🔴[생방송] 300만닉스 바라봤는데…삼전닉스 목표주가 하락 이유? | 마켓포커스 260730

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코스피 이틀 연속 서킷브레이커 후 바닥 공포. 수급(디레버리징·레버리지 리밸런싱) 요인이 급락 주도, 메모리 피크아웃 우려는 존재. 연준 동결은 매파적이라기보다 완화적으로 해석, 유가 급등이 금리 상승 요인. 삼성전자 실적 호재는 있으나 추세 반등은 쉽지 않다는 입장. SK하이닉스는 저가매수 기회로 보며 분할매수 긍정, SK스퀘어 대체 고려. 네이버 25만원 1차 목표. 레인보우로보틱스 30만원대 지지, 단기 비중축소·중장기 보유. 삼성전기 120~130만원 비중 일부 축소 전략.

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※ 자동 자막 원문(다듬기 전)

01. 네. 7월 30일 목요일 마켓 포커스 시작합니다. 우리 증시 검은 화요일에이어서 검은 수요일까지 맞았습니다. 이틀 연속으로 매도 사이드 카와 서킷 브레이커가 발동됐는데요. 4상 처음입니다. 코스피가 이제 전고점 대비해서 약 40% 하락한 상황인데 진짜 바닥이 어딘지에 대한 공포가 시장을 지배하고 있습니다. 오늘장도 정말 중요한 이벤트가 많은데요. 시장 흐름 과연 어떨지 개장전 시장 분위기 파이낸셜 리서치 박철순 대표와 이야기 나누면서 하나씩 짚어 보도록 하겠습니다. 대표님, 전날에 이어 양시장 어제도 폭락을 했습니다. 불과 이제 이틀 만에 1,000 포인트가 넘게 지수가 빠지면서 이제 5,600선대에 마감이 됐는데요.

02. 이런 시장 흐름 어떻게 해석해야 될까요? [콧방귀] 어 일단은 정말 역사상 최초로 있었던 연속 서킷 프레이커였는데 일단 최근 이틀간 급락했던 이유는 사실 어제 SK닉스가 뭐 그렇게 나쁜 실적 발표를 하지도 않았음에도 불구하고 어 일단은이 시장은 이미 실적을 어느 정도 선발하겠다라는 어 그런 느낌 때문에 크게 영향을 주지 못했던 부분이 좀 아쉬었던 부분이었고 오히려 이제 HBM의 성장 속조가 좀 존나해지지 않을까 또 픽하웃에 대한 우려움이 좀 나왔던 부분들 그리고 역시나 중국발 악재들이 계속적으로 시장을 좀 억누르면서 메모리 반도체 관련주들이 급락을 이끌었다라고 보실 수가 있을 것 같습니다.

03. 어, 다만 사실 메모리 반도체의 업항에 대해서는 역시나 어, 긍정적인 전망은 여전히 남아 있는 상황이기 때문에 이로 인한 주가의 하락 어, 압박은 좀 더 점점 어, 점차 줄어들 것으로 보고 있는 상황이다라고 말씀드리겠고요. 어, 사실 더 문제가 되고 있는 것들은 사실 수급적인 문제들이 더 크거 저는 개인적으로 생각을 하고 있습니다. 어, 외국인들의 대국 뭐 매도도 있겠지만 어, 주도주 같은 경우 이제 어, 차입금을 청산하는 디레버리징 효과들도 계속적으로 큰 영향을 주고 있는 상황이고요. 단일적으로 레버리지 같은 경우도 본주가 밀리다 보니까 어, 리밸런싱을 하기 위해서 더 어, 별 더이 변동성이 더 확대가 되고 있는 부분들이 좀 있는 거 같고요.

04. 어, 이런 여러 가지 수급적인 부분들이 오히려 어, 시장을 좀 흔드는 모습이기 때문에 어, 이런 것들이 조금씩 이제 급락을 하면서 많이 줄어들릴 가능성도 있어서 일단 저는 어, 일단 변동성 요인들은 수급적인 부분들이 컸지만이 영향력은 오히려 주가가 내려온 상태에서는 증시가 내려온 상태에서는 영향력은 조금씩 줄어들 가능성이 있다. 이렇게 보고 있습니다. 일단 오늘 시장 같은 경우는 일단 장 초반에는 변동성이 좀 있을 수 있는 가능성이 있습니다. 어 지난 이제 미국 증시도 일단 하락을 했는데 일단 가장 크게 저격을 했던 요인 중에 하나는 역시나 갑자기 다시 한번 재개된 지학적 리스크도 있고요.

05. 거기에 이제 SK이닉스 같은 경우도 어제 ADR이 좀 하락하면서 끝나는 모습들이었고 어 새벽에 또 코스피 200 야간 선물 지수도 좀 하락했던 영향들도 지수에 어 영향을 줄 수 있는 상황이고 거기다가 이제 엇갈린 이제 메타와 마이크로소프트의 실적 발표 때문에 다시 또 이제 빅테크 실적 발표에 대한 경계감이 다시 한번 살아나는 어 모습이기 때문에 일단 장 초반에는 약간의 변동성은 생길 수 있는 가능성이 있다. 그래서 일단 어 시장이 어 계장을 할 때는 일단 관망하는 자세가 좀 필요하다라고 보고 있는 상태고요. 어, 다만 지금 현재 기술적으로 봤을 때 코스피 같은 경우는 어제 굉장히 장 중에 낙폭이 좀 크게 형성이 됐었지만 다행히도 장 후반에 저가 웨스가 들어오면서 이비선 부분까지 다시 한번 제차 어, 회복을 하는 모습들을 보여줬습니다.

06. 어, 이베이선에서 다시 한번 지지를 할 수 있는 가능성을 오늘 다시 한번 확인을 한다라고 한다면 어, 추세적인 전환도 기대를 해 볼 수가 있는 상황이기 때문에 200일선을 오늘 또 지키는지에 대한 여부도 우리가 계속적으로 확인해야 될 거 같고요. 어, 일단 기술적인 리바운 어, 리바운딩이 나올 수 있는 구간이기도 하고 어, 저가매수세가 전일 강하게 들어왔던 것들이 다시 한번 이어진다라고 한다면 반등은 나올 수 있는 상황이기 때문에 오늘의 전체적인 시장은 장 초반에는 변동성 확대 그리고 후반으로 갈수록 어, 변동성이 조금 줄어들면서 회복세로 가는 흐름들이 예상이 된다라고 보시면 좋을 것 같습니다.

07. 네. 네. 장 초반에는 변동성이 있을 것으로 예상된다 이렇게 말씀을 주셨는데 사실 간밤 많은 뉴스가 나왔습니다. 일단 그 뉴욕 증시 같은 경우에 3대 지수가 모두 급락을 했는데 연준의 이제 기준 금리를 동결을 했어요. 그러면서 이제 좀 지수가 하락을 했는데 사실 그런데 금리 동결 같은 경우에는 계속해서 예상이 되어 왔었잖아요. 그런데 왜 이렇게 지수 급락에 영향을 미쳤을까요? 어, 일단은 케빈너시 의장이 최근에 이제 높아진이 시장 금리가 어, 자체적으로 금융 기출 환경을 만들고 있다라고 언급을 해줬었거든요. 그래서 어, 연준이 오히려이 케빈씨의 발언은 어, 그렇다면 금리 인상을 하지 않을 수도 있겠구나라고 오히려 안도함을 주는 발언이었는데 시장이 이거를 좀 매파적으로 받아들였던 이유가 좀 있었거든요.

08. 그 이유가 뭐냐면 어, 연준이 그렇다면 시장 금리 상승을 용인하는게 아니냐. 그래서 이런 부분들 때문에 7월은 FOMC가 이제 매파적인 동결이었다라고 언론에서는 이야기를 많이 하고 있는 거 같아요. 다만 저는 오히려 지금 시장 금리가 어 스스로 자정 장유를 하고 있다라고 평가를 지금 케미널시 의장도 말을 했었기 때문에 이런 것들이 계속적으로 반영이 된다라고 한다면 금리 상승에 대한 어 우려감은 조금 낮아질 수 있지 않을까? 어 실질적으로 패드워치에서는 연준의 금리 경로가 좀 덜 매파적으로 수정이 됐는데 원래는 패드워치에서 연내에 어 금리 인상을 2회 정도 할 것이라고 얘기를 했었는데 이번에 1회로 수정을 했습니다.

09. 그만큼 금리 인상에 대한 우려감이 좀 더 낮아졌다라고도 평가를 할 수 있기 때문에 저는 사실 뭐 그렇게 매파적으로 끝났다라고 보진 않고 있고요. 오히려 기대 요인도 좀 남아 있다라고 보고 있는 상황이고 어이 FMC 결과가 매파적이었다라고 해석을 하는 어 이런 기사들을 보면은 이것 때문에 금리가 올랐다. 어 국채 금리가 올랐다라고 얘기가 나왔거든요. 실제로 어제 이제 어 국채 금리 특히나 10년물이 어제 상승에서 마무리가 상승을 하는 모습들을 보여 줬었는데 그 이유가 뭐였냐면 사실 FC의 어떤 결론 때문은 아니라고 보고요. 오히려 지정확전 리스크로 유가가 급등했습니다.

10. 원래 어제 이제 3대 이제 유가가 모두가 급등하는 모습들을 보였기 때문에 오히려 이게 지금 국채 금리 상승에 영향을 줬다라고 보는 거지 FMC 결과 때문에 이제 국채 금리가 상승한 건 아니라고 보고 있기 때문에 저는 일단은 FOMC 관련된 이슈는 오히려 어 시장에는 어 완도감을 주는 내용이라고 생각하고 있어서 긍정적으로 좀 보시는게 맞을 것 같습니다. 그런데 또 이제 최근 지정확정 리스크가 다시 또 대두가 되면서 국제 유가가 급등을 했잖아요. 이제 간밤에도 급등을 했는데 그러면서 오히려 인플레이션에 대한 우려가 커진 상황입니다. 그래서 시장 같은 시장에서는 오히려 이러한 케빈워시 연준 의장의 이러한 행보가 오히려 인플레를 조금 등한시하는 거 아닌가 하는 그런 의견도 나오고 있어요.

11. 어떻게 보고 계실까요? 어, 근데 지금 케빈 의장이라든지 기존에부터 지금까지의 연준의 스탠스들을 보면은 보통 데이터에 굉장히 의존적이었다라고 생각하시면 될 거 같아요. 그래서 어, 케비넷 의장도 지금 이야기를 했던 부분이 뭐였냐면 우리는 물가 관련된 모든 지표들을 다 확인할 것이다라고 계속적으로 이야기를 해 왔었거든요. 그래서 일단은 지금 진압전스가 다시 한번 재부각이 되고 지금 실제로 지금 유가가 최근에 다시 한번 급등이 나오고 있는 상황이다 보니까 어 여기서 분명히 유가 때문에 어 일반 소비자물가지수는 올라갈 수 있겠지만 과연 이게 근원 CPI라든지 근원 PPI라든지 어 실질적으로 에너지의 상승을 어 그 에너지 가격의 상승이 실질적으로 전방위적으로 물가에 확산이 되느냐이 부분은 계속적으로 우리가 확인을 해야 되는 부분은 이건 맞지만 최근에 유가가 오른다라고 해서 전방위적으로 근원 CPI라든지 근원 PCI가 PC 같은 것들이 어 바뀐 적은 별로 없었거든요.

12. 오히려 낮은 수준을 계속 기록하고 있었기 때문에 저는 일단 단기적인 흐름으로 마무리가 될 것으로 보고 있는 상황이고 다만 우리가 계속적으로 매달 확인해야 되는 것들은 실질적으로 유가 상승이 과연 어 일반 다른 쪽 어 영역으로 어 이제 인플레이션이 정가가 되느냐이 부분을 확인해야 되기 때문에 가장 먼저 항상 먼저 발표되는 CPI를 보셔야 되고요. 그다음 날 PPI를 보셔야 되고 어 월 말에 있는 PC까지 계속적으로 우리가 확인은 좀 필요할 것 같습니다. 다만 최근에 유가 상승 이후에 물가가 전방적으로 확산되는 흐름들은 많이 나오지는 않았었기 때문에 너무 우려할 필요는 없을 것 같습니다.

13. 오히려 지금 시장에서 우리가 이런 부분들보다 어 증시에 변동성을 주는 요인들은 역시나 메모리 반도체 관련된 어떤 픽아웃에 대한 우려감들 이런 것들이 더 크기 때문에 오히려 우리가 더 주목해야 되는 부분은 그 부분들이다라고 생각하시면 좋을 것 같습니다. 네. 네, 오히려 메모리 반도체이 피크아웃 논란에 더 주목을 해야 된다 이렇게 말씀을 주셨는데요. 그 연관을 주는 소식들 오늘 간밤 마이크로소프트와 메타의 2분기 실적이 공개됐습니다. 일단 둘의 희비가 엇갈렸는데요. 어, MS는 순리익이 증가하면서 호실적을 기록했지만 메타 같은 경우에는 이제 순리익도 감소를 했고 EPS가 기대치를 밑돌았습니다.

14. 지금 이제 AI 인프라 투자에 따른 결과가 엇갈렸다고 볼 수가 있는데 어떻게 보고 계실까요? [콧방귀] 어, 말씀해 주신 것처럼 지금 장 마감 후에 발표됐던 마이크로소프트와 그다음에 메타의 실적은 좀 엇갈린 모습들을 보여줬습니다. 일단 실적 자체 2분기의 실적 자체는 사실 둘 다 좋았었거든요. 뭐 일단 일단 예상을 했던 부분인데 우리가 계속적으로이 빅테크의 실적 발표를 할 때 어 우리가 주목하는 부분들은 분명히 실적은 아닙니다. 다 좋을 거라고 예상을 하고 있었기 때문에 다만 이제 케펙스라든지 최근에 더 부각이 되고 있는 것들은 케펙스보다는 어 실질적으로 이제 잉여 현금흐름이 어떠냐 이런 부분들이었는데 지금 마이크로소프트 같은 경우는 일단은 매출액과 EPS가 모두 컨센서스를 이제 상회하는 모습들을 보이면서 아주 좋은 실적을 발표를 했었고요.

