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한 주 동안 월가에서는 어떤 종목과 어떤 섹터의 종목 했을까요. 김정렬의 업사이드 시작합니다. 오늘은 다시 ai로 갑니다. it AI 구글 클라우드 넥스트 2023 내용과 함께 AI 전망까지 전략까지 정리해 보겠습니다. 유니스토리 자산은요 긴장열 투자 전략 본부장 나오셨습니다. 안녕하십니까 안녕하세요네 안녕하십니까 구글 클라우드 넥스트 2023 이거 어떤 건가요 일단 이게 그 대면으로 이렇게 미팅을 한 거는 19년 코로나 직후에 한번 하고 4년만 일하더라고요 연설도 하고 사람들 모아서 얘기도 하고 자기네 제품 얘기하고 그러는 거죠.
뭐 흔히 얘기는 애플의 뭐 디벨로프 컨퍼런스 이런 거 비슷한 거예요. 개별자 회의가 비슷한 건데 구글이 이제 클라우드에서는 3위이지 않습니까 그 이젠 아마존이 워낙 압도적으로 1등이고 30%도 넘고 그 다음에 아마 그 마이크로소프트가 2등 20% 쯤 넘었고 그 다음에 이제 구글 클라우드가 10 몇 퍼 3위일 거예요. 만년 3위 5명은 아니고 항상 좀 뒤쳐져 있는데 AI 시대를 맞이해서 자기네들이 갖고 있는 포부를 밝히는데 올해 4년 만이니까 좀 더 준비를 한 것 같습니다. 그래서 뭐 정확히 뭐 구글 ceo가 나와서 연설을 했다고 하지만 그거보다도 구체적으로 새로운 신제품이라든가 어떤 생태계 도움받는 이런 얘기 코멘트 한 것이 구글 정확히 알파벳이죠.
얘네들의 그 전망에 대해서 좀 신뢰를 가질 수 있는 그런 코멘트가 있었기 때문에 오늘 가져오게 된 거고요 그래서 제목이 볼 때 넥스트 2023 뭔가 미래를 지향적으로 본 거 같아요. 엔비디아 하고의 어떤 시너지를 좀 더 강조한 측면도 있고 물론 자기네 내재적으로 제품을 개발하는 것도 있고 그래서 균형 잡힌 어떤 그 회의나 아니면 쇼케이스가 아니었나 이렇게 보여집니다. 어 알겠습니다. 균형 잡힌 회의나 쇼케이 그리고 4년 만에 대면으로 이렇게 회의를 지내겠다는 점에서 뭔가 분명히 전하고 싶은 메시지가 있었을 것 같은데 어떤 내용들이 좀 나왔나요.
일단 스타트를 보면은 세 가지로 정의를 했더라고요 ai는 도움이 돼야 된다 두 번째 그러면 향후 10년 동안 발전을 할 것이다 누가 빅테크 자기를 포함해서 AI 도움 그 다음에 10년 발전 맨 마지막에는 그거를 좌우하는 현재의 갈림길에 놓였다 그렇게 볼 수 있는 거고요 사실은 말이죠. 우리가 AI 투자 그러니까 스타트 컴퍼니가 많이 등장해서 걔네들이 그 친구들이 제너럴티브 생성형 AI 투자를 많이 받고 그래서 제품을 만들어 내야지 구글의 클라우드가 무슨 클라우드가 발전하는 거잖아요. 사실은 상반기 보면요 미국 데이터인지 글로벌 데이터가 정확히 모르겠습니다만 한 153억불 정도의 투자 금액 이제 스타랍 AI 생성형 AI 스타 업 인베스트 투자로 약 53억불이 투자가 되었대요.
22년도 1년 동안에 투자된 그 인더스트먼트 투자된 금액의 3배 정도 되는 금액이 상반기에 이미 이루어진 거예요. 그래서 AI 생성하는 수많은 회사들이 있어야 되는데 나중에 보시면 아시겠습니다. 제너럴티비아에 투자하는 이런 스타트업 컴퍼니의 반 정도가 구글을 쓴다는 거예요. 그래서 그 자신감이 넘쳐 있다고 보시면 되겠습니다. 저희가 알기로는 이제 뭐 마이크로소프트가 조금 더 빨리 진행을 하고 있는 것으로 생각을 했었는데 역시나 구글의 저력을 무시할 수가 없다는 걸 방금 또 강조를 좀 해주신 것 같고요 여기 좀 내용들이 좀 복잡하기는 한데 뭐 tpu님 버텍스니 이런 내용들은 어떤 내용이 뭐 그건 대충 그냥 이젠 되는데 아 그래요.
