으로는 과열 구간이 맞다는 거예요. 자, 그리고이 부분은 우리가 보수적으로 봤을 때는 20일선 인근까지 조정을 한번은 만들어 낼 가능성이 있고 그게 아니라면 지금 현재 존재하고 있는 단기평 라인에서 다시 올라가는 그림도 나올 수가 있습니다. 자, 중요한 것은 지금 이게 시장이 깨져내려 가는 신호라고 보기에는 근거들이 부족하다라는 것이고 그래서 뭐 쇼시라든가 인버스 투자를 들어가는 뭐 그런 식의 투자를 할 시기는 아니라는 거예요. 그냥 여러분들이 수익을 보실 부분이 있으면 예를 들어서 뭐 절반 정도는 수익 실현을 해 주시면서 확실한 수익을 한번 챙겨 가시고 이후에 시장의 조정폭을 살펴보시는게 좋을 것 같습니다.
자, 얘기가 조금 다른 부분은 반도체 섹터예요. 자, 지난 영상에서 말씀드렸던 것처럼 자,이 구간에서 신규로 진입하는 거는 위험하다라고 설명을 드렸습니다. 그리고 영상을 찍는 이유 자체가 그런 식의 진입을 하시는 분들에게 위험을 알려 드리기 위해서 영상을 찍는다고 말씀을 드릴 정도로 단기편과 함께 따라 올라가는 구간이 아니라 이제 이렇게 갭이 뜨면서 마지막 과열이 된 구간에서는 우리가 투자를 주의해야 된다라고 말씀을 드렸어요. 특히나 이제 세배 레버리지 투자 SOSL을 투자하시는 분들께서는 어제 같은 낙폭이라고 한다면 진입 구간에서 12% 정도 조정을 받는 것이기 때문에 자 이것만으로 투자 자금에 부담이 될 수 있다고 설명을 드렸습니다.
자, 그래서 지금 같은 과열 구간에서는 진입을 조심하거나 아니면 분할적으로 내가 매수하려는 종목에 30% 정도만 매수가 들어가는게 맞다라는 설명 드렸었고 실제 어제 SO 기준으로도 12% 가까운 조정이 나오면서 단기 낙폭을 강하게 가져갔기 때문에 자, 지금부터는 나스닥과 SP 500과 동일하게 지켜보셔야 하는 단계에 진입을 했다라고 보시면 될 거 같습니다. 자, 그래서 미국 증시 최근에 뜨겁게 올라왔던 부분들에 대해서는 일단은 관망 전략으로 전환해야 되는시기 혹은 일부 수익 실현을 고려할 시기라고 보시면 될 거 같아요. 4월 초에 상승에 대한 말씀을 드린 이후에도 상승을 오랫동안 만들어 왔기 때문에 뒤늦게 지금 물량을 받으실 필요는 없을 것 같습니다.
코스피나 코스닥 같은 경우도 보시게 된다면 자, 상승 에너지를 잘 만들어 주고 있어요. 물론 미국보다 뜨거운 상황은 아닙니다. 그래도 미국이 단기적으로 조정을 받게 된다면 우리가 일반적으로 투자하는 대형주 같은 경우는 특히 이제 우리는 대형주들이 반도체 섹터에 많이 집중이 돼 있기 때문에 자,이 부분은 가치 조정을 받을 가능성이 있고 순환매적으로 국내에서는 섹터들이 움직일 가능성이 있습니다. 그래서 지금은 어떤 섹터가 다음 순남매 타겟이 될 것인지에 대해서 유의깊게 지켜보신다면 코스피가 막 깨져내려 간다기보다는 일부 섹터들을 중심으로 강한 상승이 단기적으로 나오는 그러한 장세들이 이어질 수가 있기 때문에 지금은 국내 증시를 투자하시는 분들은 섹터에 집중을 해서 내가 투자하는 섹터들이 다음 순환매를 노려볼 수 있을 만한 섹터를 찾아내는데 집중하시면 좋을 것 같아요.