15. 어 그다음에 본업이었던 에저 클라우드 사업 성장률도 한 43% 정도 나오면서 시장에 전망치였던 39%대를 어 훌쩍 뛰어넘는 모습들을 보여줬습니다. 어, 그리고 가장 우리가 주목하고 있었던 잉여 현금흐름 같은 경우도 어, 플러스 196억 달러 정도를 기록하면서 어, 투자 확대에도 현금 창출력은 어, 유지를 하고 있구나 이런 것들을 확인해 줬기 때문에 일단 마이크로소프트의 실적 발표는 어, 굉장히 좋았다라고 보시면 될 거 같고요. 그러다 보니까 시간 외에서 마이크로소프트는 어, 실적을 어, 굉장히 긍정적으로 시장이 해석을 하면서 급등이 나왔고요.

16. 반면에 이제 어, 메타 같은 경우는 좀 아쉬웠죠. 어 매출액 같은 경우는 다행히도 컨센서스를 이제 상회하는 모습들을 보였었는데 방금 말씀해 주신 것처럼 EPS가 시장 예상치를 좀 하여하는 모습들을 좀 보여줬었고요. 그다음에 2여 연금 흐름 같은 경우도 전년 동기 대비해서 한 91% 정도 하락하는 모습을 보였기 때문에 어 같이 실적을 비슷하게 발표했었던 마이크로스포트가 사실상 좀 비교가 됐다는 거죠. 그러다 보니까 메타 실적은 메타 실적 발표 이후에 메타 같은 경우는 시간 외에서 오히려 마이크로소프트가 정반대되는 급락으로 어 좀 마무리가 되는 모습들을 보여줬습니다.

17. 그래서 일단 가장 어떻게 보면 빅테크 중에서도 가장 큰 기업이었던 마이크로소프트와 메타의 실적이 엇갈린 상황이었기 때문에 시작은 이거로 인해서 일단은 경계감이 더 커졌다라고 저 개인적으로 보고 있습니다. 그래서 어 이제 오늘 밤에 있을 내일 새벽이죠. 새벽에 있을 어 아마존이라든지 애플 실적 발표 그리고 다음 주에도 또 이제 글로벌 기업들의 실적 발표가 계속 이어지기 때문에 어 시장에서는 계속적으로 이런 글로벌 기업들의 실적 발표를 좀 확인하고 그리고 나서 적극적인 매수세가 들어올 가능성이기 때문에 당군간은 좀 경계감이 좀 이어질 가능성이 있다라고 보시면 좋을 것 같습니다.

18. 네. 네. 당분간은 경계감이 이어질 가능성이 있다 이렇게 말씀을 주셨는데요. 오늘 이제 삼성전자도 2분기 확정 실적을 발표하고 또 컨퍼런스 콜을 진행합니다. 지금 삼성전자 일단 4상 최대 수준의 실적이 예상되고 있는데 오늘 그래도 좀 반도체 주에 대한 투심의 회복에 나설 수 있을까요? 어 사실 이게 좀 저도 긍정적으로 말씀드리고 싶은데 삼성자와 에스카닉스 특히나 삼성자 같은 경우는 이미 잠정 실적 발표를 했기 때문에 어느 정도는 시장에 알려진 내용들이 많이 있습니다. 그래서 그렇죠. 어, 좋은 내용들이 나온다라고 해도 지금 글로벌 시장에서 지금 AI에 대한 어떤 우려감들 그다음에 반도체 섹터에 대한 중국 진출로 인한 우려감들이 아직 남아 있는 상태기 때문에 사실이 부분인이 좀 어느 정도 회소가 돼야지 오히려 추세적인 반등이 나올 수 있는 거고 3단자가 아무리 좋은 내용들이 좀 나온다라고 해도 일단은 아주 강한 반등이 나오기는 그렇게 쉽지는 않을 것 같다라는 생각이 듭니다.

19. 다만 그래도 어 우리가 기대하고 있는 내용들이 좀 나온다라고 한다면 삼성 원자 같은 경우는 어 오늘 조금 어 장 초반보다는 장 후반이 좀 더 높은 가격에서 좀 마무리가 될 수 있는 가능성은 있다라고 보고 있는데 첫 번째로 우리가 확 해야 되는 것들은 어 HBM과 관련된 AI 메모리 관련된 전략입니다. 어 지금 HBM4 같은 경우 경쟁력이 굉장히 중요해지고 있는 상황인데 상대적으로 이제 삼성전자가 SK닉스 대비했을 때 HBM 시장에서 굉장히 뒤쳐져 있는 상황이었잖아요. 디아 쪽에 납품을 못 못했었기 때문에 하지만 이제는 실질적으로 고객사로 이제 확보를 한 상황이고 납품을 하고 있는 상황이기 때문에 과연 시장 재유를 어느 정도까지 확보를 할 수 있느냐에 대한 부분들을 우리가 어 참고를 해야 될 거 같고 그리고 HBM4라든지 그다음 반도체죠.

20. H4에 양산 일정 같은 것들도 빨라지면 빨라질수록 굉장히 좋을 거라고 생각합니다. 왜냐면 어 더 이제 어떻게 보면 어 고성능 HM 같은 경우는 마진율이 더 높을 수밖에 없거든요. 생산 단가가 높고 그다음에 판매 단가가 높기 때문에 어 상 양산 일정이 담겨진다라고 한다면 수익이 더 빨리 어 개선될 수 있다라는 장점도 있기 때문에 일단 HBM 4 관련된 양산 일정도 보셔야 될 것 같고 어 M비디아를 비롯해서 주요 고객사 공급 상황도 좀 늘어났다라는게 확인이 된다라고 하면 훨씬 더 긍정적인 어 주가 흐름을 기대해 볼 수 있을 것 같습니다.

21. 어, 그리고 이제 주조하는 정책인데 사실 어제 이제 SKS 실적 발표를 했는데 조금 약간 실망을 했던 부분들이 어, 추가적인 주조원 정책에 대한 내용들이 조금 미언급이 됐기 때문에 이런 부분들이 좀 아쉬운 상황이었습니다. 물론 SK넥스는 ADR 상장 이후에 조금 제한적인 발언을 할 수밖에 없는 상황이기 때문에 어, 그런 부분들도 분명히 있지만 상단원자는 이야기할 수 있거든요. 그래서 오늘 좀 주저하는데 강한 내용들이 좀 나온다면 역시 어, 지수에는 좀 좋은 영향을 줄 수 있을 것 같고요. 어, 다음으로 또 봐야 되는 것들은 장기 공급 계약입니다.

22. 지금 뭐 3년에서 이제 5년까지 장기 공급 계약이 늘고 있는데 지금 만약에 어 반도체의 피크아웃이 뭐 1, 2년 사이에 생긴다라고 한다면 사실 고객사 입장에서 5년짜리 장기 공급 계약을 체결할 이유가 없거든요. 오히려 떨어지고 나서 계약하면 더 싸게 살 수 있기 때문에. 그런데 5년짜리 장기공 계약이 지금 늘어나고 있다는 것이 확인이 되고 있는 상황인데 다시 한번 어 장기공 계약이 늘어나고 있다는 걸 삼성전자가 오늘 실적 발표를 통해서 알려 준다라고 한다면 피카웃에 대한 우려감 그리고 삼성전자와 SKS 같은 메모리 기업의 중장기 실적에 대한 안정성까지 우리가 확보할 수가 있는 상황이기 때문에 어느 정도까지 장기 공급 계약이 늘어나고 있는지도 우리가 주목할 포인트고 마지막은 이제 파운드리 사업입니다.

23. 어 아직은 좀 적자가 유지될 가능성은 좀 있다라고 보고 있는데 사실 굉장히 오랜 기간 동안 전체적인 어떤 이익을 조금 뺏어 가는 아 적자했던에서 사업부가 파운드리 사업보였는데 이제는 뭐 애플이라든지 이런 기업들 고객사를 이제 확보를 하기 시작하면서부터 턴어라운드는 확실히 기대가 되는 상황인데 2분기 때 어느 정도까지 적자폭이 축소가 됐는지 그리고 혹시라도 터너란운더가 됐다라고 한다면 이건 굉장히 큰 호재긴 하거든요. 그래서 파운드리 사업부의 실적 개선 내용들도 어 확인이 된다라고 하면 삼성전자는 오늘 그래도 어 양복으로 좀 마무리할 수 있지 않을까라는 기대감은 있는 상황입니다.

24. 네. 오늘 삼성전자 실적과 관련해서 AI 전략 그리고 공급사 공급 상황 또 주주 환원 정책 또 장기 공급 계약 그리고 파운드리 사업의 실적 개선 여부까지 확인을 하면 좋을 것 같다고 말씀을 주셨습니다. 이제 반면 SK 하이닉스 같은 경우에는 어제 사실 실적 발표에서 좀 실망감이 많이 나왔잖아요. 특히 말씀 주신 것처럼 뭐 주주원 부분도 그렇고 또 LTA 관련해서도 구체적인 내용이 언급되지 않으면서 주가가 많이 급락을 했는데 지금 프리마켓에서도 삼성전자보다 더 큰 폭으로 빠지면서 130만 원대 기록하고 있습니다. SK 하이닉스 좀 어떻게 보고 계실까요?

25. 어, SK 하니스 같은 경우는 어제 이제 실적 발표에 대한 어떤 약간의 어, 실망감도 좀 있는 상황이고 아무래도 이제 중국의 이제 창신 메모리가 이제 상장을 하면서 어, 실질적으로 어, ADR도 많이 좀 [목을 가다듬음] 빠지고 있는 수급이 조금 어느 정도 단기적으로는 좀 분산이 될 수 있는 상황이기 때문에 어, ADR이 좀 빠지게 되면 당연히 본주 같은 경우도 영향을 받기 때문에 약간의 변동성은 좀 남아 있다라고 볼 수 있을 것 같습니다. 하지만 일단 개인들 같은 경우는 지금 어제 SKS를 많이 샀는데 중장기로 본다라고 한다면 이익이 계속적으로 상승하고 있는 가운데 주가는 많이 내려온 상태기 때문에 단기적인 어떤 어 대회 변수로 인해서 주가가 빠진 상황에서는 충분히 무 어 저가 매수세로 아 저가 매수의 기회가 될 수 있다라고 보기 때문에 저는 만약에 차익금을 쓴 어 자금이 아니라고 한다면 개인투자분들이 현금을 가지고 좀 여유 자금이라고 하신다면 어제 지금 그리고 앞으로도 계속 천천히 분할로 담아가는 전략은 어 긍정적이라고 개인적으로 평가합니다.

26. 다만 단기성 자금이라든지 아니면 레버리지라든지 이런 것들 같은 경우는 좀 조심하셔야 되기 때문에 그런 것들을 좀 피하시는게 좋겠다라고 말씀을 드리겠고 어 저는 오히려 SK넥스라든지 변동성을 좀 피하고 싶으시다면 그렇다면 저는 사실 SK 스퀘어가 좀 더 안정성일 수 있거든요. 오히려 어 외국인들 같은 경우 어제 기 외국인들 같은 경우 가장 많이 매수했던 종목이 어 금액별로 봤을 때는 어 지금 현재 SK 스퀘어였습니다. 그래서 일단 SK 스퀘어 같은 경우는 사실 어 SK 하이닉스의 지분을 갖고 있는 회사이기도 하잖아요. 그런데 아무래도 이제 어 ADR이라든지 이런 변동성에서는 좀 무관한 종목이기 때문에 오히려 SK 스퀘어가 저혀가도 있고 주저에 대한 기대감을 갖고 있는 종목이기 때문에 SK 스퀘어도 함께 좀 병역 투자를 하시거나 단기간적으로 이제 SK닉스와 ADR 같은 경우에 변동성이 남아 있는 기간에는 SK 스퀘어 쪽으로 잠시 어 교체 매매라는 것도 고려해 보시면 조금 변동성을 줄이는 어 전력이 될 수 있다는 점도 참고해 보시면 좋을 것 같습니다.

27. 네. 네. 변동성을 피하고자 하신다면은 SK 스케어도 눈 여겨 보시면 좋을 것 같다. 이렇게 말씀을 주셨습니다. 근데 삼성전자 SK 하이닉스 이제 말씀 주신 것처럼 이익은 역대급인데 그리고 그렇기 때문에 지금 저평가가 계속 되고 있다는 의견 나오고 있는데 그런데도 불구하고 목표 주가 계속해서 또 하향 조정이 되고 있습니다. 그 중국의 노강 장비 국산화 이슈 때문이잖아요. 어떻게 보고 계실까요? 어, 일단은 중국의 노정비 국산화를 한다라고 하면 사실 뭐 중장기적으로 봤을 때는 위협이 될 수 있는 요인이긴 하죠. 왜냐면 지금 미국이 워낙 또 이제 중국적으로 첨단 장비들을 들어가지 못하게 제재를 하고 있는 분들이 많이 있었거든요.

28. 그러다 보니까 어 공격적으로 이제 증설할 수가 없는 그런 상황이었는데 만약에 실질적으로 이제 노강 장비를 만들기 시작을 하고 그걸로 인해서 생산이 가능하다. 그것도 아주 고사양의 메모리를 만들 수 있는 노 장비를 개발한다라고 한다면 이건 충격이 될 수 있겠지만 실제적으로 지금 시장에서 평가하고 있는 것들은 어 지금 어 ASMR의 노강 장비에 비하면은 너무나도 지금 어 기술이 좀 낮은 어 그런 장비로 좀 알려져 있는 상황이고 어 그렇기 때문에 단기간적으로 지금 메모리 업항에 충격을 줄 가능성은 없다고 보고 있습니다. 왜냐면 그 장비를 통해서는 어 최고 사양의 어떤 HV4라든지 이런 것들을 만들 수 있는 상황은 아니라고 지금 알려져 있는 상황이거든요.

