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증설 경쟁의 수혜를 입을 것으로 예상이 될 고객사 미국 공장 비메모리 될 요체 잉 단풍 파운드리 1위 해서 킬 셈 씨가 올해 반도체 시설투자에 30 조언을 넘게 지출 한다고 밝혔습니다. 특히 미국 애리조나 공장의 2030년까지 30조 늘 지출 할 것이다 라고 밝혔는데요. 이에 질세라 파운드리 2위에 사저 삼성전자 역시 과감한 시설 투자를 단행할 계획입니다. 특히 미국 오스틴 공장의 11 조언을 지출 할 것이다 라는 기사가 외신을 통해서 보도가 되었습니다. 또한 삼성전자 역시 장기적으로는 이 오스틴 공장의 30조 까지 지출을 하지 않을까 라는 그런 전망도 나오고 있는데요.
격차를 조필연 은 자와 오히려 고 격차를 벌리려 는 차에 증설 경쟁이 치열하게 진행되고 있는 상황입니다. 그런데 이 같은 경쟁 상황을 오히려 즐 기 는 기업들이 있습니다. 그래서 오늘은 3화 문자 키 아셈 c 2 반도체 공룡의 증설 경쟁의 수혜를 입을 것으로 예상이 되 그런 주식을 한번 알아보는 시간을 갖겠습니다. 자 먼저 삼성전자와 tsmc 가 어느 반도체 분야에서 어떤 형태로 경쟁 관계에 있는지 여기에 대해서 알아보겠습니다. 반도체 별곡 반도체 제조공정 그리고 이것을 담당하는 사업자와 어떻게 형성되어 있는지 설명하는 그런 화면입니다.
제가 반도체 관련 콘텐츠를 제작을 할 때 몇 번 설명을 드린 부분이죠. 일단 반도체 같은 경우에는 설계 예 제조 조립 포장 테스트 이렇게 크게 3가지 0 좋은건 아닙니다. 설계와 제조를 딱 잘라서 전 공정이 라고 하고요 그 다음에 체조 된 그런 반도체를 조립 포장 테스트하는 공정을 후공정 이라고 합니다. 전 공정의 당연히 부가가치가 높은 시장입니다. 그리고 메모리 반도체와 비메모리 반도체 가 있죠. 메모리 반도체는 사람으로 치자면 근력 체력 이라고 보시면 되구요 키 메모리는 연 살 그리고 눈으로 보고 듣고 느끼고 생각하고 등 상당히 다양한 분야가 비메모리 반도체 이렇게 볼 수가 있습니다.
그래서 사실 메모리반도체 같은 경우에는 좀 제품이 단순해요. 상대적으로 비메모리 반도체 비해서 그렇기 때문에 메모리 반도체 같은경우에는 설계 제조 조리 포자 이런 공정을 하나의 회사가 담당하는 경우가 많습니다. 대표적으로 삼성전자 sk 하이닉스 마이크론 볼 수 있죠. 그래서 이 세가지 공정을 모두 담당하는 회사를 종합 반도체 회사 라고 해서 id 예미 라고 합니다. 그런데 비메모리 반도체는 앞서 설명 드렸다시피 상당히 기능이 다야 복잡한 말이에요. 그렇기 때문에 하나의 반도체 회사가 이 모든 것을 다 담당하는 것이 비효율적일 수 있습니다.
그래서 비메모리 반도체 같은 경우엔 페니스 즉 반도체 회로를 설계하는 업체 그리고 그 회로에 따라서 제조하는 파운드리 업체 그리고 제조된 반도체를 조립 포장 테스트하는 osa 키 업체 이렇게 일반적으로는 9분이 된 상황이에요. 그리고 이 삼성 여자 tsmc 가 고드 에 집중하고 있냐 바로 잎이 메모리 분야에서 파운드리 시장에서 경쟁을 하고 있습니다. 킬 셈 씨가 부동의 이 글로벌 파운드리 이 회사 요 작년 4분기 파운드리 점유율 기준으로 키쓰 mc 가 무려 55.6% 삼성전자가 이유입니다. 근데 삼성전자가 tsmc 와 격차가 상당히 좀 많이 벌어 졌죠.