연산 처리장치예요. 그러니까 프로세스 유닛이 약자가 pu거든요. CPU 하면 중앙처리장치 센추 gpu는 이게 뭐죠. 그래픽은 ai의 브랜드 명칭이에요. 텐션 프로세스 얘네들도 칩을 만든다 요거 얘기를 한 거고 그 신제품도 나왔어요. 얘네들도 계속적으로 1세부터 이번에 나온게 다섯 번째 세대의 5세대 tpu를 만들었다고 발표했어요. 그 전보다 한 두 배 이상 빠르고 어쩌고저쩌고 그 걔네 제품도 자체 설계한 측도 선보이고 동시에 그 나중에 엔비디아가 강하잖아요. 엔비디아 측도 사용한 슈퍼 컴퓨터도 선보이고 양면 작전을 가지고 가는 거죠.
알겠습니다. 분명히 뭔가 계속 달라지는 것들이 있고 구글만 했어요. 유료화 그래서 AI 도구의 유료화를 해서 실질적으로 산업현장에 우리 오피스에서 생산성을 극대화하는데 실질적인 도움이 된다라고 발표한 거고 그러다 보니까 당연히 그런 엔터프라이즈 생성형 ai를 확장에 대한 개념을 좀 설명해 줬고요 맨 마지막으로 아까 말씀드린 생성 애매한데 제너럴티비 AI 스타랍의 생태계를 제대로 한번 선점하겠다 그렇군요. 하드웨어도 필요하거든요. 자기네 5세대 또 한편의 nba의 파트너십은 더 공고였다는 것을 보여줬다 이렇게 다섯 가지로 4가지로 요약 드릴 수 있습니다.
그러니까 어떻게 보면 구글이 ai를 왜 하고 있고 앞으로 어떤 방향성으로 발전시킬지 밑그림을 미리 좀 제시해 줬다라고 볼 수가 있는 거 같네요. 그러면 그 현재 본부장님께서 보신이 그림의 의미들이 좀 있을 거 아니에요. 여기서 우리가 앞으로 어떤 포인트를 잡아가야 될지 그것도 좀 궁금한데요 일단 그 한 가지만 말씀드리면 도구 한다는 것은 돈이 돼야 되는 거잖아요. 도구화한다는 거죠. 돈이 되는 거죠. 도구는 있어요. 예를 들어서 보시면 이제 마이크로소프트의 오피스 있듯이 구글도 workspace라는 사무용 플랫폼이 있었어요. 우리는 잘 모르지만 그게 천만 명의 유료 고객이 있는데 여기에 이제 생산한 ai를 접목시키는 거예요.
듀엣 ai를 기존에 사무용 워크플레이스 워크스페이스라는 얹혀서 이제는 그 유료한 것 30달러 하겠다는 거예요. 이제 어떻게 반응이 되는지 요거 몇 가지 보면은 구글 드라이브 여러가지 데이터 파일이 있잖아요. 한 6초만에 어떤 내용을 요약해 준다든지 6,000원입니다. 파일들을 기존에 있는 툴에 연결을 시키면 내가 만약에 여러분들 한 5개 구하고 미팅을 하잖아요. 40분 동안 그러면 그거를 요약해 주면 각 언어로 번역까지 다 해줍니다. 그리고 또 요거는 제가 아직 정확히 못하는데 간단한 명령한다면 앱을 만들어 준대요. 예를 들어서 우리가 우리 한국에 나와 있는 구글을 관련되는 어떤 기사들을 뭐 30분 단위 아니면 1시간 단위로 그거를 업데이트 해주는 앱이 필요하다 그러면은 그건 만들어준대요.
접목시킨다 30달러만 다오 하는 거죠. 그래서 100만 명이 일단 테스트를 했대요. 퍼텐셜 그게 100만 명의 테스트를 중요하고 이렇게 해서 아마 소비자들이 산업계에서 쓰이기 시작하면 개인들도 쓸 수 있잖아요. 그래서 개인들용 듀엣은 내년도 초에 내울 예정이다 점점 유료화해서 돈을 되는 걸 보여주겠다 이렇게 보여준 거죠. 이렇게 되면 이게 모든게 어떻게 돼 클라우드가 되는 거잖아요. 이게 잘 들어오면은 클라우드에 마켓이어도 들어갈 수 있겠죠. 그리고 이게 가장 큰 유료화에서 돈이 된다고 보여지는 거고 그 다음에 또 하나는 아까 말한 것처럼 생성형 aiv 스타일업은 혼자 하는게 아니고 생태계에서 많은 사람들이 그거를 써야 되는 거잖아요.