29. 그래서 어 그런 수준까지 올라오지 않는 상태에서는 지금 사실 HB4라든지 이런 어 최고 사양의 어 외모리 같은 경우는 사실 우리나라와 그다음에 어 마이크론밖에 못 만들고 있는 상황이잖아요. 어떻게 보면 그래서 어이 영역을 침범하기에는 아직 시간이 너무 많이 걸릴 걸로 예상을 하고 있습니다. 그래서 저는 일단은 단기적으로는 물론 시장에는 투심을 좀 악화시킬 수 있는 요인이긴 하지만 실질적으로 메모리 기업들에게 충격을 준까지는 시간이 굉장히 많이 걸릴 걸로 보기 때문에 오히려 변동성을 활용한 분할 매수도 좀 우리가 고려해 볼 수 있는 상황이다라고 보시면 될 것 같습니다.

30. 네. 네. 그리고 지금 삼성전자의 2분기 확정 실적이 발표가 됐습니다. 2분기 영업 이익이익 89조원대로 어 잠정 실적처럼 어 잠정 실적과 비슷하게 나왔고요. 지금 호실적을 발표하면서 삼성전자 프리마켓에서 빨간불로 전환이 된 모습 체크하시면 좋을 것 같습니다. 그리고 개인 순매수 3위 종목을 살펴보자면 HD 현대 일렉트릭이 차지를 했는데요. 사실 이제 AI 인프라 투자 확대 기대감이 나오면서 전력주도 잘 가는 모습을 보여 줬었지만 최근엔 좀 주가가 부진했었습니다. HD 현대 엘렉트릭 같은 경우엔 실적도 좋고 수조 잔고까지도 좋았는데 요즘 좀 목표 주가가 하향 조정되기도 했거든요.

31. 어떻게 보고 계실까요? 어, 일단은 저는 오히려 지금 현대 일렉트릭 아니면 LS 일렉트릭이라든지 아니면 효성 중공업 어 이렇게 전력 인프라 만들고 있는 회사들 같은 경우는 지금의 낙폭은 좀 매수의 기회로 좀 보고 있는 상황이긴 합니다. 어, 일단 지금 중국적 앞서 질문해 주셨잖아요. 중국 쪽 이제 메모리 반도체 기업들이 이제 자립률을 높이고 그 이로 인해서 만약에 공급량을 늘린다라고 한다면 메모리 쪽 같은 경우는 충격을 받을 수 있는 부분들이 있죠. 하지만 전력 인프라 쪽은 아닙니다. 실질적으로 지금 변합기를 우리나라가 굉장히 잘 만들고 있는 상황인데 방금 말씀드렸던이 3대 어 변합기 같은 경우가 전 세계 선도적인 지의를 갖고 있습니다.

32. 과거에는 뭐 독일이라든지 경쟁들이 있었지만 독일 쪽은 지금 굉장히 어이 성 아 기술력이 좀 많이 좀 낙후되고 있는 상황이라고 알려져 있는 상황이고요. 실질적으로 그래서 지금 전력 인프라를 지금 확대하기 위해서는 우리나라 제품들을 굉장히 선호할 수밖에 없는 그런 상황이라고 보여지고 실질적으로 지금 미국이 가장 어떻게 보면 전력 인프라를 확충을 많이 하고 있는 나라인데 뭐 AI 데이터 센터 때문에도 그렇지만 원전이라든지 아니면 신지생이라든지 이쪽으로도 또 전력 인프라가 생길 수밖에 없는 상황이고 30년에서 한 50년 된 어 노보된 전력 같은 경우도 지금 교체를 해야 되는 상황이기 때문에 전력 어 기기가 굉장히 많이 필요한 상황입니다.

33. 그래서 어 어느 나라 쪽에서 이제 의존을 해야 되냐? 왜 미국 같은 경우는 자임률이 굉장히 낮거든요. 그래서 변학기 같은 경우도 우리나라 쪽에서 가장 많이 가져가는게 미국 시장인데 그 안에서 현대 일렉트릭과 LS 일렉트릭 그다음에 효정 중공 같은 우리나라 빅 3 기업들 같은 경우는 수장고가 이미 3년치가 다 쌓여 있습니다. 그래서 앞으로도 실제에 대한 걱정은 별로 없는 상황이고 최근에 이제 문제가 되고 걱정을 좀 하고 있는게 관세에 대한 부분인데 이미이 세외사는 미국 자체적으로 너무 원하는 제품들을 만들고 있는 상황이기 때문에 관세를 이미 판가에다 정가하는 계약으로 다 대부분 다 교체가 되어 있는 상황입니다.

34. 그래서 혹시라도 관세 이슈가 생겨서 증시가 좀 흔들리든 상황이 벌어진다라고 한다면요 섹터는 관세와 무관한 섹터기 때문에 우리가 그때 더 강한들을 보일 수도 있다라는 점도 여러분들이 참고를 하신다면 추후에 관세 문제가 생겼을 때 대응 전략으로 좀 활용하실 수 있다라고 보시면 될 것 같습니다. 그래서 일단 실적 너무 좋고 어 수고로에 인해서 안정적인 실적이 중장기로 지금 거의 다 어 보장이 되어 있는 상태이기 때문에 지금 어 변호선이 생겼을 때 적극적인 매수보다는 반등을 반드시 눈으로 확인하시고 그때는 분할 매수 관점에서 접근을 고려해 보시면 좋을

35. 네. 네. 그리고 최근 이제 로봇주도 계속해서 급락장 속에서도 흐름이 좀 좋았습니다. 어제 레인보우 로보틱스 같은 경우에는 빨간불 켜면서 또 개인 순매수 상위 종목 5위에 5위를 기록하기도 했는데요. 또 SPG 같은 경우에도 이제 개인 투자자분들께서 많이 담아가셨는데 이제 미국이 중국산 휴먼노이드에 대해서 규제에 들어갔잖아요. 최근 또 다른 호재들도 많았던만큼 로봇주 좀 상승 흐름 장기적으로 이어질 수 있을까요? 어, 장기적으로 본다라고 한다면 사실 투자를 충분히 할 수 있는 섹터이긴 합니다. 이제 본격적으로 이제 로봇 시장이 개발하기 시작하면서부터 실질적으로 로봇이 생산을 이제 앞두고 있는 상황이기 때문에 일단은 이제는 실체가 있는 거죠.

36. 그래서 구조적으로도 이제 성장 가능성이 있기 때문에 중장기로 봤을 때는 충분히 담아 볼 만하다. 다만 단기적으로 최근에 좀 급등이 나왔던 종목분들이 꽤 많았었기 때문에 어제도 제가 개장 전에 KR 시스템 같은 경우 급등이 나왔었는데 오히려 차익 매무를 조심해야 되기 때문에 수익을 좀 확보하라고 말씀을 드렸었거든요. 근데 전일 같은 경우 어 개장 이후에 급락이 좀 나왔었죠. 반면에 제가 어제 오히려 K9 시스템 물론 성장 기대감이 있는 상태지만 실적이 좀 안 좋다라고 말씀드렸는데 어 로봇주가 항상 문제가 되는게 뭐냐면 성장 기대가 분명히 있습니다.

37. 그래서 중장기로 아주 여유장을 갖고 넣는 거는 괜찮겠지만 단기적으로 실적 시즌이라든지 이런 것들 지날 때 실적이 굉장히 안 나오는 종목들이 꽤 많다 보니까 변동성이 크다라는 단점이 있다라는 거죠. 그래서 어제 말씀드렸던게 어 SPG였죠. SPG를 오히려 실적도 좋고 그다음에 지금 레인보우 로보틱스 쪽으로 독점적인 감소기를 납품하고 있는 기업이기도 하기 때문에 실적에 대한 기대가 상당히 높다라고 언급드렸는데 실제로 어제 가장 많이 오른 로봇트 중에 하나 있습니다. 어 SPG 같은 경우는 어제 많이 올랐음에도 불구하고 사실 고점 대비 어 많이 오르지 못한 상황이거든요.

38. 그래서 저는 오히려 SPG 가치 실적도 안정적이고 그리고 납품처도 확실하게 있는 기업들 그리고 어 각자 영역이 있지만 감소기 쪽에서는 국내에서 가장 많은 라인업을 갖고 있는게 바로 SPG입니다. 그래서 SPG를 저는 개인적으로 타픽으로 보고 있기 때문에 로봇주에 좀 관심 있는 분들이라면 실적도 꼭 확인하시고 SPG와 같은 종목들을 한번 주목해 보시고 공부를 해 보시면 좋을 것 같습니다. 네. 네. 그럼 지금까지 어 개장점 체크. 네. 계장전 체크하셔야 될이 시각 주요 뉴스입니다. 조금 전 삼성전자의 2분기 확정 실적이 영업이익 89조 4천억 원으로 발표가 되면서 시장의 컨센선스를 6% 가량 상회했습니다.

39. 아 그러나 어제 SK닉스의 2분기 매출과 영업 이익은 모두 기대치를 밑돌자 시장의 눈높이가 한층 낮아졌습니다. BNK 투자 증권은 4측의 목표 주가를 기존 185만 원에서 148만 원으로 내렸습니다. 2분기 실적 발표 직후에 나온 조정인데요. 영업 이익 자체는 큰 폭으로 늘었지만 기대하는 수준에는 미치지 못했다는 평가입니다. 증권가는 수요 흐름 자체가 둔화하고 있다는 점을 우려했습니다. 랜드 가격의 하락과 함께 하이퍼스러들의 AI 투자 방식에 대한 변화가 부담으로 적용했다는 겁니다. 여기에 제조사들의 대규모 증설과 함께 중국 CXMT의 상장 흥행도 경쟁 심화 요인으로 봤습니다.

40. 어, 오늘 새벽 미연주는 기준 금리를 동결했습니다. 시장 일부에서 우려했던 깜짝 금리 인상은 없었는데요. 하지만 내부적인 분위기는 매파적이었습니다. 이번에서 연준위원 세 명이 금리 인상에 의견을 내면서 동결 결정에 반대를 했다는 겁니다. 지난에서 만장일치로 동결이 결정됐던 것과는 달라진 모습인데요. 또 연주는 인플레이션이 여전히 목표치를 우돌고 있다고 관측했습니다. 정책 방향에 대한 뚜렷한 신호는 주지 않았지만 시장에서는 9월의 금리 인상 가능성을 높게 보고 있습니다. 오늘 아침 발표된 미국의 빅테크 실적 분위기는 다소 엇걸렸습니다.

41. 마이크로소프트는 시장의 예상치료를 우떠는 실적을 냈습니다. 매출은 900억 달러를 넘겼고 주당 순위익도 예상치를 상했습니다. 아, 특히 클라우드 부은 매출이 30% 넘게 늘면서 AI 수요가 실제 매출 성장으로 이어지고 있음을 증명했습니다. 아, 반면 메타는 매출은 예상보다는 좋았지만이 주당 순위기 시장이 기대를 밑돌았습니다. 투자 확대에 따른 비용 부담이 부각되면서 시간을 거래에서 6%대 급락했습니다. 두 회사 모두 인프라 투자는 계속해서 늘리고 있습니다. 마이크로소프트는 클라우드 성장으로 투자 부담을 어느 정도 설명했지만 또 메타는 수익성과 현금으로 무료가 더 크게 반영되고 있습니다.

42. 증권과의 국내 증시 바닥만까지 흔들리고 있습니다. 코스피가 장 중에 5,300선까지 무너지면서 증공가에서도 바닥이 보이지가 않는다는 경계감이 확대되고 있습니다. [콧방귀] 전문가들은이를 단순한 조정이 아니라 항복 매도 국면으로 보고 있습니다. 투자자들의 손실에 감수하고 주식을 던지면서 이제 낙폭이 더 커지고 있다는 건데요. 어 [콧방귀] DB 증권은 코스피 5,300에서 5,700선을 주요 지지대로 제시를 했지만 장중에 5,300선까지 무너지면서이 구간의 지지력도 다시 한번 시험대에 올랐습니다. 일부에서는 코스피 하단을 4,800에서 5,000선까지로 열어둬야 한다는 전망까지 나왔습니다.

43. 결국에 시장은이 반등에 대한 기대감보다 어디에서 매도 압력이 멈출지에 대한 먼저 확인해야 한다는 그 국면에 들어선 것으로 보입니다. 국내조선 3사의 2분기 합산 영업 이익이 2조 7,억 원을 넘어섰습니다. 어 호실적의 중심에는 바로 LNG 운반선이 있었는데요. 과거 높은 가격에 수주했던이 선박들이 본격적으로 매출에 반영되면서 수익성이 크게 좋아진 것입니다. 아, HD 한국조선은 2분기 영업 이익이 1조 6,억 원을 넘어섰고 또 한호과 삼성 중공업도 각각 큰 폭의 이익 증가까지 기록을 했습니다. 아, 생산성 개선과 원가 절감 그리고 수익성 중심의 선별 수주도 수주의 보탬이 된 것으로 드러났는데요.

44. 업계선 하반기에도 LG 선과 같은이 고선박 선박 건조 비중이 이어지면서 조선업의 실적 흐름이 견조할 것으로 보고 있습니다. 지금까지 오늘의 주요 뉴스까지 체크했습니다. 입니다. 네. 계장 상황입니다. 전일장 국내증시 코스피 코스닥 모두 4상 처음으로 이틀 연속 서킷 브레이커가 발동됐습니다. 7월 들어 코스피가 33.1% 1% 폭락을 했는데요. 이렇게 연이틀 역대급 폭락을 기록한 코스피가 간밤 뉴욕 증시 약세 그리고 미국채 금리 급등 중동 긴장 악화라는 반갑지 않은 악재에 직면하고 있습니다. 오늘 우리 시장 반등에 성공할지 바로 체크해 보시죠.

45. 네. 오늘 코스피가 빨간 불로 시작을 해 주고 있습니다.이 시각 0.76% 76% 강세로 시작하고 있는데요. 5,700선에서 문을 열고 있습니다. 코스닥도 보겠습니다. 코스닥은 반면에 하락세입니다. 0.71% 내리면서 시작하는데요. 657선 체크되고 있습니다. 네.이어서 업종별로 계장 분위기 체크해 보겠습니다. 네. 오늘 반도체 투톱주 희비가 엇갈리고 있습니다. 방금 전에 삼성전자 2분기 확정 실적이 공개가 됐는데요. 어 2분기 영업 이익이 89조 4천억 원이고 메모리 사업부가 실적을 견인을 했습니다. 자상 최대 실적을 기록하면서 프리마켓에서 빨간불로 전환을 해주고 정규장에서도 강세로 출발하고 있습니다.