16.4% 입니다. 키 cm 는 이 삼성전자 쫓아오지 못할 만큼 계속해서 투자를 단 액을 해서 격차를 벌리려고 하구요 삼성전자는 t 1cm 를 정말 죽기살기로 조작하기 위해서 이렇게 또 증설을 진행하고 있는 상황입니다. 그런데 에 최근에 특히나 증설 경쟁이 더 격화되고 있는 데요 그 이유가 여러가지가 있겠으나 대표적으로는 차량용 반도체를 들 수가 있습니다. 최근에 친환경 차량 이라고 하면서 전기차 속속들이 출시가 되고 있고요 그 다음에 자율주행 자동차 도 역시 같이 성장하고 있는 상황입니다. 근데 공통점이 있어요. 전기차 나 자유 정차 이 두가지 모두다 자동차가 점점 전자기 g 처럼 * 한다 자 그런 뜻입니다.
그렇기 때문에 당연히 자동차에 들어가는 전자기기가 많아지고 그 얘기는 자동차에 탑재되는 반도체 도 점점 많아진다 그런 의미입니다. 그래서 다양한 자료를 살펴보면 차량 당 반도체 사람 금의 추입 당연히 증가를 하고 있고요 자동차 생산원가 중에서 전장 시스템 전자 장비 줘 이게 차지하는 비중이 보시다시피 점점 높아지고 있는 상황이에요. 그리고 특히나 차량용 반도체 같은 경우에는 메모리 보다는 비메모리 반도체 즉 시스템반도체 가 훨씬 더 많이 탑재가 됩니다. 왜냐하면 은 자동차가 자율주행 이렇게 가기 위해서는 앞에 차량은 이식해야 되고 그 다음에 차선이 인식해야 되고 자 이런 기능들이 다 생각하고 판단하고 인지하고 이런 부분이기 때문에 비메모리 반도체 가 많이 탑재될 수 밖에 없는 것이죠.
근데 사실 이 차량은 반도체 같은 경우에는 뭐 독일이나 미국 이런 비메모리 특화된 회사들이 회로부터 제조까지 담당해서 검령 그리고 tsmc 나 3 성녀처럼 파운드리 회사 같은 경우에는 별로 생산한 했습니다. 그런데 점점 반도체 수요가 들자 공부 부동 현상이 벌어지는 것이고 이것이 이 두 기업으로 하여금 증서를 할 수 밖에 없는 상황을 만들었다 자 이렇게 이렇게 옷을 같겠죠. 자 그렇다면 현재 이런 상황에서 과연 우리는 어떤 기업의 주목을 해야 될까요. 자 첫번째로 는 당연히 이 삼성전자와 tsmc 2 기업에 납품하는 회사 이 회사를 주먹을 해봐야겠죠.
두번째로는 비메모리 반도체 와 관련된 회사 뭐 장비 업체라고 하더라도 메모리 보다는 비메모리 를 만들고 있는 그런 업체를 주목을 해야 되겠구요 소재 역시 마찬가지일 것입니다. 그리고 마지막으로는 미국의 그나마 좀 공장을 가지고 있는 기업들 왜 그러냐면 앞서서 킬 셈 씨가 미국 l 이전한 공장의 투자를 단행하고 있다 이렇게 말씀 드렸구요 삼성전자 역시 미국 오스틴 공장의 집중할 것이다 그렇게 말씀을 드렸습니다. 트럼프 에서 바이 등으로 미국 대통령이 바뀌었죠. 바 이름이 훨씬 트럼프 보다 5번 하긴 합니다. 자 그럼에도 불구하고 미국 중심적인 정책 그리고 중국을 배제한 을 정책은 그대로 이어갈 것으로 예상이 됩니다.