막 나야 되는데 제가 잘 모르고 그 한 50개 정도가 50%는 새로운 스타일업들을 잘 절반 이상이 구글 것은 다르거든요. 그러니까 마켓비어가 에멀전이라든지 마이크로소프트하고 견딜 수 있는 거예요. 우리 마켓이 클라우드 마켓 밖에 안 되는데 새로운 생산 ai를 활용한 그런 걸 만드는 사람들은 반 정도 쓴다는 거잖아요. 그러니까 전망이 좋은 거죠. 그래서 구글에 AI 관련되는 전망도 이걸 가지고 아까 처음에 시작할 때 생성형 스타트업의 절반에서의 구글 클라우드 고객이다라는 것은 매우 중요한 합의를 갖고 있다고 볼 수 있는 거고 뭐 이런 얘기도 있어요.
뭐 이탈리아의 한 얘기를 했는데 뭐 광고하는 회사인데 맞춤형 광고 컨텐츠라는데 얘네 거 쓴다든지 아니면 뭐 또 인도의 어떤 스타 여러분 인도도 나라가 하나지만 여러 개 당원들이 많아서 18개 언어가 있답니다. 미팅을 하게 되면 대화를 하려면 한꺼번에 15개 동시에 움직여야 되는 거예요. 대화형 AI 플랫폼은 구글 것인다는 거예요. 그러한 사례들을 구체적으로 설명했기 때문에 유료화 시켰다 그다음에 스타트업 생태계가 자기한테 오고 있다는 걸 매우 매우 강조했다고 볼 수 있겠고 그런데 유연해요. 자기네 제품에 다 tpu 있다 하잖아요. tpu 계산하는 제품 만드는데 그것만 갖고 안 되는 영향이 있단 말이에요.
영향이 가벼운게 있고 약간 무거운 영역이다 무거운 거는 라질 랭귀지 뭐로 돼야지 슈퍼컴 그것이 4세대로 다 앞서 있고 그 다음에 엔비디아의 h100 그것도 사가지고 정식으로 슈퍼컴퓨터 만드는 걸 9월달에 출시하겠다 양면성을 갖고 있는 오픈한 마음 자세가 있다는 것도 굉장히 좀 긍정적으로 볼 수 있는 거죠. 어 알겠습니다. 그리고 엔비디아와 파트너십을 체결했다는 거는 뭐 어떻게 구글이 얻을 수 있는 이익이 크다거나 뭐 좀 깎아 준다거나 그런 건 아닌 거죠. 그런게 아니죠. 자기 나라 강점이 좀 덜 강점인 거는 엔비디아한테 맡기겠다는 거야 자기네 것도 하지만은 양면을 다 한다는 거니까 상당히 의미 있는 거라고 보여질 수 있고요 그다음에 요런 것들은 이제 결국 돈이 되는 거니까 이건 딱 다른 얘깁니다만 그 소비할 때 소비자 우린 지금은 그 산업계한테 했지만 소비자한테 접근을 잘해야 된단 말이에요.
가장 중요한게 광고 같은 거 광고 광고 근데 광고는 우리는 이제는 우리 넷플릭스도 보면은 광고 나오잖아요. 이제 나오잖아요. 나오는데 광고가 나한테 받는 광고가 있는데 요즘은 다 똑같잖아요. 그렇죠. 우리 앵커닐란 전화 다른 사람이나 광고 볼 때 중간에 끼는 강화 다 똑같잖아요. 기본 코어는 비슷한 똑같더라도 파생되는 여러가지 광고에 다양성을 개인별로 할 수도 있어요. 근데 그 사람을 못 하죠. ai가 해야 되는 거고 생성에 아직 그렇게 안 나왔어요. 근데 이렇게 초 개인화된 영어로는 하이퍼 플스널라이제이션 된 광고를 한다든지 그렇게 해서 쇼핑을 유도하는 그런 비즈니스를 하고 싶어하는 수많은 업체들이 있을 거 아니에요.