46. 현재 1.92% 2% 가깝게 강세로 출발하고 있습니다. SK 하이닉스는 반면에 어제 아쉬운 실적을 기록하고 큰 폭으로 하락을 했는데요. 한편 개인 순매수 1위 종목이기도 했습니다. 현재 2.86% 미반도체주들의 약세와 함께 오늘 하락하면서 시작하고 있습니다. 한미 반도체도 오늘 1%대 약세로 시작합니다. 오늘 자동차 보겠습니다. 현대차는 파업 리스크를 가져가면서이 시각 1% 넘게 하락하면서 시작하고요. 전일장의 하락장 속에서 견조한 흐름을 보여줬던 현대 모비스. 오늘도 빨간불 관측됩니다. 1.46% 강세가 체크되고 있습니다. 어제 조선주들 일제의 낙폭을 그렸는데요.

47. 오늘 회복하려는 흐름이 포착이 되고 있습니다. HD 한국 조선에 실적을 공개를 했는데 고선가 선박 수주의 2분기 영업 이익이 전년 동기 대비 72% 늘어났습니다. 현재 강세가 체크되고 2%대 강세 흐름 확인되고 있습니다. 전일장의 강세를 보였던 HMM도 오늘 소폭 상승하면서 시작하고요. HD 한국 조선의 대한 조선까지 2%대 강세로 출발합니다. 오늘 방산 섹터 체크해 보겠습니다. 혼조세가 나타나는 가운데 하나 에어로스페이스는 3%대 반등을 보여주고 있고요. 하나 시스템은 어제 급락을 했습니다. 수익성 둔화가 전망이 됐는데요. 오늘 시장에서는 강부와 봉지임 체크됩니다.

48. 네. 아래쪽으로 이동해 보겠습니다. 오늘 금융 섹터의 혼조세 나타나고 있고 하나 생명이 1%대 어 의미 있는 빨간 불을 켜주고 있습니다. IT 서비스 쪽 보겠습니다. 전일장의 현대 오토버가 현대 자동차와 대규무 클라우드 계약을 체결했다는 소식에 급등세를 보여 줬는데요. 하지만 시장 분위기에 바로 하락으로 정난을 했습니다. 현재 구간 1%대 하락으로 시작하는데 어 오늘 다시 한번 또 상승으로 전환할지 지켜보시면 좋겠습니다. 삼성 STS는 1% 대의 강세로 시작하고 있습니다. 다음 전력 기기 섹터 보겠습니다. HD 현대 일렉트릭 예상치에 부합의 실적을 발표했는데요.

49. 하지만 어제 신규 수주가 지연될 것이다라는 이야기가 나오면서 급락을 했습니다. 오늘 소폭 내리면서 시작하고 어 전력 계기 전반적으로 파란불이 많이 보입니다. LS 일렉트랙도 4% 가깝게 하락하고 있습니다. 다음 섹터는 지주서화 보겠습니다. 네. 두산 볼 텐데요. 실트론의 인수 소식이 있었죠. 하지만 가격 부담 우려에 오늘 약세를 기록하는데요.이 시각 3%대 약세 흐름 확인되고 있습니다. 그리고 바이오 쪽에 셀트리온 체크하겠는데요. 어제 하락장 속에서 셀트리온이 강세로 마무리를 해 줬습니다. 비만약 후보 물질을 연내 결과를 공개한다는 소식 전해지면서 오늘도 빨간 불로 출발하고 있습니다.

50. 오늘 실적 발표 앞두고 있는 삼성전기는 급락을 보여주고 있습니다.이 이지각 4% 넘게 빠지고 있고 LG 이노텍도 2% 가량 함께 하락하고 있습니다. 네.이어서 코스닥 시장 분위기도 체크하시죠. 전일장 코스닥 시장 장중에 650선마저 붕괴되기도 했는데요. 공포 심리가 점점 커지고 있습니다. 오늘 시장은 어제와 비슷한 흐름이 이어지고 있는데 그래도 바이오 쪽에서는 낙폭이 큰 흐름은 아닌 것 같습니다. 알테오젠 1%대 정도 하락하고 있고 이렇게 빨간 불로 바뀌려는 시도가 나타나고 있고요. 올릭스가 2%대 하락을 보여주고 있습니다. 에코프로 그룹주들 어제 큰 폭으로 하락했는데 오늘도 1%대 하락으로 시작하고 있고요.

51. 그리고 어제 로봇주를 제외하고는 사실상 강세 업종이 없었습니다. 오늘도 미국의 로봇 규제에 대한 반사 이익으로 로보트 쪽에서 빨간불 많이 보이고 있고요. 레인보우 로보틱스 현재 강보합권 움직여 주다가 다시 또 하락으로 전단했고 두산 로보틱스가 2%대 강세 흐름 확인되고 있습니다. 반도체 수부장 보겠습니다. 전일장의 반도체 투톱주가 큰폭으로 내리면서 소부장들도 힘을 쓰지 못했는데요. 오늘도 다 함께 쉬어가는 가운데 테크윙이 1%대 반등 보여주고 있습니다. 네, 지금까지 계장 분위기 함께 알아봤습니다. 오늘 시장도 마켓 포커스와 끝까지 함께하시죠.

52. 네. 7월 30일 목요일이고요. 마켓포스 생방송으로 함께하고 계십니다. 오늘 코스피가 0.3% 3% 상승하고 코스닥도 1%대 하락 뭐 이렇게 출발을 했는데 지금 코스피 같은 경우는 하락 반전에서 약부합권에 있는 상황이고요. 코스닥은 0.3% 3% 그래도 빨간불 켜주고 있습니다. 삼성전자가 아 장 시작 전에 확정 실적을 발표했는데 좀 변동성이 있습니다. 상승하다가 하락 전환했다가 지금은 다시 빨간 불을 켜내고 있는 상황인데요. 오늘 오전장의 요런 변동성 또 저희와 함께 계속해서 좀 추적해가 보시죠요. 파이낸셜 리서치 박철순 대표님과 계속 이야기 나눠 보겠습니다.

53. 자, 대표님 일단 계장 분위기가요. 어, 방향성을 좀 보고 있는 거 같기도 하고요. 개인들의 매도는 나오는데 외국인과 기관의 매수는 들어오고 양시장에서 개인이 지금 좀 팔고 있는 상황이고요. 분위기 전반적으로 좀 어떻게 보세요? 어, 일단은 사실 지금 전일 이제 미국 시장이라든지 또는 주요 뉴스들을 보면 뭐 진학스도 올라갔었고 뭐 역시나 미국 증시도 좀 하락 마감했던 부분들 여러 가지 좀 악재들이 좀 있었기 때문에 장초반에 변동성은 있을 거라고 예산했는데 역시나 시장은 아직은 눈치를 좀 보고 있는 거 같습니다. 음. 어, 악재들은 근데 이미 대부분 다 선반영되면서이 거래일 동안 정말 어마어마한 낙폭을 좀 보였기 때문에 실질적으로 지금 가격권은 어 역대급 저평가 구간인 건 맞습니다.

54. 그래서 충분히 반등을 노려볼 수 있는 구간이긴 하지만 어 적극적인 매수를 하기는 조금 불안한 면이 뭐냐면 일단은 어 빅테크 실적 발표가 계속적으로 이제 오늘 새벽에도 이제 다음날 새벽에도 또 발표를 앞두고 있는 상황이기 때문에 일단은 조금 적극적인 매수보다는 지금 빠져 있는 종목들 반등 보시면서 조금씩 담는 전력은 좀 필요할 것 같고요. 어, 지금 시가 총에 상위 종목들을 보시면 아시겠지만 어, 대부분 다 어, 저가에서 지금 반등이 나오고 있음에도 불구하고 다 오르는 종목들은 아니고 다 오르는 상황은 아니거든요. 지금 뭐 가장 시가총에 상위 종목인 코스피 종목인 삼성전자와 이스카이닉스 같은 경우는 아직은 조금 약세 흐름들을 보여주고 있는 어, 그런 상황이고요.

55. 뭐 LG 에너지 솔루션이라든지 현대 차 뭐 이런 삼성 전기 이런 종목들도 지금 오히려 약한 흐름들이 더 오히려 더 나오고 있는 상황이기 때문에 어 적극적인 상승이 나오기 위해서는 시가 쪽의 상위 종목들 쪽으로 수급이 좀 많이 쏠리는 모습들이 좀 많이 나와 줘야 된다라고 보시면 될 거 같습니다. 어 코스닥 같은 경우도 마찬가지인 상황인데요. 어 시가총의 상위 종목들을 보시면 일단 다행히 1 2 3 4위는 좀 오르고 있습니다. 지금 알테오젠도 한 2% 대, 에코프로와 에코프로 BM이 2에서 3%대 그다음에 레인보우 로보틱스 같은 경우도어 3%대 후반 지금 올라주면서 일단은 반등에 어 힘을 좀 실어주고 있는 모습인데 역시나 그 밑에 단에 있는 이제 반도체 종목들이 변동성이 아직 남아 있는 상황이기 때문에 어 아주 강한 반등을 나오기에는 좀 어려운 상황이 아닌가 렇게 보고 있습니다.

56. 어, 그리고 말씀해 주신 것처럼 지금 수급적인 상황을 보면은 어, 지금 코스피 같은 경우는 외국인들과 기관이 각각 한 4,600억 원 그다음에 2,900원 정도 매수세가 들어오고 있는 상황인데 코스닥 같은 경우는 역시나 양수가 들어오고 있습니다. 기관들과 그다음에 외국인들 매수세가 들어오고 있긴 하지만 역시나 어, 반등이 나올 때는 대형주으로 역시나 쏠림이 아직도 지속이 되고 있는 것들이 확인이 되고 있는 상황입니다. 그래서 역시나 반등을 좀 노리면서 이제 비을 늘릴 어 전략을 짜고 있는 분들이라면 역시나 대형주 비중을 포트폴리오에 더 많이 넣는 전략이 일단은 필요하겠다라고 보시면 될 거 같고요.

57. 네. 어, 테마별로 봤을 때 역시나 지금 지학전 리스크가 다시 또 강하게 또 부각이 되다 보니까 어, 관련주들이 움직일 수밖에 없는 거 같습니다. 지금 보시면 테마성으로 봤을 때는 가장 세게 오르고 있는게 해운주거든요. 역시나 이제 호르몬 제업이 이제 또 다시 한번 또 막힐 가능성이 있다라고 뉴스가 나온다라고 한다면 결과적으로는 이제 어, 배가 돌아가야 되기 때문에 운임 상승 효과를 볼 수 있는 해운주가 오늘 강한 흐름들을 보여주고 있습니다. 뭐 흥하운과 대한회원이 한 4%대 후반 올라주고 있는 상황이고 STX 그린 로지스 같은 경우는 거의 9% 가까이

58. 네. 정상승기 때에 GS라든지 SK노베이션 S 3대 정의사 모두 다 좀 상승을 보여주고 있습니다. 어 그래서 일단 지금은 역시나 어 AI 관련된 또는 반도체 관련된 어 주요 이벤트가 많이 지금 산재되어 있는 상황이고 기다리고 있는 상황이기 때문에 이들 기업의 강한 반등이 나오지 않고 있고 오히려 이런 지정확적 리스크라든지 대회 변수에 따라서 수혜를 볼 수 있는 테마성 종목들이 좀 올라가는 상황이어서 어 지금은 요런 종목들을 좀 보시는게 좀 좋겠다.음네 이렇게 말씀드리겠습니다. 오늘 장 시작 전부터 뭐 미증시도 사실은 하락을 했고 도와주지 않는 느낌이었고요.

59. 미군이 이란의 공습을 시작했다는 또 속보가 있었습니다. 유가가 급등했고 진짜 증시 상황이 여러 가지로 도와주지 않는구나라는 이런 환경을 좀 느끼면서 걱정이 됐었는데 그런데 한편으로는 어제 그 사상 초유에 이틀 연속 어 양시장 동반 서킷 브레이커 이후에 설마 설마 오늘은 저가 매수라도 들어오겠지라는 생각도 한 편은 있었는데 요즘은 또 그 설마가 현실화가 되는 시장이다 보니까 좀 주시할 필요는 있어 보입니다. 어쨌든 현재 개장하고 한 10분 정도 지나가고 있는데 양시장 플러스권으로 돌려내면서 0.8% 1.4% 그렇게 상승 구간에 있는 상황입니다.

60. 계속해서 좀 함께 지켜보시죠. 자, 먼저 특징적인 종목 아무래도 삼성전자 얘기를 대표님 좀 해야 될 거 같아요. 0.9% 9% 지금 상승하고 있는 상황입니다. 잠깐 흔들리는 음전하는 구간도 아주 잠깐 있기는 했었어요. 좀 깜짝 놀라긴 했었는데 삼성전자 확정 실적이 발표가 됐습니다. 영업 이익 89조 4,924억 원 잠정 실적하고 뭐 비슷한 수준으로 나온 거고요. 뭐 잠정 실적 때도 그랬지만 잘 나온 거 우리 다 알잖아요. 이걸 이제 시장이 어떻게 받아들이냐의 문제인데 장초반이 반응 분위기는 어떻게 보고 계십니까? 어, 일단 실적은 말씀해 주신 것처럼 장조형 실적과 거의 비슷하게 나온 상황이고요.