저 같은 경우에는 그 이전의 섹터로 미리 말씀을 드렸던 것이 이제 배터리 쪽이었는데 자 배터리 쪽이 실제로 지난 주까지 많이 상승이 나왔었고 유산식의 흐름으로 다음 섹터들이 만들어질 수가 있다는 겁니다. 그리고 미국 선물 같은 경우는 조금씩 빠지고 있고 다만 무조건적인 폭락이라고는 보지 않는 것은 빅스라던가 브빅스 같은 부분들이 뭐 방향을 아직 돌려 놓은 것이 아니고 하단에서 평행하게 움직이고 있기 때문에 심리적으로 하락이냐 상승이냐를 소화하는 기간을 가져갈 수가 있어요. 그리고 5월부터는 자 유동성 이슈가 존재를 하기 때문에 지금은 심리적으로 과열된 구간에서 나온 매물을 추화해 주는 단계인 것이고 또다시 양적 관화에 대한 확신이라던가 실제 머니가 유입되기 시작하면 단기적인 조정을 끝내고 다시 올라갈 수도 있다는 겁니다.
자, 그래서 무조건적인 폭락뷰는 지금 가지실 필요는 없을 것 같아요. 특히나 이제 하일드 채권 스프레드 같은 경우에도 아래쪽에서 안정적으로 움직이고 있기 때문에 자,이 부분이 이렇게 고개를 드는 과정이 된다면 그때는 구조적인 크랙을 조심을 해야겠지만 당장 그런 위협은 느껴지지 않는 상황입니다. 반대로 석유 가격은 고개를 다시 들기 시작했어요. 그러면 단기적으로 최근에 상승이 반도체에서 나오면서 반대로 에너지 주들은 조정을 받았기 때문에 자연스럽게 여러분들이 관심을 단기적으로 볼 수 있는 부분은 자, 에너지 섹터라는 거예요. 이전에 말씀드렸던 영상에서도 안정적인 부분을 말씀을 드렸죠.
왜냐면 반도체를 거의 엄청나게 올려 놓았기 때문에 자 여기는 이제 불안한 겁니다. 자 그러면 여기서 상승을 만들어냈던 자본들은 안정적인 부분으로 이동할 수밖에 없다는 거예요. 조금은 안정적인 구간으로 이동을 하게 되는 것이고. 자, 그런 안정적인 섹터들로 기능을 할 수 있는 것이 지난 영상에서 말씀을 드렸던 것처럼 자, 빅테크 주식들이 될 수가 있고 또 내수적으로도 그리고 국제적으로도 수요가 계속해서 발생하면서 가격이 오르고 있는 에너지 섹터가 될 수가 있기 때문에 요러한 두 가지의 섹터에 대해서 관심을 가져 주신다면 충분히 위험을 분산하면서 투자하실 수 있다는 겁니다.
이렇게 보시는 것처럼 지금 WTI 가격 같은 경우에도 단기적으로 조정을 받았다가 자 지금 다시 정별을 만들어 줬기 때문에 가격적으로 수급이 붙을 수 있고 또 이란이라든가 이런 부분들로 인해서 올라갈 수 있는 여지들이 있어서 심리적으로 너무 한쪽에만 쏠리시기보다는 단기적으로 시장을 이끌었던 자금들이 어디로 흘러갈 수 있는지에 대해서도 생각해 보실 필요가 있을 것 같습니다. 자, 국내 같은 경우는 지금 환율 같은 경우가 안정적으로 유지가 되고 있는 상황이어서 그래도 다행이지만 지금 같이 저점 라인을 만들고 있는 상황에서 달러를 조금 가지고 있으시는 것도 안전 자산 측면에서는 나쁘지 않다고 보여집니다.
자, 많이들 매수하시는 실제 개별 종목을 좀 살펴본다면 반도체 섹터는 앞서 설명드렸던 것처럼 일단 단기 입평 지지라인까지는 한 번에 조정을 가져간 상황이에요. 자, 근데 워낙 과열된 구간이었기 때문에 이후에 20일선까지 조정을 받을지 아니면 여기서 지지를 만들면서 반등을 만들어 갈지는 확률상으로 우리가 예측하기는 어렵습니다. 그래서 일단은 위험한 구간 진입을 하지 않으셨다면 지금 관망으로 지켜보시면서 흐름이 어떻게 잡히는지를 보시는게 좋을 것 같아요. 바로 지난 영상에서 설명드렸듯이 자, 엔비디아 같은 대형주들 지금 매수의 기회가 있다라고 설명드렸고 이번 주에 실제로 상승이 강하게 나오는 모습 확인하실 수가 있습니다.
