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제가 미국 주식 두 배 레버리지 비교해 드렸죠. 나스닥 100대, S&P 500 두배 레버리지. 결과는 압도적으로 나스닥 100이 좋았습니다. 즉 QLD가 수익률 측면에서는 확실하게 좋았고요. 그리고 최대 MDD 같은 경우에는 하락장의 성격에 따라서 둘이 비슷했기 때문에 이런 상황이라면 당연히 QLD를 매수하는게 더 유리하겠다라는 판단을 내려드렸죠. 그랬더니 이제는 이렇게 또 궁금증을 표현하십니다. 아니 나스닥 100백 두 배랑 SP 500 세배를 비교해야 되는 거 아니야? 그래서 해 드립니다. 안녕하세요. 돈지입니다. 나스닥백 두 배랑 S&P 500에 세 배 레버리지 두 개를 비교하면 과연 어떤게 더 나은 투자일까요?
제가 딱 정답 알려 드릴 수 있을 것 같습니다. 끝까지 보시면 아, 이거는 또 이견의 여지가 전혀 없을 것 같습니다. 자, 우선 나스닥 100을 두 배의 레버리지로 투종하는 상품 저희가 투자하고 있는 QLD입니다. 그리고 S&P 500을 세 배로 주종하는 상품이죠. 6%입니다. 자,이 두 상품에 대해서 간단하게 비교를 해 드리면 당연히 QLD는 나스닥을 두 배로 레버리지 두 배 추종하고 있고요. 그다음에 유프로는 S&P 500을 세 배로 레버리지 세 배 추종하고 있습니다. 자, 그리고 당연히 변동성의 경우에는 QLD는 두 배니까 높지만 6%가 세 배니까 더 높겠죠.
그리고 상승장에서의 폭발력도 두 배 높고 세 배 매우 높고 그런데 실제이 결과 어떻게 되는지 한번 봐 드릴게요. 하락장의 손실 당연히 두 배니까 크지만 세 배는 훨씬 크겠죠? 이것도 실제에서 어떻게 되는지 한번 보여 드리겠습니다. 설정일은 두 개가 좀 차이가 있죠. 2006년 6월 19일, 2009년 6월 23일입니다. 그래서 모든 계산은 2009년 6월 23일 즉 실제 데이터 바탕으로만 진행을 해 봤습니다. 보수는 QLD가 조금 더 높네요. 그래서이 두 종목의 실제 데이터 가져왔고요. 1일 수정 종가를 가져온 걸 가지고 비교를 해 봤습니다.
그렇게 했었을 때 복립 평균 수익률 봤더니 QLD는 34.15가 나왔고요. 유는 33.02가 2가 나왔습니다. 분명히 이건 두 배 레버리지. 유프로는 세배 레버리지인데 두 배 레버리지 승리네요. 자, 특히 우리가 봐야 되는 건 연환상 변동성입니다. 변동성을 봤더니 QLD는 41%, U%는 51% 정도가 나옵니다. 너무나 당연하게도 변동성이 낮을수록 조금 더 안정적이기 때문에 QLD가 6%보다 더 안정적입니다. 더 앙정적인데 수익은 더 높네요. 자, 그럼 최대 MDD를 볼까요? 어머, 최대 MDD도 QLD가 -63.68 나오는데 6%는 -76.8이 나옵니다.
그렇다라면 이건 무슨 얘기냐? 6%는 최대 MDD, 최대 낙폭도 QLD보다 더 크다는 얘기입니다. 자, 그러면 2010년부터 2025년까지 쭉 봤을 거 아니에요. 이때의 상승 연도 비율을 보면 87.5% 상승했어요. QLD는. 그런데 유는 75.0% 0% 즉 75% 상승했습니다. 즉 상승하는 연도도 QLD가 더 많네요. 자, 그러면 우리가 10년 정도 투자한다고 봤었을 때 10년 롱폼의 연평균 수익률을 한번 구해 볼까요? QLD는 최저값이 22.71%였습니다. 유는 14.61%였습니다. 중앙값은 31.22%가 QLD였고 27.86%가 6%였고요.