61. 어, 역시나 이제 어, 매물리 사업부들 반도체 사업부 같은 경우가 실적이 굉장히 좋게 나왔습니다. 어, 영업 이익 기준으로 반도체 사업부에서 89조 정도가 나왔는데 영업 이익률이 70%를 달성했거든요. 그만큼 역시나 이익이 굉장히 잘 나오고 있는 상황이고 어, DX 부분은 조금 아쉬웠습니다. 일단 모바일 TV 가전 쪽 분야가 DX 사업인데 그게 완제품이죠. 완제품. 네, 맞습니다. 그래서 요기 같은 경우는 오히려 전기 대비해서 이제 매출이 한 9% 정도 줄었고요. 그다음에 영업 이익 같은 경우도 영업 이익률도 한 -2% 정도 빠진 상태기 때문에 근데 사실 전체 실적에서 차지하고 있는 비중을 본다라고 한다면 특히나 어 영업이 측면에서 보면은 DX 부분이 그렇게 높진 않습니다.

62. 그래서 약간 조금 어 예상보다 좀 미달했다고 하더라도 전체 실적에 영향을 주는 기어도는 낮기 때문에 크게 걱정할 필요는 없다라고 보시면 될 거 같고요. 오히려 기대 안 했던 또 이제 디스플레이 관련된 쪽에서는 어 전분기 대비해서 매출이 한 12% 정도 오르는 모습이 보였고 영업 이익률도 어 9% 정도 나오면서 나쁘지 않았다. 그래서 전체적으로는 예상치에 부합하는 모습들을 보여 줬는데 사실 이걸로만 움직이기에는 사실 조금 아쉽습니다. 이미 어느 정도 알려진 내용들이었기 때문에 결과적으로 이제 컴프러스콜이 이제 10시부터 시작이 되는데 여기서 과연 어 배당이라 특별 배당이라든지 아니면 주전에 대한 어떤 내용들 그다음에 어이 회사 하고 있는 지금 최신 반도체죠.

63. 아 메모리 반도체죠. 어, HVM 4라든지 42 관련된 생산 일정이라든지 아니면 어, MB를 비롯해서 공급사에 대한 내용들 이런 것들이 조금 어, 잘 나와 줘야 축적인 반등이 좀 나올 수 있을 것 같다라는 생각입니다. 그래서 지금은 계속 어 수급이 공방을 버리고 있는 상황인데 역시나 컨퍼런스쿨 이전에는 어 적극적인 매수세가 좀 나오기 어려운 상황이기 때문에 일단 등락을 좀 보이는 어 변동성은 좀 보일 것 같고 그 이후에 방향성이 좀 잡힐 걸로 보기 때문에 오히려 어 삼성전자를 좀 매수를 준비하고 있는 분들이라면 저는 뭐 지금 아직 컨퍼런스콜이라는 이슈를 앞두고 있는 상황에서 들어가는 것보다는 오히려 어 컴퍼런스콜 내용을 확인하고 나서 긍정적인 내용이 나왔을 때 그때 이제 반등을 보시면서 들어가는게 리스크를 줄일 수 있는 방법이니까요.

64. 일단 지금은 조금 어 대기를 좀 하시는게 좋을 것 같다라고 말씀드리겠습니다. 아 지금은 일단 2%대 삼성전자 상승을 보여주고 있어서 장초반 시장 반응은 나쁘지 않아 보이는데 조금 지켜볼 필요가 있다라는 말씀이십니다. 그러면 대표님 하이닉스하고 좀 비교해 보면 하이닉스는 지금 오늘도 4%대 지금 하락을 합니다. 4.7% 지금 하락하면서 133만 원대 기록을 하고 있는 상황인데 어제 하이닉스 실적 물론 좋았습니다. 뭐 예상치를 물론 하회하긴 했지만 아주 그 범위를 넘어서는 건 아니었고 좋다라는 평가가 그래도 가능한 실적이었는데 컨퍼런스 콜이 굉장히 좀 실망스러웠다라는 평가가 좀 많았거든요.

65. 그중에 하나가 뭐 주주 환원 이쪽으로론 말이 없었다. 근데 한편으로는 그 ADR 미국에 상장하면서 그 조건 중에서 일정 기간 한 한 달 정도라고 알고 있는데 주주 환원에 대해서 할 수 없다. 뭐 얘기할 수 없다. 전 조항이 있었다고 어쨌든 알고 있어요. 많은 얘기들이 돌고 있는데 그러면 삼성전자는 오늘 주주 환원 얘기가 좀 나온다면 더 위쪽으로 상반 가능성이 있는 거예요. 지금 투톱 반응이 갈리는 거는 어떤 이유라고 볼 수 있을까요? 네. 일단은 방금 말씀해 주신 거에 거의 정답이 다 있었던 거 같아요. 일단 어제 같은 경우 이제 SK닉스 실적을 봤을 때 굉장히 좋았어요.

66. 메모리 수요에 대한 전망도 굉장히 강하게 얘기를 했었고 그다음에 생산 능력도 확대를 할 것이다. 그리고 수익성도 굉장히 좋았다. 어 모든 것들이 저 긍정적으로 보여졌지만 역시나이 주주환원에 대한 내용들이 좀 나오지 않다 보니까 시장의 기대치를 좀 하여했던 부분이 주가 하락 요인으로 좀 작용했다라고 보여집니다. 아, 말씀해 주신 것처럼 지금 어, 한 달 기간 동안은 이제 이런 발언들을 할 수 없는 제도가 있기 때문에 실리적으로 말을 할 수 없는 상황이었는데 저는 오히려 어, 오늘 삼성남자 컨퍼런스 콜에서 주전원에 대한 내용들이 좀 나온다라고 한다면 SK닉스도 비슷하게 갈 거로 상하고 있어요.

67. 왜냐면 이익이 지금 역대급으로 나고 있는 회사인데 삼성동자는 주조원을 적극적으로 한다라고 하는데 만약에 SKS는 반대로 간다. 실장 이게 말이 좀 안 되긴 하거든요. 그래서 비슷한 흐름으로 주원을 할 것으로 보고 있는 상태이기 때문에 일단 삼성전자가 주자원에 대해서 좀 강하게 얘기해 준다라고 한다면 SK이닉스 쪽도 어 같이 함께 반등이 좀 나올 가능성은 좀 있다라고 보여지고요. 그리고 삼성전자보다 조금 더 밀리는 요인들은 역시나이 창신 메모리의 상장 때문인 거는 맞는 거 같습니다. 지금 상장 이후에 어 첫날 급등 둘째 날 이제 좀 하락 그다음에 다시 또 어제 또 급등이 나왔었거든요.

68. 근데 일단 창신 메모리가 다 역시 다 메모리 회사이기 때문에 경쟁 업체는 맞습니다. 물론 실적도 뭐 10분도 못 버는 회사이기도 하고 그다음에 기술 장벽도 굉장히 차이가 많이 나는 상황이긴 하지만 일단 시장에 어 참여자가 들어왔다라는 거 그것도 증시에 투자할 수 있는 시장에 다시 한번 어 들어갔다라는 거 자체가 수급이 뭐 분산될 수 있는 가능성을 높여 주는 요인이기 때문에 일단은 어 삼성전자 아 SKS AD라든지 본주에 배팅하고 있었던 외국인들의 자금들이 일단 일부 정도 어 단기적으로는 어 창신 메모리 쪽으로 갈 수가 있는 상황이기 때문에 지금 상장한 얼마 안 된 기간 동안에는 변동성 요인이 분명히 될 수 있다라고 보여 집니다.

69. 다만 결과적으로는 어 결국 본업의 가치 쪽으로 결국 수급은 다시 되돌아올 확률들이 높기 때문에이 기대감이 훨씬 더 높은 SK닉스 쪽으로는 다시 외국인 대사금이 더 들어올 가능성이 있고 주가가 워낙 또 많이 빠진 상태기 때문에 일단 제가 아까 말씀드린 것처럼 주전에 대한 어떤 내용들만 좀 확인이 된다라고 한다면 일단 저는 지금 반등을 충분히 기대해 볼 수 있는 자리라고 생각을 하고 네. 자, 코스피가 지금 강하진 않습니다. 강부합 정도에서 지금 방향성 좀 보고 있어요. 0.3% 3% 상승하고 있는 상황이고요. 아, 삼성전자만 한 1%대 상승이고 그 밑단에 하이닉스가 5% 가량 빠지고 뭐 삼성전자, 우선주, 스퀘어, 전기 이렇게 시총 상위 종목들이 좀 빠지면서 지수에 힘을 보태 주고는 있지 못한 상황입니다.

70. 코스닥이 오늘은 상대적으로 좀 더 견조해서 1.3%, 1.5% 가량 상승하고 있고요. 총 1등부터 4등까지 아 일제 빨간 불을 켜는 모습이 지수 상승을 좀 이끌고 있는 모습이 포착이 됩니다. 자, 이런 가운데 시장이 지금 오늘도 완전히 장초반에 뭐 강하다 이렇진 않아요. 왜냐면 대표님 뭐 인간적으로란 표현을 좀 쓰게 되는데 인간적으로 상식적으로 이틀 연속 진짜 초유의 서킷 이후에 0.6% 6% 1.6% 상승은 사실 굉장히 미미하다고 볼 수 있잖아요. 시장이 아직도 뭔가 굉장히 좀 불편해하고 아직 적극적으로 사기에는 뭔가 좀 불편해한다라는 인상이 좀 강력해 보이는데 그럼에도 불구하고 좀 상승하고 있는 종목들 몇 가지 좀 더 짚어 볼 필요가 있을 것 같습니다.

71. GS라는 종목 오늘 좀 볼게요. 어, 오늘 10% 가까이 상승합니다. GS 어떤 일이 뭐 있는 거예요? 호재가 있는 겁니까? 9% 상승하는데 일단 뭐 지역 리스크가 다시 한번 강하게 부각이 될 때는 정유주들이 가장 많이 움직입니다. 그래서 제가 저번에 방송에서 정유주만 배팅하는 건 어떠냐라고 질문하신 분들이 최근에 있었거든요 저기. 근데 정유주만 배팅하는 건 아니고 사실 정유주가 잘 가면은 전체적으로 시장량은 안 좋다라고 봐야 되는 거거든요. 왜 그러냐면 결과적으로 유가가 많이 상승하고 있을 확률이 높기 때문에 그렇다면 물가 상승이 생길 수밖에 없고 그다음에이 에너지를 사용하는 모든 기업들 같은 경우가 비용 부담이 생길 수가 있기 때문에 수익성이 악화될 수가 있습니다.

72. 그래서 정유주를 배팅하는 거는 사실 해지적인 형 어 해지 형태로 좀 배팅하시는게 좋다라고 보시면 될 거 같아요. 만약에 내가 반도체 주를 대부분 갖고 있는데 만약에 반도체가 어 유가 상승으로 좀 흔들린다라고 하면 오히려 이게 올라면서 손실폭을 좀 줄여줄 수 있기 때문에 그런 해지 전략으로 사용하는 건 좋겠지만 일단 뭐 단기적으로는 유가 상승 때는 뭐 힘을 받을 수 있는 섹터이긴 합니다. 최근에 이제 GS 같은 경우도 정제 마진이 굉장히 좋아지고 있는 상황이다 보니까 수익성도 개선되고 있는 모습들이 보이고 있고 그래서 3대 정유사들 뭐 GS SK 이노베이션 그다음에 S 같은 경우는 역시나 우상향이 어 연준으로 봐도 상당히 어 꾸준하게 올라가고 있는 모습들은 확인이 되고 있습니다.

73. 일단 실적 대비했을 때 과거 고점 대비했을 때도 너무나도 할인이 좀 많이 되어 있는 상태이기 때문에 추가 상승 여력은 충분히 있다라고 보여지고요. 일단 GS도 추가 상승 여력은 있기 때문에 어 직전 고점이죠. 한 95,000원 정도 선어 이상이면은 일단 조금씩은 수익을 좀 챙기는 전략은 어 고민해 보시면 좀 좋을 것 같고 어 저는 개인적으로 세 종목 중에 오 3대 전유사 중에는 역시나 SO1이 가장 좀 매력적이라고 보고 있긴 하거든요. SO1 근데 오늘은 약간 약해요. 1.4% 상승. SO1이 지금 5%대 상승 중인데요. 5% 상승폭 늘렸네요.

74. 네. 늘렸습니다. 근데 일단 보시면은 단기적인 트레이딩 관점에서도 이제 낙폭이 조금 단기적으로 컸거든요. GS보다. 그래서 전고점까지 룸이 좀 많이 열려 있습니다. 그래서 전고점 저항만 고려한다고 하더라도 15만 원까지는 룸이 좀 열려 있는 상태여서 전고점을 어 노린 단기 트레이딩 관점도 접근이 가능한데 어 중장기로도 좀 기대를 하고 있는 요인은 샤인 프로젝트라고 해서 대규모의 정유 시설을 이제 짓고 있었거든요. 그게 이제 곧 마무리가 된다라고 하면 여기서 생산되는 제품들 같은 경우는 다른 정유사에서 만드는 것보다 훨씬 더 맞은이 높습니다.

75. 그리고 더 싸게 만들 수 있기 때문에 가격 경쟁력도 높일 수 있는 부분들이 있어서 저는이 샤인 프로젝트가 이제 본격적으로 어 실적에 기어를 하는 순간이 오기 때문에 그런 것들을 과면한다면 중장기로는 셋 중에는 매력은 역시나 소일이 좀 있는 거 같다. 그래서 단기로도 룸이 안 열려 있고 그다음에 중장기로 봤을 때도 어 마진율이 좀 높아질 수 있는 가능성이 있는 어 그다음에 S 같은 경우는 거의 순수 정유화에 가깝기 때문에 어 더 어 세게 움직일 수가 있거든요. 그래서 SO를 좀 어 개인적으로는 정해 주는 타픽으로 어 말씀드리도록 하겠습니다.

76. 유가가 급등했고 지금 다시 뭐 공격 양쪽에서 그런 소식이 들리고 있기 때문에 오늘 아 정유 관련주 석유가스 관련주들이 전반적으로 좋습니다. 그런데 그중에서도 GS 특징적인 종목으로 살펴봐 주셨고 SO1 좀 좋아 보인다라는 말씀까지 들어봤네요. 다음 종목 좀 갈까요? BGF 리테일 보겠습니다. 오늘 3%대 상승하고 있는 상황이고요. 어 7월 한 달 동안에 코스피 30% 이상 지금 조정을 받고 대별 종목단으로는 40% 50% 이상 지금 하락한 종목들이 수두룩합니다. 그런 가운데이 BGF 리테일은 사실 7월 한 달 동안에 오히려 반등을 했다.