거기에이 ai가 사용되는 거고 구글에 AI 클라우드가 사용될 수 있다고 지금 얘기가 되고 있어서 요게 잘 되면 넷플릭스 더 스타벅스 수많은 소비재 기업들도 어떻게 초 개인화를 하느냐를 활용해서 그것이 향후에 AI 시장도 중요하고 그 다음에 그렇게 하면서 소비자 심리가 소비자가 스펜딩하고 싶은 심리를 좀 더 높일 수 있는 이것도 미국의 그 경제 탄력에 향후 한 6개월 9개월에 매우 중요한 요인이 될 것 같아서 그것도 좀 유익히 보셔야 된다 이렇게 말씀드릴 수 있겠습니다. 어 알겠습니다. 광고 시장에서 ai가 차지하는 역할에 대해서 앞으로 좀 더 중요해질 것 같다라고 포인트 잡아 주셨고요 그럼 뭐 결제 체계에서 ai가 많이 들어간다 이거는 어떤 내용이에요.
원래 그 미국 사람들은 지금 사고 나중에 돈내는 거잖아요. 그렇죠. 그런데 지금 사게끔 만들려면 원래는 지금 사고 나중에 돈 낸다는 건 지금 산다는 건 뭐냐면은 좀 비싼 비싸니까 지금 내가 비싼데 만식은 쓰고 싶어요. 쓰고 싶으면 먼저 가져오는 거죠. 돈은 나중에 되는 거잖아요. 근데 이건 경쟁을 했는데 스포츠웨어 우리가 갖고 싶은게 보다 스포츠웨어 같은 거 비싸니까 지금 사고 싶죠. 그럼 나중에 되고 싶죠. 원래 그렇게 쓰는 거예요. 근데 최근에는 신용품에도 그냥 그렇게 해서 그냥 그렇게 그런 패턴으로 소비가 일어나고 있다는 거죠.
아까 우리 애한테 다른 얘긴데 그렇게 되면은이 경제가 지금 서스테인업을 한 것이냐 이런 얘기가 나오고 있어요. 인플레이가 약해지는게 동시에 하미는 너무 빨리 약해지면 그 디플레이션되고 소비가 되는 거잖아요. 지금은 인플루트가 많지만 그래서 그런데 바인아웃 테일레이터의 패턴은 미국이니까 은혜 그러니 하는데 식료품도 일상생활도 그러한 패턴의 결제 비중이 늘어난다는 것은 어떻게 봐야 되는 것인가 과다 이런 생각을 하는구나 연말 소비가 보통 피카우 피크가 돼야 되는데 오히려 약할 것인가 이런 걱정이 되는게 하나 있고요 그 증권회사에서 가져왔고 아까 말씀드린 차가 말씀드린 총 개인화 이렇게 하면 어떻게 되죠.
소비를 내 구매에 맞게끔 자극을 시켜야 된단 말이에요. 쇼핑도 그렇고 네이버가 나오는 하이퍼 클로버의 뭐 다른 버전 나오고 아마존도 나오고 하는데 그 또 작은 수모 업체들 넷플릭스 아까 광고도 포함해서 개인화해서 광고를 해주고 그리고 그 데이터를 가지고 계속 어필을 해주면 이러한 파워 자체는 100이 아니고 조금 낮아지더라도 그게 메이크업 될 수 있거든요. 그래야지 경제가 인플레이션 둔화되는 건 좋은데 확 빠지지 않는 거거든요. 그래서 오늘 마지막 말씀드릴게 뭐냐 이게 무슨 얘기냐 과거에도 이렇게 엄청난 성장을 드라이브한 근본적인 시대를 그러니까 변화시키는 발명품 혁신이 있었어요.
그 저기 최근에 그 뭐지 그 우리 그 잭슨홀 미팅에서 어떤 경제학자 이런 얘기를 했어요. 거창하게 성장에 대한 구조적 제약이 안 좋은 얘기입니다. 전체 글로벌 미국 시장을 포함해서 성장이 장기적으로 구조체하겠다 과거 200년 동안 우리 일생에 가장 큰 발명 모든 사람한테 영향을 미치는 개나소나 뭐 저기였다 전기의 발명 그건 모든 사람들이 연합이 친 거예요. 소비되고 하나의 어떤 컴퓨터가 발명되고 이거는 뭐 그 분야의 생산 높인 거죠. 그런데 그렇게 해서 미국이 연평균 2% 이상은 성장해 온 거예요. 전기를 가지고 지금 ai가 급급에 속한다이 얘기를 하는 거예요.