평균 비슷하고요. 그럼 최고일 때는 어떨까? 최고일 때는 QLD가 44.34, 유가 43.73입니다. 역시 QLD가 우세하네요. 최근 10년도 마찬가지고요. 그러니까 그 차이가 사실 중앙가 평균 최고 보면 업다고 봐도 돼요. 물론 중앙감 평균은 좀 차이가 있지만 최저은 차이가 좀 많이 납니다. 확실히 수익률 쪽에서는 QLD가 더 우수한 모습을 보여줍니다. 그러면 하락장에서는 어떨까? 일단 코로나 때 봤더니 -51.72% 72% - 76.82% 차이 크네요. 자, 그러면 2022년 요때 금리 인상하면서 하락이 쭉 나왔죠. 이때는 어땠을까?
이때는 사실이 정도면 거의 비슷한 건데 어쨌든 괜찮네요. 그죠? 그리고 2018년은 어떨까요? 6%가 훨씬 더 많이 떨어졌고요.이 2025년도 6%가 훨씬 더 많이 떨어졌네요. 자, 여기까지 보시면 너무 명확하죠. 수익에 대해서는 무조건 QLD가 더 좋았습니다. 그런데 낙폭에 대해서는 무조건 6%가 더 많이 떨어졌어요. 그러니까이 두 개를 비교한다는 건 아무 의미가 없습니다. 수익도 QLD가 더 높아. 안정성도 QLD가 더 높아. 최대 하락도 QLD가 좀 덜 떨어져. 그렇다라면 당연히 QLD를 투자하는게 맞죠. 그래서 사실 이거는 비교를 해 보면 해 볼수록 그냥 당연히이 둘 중에 어떤 걸 매수해야 되냐?
QLD를 매수하는게 맞고요. 6%를 매수하고자 하는 이유를 사실 저는 잘 찾지 못했습니다. 물론 다컴버블 때를 생각을 하면 6%가 좀 괜찮아질 수도 있어요. 왜냐면 우리 그때를 생각해 보시면 그때는 그냥 기술주가 폭락했던 식입니다. 지금 여기 보시면 코로나 그다음에 2022년 금리 인상 2018년에는 막 미중 무형가 1등 있고 이랬었거든요. 그리고 2025년에는 이제 관세도 있었고 전쟁도 있었고 이런 것들이 이제 다 합쳐져서 만들어진 하락인데 잘 보시면 얘네들은 사실 기술주뿐만이 아니고 일반 주식들에도 영향을 끼칠 수 있잖아요. 그런데 다컴 버블 때는 특히나 기술주들이 확 떨어졌기 때문에 그때의 수치가 만약에 있었다라면 그때는 분명히이 6%가 유리했었을 것 같습니다.
하지만 그 시절을 제외한다면 지금까지는 QLD 쪽이 훨씬 더 유리한게 명확하게 보이죠. 지금 여기에는 빠져 있지만 우리가 2008년 서브라인 때 있잖아요. 이때도 어마어마한 하락이 나왔었을 텐데 이때도 QLD가 더 유리했었을 겁니다. 왜냐면 이때는 금리가 영향을 끼쳤었기 때문에 은행주들의 하락이 좀 컸거든요. 그래서 SMP 500이 좋지 않았어요. 그래서 그걸 생각해 보면 만약에 다컴 버블과 같은 기술주의 폭락이 올 거고 나머지는 견조한 그런 시장일 거라고 예상하신다면 뭐 6%를 하시는 걸 말리진 않습니다만 그게 아니라면 그냥 QLD 하는게 더 유리합니다.
자, 그래서 돈제인은 어떻게 하고 있냐면 그냥 QLD 하잖아요. 사실 여러분들이 이것저것 물어보시는 덕에 저도 QLD 다른 상품들을 조금 더 많이 비교해 보는 시간을 갖고 있는데 그렇게 비교할 때마다 그냥 QLD가 저는 계속해서 정답이다라는 생각이 들더라고요. 물론 어떤 종목도 무조건적인 수익을 주거나 무조건적인 성장을 주거나 하지 않습니다. 그렇기 때문에 저는 어떤 투자도 권유하거나 이걸 하셔야 됩니다라고 말씀드릴 수 없어요. 그냥 제가 하고 있을 뿐입니다. 그래서 저는 QLD를 하는 거고요. 모든 투자 판단은 본인이 내리시면 됩니다.