77. 이렇게 지금 봐도 과언이 아닌 거 같거든요. 오늘도 3%대 상승인데 BGF 리테일 좀 봐 주시죠. 어떤 특징이 있어요? 어 이제 BGF 리테일뿐만이 아니라 뭐 리테일 사업을 하고 있는 GS 리테일도 마찬가지고요. 지금 리테일 쪽 소비 소매 관련된 종목들 같은 경우가 초호항을 좀 보이고 있는 상황입니다. 어 지금 이익적인 측면에서도 보면은 대부분 다 연간 기준으로 봤을 때 매출액 외형도 성장하고 있고요. 그다음에 영업 이익도 성장하는 모습들을 보여주고 있고 순익도 강하게 좀 어 증가할 것으로 예상을 하고 있는데 역시나 가장 기대가 되는 부분들은 어 기존 어 전포들 매출도 계속적으로 증가를 하고 있는데 최근에 우리나라에 이제 관광객들이 굉장히 많이 늘었다라는 것들은 아마 명독이라든지 이런데 지나다 보면 알 거예요.

78. 그만큼 지금 어 중국과 일본의 관계가 좀 안 좋아지기 시작하면서부터 중국 관광객들이 우리나라 쪽으로 다 이제 오고 있는 상황입니다. 그래서 역대급 이제 관광객이 어 유치가 되고 있는 상황이고 관광객들이 우리나라에 들어오면 어 항공도 이용해야 되죠. 그다음에 숙박도 이용하게 되죠. 그다음에 뭐 카지노를 이용할 수도 있고 그다음에 결과적으로 어 소비를 하게 되는데 그중에 이제 대표적인게 이제어 편의점입니다. 그리고 최근에 이제 야간의 매출도 상당히 많이 증가한다라는 소식들이 계속 들리고 있기 때문에 전체적으로 이제 이익률이 높아지고 있는 거죠.

79. 그래서 어 GS 리텔이라든지 BG 리테일 같은 기업들 같은 경우는 일단 실적 안정성을 갖고 있고 변동성이 있는 장에서는 방어주 역할 해 줄 수 있는 매력이 충분히 있기 때문에 지금 변동성 장에서도 오히려 이번 달 상승 흐름을 좀 보여주고 있는 어 모습들이 확인이 되고 있는 상태입니다. 그중에도 이제 BGF 리플 리테일 같은 경우는 뭐 PB 상품이라든지 프리미어 간식 쪽에서는 경제사 대비 좀 우일하는 평가를 많이 받고 있어서 상대적으로 증권사에서도 좀 타픽으로 많이 꼽고 있는 상황이거든요. 그래서 일단 비즈리 리테일이 지금 어 이번 달 고점을 조금 넘어서는 흐름들을 보여주고 있는데 어 5월 달이라든지 4월 달 고점까지도 어 사실상 룸이 좀 열려 있는 상황이기 때문에 목표가를 설정한다라고 한다면 기술적 저항선을 고려해서 한 14만 원 정도 선을 목표가로 보고 대응하시는 거는 충분히 좀 가능한 영역이다.

80. 일단 실적이 굉장히 안정적이고 PR도 10대가 좀 안 되는 상황이기 때문에 여전히 상승했어도 저평가 매력은 남아 있다라고 보시면 좋을 것 같습니다. 그렇군요. 외국인 관광객 많이 온다라는 소식은 뭐 간간히 자주 들리고 있는 상황이고 또 아 고유가 지원금이 있었잖아요. 이거를 편의점에서 또 많이 썼다. 이런 통계도 있기 때문에 BGF 리테일 7월에도 괜찮았다. 오늘 장에서도요. 한 3% 가까이 지금 상승세 보여주고 있는 상황입니다. 특징적인 종목 하나 좀 더 볼까요? 현대 모비스 봤으면 좋겠어요. 어제 사상초유의 이틀 연속 양시장에서의 서킷 브레이커 같은 시장에서도 빛났던 건 로봇 관련주였는데 사실 현대 모비스는 올랐지만 그렇게까지 큰 상승을 보여주지 못했어요.

81. 근데 조용하게 오늘도 상승세 이어가는 흐름이거든요. 1.3% 오릅니다. 근데 워낙에 또 조정을 받은 폭이 커서요. 현대 모비 어떨까요? 어, 지금 오히려 현대차 같은 경우를 한번 보면은 오늘 시장에서 조금 흐름이 어, 잠시만요. 현대차 네. 현대차 같은 경우 모비스를 말씀드리겠습니다. 현대차가 최근에 이제 실적 때문에 조금 약간 힘든 모습들을 좀 보여줬었잖아요. 현대차는 약간 약보합이네요. 네. 어, 일단 실적에 대한 부분이 좀 약간 아쉬웠던 부분이었습니다. 2분기 실적 기대감이 좀 낮아져 있기 때문에 조금 낙폭이 좀 컸지만 반대로 현대 모비스 같은 경우는 지금 어 실적 기담이 높습니다.

82. 2분기대 실제로 어 호실적을 달성을 했는데 컨센서스가 9,억 원 정도였지만 실질적으로 실적을 받더니 영업 이익이 9,700억 원까지 나왔습니다. 예상치를 상회하는 어닝 서프라이즈를 기록했기 때문에 실적적인 면에서 현대차 대비했을 때 훨씬 더 어 우유해 있었다라고 볼 수가 있는 부분들이 있고요. 어, 에이스 부분도 사실 실적이 잘 나고 있지만 부품 사업부 쪽도 실적이 좀 잘 나오고 있는 어, 그런 상황이어서 전반적으로 대부분의 주요 사업들이 어, 호실적을 기록을 했다라는 점이 굉장히 시장에 안도감을 좀 좋다라고 생각하시면 될 것 같습니다.

83. 거기다가 이제 현대 모비스는 일단 뭐 AI 사업부라든지 부품 사업부는 너무 예전부터 안정적인 실적을 만들어 왔기 때문에 언제나 눌림목이 나왔을 때 공개를 할 수 있는 종목이었는데 지금은 이제 성장주로서 기대감이 더 높아지고 있죠. 어 피지컬 AI가 이제 본격적으로 이제 사업화가 되기 시작하면서부터 가장 큰 어 현대 그룹주에서 수요를 볼 수 있는 종목으로 현대 모비스가 꼽히고 있는데이 회사가 결과적으로 현대차 그룹에 들어가는 모든 액주에이터를 어 담당하게 될 겁니다. 그래서 이제 현대차에서 전략을 말할 때 현대 모비스 제품들에 대해서 다 쓸 것이다라고 언급을 해 줬기 때문에 결과적으로 현대차업이 보스턴 다니스 인수 이후에 계속적으로 로봇이 공격적으로 투자를 하고 있고 성장을 빠르게 해 나가고 있는 상황 속에서 가장 큰 어 부품주로서의 수혜를 볼 수 있는 거는 현대 모비스라고 볼 수가 있기 때문에 저는 일단은 현대 모비스를 어 로봇주 중에서도 어 타픽 중에 한 타픽이다라고 생각을 하고 있습니다.

84. 그래서어요 변동성 장에서 상당히 잘 버티고 있는 종목이기 때문에 뭐 신규 매수도 한번 고려해 알겠습니다. 로봇주 가운데 타픽으로 모비스도 좋은 관점 전해 주셨고요. 오늘 여기까지 들어야 될 거 같네요. 파이낸셜 리서치 박철순 대표님 말씀 고맙습니다. 지금 개장하고 30분이 채 안 돼요. 근데요 와중에도 코스피가 플러스였다가 마이너스였다 플러스였다 마이너스였다 왔다 갔다 지금 방향성을 어 탐색하고 있습니다. 코스피 현재는 강보합권에 있고요. 코스닥이 오늘은 장초반 탄력이 더 괜찮아요. 1%대 상승하고 있는 상황입니다. 특징적인 종목 알아보고 전략으로 이어가 보겠습니다.

85. 네, 이시각 시황입니다. 현재 양시장 반등을 도무하고 있습니다. 코스피도 빨간불 체크되는데요. 0.51% 51% 강세 흐름 5,695선까지 상승해 주는 모습이 확인이 되고 있습니다. 코스닥이 오늘 상승폭을 확대시키고 있는데요.이 시각 1%대 강세가 체크되고 있습니다. 671포인트 지나갑니다. 네,이어서 시총 상위단 종목들의이 시각 흐름도 체크해 보겠습니다. 네, 먼저 코스피 시장입니다. 오늘 삼성전자의 확정 실적 공개가 됐습니다. 자상 최대 실적을 기록하면서이 시각 1%대 반등이 나타나고 있고 21만2,000원까지 상승을 해 주면서 어 좋은 모습을 보여주고 있습니다.

86. 반면에 SK 하이닉스는 오늘도 추가적인 조정이 나오고 있는데요.이 시각 4% 하락을 하면서 134만 원까지 하락하는 움직임 확인이 되고 있습니다. 반면에 삼성전자 우선주는 어 하락으로 전환하는 흐름인데요. 0.85% 85% 약세 흐름 152,500원 거래가 확인되고 있습니다. SK 스퀘어가 하이닉스의 급락 부담에 함께 내리막기를 걷고 있습니다. 이시가 5% 급락을 하고 있는데요. 어제이어서 또 추가적으로 하락을 하고 80만 원 선까지 내려가는 움직임 체크되고 있습니다. 삼성 전기가 오늘 하락하고 있습니다. 어 실적 발표 앞두고 크게 하락을 했는데이 시각 2%로 낙폭을 다소 줄였고요.

87. 100만 원 선이 붕괴가 되기도 했습니다.이 이 시각 100만 원 선 지켜내는 흐름 확인되고 있습니다. 네.이어서 보겠습니다. 현대차 오늘 파란불 기록하고 있고 반면에 LG 엔솔이 실적 발표를 앞두고 빨간 불로 전환을 하고 강세 움직임을 보여주고 있습니다.이 시각 4% 급등세에 나타나고 있는데요. 31만4,500원 체크되고 있습니다. 방금 전에 영업 이익을 공개를 했는데 어 전망치를 소폭 하회하기도 했습니다. 삼성 바이오로직스 오늘 빨간불 관측되는데요. 0.34% 34% 오늘 의미 있는 빨간불을 보여주고 있습니다. KB 금융이 오늘 5%대 급등세를 보여주고 있습니다.

88. 최근 구글 클라우드와 전략적 협업을 추진한다는 소식을 전해졌는데요. 오늘 반가운 급등세를 보여주고요. 삼성 생명도 오늘 빨간 불로 방금 전에 전환을 했습니다. 네.이어서 코스닥 시장 시총 상위단도 체크해 보겠습니다. 네. 오늘 코스닥 시장에서 다 함께 회복하려는 움직임이 강하게 나타나고 있습니다. 바이오 쪽에서 회복세가 나타나는데 알테오젠도 2%대 상승, HLB도 1.6% 강세 움직임 보여주고 ABL 바이오까지 오늘 빨간 불로 전환하는 움직임 확인되고 있습니다. 그리고 에코프로 그룹주가 오늘 강하게 반등 시도에 나서고 있는데요. 에코프로가 6.97% 97% 강세 흐름 71,900원까지 상승을 해 주고 있고 에코프로 BM도 6%대 반등 흐름이 나타나고 있습니다.

89. 그리고 오늘 로봇주도 강세를 보여줬는데 상승폭을 조금 반납을 했고요. 레인보우 로보틱스는 소폭 하락하고 있습니다. 이시가 0.49% 49% 내리면서 어 408,500원선 거래가 확인되고 있고 주성 엔지니어링이 오늘 큰 폭으로 내리고 있습니다. 반도체 수부장 다 같이 쉬어가면서 리노공거 2%대 약세 흐름이고 주성 엔지니어링은 두 자릿수 급락세 기록하고 있습니다.네 지금까지이 시각 시황 전해드렸습니다. 오늘 시장도 마켓 포커스와 함께하시죠. เ 네. 마켓포커스 생방송으로 함께하고 계십니다. 자, 현재 어 개장한지 34분 정도 지나가고 있는이 시각 양시장이 또 하락 반전하고 있습니다.

90. 코스피가 0.8% 8% 지금 하락하고 있고요. 코스닥이 약보권까지 내려와 있는 상황입니다. 아, 일단은 하락세를 좀 멈춰 주는 흐름이 나와야 될 텐데 지금 코스피에서 삼성전자가 하락세로 돌아섰어요. 1%대 하락하고요. 하이닉스는 낙폭을 키우기 때문에 이게 지수 하락에 좀 기어도가 크고요. 스닥도 시종 상위 종목 세 개를 빼고는 대체로 파란불 지금 약보합 정도로 돌아서고 있는 상황 포착이 됩니다. 자, 그럼에도 불구하고 코스피에서도 코스닥에서도 상승 종목 수가 아 개수로는 상승 쪽이 좀 더 많다는게 또 눈에 뜹니다. 그러니까 오늘은 시총 상위 종목 위주로 오전장이 좀 흔들리는구나 요런 걸 해석해 볼 수도 있을 것 같아요.

91. 이분과 함께 좀 이야기 나눠 보겠습니다. 영앤 리서치 최진욱 본부장님과 이야기 나눠 봅니다. 안녕하세요. 네, 반갑습니다. 네. 오, 말씀드렸지만 본부장님 일단 어제 진짜 초요 이틀 연속 양시장 동반 서킷 브레이커 그니까 이런 급락이 좀 어느 정도는 멈춰 줘야 뭐 상승까지는 안 바래도 멈춰 줘야 일단 다음을 좀 도모할 수 있을 텐데 지금 계속해서 오전장도 좀 흔들리는데요. 이게 일각에서는 본부장님 그 반대 매매 나오는 시간 있잖아요. 그 시간에 맞춰서 좀 흔들리나 이런 주장도 좀 있 의견들도 있더라고요. 맞아요. 요것도 좀 영향이 있나요?