그러면 예전에는 이제 그렇게 해서 중국 성장하고 뭐 전기 발명되고 그 다음에 전 세계 세계화고에서 성장을 해서 미국이 수익을 받고 인포성을 해왔어요. 전기 덕분에 전기 같은 것 자동차 같은 거 최근에는 뭐냐 최근에 뭐냐 이거죠. 떨어지고 있잖아요. 새로운 혁신이 없었잖아요. 혁신이 두 가지 있다는 건데 하나의 혁신으로 인구가 늘어나야 되는데 중국인 줄고 있으니까 인도가 늘어나면 그건 약 기다리면 된다 치고 중국 대신인도 그는 뭐냐 전기계 준하는게 ai라는 뭔가 혁신이 있어야죠. ai다 근데 이분은 경제학자잖아요. 약간의 좀 기대치를 낮췄어요.
근데 전기가 그나마 있어서 2% 성장을 한 건데 ai가 없었으면 그러니까 a가 생겼기 때문에 향 굴곡 영향을 주면 그래도 미국 성장률을 2% 정도로 유지시키는데 있어서 장기적으로 그 역할을 할 수 있다 근데 거기에 그칠 수 있다 2% 플러스 알파로 옛날식으로 전체적으로 ai가 그 이상의 가격이 갈 수 있다라고 보는 거는 모른다 얼마나 많은 사람들이 활용을 많이 하고 얼마나 파생적으로 실질적인 도움이 되는 그런 것이 될 수 있느냐 ai가 도움이 됐지만 모든 사람한테 페니 출신이 되는 거는 매킨스의 최근 조사에 하면은 달러도 8년 늦어야 27년 걸린다 그런 얘기 나왔어요.
한 10년 15년 정도 지났을 때 어떤 제대로 된 성장의 드라이브가 되고 지금 나온 혁신적인 건 맞는데 그 초기 상태는 생각보다 더딜 수도 있다는 걸 되기 때문에 그러니까 무슨 얘기냐 하면은 성장이 구조적으로 제약을 받는 상태에서 ai가 나왔기 때문에 그나마 우리가 다시 1%대로 내려가는 걸 올릴 수 있는데 그게 그 이상으로 갈지는 여전히 불편하니까 위치하고 실질적인 생산성하고 잘 외치잖아 이런 합의를 가진 얘기를 잭슨홀 미팅에서 한 얘기가 아웃룩 폴롱톤스라는게 있어서 나중에 찾아보시면 되는데 AI 때문에 4%, 3% 2.2% 성장 그것 때문에 되지 않는다 이런 얘기를 했습니다.
앞에 얘기한 그래서 뭐죠. 구글 마이크로소프트 같은 회사들이 경쟁을 해서 ai의 기본적인 생산성을 할 수 있는 그 기본을 한 단계 빨리 높이는 거 필요하고 그래서 응원해야 돼요 그리고 거기에서 하는 맨 마지막으로 하드웨어적으로 엔비디아 AMD 반도체가 성장하는게 잘 되면은 좀 더 업사이드가 있겠죠. 바라봐라 이런 얘기를 드리겠습니다. 알겠습니다. AI 시대가 밝아진 것은 맞고요 올해가 AI 원년인 건 확실한 것 같습니다. ai를 정말 전기에 비교할 정도라고 하니까요. 근데 뭐 사실 지금 챗봇 말고 마땅히 뭐 어디다 써야 되지 이런게 좀 애매한 상황이에요.
그렇기 때문에 지금 말씀해 주신 이번에 구글의 이벤트에서 어떻게 하면 우리에게 조금 더 가까 워질 수 있는지를 여러 가지 제시해 줬던 것 같고요 사실 에디슨도 처음에 전기를 만들었을 때 우리가 이렇게 전기차까지 만들고 그럴 거라고 생각 못 했을 거잖아요. 그렇기 때문에 ai의 활용 방안에 대해서 앞으로 구글과 마이크로소프트 그리고 엔비디아 같은 기업들이 어떻게 아이디어를 내는지 응원해 줄 때다라는 본부장님의 말씀으로 정리를 해보도록 하죠. 지금까지 유니스토리 자산은요 김장열 투자 전략 본부장과 함께 했습니다. 오늘도 좋은 말씀 고맙습니다. 감사합니다
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