그렇기 때문에 이미 9 게다가 계속해서 투자를 꼭 공장을 찍고 자 그런 기업들에게 세제 혜택을 주기로 했거든요. 자 그래서 미국의 이 삼성전자와 tsmc 역시 투자를 많이 하고 있는 상황입니다. 그래서 이 세가지 5건 고객사 미국 공장 비메모리 될 요체 잉 여기에서 최소한 2가지 이상 해당되는 기업들을 한 번 리스팅 했습니다. 삼성전자 키 smc 증설 경쟁 수혜주 도 있습니다. 크게 장비와 소재로 나누어서 한번 살펴볼게요 장비 중에서는 첫번째로 원익 ips 월인 ips 는 반도체 제조공정에서 증착 장비 를 만드는 회사입니다. 원익 ips 가 상장된 반도체 디스플레이 장비업체 중에서는 가장 사이즈가 큰 회사 고요 사실 메모리 반도체의 집중이 되어 있습니다.
왜냐하면 은 삼성전자가 주요 고객사 이기 때문에 삼성전자가 메모리 비중이 크잖아요. 그래서 월이 마이피엑스 역시 메모리 반도체 장비 비중이 큽니다. 그 최근에 이 비메모리 쪽으로 다 변화를 하고 있구요 작년 기준 비메모리 반도체의 장비 매출 비중이 40% 정도 달성 했을 것이다 자 그런 얘기가 noted 포트에서 제가 찾아 봤구요 그리고 원익 ips 는 미국의 이렇게 법인을 가지고 있습니다. 테스 도 원익 ips 가 좀 비슷해 어 대신에 테스는 좀더 이 증착장비 에 포커싱이 되어 있고 원익 ips 는 증착장비 플러스 다양한 장비를 도 생산하기도 합니다.
그리고 테스는 낸드플래시 장비 에 특화되어 있는 회사에요. 그런데 최근에 이 비메모리 반도체 제품군으로 다변화 보이는걸 업체 구요 그 다음에 케이씨텍 같은 경우에는 cmp 화학적 기계 엄마 장비를 만듭니다. 반도체를 제조한 공정이 일단 증착 을 통해서 밥 아쉬운 다음에 그 위에다가 노한 장비 라고 하죠. 빛을 쏘아서 반도체 회로를 글입니다. 그리고 그 회로에 따라서 직각 공적 즉 깎는 작업을 수행 해요. 근데 그런 것들을 한 번만 한 게 아니라 계속해서 반복 합니다. 그러다 보니까 그 표면이 울퉁불퉁 하거든요. 자 그때 이런 화학적 기계 엄마 장비를 통해서 평탄화 작업을 합니다.
자 그 장비를 kg 테에게 만들고요 역시나 비메모리 반도체 공정에서 ok 시트에 cmp 장비 가 쓰입니다. 그리고 ps 키 psk 는 드 라인 스트랩 장비를 만드는 데 이 분야에서 글로벌 일입니다. 반도체 회로를 그릴 때의 노광 장비 로 빛을 쏘아서 그린다고 했죠. 근데 그냥 일반적인 표면에 다 빛을 싸도 그리고 달라지지 가 않죠. 그래서 이 빛을 쏘면 은 거기에 반응하는 물질을 풀어 그린 현상액 이라고 하는데 현상의 그 계속해서 필요 하지 않거든요. 그래서 나중에는 그 현상을 제거를 해줘야 되요 그게 바로 드라이 스트레치 합니다.
참고로 psk 같은 경우에는 미국에 법인을 가지고 있구요 아무래도 psk 는 글로벌 입에서 하기 때문에 삼성을 플러스 tsmc 라도 허리를 하고 있습니다. 자 여기까지가 바로 반도체 전공정 장비 해당하는 그러 업체라 라고 볼 수 있고요 요 밑에 두 업체는 반도체 후공정 즉 조립 포장 테스트와 관련된 그러 업체 드립니다. 한미반도체 i5 테크닉스 는 둘다 레이저 장비를 만듭니다. 레이저가 어디 필요 않냐 일단은 반도체 마킹을 할 때 레이저로 마킹 하고요 그 다음에 반도체 패키지 즉 포장 공정을 단행할 때 구멍 뚫어야 되거든요. 자 거기에서도 레이저 장비가 필요합니다.