92. 그렇죠. 이제 아무래 상대적으로 시간 외 시장에서 봤을 때 반대 매매 물량이 굉장히 좀 많이 쌓여 있는 포착들을 좀 많이 보셨을 거예요. 네. 그렇죠. 이제 사실 신용 장고에 대한 부담감이 없는 시장은 아니다 보니까이 신용 장고에 대한 부분들로 반대 매매에 대한 투자 심리에 대한 우려감이 일단 좀 커지는 부분들 그리고 이제 신규 투자에 대한 부분들을 망설리게 되는 거죠. 실질적으로 얘기하면은. 그리고 지금 전일 미증 시험화도 아시겠지만 뭐 배파적인 연준 그리고 반도체도 약세가 나왔었고요. 유가도 지금 상승하고 있는 부분들 이게 일단은 이중적으로 중첩이 돼서 좀 영향을 주고 있는 것도 사실이기도 하고요.

93. 그리고 지금 마감에 나왔던 실적이 MS는 그래도 마이크로소프트는 예상치를 좀 상해를 하긴 했습니다. 다만 일단은 지금 메타 같은 경우가 어 일단 좀 하해가 나왔던 부분들을 보니이 부분들의 여파도 없지 않아 있을 거라고 생각을 하고 있고 일단 지금 가장 중요한 부분들은 주도주에 대한 불안 심리가 지금 자극이 좀 많이 되어 있다라는 거죠.이 주도주에 대한 불안심리가 결국 수급 문제로 겹치면서 주초부터 계속해서 하라고 했던 부분들. 그러니까 사상 처음 보시면 아시겠지만 이틀 연속 서킷 브레이크가 걸렸습니다. 그니까 이거는 결국 이틀 연속 서킷이 거의 안 걸리는 상황인데도 불구하고 이번 주 초에는 이틀 연속 서킷이 좀 걸렸다라는 부분들도 그만큼 수급에 대한 불안감이 충분히 많다라는 것을 좀 알 수가 있는 부분들이고요.

94. 지금 일단은 앞서 말씀드렸다시피 신용 물량에 대한 부분들의 불안감도 충분히 높은 상황이고 또 알고리즘적에 대한 부분들이 어 관련 물량들이 지금 겹쳐 있다 보니 주초부터 계속해서 좀 하락 변동성이 좀 커지고 있는 부분들이다. 또 여기에 중국 반도체에 대한 부분들이 이야기가 또 나온 상황이잖아요. 근데 이게 사실 저는 개인적으로 당장 위협적인 것은 아니라고 저는 좀 개인적으로 생각이 좀 들거든요. 지금 AI 국면에서는 당장 이제 군내 국내에서는 뭐 어떻게 보면 거래선을 치고 들어와 줄 수 있는 루트가 아직은 그렇게 많지가 않은 상황이다 보니까 이게 사실 지금 그 우려감 자체가 좀 저는 과도하다라고 좀 말씀을 드릴 수 있을 것 같고 지금 장비 역시도 좀 의미 있는 상용화 수준은 아니라고 좀 생각이 들어요.

95. 어 거기에 지금 문mt부터 그리고 DUV 이게 겹쳐서 계속해서 나온다라는 것도 사실 조금은 의심을 해 봐야 되는 부분들이다 보니 네 저는 사실 개인적으로 지금 시장은 도망가는 시장이 아니라 좀 어떻게 보면은 매수에 대한 부분들을 조금씩 긴 호흡으로 보시고 접근을 해야 되는 시장이라고 판단하고 있습니다.음 그런 가운데 시장을 둘러싼 환경이 진짜 우호적으로 도와주는게 하나도 없다라고 생각하는 부분 중에 하나가 또 지정학적인 부분입니다. 속보로 계속해서 전해지고 있는데 미군이이란 상대 공습을 개시했다. 아 이란의 미군 기지 공격의 이제 대응이다라는 속보가 계속해서 전해지고요.

96. 잠깐 소강 상태에 보였던이 양국의 공격 엿세만의 공격이 다시 재개되는듯한 흐름입니다. 그렇게 보면 이제 정유주 뭐 방산주 요렇게 이제 자동적으로 체크를 좀 해 보게 되는데 특징적인 종목으로 한화 에어로스페이스 좀 보겠습니다. 오늘 8%대 상승을 현재 해 주고 있는 상황이고요. 사실 어제 어 좀 안 좋았어요. 어제뿐만이 아니라 뭐 3거리 연속해서 하락을 했고요. 지금 5월 초에 148만 원 찍었던게 지금 80만 원대까지 내려와 있는 상황이니까 상당히이 종목도 많이 하락을 했죠. 오늘이 뭐 전쟁 개시 아 지정학적 리스크 고조이 여파 때문인지 일단 8% 넘게 상승해 주네요.요 부분 좀 체크해 볼까요?

97. 네. 일단은이 미란에 대한 중동 정세 불안감이 일단은 첫 번째 상승 키워드로 좀 볼 수가 있을 것 같고요. 그리고 일단은 개별 제료도 일단 하나 에어로스페이스가 좀 나온 상황이기도 하죠. 지금 방의 사업이 군 다목점 무인 차량에 대한 부분들 즉 아리온스페을 지금 최종적으로 선정을 했습니다. 그니까 사실 이게 초도 사업에 대한 예산이 그렇게 크지는 않아요. 아 사업에 한 500억 가까이밖에 되지가 않는 상황이다 보니까 이게 직접적으로 매출이라든지 혹은 실적에 대한 부분들로 연결하기에는 좀 다소 낮은 규모이긴 하지만 어 중요한 부분들은 이게 결국에는 기존 K9임 장갑차부터 그리고 무인 지상 차량을 좀 결합을 시켜 가지고 유무인 복합 체계에 대한 공급이 이력이 생긴다는 거죠.이 이 공급 이력이 생긴다라는 것은 결국 그만큼 레퍼런스가 쌓일 수 있다라는 거.

98. 그러면 결국 이제 중동 국가라든지 혹은 뭐 나토 국가라든지 나토 쪽이라든지 이런 쪽에 레퍼런스가 충분하게 쌓여 있는 부분들이다 보니까 추구에 추후에 추가 수지에 대한 부분들이 조금 더 유리할 수 있다라는 그 국면들의 심리도가 좀 들어와주고 있을 가능성이 좀 높다고 보고 있는 상황이고요. 일단 향후 전망은 가장 그래도 중요한 곳은 2분기 실적일 것 같습니다. 2분기 실적 발표에서 일단은 지상 방산에 대한 수출 비중이 어떻게 되는지 그리고 영업 이익률이 좀 어떻게 되는지 그 여부들 좀 판단을 해야 되지 않을까 싶고요. 일단 지금 반등이 나오는 부분들을 보면은 사실 유미하게 작용은 충분히 주는 거 같아요.지지 라인들이 충분하게 형성이 돼 있는 구간에서 일단은 반등이 들어와 주고 있는 부분들이다 보니까 실질적으로 여기가 저점 매수에 대한 심리도가 좀 들어와 있는 거 같습니다.이 저점 매수에 대한 심리도가 일단은 좀 들어와 주고 있긴 하지만 사실 [콧방귀] 하락 추세 국면은 아직 벗어나지 못한 상황이에요.

99. 그 말한 즉은 증시에 대한 변동성이 계속해서 악화가 될 뿐더러 방산 쪽에 대한 부분들의 섹터 수납매가 꾸준하게 유입이 되지 않으면은 제차 다시 또 하락이 나올 수 있는 부분으로 저는 생각을 하고 있기 때문에이 점을 좀 유의를 해 보시면은 좋을 것 같습니다. [콧방귀] 알겠습니다. 방산 관련주 오늘 좀 전반적으로 좋은 종목들이 많고 아무래도 어 지정학적 리스크가 붉어졌기 때문인데 너무나 많이 하락을 했었기 때문에 요렇게 반등하는 국면에서는 좀 고민도 되실 거 같아요. 너무 많은 조정을 받았으니까 뭐 별다른 방법이 있겠어라시는 분들도 대부분이겠지만 이거 어떻게 할까요?

100. 반등시 그냥 보유 의견이세요? 아, 저는 일단은 개인적으로 보유 의견이 좀 맞다고는 보고 있어요. 네. 그렇죠. 이제 방산 섹터 자체가 최근에 현대로템 쪽에 어닝쇼크가 좀 나왔었던 부분들도 있고요. 근데 이것도 결국에는 어 중동 전쟁에 대한 부분들로 물량이 좀 이연이 됐다고 저는 생각을 하고 있거든요. 그렇기 때문에 상대적으로 방산 쪽 하게 되면 가장 좋은 키워드가 가성비입니다. 국내 같은 경우는 결국 가격은 싼데 성년 자체는 미국에 뒤떨어지지가 않는다라는 거죠. 그토측에서 대신에 성능면에서 밀지 않는다 추적인 수에 대한 부분들을 충분히 열어두고 우리가 대응을 해 볼 수가 있기 때문에 방산쪽 같은 경우는 앞으로 계속 저는 지켜보는게 맞다고 봐요.

101. 국방비도 지금 계속해서 증액을 하고 있는 상황이고요. 주변 국가들도 그렇기 때문에 실질적으로이 전쟁에 대한 부분들의 경각심이 지금 많이 높아져 있는 상황이다 보니 저는 현 시점에서는 방산 쪽은 충분히 모멘텀이 있다라고 보고 있는 상황입니다. 보유 의견 주셨습니다. 자, 다음 종목으로가 봅니다. 섹터 전반을 또 볼 필요도 있을 것 같고요. 어제 로봇 관련주가 시장이 그렇게 무너지는 가운데에서도 물론 장초반에 비해서 상승폭 좀 줄인 종목들 많았지만 그래도 끝까지 상승 유지하는 종목들 어제도 좀 있었습니다. 아, 중국에 대한 규제 아, 반사 이익 뭐 이런 부분들 미국이 중국의 규제를 한다.

102. 이런 부분에 대해서 우리가 반사 수혜를 받을 수 있다라는 아 네러티브였어요. 그런데 오늘 같은 경우는 일제히 좀 차익시전 매물이 나오는 건지 하락하는 종목들이 좀 많이 보입니다. 장초반만에도 견조했던 종목들이 일제히 하락으로 좀 돌아서는 종목들 많이 보이고 그 중에 하나가 로보티즈예요. 6%에 지금 하락하고 있습니다. 로보티즈 비롯해서 로봇 관련주 좀 봐 주세요. 네. 일단 가장 큰 재료라고 하게 되면 미국 연반통신 이번에 휴모노이드 사조부행 로봇에 대한 부분들의 보안 위협의 장비 목록이 좀 추가를 했어요. 그 그 말은 즉은 결국엔 신규 대상 모델은 장비 인증이 안 된다는 겁니다.

103. 어, 장비 인증 자체를 좀 할 수가 없는데 일단은 기존에 승인 있던 제품들 같은 경우는 당장 적용이 되는 사황들은 아니에요. 그러다 보니까 비중국 기업에서는 예외해가 좀 부여가 될 가능성이 일단은 좀 높은 상황이고요. 그중에서 이제 로보티즈 같은 경우가 완성 로봇보다는 관절 구동 잔치인 다이나믹셀을 좀 어떻게 보면 주력 제품으로 삼고 있다 보니까 직접적인 규제 대상은 아니라고 저는 생각을 합니다. 다만 이게 이제 로봇 쪽에 대한 부분들의 불안 심리도로 조금 높여 나가고 있는 영향일 가능성이 좀 높다고 보는데 이게 또 반대 시각으로 봤을 때는 비중국 쪽에 대한 부분들이 오히려 키워드가 돼서 로봇 국내 로봇들 입장에서는 실질적으로 이게 수혜로 또 반사 수혜가 들어와 줄 수도 있는 거거든요.

104. 그러니까 복합적인 어떻게 보면은 호재와 그리고 반대로 좀 악재에 대한 부분들이 좀 혼이 돼 있는 그런 심리도가 일단은 좀 들어와 주고 있을 가능성이 좀 높다고 보는데 일단 로보티지 같은 경우도 가장 중요한 부분들이 8월 반기 실적이지 않을까 싶습니다.이 방기 실적에서 이제 정책 발표라든지 혹은 어 액체 쪽에 대한 부분들의 출량 그리고 또 제품 마진이 충분히 좋아지고 있는지 그 여부들을 좀 확인을 해 봐야 될 거 같고요. 하반기 일단은 AI 사피엔스라든지 다이나믹스의 큐가 또 출시를 앞두고 있는 상황이거든요. 그러다 보니까 실질적으로 로보티즈 같은 경우는 모멘텀은 있지만 개별적인 정책 이슈가 조금 더 크게 움직여 주고 있을 가능성이 어 없지나 있다라고 좀 볼 수가 있기 때문에이 점을 좀 확인을 해 보셔야 될 거 같고요.

105. 일단 저는 지켜 줘야 되는 라인들은 좀 이탈이 나왔다라고 생각을 하고 있습니다.이 지켜져야 되는 구간에서도 사실상 지금 수급에 대한 불안감으로 주가가 이탈이 종가로 좀 이탈 나와 주고 있는 상황이다 보니까 실질적으로 저는 로보티즈 같은 경우는 가지고 있으신 분들은 매도하기는 조금 늦었다고 생각을 해요. 매도하기는 개인적으로 좀 늦었다고 생각을 하고 있기 때문에 일단은 보유 의견으로 좀 말씀을 드리고 싶고요. 그렇다고 지금 로보티즈가 올라갈 만한 모멘텀이 또 없는 것도 아닙니다. 뭐 우주백스탄 쪽 관련되 있는 재료도 있는 상황이고 하반기 오히려 충분히 상승 재료가 많은 상황이다 보니까 하반기를 조금 더 집중을 해 볼 필요성이 있다라고 생각을 하고 있고 반대로 신규분들 같은 경우는 지금 자리에서 일단은 시초가 뭐 매매라든지 혹은 지금 자리에서 신규 매수로 좀 들어가기보다는 저는 일단은 조금 기다려 보는게 맞다고 봅니다.