자, 마이크로소프트 같은 경우에도 하단에서 지지받으면서 상승 에너지 이번 주 내내 유지하는 흐름이 나왔고 자, 메타 같은 경우에도 크게 무너지지 않으면서 월요일, 화요일 그리고 저점에 비해서 상승하는 흐름들 확인하실 수가 있었습니다. 자, 구글 같은 경우도 전고점을 도전하는 흐름 만들어 주고 있고 어제 실제 반도체 섹터가 3.5%나 빠지긴 했지만 보시는 것처럼 대형주 섹터들은 크게 무너지지 않았어요. 과열된 구간에 비해서는 더 안정적으로 보고 있다는 것이고 저는 이런 부분들을 틈세적으로 공략하실 수 있다고 설명을 드렸습니다. 반대로 테슬라 같은 경우는 위쪽에 매물대가 두터운 역배열 상황이었기 때문에 다른 섹터들 종목들이 올라가는 동안에도 상승을 만들어 내지를 못했다는 거예요.
항상 투자를 할 때는 옥석을 가리는 것이 중요하고 가장 기본적으로 살펴봐야 될 거는 매물대라는 겁니다. 얼마나 많은 사람들이 위쪽에서 이걸 팔기 위해 대기하고 있는지가 중요하기 때문에 자 그런 부분에서 테슬라는 안 좋은 부분들이 존재를 했었다는 겁니다. 그리고 주요한 반도체 섹터들은 보시는 것처럼 어제 대부분 3% 넘는 조정을 만들었기 때문에 자 이런 부분들을 뭐 저가 매수로 들어가기보다는 일단은 지나치게 과열된 구간에 도달을 했었다는 생각으로 한번 좀 지켜보시면 좋을 것 같아요. 팔란티어 역시도 역배열 상황이었기 때문에 다른 기술주에 비해서 힘을 쓰지는 못하는 흐름입니다.
IQ 같은 경우는 정배열을 회복은 했지만 대형 자금들이 확인하고자 하는 것은 안정성이에요. 그러니까 너무 과열된 돈에 투자를 하다 보니까 속편하게 투자를 하고 싶다라는 식으로 심리가 움직이고 있는 상황이어서 IQ를 우리가 대형주라고 보기는 어렵겠죠. 그래서 이런 혁신 주식들은 에너지를 받지 못하는 흐름이었다는 겁니다. 자, 여기서 앞서 설명드렸던 에너지주 같은 경우들이 기회가 될 수는 있다는 거예요. 보시는 것처럼 하방으로 단기 조정을 받았다가 최근에 조금씩 올라오고 있고 정배열을 회복해 가는 흐름들이 있기 때문에 자 무조건 올라간다라기보다는 이런 높은 위치에서 사는 것보다는 우리가 지금 현재 시점에서 미국 증시에서 그나마 손절 라인을 짧게 가져가면서 최소한 우리가 5일선, 20일선을 손절 라인으로 가져가면서 안전하게 투자를 할 수 있는 구간에 있는 섹터나 종목들이 많지 않기 때문에 자 그런 측면에서 에너지주 섹터 같은 경우에는 여기서 만약 20일선을 이탈하면 손절하겠다고 하더라도 3, 4% 정도만 확인하시더라도 손실 구간을 마무리할 수가 있기 때문에 안정적인 투자를 원하시는 분들께서는 충분히 관심을 가질 만한 섹터라고 생각이 됩니다.
자, 에너지 관련주 전체적으로 보여주는 ETF기 때문에 자, 전체적인 섹터의 흐름이 이렇게 움직이고 있다 정도로 이해를 해 주시면서 투자 결정에 참고해 주시면 될 거 같습니다. 하이닉스 같은 경우에는 계속해서 상승을 만들고 있고 다만 이제 미국도 어느 정도 고점을 찍는 흐름이 나왔기 때문에 지나치의 신규진이 앞서 말씀드렸듯이 단기 편과 갭이 지나치게 떨어져 있는 구간에서는 들어가시지 않는 것이 좋을 거 같아요. 그래서 하이닉스도 단기적으로 신규 진입은 위험한 구간에 도달을 했다. 그리고 삼성전자 같은 경우에도 동일하게 에너지가 위쪽에서 좀 다하는 모습이 있고 최근에 노조가 이제 파업 얘기를 하면서 악재들도 존재를 하기 때문에 너무이 위치해 신규적으로 들어가시는 거는 지향하시는게 좋을 것 같습니다. 일단 오늘 영상 여기까지만 말씀드릴게요. 감사합니다.
Comments 0