그리고 그 밖에 뭐 절단 여기에도 레이저 장비가 필요하죠. 그러한 레이저 장비를 만들고 스키나 이오테크닉스 같은 경우에는 레이저 마킹 장비 같은 경우에는 글로벌 시장점유율 1위를 달성하고 있습니다. 그리고 미국에도 버그 이는 가지고 있구요 그리고 원익 ips 테스 케이씨텍 같은 경우에는 주로 삼성전자 매출 비중이 좀 큰 편이에요. 근데 한미반도체 i5 테크닉스 같은 경우에는 삼성 문자 뿐만 아니라 글로벌 수많은 반도체 업체와 다 거래를 하고 있는 그런 기업입니다. 그래서 고객사에 편중이 훨씬 더 더 라고 다변화 되는 기업이다 라고 보시면 되고 이번엔 소재 기업 한번 살펴볼게요 코미코 원의 q n 씨 같은 경우에는 반도체 세정 그리고 코팅과 관련된 그런 공정과 서울 뿐 을 만듭니다.
그리고 홈이 코도 미국에 법인을 가지고 있고요 원이 캐시 역시 미국에 법인을 무려 한 내고 정도 가지고 있더라구요 그리고 워닝 머티리얼즈 와 sk 머티리얼즈 같은 경우에는 특수 가스를 만들어 회사에요. 반도체 공정의 특수 가스가 많이 필요하거든요. 다양한 특수가스 가 그리고 참고로 sk 머틀 이어즈 같은 경우에는 특정 특수 가스 분야에서는 글로벌 1위를 달리고 줘 뭐 리모트 여지가 esk 머티리얼 좋아 좀 비슷한 기업이다 자 그렇게 보시면 될 것 같아요. 특히나 이원이 머티리얼즈 같은 경우에는 미국의 이렇게 법인을 가지고 있습니다.
마지막 기억 바로 리노공업 2조 이도 호흡은 자 여러 차례 말씀 드린 걸로 기억을 하고 있습니다. 비메모리 반도체 후공정 에서 테스트 속해서 만들기 없죠. 20 폰을 만드는 기업입니다. 그래서 리노 역시 삼성전자와 tsmc 2 곳에다 납품하고 있는 기업이다 자 그렇게 보시면 되구요 참고로 이 엄 2 3 음영 칠해진 부분이 해당 고객사의 납품을 하고 있다 자 그런 의미로 받아 드시면 좋겠죠. 그래서 일단 종합을 해보면 이 중에서도 3승 문자 tsmc 이렇게 2매 출처로 다변화 된거 그리고 추가적으로 미국의 법 이를 퉁 보자 그런 곳에 좀더 집중을 하면 좋겠죠.
그리고 오 주여 재미있어요. 일단은 투자 달달 행한다 라는 얘기가 외신을 통해서 나온 겁니다. 모티스 mt 같은 경우에는 컴퍼스 코에서 밝혔기 때문에 그게 실제로 진행이 되겠죠. 자 그래서 팩트 책은 꼭 해봐야 된다 실제로 나중에 투자를 할 것인지 투자를 한다면 얼마를 투자할 것인지 이번 꼭 체크를 해야 되고요 그 다음에 투자를 하면 은 이 장비 소재 기업들 모두 다 좋을까요. 좋은건 맞습니다. 근데 시차가 발생을 해요. 1차적으로 투자를 할 때 돈을 번 업체들은 장비업체 겠죠. 그리고 장비 반입이 다 끝나고 실제로 공장이 가동되면 서재 업체들이 그때 돈을 봅니다.
그래서 이 장비와 소재 2 섹터 간 실적에 발생한 시차는 분명히 있다라는 점을 여러분들이 잘 인지를 하시구요 여기에 기업들 중 장기적인 관점에서 한번 잘 지켜 보면 좋을 것 같습니다. 자 오늘은 여기까지 하겠습니다. 감사합니다
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