왜냐면은 제가 이미 말씀드린 것처럼 만약에 다컴버블급 하락이 올 수 있다라고 한다면 6%를 선택하시는게 더 좋을 수도 있어요. 그런데 우리는 미래를 알 수 없잖아요. 그래서이 선택은 무조건 본인 스스로 하시면 되는데 저는 QLD가 더 낫다고 생각해서 QLD를 선택하고 있고이 선택이 바뀌지는 않을 것 같습니다. 자, 여러분들의 생각은 어떠실까요? 굉장히 궁금한데요. 어느새 9월이 또 끝났죠? 9월 31일입니다. 여러분들의 투자 잘 진행되고 있는지 궁금합니다. 저는 사실 요즘에 투자에 대해서 별 생각이 없습니다. 왜냐면 그냥 꾸준히 일을 매수하니까 아무 걱정 고민이 없어요.
오히려 좀 떨어지면 좋겠다라는 생각이 드는 거고 만약에 떨어지지 않는다고 하더라도 그냥 꾸준히 매수해 나가면 시간이 지나면 지날수록 당연히 내 자산은 늘어나 있겠구나라고 생각하고 있기 때문에 저는 요즘 아무 걱정이 없습니다. 유일하게 한 가지 하는 걱정. 이건 걱정은 아니죠. 그냥 소득을 더 높이고 싶다. 이것만 관심을 가지고 있습니다. 그래서 저는 요즘에 AI 공부를 조금 더 시작을 했고요. AI를 바탕으로 수익을 어떻게 조금 더 증진시킬 수 있을 것인가? AI를 통해서 내 소득을 높이는 방법에 대해서 다시 한번 조금 더 심두 있게 진행을 해 보려고 합니다.
제가 AFPK 시험 합격하면서 이제 제가 공부하던 시간을 좀 세이브할 수 있었고요. 그리고 제가 지금 책 지필 중에 있잖아요. 책 지필도 아마 10월 중순이면 거의 다 끝날 것 같습니다. 그러면 이것들이 다 끝나고 나면 시간적 여유가 더 생기겠죠. 그럴 때 저는 AI로 얼마나 내가 소득을 높일 수 있는지에 대한 실질적인 탐구 생활을 할 예정이고요. 그것 말고는 올 한해는 추가적인 일을 더하지 않을 생각입니다. 지금부터 한 3개월 열심히 준비하면 내년부터는 AI를 바탕으로 한 소득을 늘릴 수 있는 방법을 조금 더 찾아낼 수 있을 것 같거든요.
그러니까 제 모든 관심은 오직 어디에만 있다? 소득에만 있습니다. 소득을 증가시키는 거. 거기에 투자의 성공이 달려 있다고 생각을 하거든요. 저는 프리랜서니까요. 그래서 여러분들 투자의 시간을 굉장히 많이 쏟고 계실 텐데 개인적으로는 투자에 대한 관심과 투자에 쏟는 시간을 조금 줄이시고 그 시간과 관심을 소득을 증가시키는 혹은 건강을 챙기는 대에 쓰셨으면 좋겠습니다. 그래야 오랫동안 투자하는 거고 오랫동안 투자해야 복리 효과 잘 누려서 큰 부자 될 거고 그래야 내가 더 많은 금액을 투자할 수 있는 거고 더 많은 금액을 투자해야 나중에 더 크게 부자될 수 있는 거니까요.
그래서 투자의 핵심은 뭐다? 시장을 읽는 거다. 아니요. 투자의 핵심은 건강과 소득이라고 생각합니다. 여러분들 건강 관리 열심히 하시고 소득 증가 최대한 하실 수 있도록 노력하신다면 분명히 10억 만드실 수 있을 거라고 믿습니다. 저는 카페 등을 통해서 계속해서 여러분들에게 투자에 관련된 도움되는 정보 드릴 수 있도록 노력하고요. 유튜브 영상도 열심히 꾸준히 찍을 수 있도록 하겠습니다. 이상 돈제이었습니다.
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