106. 어 그렇기 때문에 로보티지 같은 경우는 가지고 분들은 홀딩 의견이고요. 없으신 분들 같은 경우는 일단은 관망 의견을 좀 말씀드리겠습니다. 갖고 계신 분들은 그냥 홀딩으로 갖고 계시는게 좀 더 나은 선택일 것 같다라는 말씀 들어봤습니다. 다음 종목 좀가 볼까요? 사실 지금 지수 좀 체크해 봐야 되는데 코스피가 1.6% 빠지고요. 코스닥이 1.3% 지금 빠지고 있어요. 양대 시장이 어 장 초반에 그래도 오늘 반등해 주나라는 기대를 좀 뒤로 하고 또 하락으로 지금 돌아서고 있는 구간이기 때문에 어 시장에서 좀 종목들이 시총 상위 종목들 위주로 해서 큰 하락포 지수 하락의 기어도가 상당히 높은 상황입니다.

107. 그러다 보니까 각각 1%대 하락을 지금 보여 주고 있어요. 그럼에도 불구하고 아까하고 좀 비슷하게 코스피 쪽에서는 상승 종목수가 많거든요. 그러니까 삼성전자와 하이닉스가 크게 빠지고 있다라고도 지금 볼 수가 있는 상황인 거 같아요. 자, 그런 가운데에서도 올라가는 종목 하나 좀 체크해 보겠습니다. 삼성 SDS라는 종목 좀 볼까요? 3%대 지금 상승해 주고 있네요. 어 3거래일 만에 반등해 주는 거고요. 20만 원 오늘로서 회복 다시금 회복하고 있는 상황인데 자 뭐 워낙에 많이 빠졌어요. 6월 초에 38만 원 이렇게 꼭대기처럼 이렇게 찍었던 차트 흐름이 있는데 지금 19만 원 뭐 10만 원대 후반 이렇게 빠졌다가 20만 원 지금 오늘 겨우 회복하고 있는 거니까요.

108. 어떤 관점이실까요? 일단 가장 중요한 것은 19만 원을 지켜주는지를 계속 체크를 하셔야 될 거 같아요. 만약에 이제 19만 원까지도 이탈이 나온다라고 하게 되면은 사실 아랫단의 매물의 벽 자체의 갭이 굉장히 좀 많이 떠 있어요. 14만 원 대까지 좀 하락은 열려 있다라고 생각을 하고 있거든요. 그렇기 때문에 19만 원을 일단 보유하신 분들은 지켜 주는지 그 여부들을 좀 확인을 해 봐야 될 거 같고 일단 오늘 실적 발표랑 콘쿨이 있는 상황입니다. 여기서 일단 클라우드 성적률이 얼마나 나오는지 혹은 GPU AAS 쪽에 대한 매출 기오도가 실제적으로 좀 변수가 될 가능성이 좀 높다고 보고 있고요.

109. 이번 컨에서 일단은 어 실적이 좀 우돌고 혹은 동탄 데이터 센터 쪽에 대한 가동률이라든지 앞서 말씀드렸던 GPU AAS 쪽에 대한 부분들 이게 신규 계약이 만약에 제시가 된다라고 하게 되면은 지금이 단기적인 바닥일 가능성도 좀 높겠죠. 다만 지금 시장의 가장 중요한 부분들은 실적이 아무리 잘 나오든지 혹은 어 어떻게 보면 콘크에서 엄청 긍정적인 이야기가 나와도이 수급에 대한 불안감 때문에 사실 시세에 대한 연속성이 많이 못 나옵니다. 네. 그러다 보니까 상대적으로 수급 불함이 가장 좀 크지 않을까 개인적으로 좀 생각을 하고 있는데 기업 자체의 밸류라든지 기업 자체의 성장소만 놓고 본다고 했을 때는 굉장히 좋은 기업이에요.

110. 네. LG CNS나 거의 뭐 동급에 대한 그런 기업이기도 하고 두 기업들 간의 앞으로 좀 경쟁 싸움들이 계속해서 이루어질 가능성이 높은 그런 기업 중에 하나긴 하지만 사실 이제 수급에 대한 부분들이 잡히지가 않는다면은 조금은 조심은 해야 될 거 같고요. 그게 일단은 마진노선이 19만 원으로 좀 보여지고 있기 때문에이 점을 충분히 어 체크를 하시고 대응을 하시면 될 거 같습니다. 알겠습니다. 본부장님 오늘 말씀은 여기까지 듣도록 해야 될 거 같아요. 영예 리서치 최진욱 본부장님과 이야기 나눴습니다. 고맙습니다. 장중 오전 변동성 오늘도 좀 있습니다.

111. 코스피가 0.6% 6% 하락, 코스닥이 1% 하락 지금 유지가 되네요. 특징적인 종목 알아보고 전략으로 이어갑니다. 다 네.이 네.이 시각 증시상와 함께 알아보는 리얼타임 포커스입니다. 오늘 코스피 코스닥 모두 양시장 동마 하락세 여전히 이어가고 있습니다. 코스피도 등락을 방향 등락을 계속해서 이어가면서 방향성을 탐색해 가고 있는데요. 현재 1% 가까이 빠지면서 5,600선에서 움직임 이어가고 있습니다.이어서 코스닥까지 확인해 보겠습니다. 오늘도 개인만이 매도 우를 기록해 내고 있습니다. 1% 넘게 빠지면서 650선까지 내려앉전 모습입니다.

112. 전반적인 지수 분위기 함께 알아봤습니다. 오늘 베트남 에너지 협력 기대감이 부각되고 있는 SK 이노베이션 체크해 보도록 하겠습니다. 아 지난달 8만 원 선까지 내려앉으면서 바닥을 찍은 뒤 다시금 반등하는 움직임 현재까지 보여주고 있는데요. 자, 오늘 6% 넘게 상승이 내면서 11만 원 선에서 거래되고 있습니다. 회사는 어제 베트남 정부와 구경 에너지 기업 관계자들을 만나 LNG와 SMR 연계한 단계적 협력 방안을 제시했습니다. 자, 베트남은 AI와 첨담 산업의 성장으로 전력 수요가 빠르게 늘고 있는 시장이죠. 사측은 단기적으로 미국과 호주의 LNG 공급망을 활용해서 베트남 가스 발전 사업의 연료를 안정적으로 공급하겠다는 구상입니다.

113. 아, 장기적으로 미국 테라파워 추진 중인 차세대 SMR 기술을 기반으로 원전 분야 협력까지 넓히겠다는 계획인데요. 이미 베트남에서는 3조 3,억 원 규모의 복합력 발전도이 속도를 내고 있습니다. 자측은 데이터 센터를 함께 유치하는 에너지와 산업 클러스터 모델까지 추진하고 있는 것으로 알려졌습니다. 아, 다음 특징주까지 알아보겠습니다. 2분기 호실적과 목표 주가 상향 소식이 함께 부각되고 있는 LG 생활 건강 함께 살펴보겠습니다. 오늘 외국인과 기간의 순매수 상위 종목의 나란히 이름을 올리고 있습니다. 장중에 16% 넘게 급등해 내면서 30만 원 선까지 회복해 내고 있습니다.

114. 친한 투자 정권은 사측에 대해 투자 의견 매수를 유지하고 또 목표 주가를 33만5,000원으로 20% 넘게 올렸습니다. 2분기 영업 이익도 1020억 원으로 지난해보다 88% 넘게 증가했는데요. 증권서 추정치와 시장의 예상치에 모두 웃돈 실적이었습니다. 북미 매출도 47% 가량 늘었고 또 헤어케어 브랜드가 성장을 이끌고 있습니다. 화장품과 생활 용품 음료까지 전서부품 매출에 모두 성장 전환했다는 점도 긍정적인 요인으로 작용하고 있습니다. 아 특히나 화장품 부문은 흑자로 돌아섰다고 밝혔는데요. 아 전문가들은 북미 수출 성장의 바탕으로이 실적 개선 흐름이 이어질 것으로 확인을 했습니다.

115. 네. 지금까지 오늘의 특징주까지 함께 알아봤습니다. 입니다. 네. 마켓 포커스 생방송으로 함께하고 계십니다. 코스피 0.7% 하락, 코스닥 1.5% 하락 이렇게 유지되고 있는 오전장이네요. 동임리서치 아리스 이재모 대표님 이야기 좀 들어 볼까요? 대표님 어서 오세요. 네, 안녕하세요. 네. 어, 좀 봤더니 차트 봤더니 뭐 다들 확인하셨겠지만 6월 19일이더라고요. 뭐가 6월 19일이냐? 우리가 9,300 본 날. 네. 9,385까지 갔던 날. 그 6월 19일인데 지금이 7월 말이니까 진짜 딱 한 달 반 사실 거래일수로는 뭐 한 달 반도 안 됐습니다.

116. 그 어쨌든 한 달 여, 지금 5, 600을 보고 있습니다. 네. 그때는 만간다. 어디까지 올라가는 거지? 이랬었는데 지금은 도대체 어디까지 내려가는 거야? 이런 얘기를 하고 있거든요. 대표님 어떻게 말씀해 주시겠어요? 이거 단기 바닥 좀 보이는 거예요? 어디까지 좀 열어 둬야 될까요? 어, 저도 이제 바닥이 어딘지 정확하게 모르겠습니다. 예. 그러시겠죠. 네. 네. 항상 저는 이제 차트를 또 분석하는 사람도 아니고 예측을 또 잘 안 하는 편이거든요. 있는 그대로 가지고 이제 현상에 맞춰 가지고 전략을 이제 짜른 편이고 또 투자의 어떤 스타일 자체도 장기 투자이기 때문에 어, 제가 이제 바라보는 지금 현재 시장은 사실 이해는 안 되는게 굉장히 많죠.

117. 제가 오늘 이동하는 길에 뭘 찾아왔냐면 어 과거 SK 하이닉스가 적자를 냈던 시기를 찾아왔습니다. 그 SK 하이닉스가 어제 실적이 이제 발표가 됐는데 상당히 좋은 숫자가 나왔고 향후에도 더 좋은 숫자가 나올 거라 이야기 해 줬고요. 그리고 27년도 가면 이익은 더 증가될 거라는 이야기를 해 주고 있는데 SK하이닉스가 20 아마 2년도인 거 같습니다. 4분기부터 해서네 개 분기 연속 적자를 냅니다. 그러니까 우리가 보통 실적 발표 시즌에 기업들 주가가 빠지는 걸 보시면은 실적이 쇼크가 났는데 또는 흑자 내동 기업이 적자를 냈는데 향후에도 전망이 어두워.

118. 그럼 주가가 빠지면 사람들은 이거는 당분간 올라갈 기미가 안 보이는구나 해서 매도할 수 있습니다. 충분히 매도가 나올 수 있는 어 타이밍 시점이라 볼 수 있는데요. 논리적이라는 거죠. 그렇죠. 네. 지금 시장은 뭘 말씀드리고 싶은 거냐면 논리적으로 설명이나 해석이 다 안 되고 있습니다. 그리고 다른 종목들은 왜 빠져야 되는지에 대한 이해가 전혀 안 되고 있습니다. 특히나 코스닥에 있는 기업들 지금 코스닥 지수가 640인데요. 제가 한 2, 3주 전쯤에 2006년도부터 2016년도이 뭐냐면 금융기를 지난 고시점이고요. 10년부터 2026년 그니까 10년 단위에 그동안에 우리나라의 그 기업들이 벌어드린 이익이라든지 그다음에 소위 말하 뭐 GDP 다 따져봤을 때 코스닥의 올해 기준 어 적정 그 지수는 얼마야 봤더니 대략 한 850에서 900이에요.

119. 그러니까 무슨 얘기냐면 지금은 평균치나 그보다도지 못한 상황이 거래되고 있는 거고 지금 지수는 사실은 2006년부터 2016년 그니까 그 당시의 경기 체력일 때 코닥 지수라는 겁니다. 그래서 굉장히 지금 사실은 말이 안 되는 그런 상황에 놓여 있습니다. 근데 이거는 우리가 여튼 현실이기 때문에 받아들이는 거고 네. 전략상 그러면 지금 시점에서 싸긴 싼 건 맞는데 시장의 심리는 당장 올라갈 것 같지 않다는 심리 때문에 사지를 못하는 거죠. 그래서 어 시간이 결국 태울 수밖에 없는 거고요. 일단 의견상 대부분의 종목들은 매수가 가능하다라고 보고 있습니다.

120. 특히 스몰캡 기업들은 더더욱 기사진 기업이 원체 많아서 과감하게 저는 배팅해야 된게 맞는데 문제는 사실은 돈이 없는 거죠. 예. 돈이 없기 때문에 그게 문제인 건데 정립식으로 하시는 분들 입장에서는 사실은 지난 6월 19일 지수 고점이라 때도 매수하셨을 거고요. 지금도 정입식이라 하면은 꾸준하게 매설 수 있는 타이밍이 왔다라고 보니까 정리식 투자하시는 분들 매달 뭐 받는 급여에서 생기는 자금에서의 일부 자금들 투자하셨던 분들은 지금은 뭐 부담없이 매수는게 맞을 것 같고요. 단기 반등은 다시 말씀드리지만 나올 가능성은 매우 낮습니다.

121. 그럼에도 불구하고 지금 개별 기업들의 어 흐름 봤을 때는 상당히 지금 과매도까지 내려와 있기 때문에 충 매수가 가능하다 말씀드리는 거고요. 반등의 그 시기들은 일단 여름은 좀 지내야 될 것 같습니다. 이렇게 되면은 추세는 이미 완전히 꺾인 상태이고요. 이렇게 되면은 수급적으로 뭔가 안정을 찾아가는 그 시기들이 오는데 그러려면 결국 역시나 시간이 좀지나 줘야 됩니다. 그래서 시간 지난 상태에서 약간 횡보하는 흐름이 나오고 그 이후에 다시 반등 이제 흐름이 나오는 구간들이 있습니다. 그 구간에서 통상적으로 기술적으로는 올라갈 때 매수하는 표현들 쓰죠.

122. 그래서 올라갈 때 어 매수하는 방법도 있어요. 그래서 당장 급하게 나 매수를 못 하겠다 하시는 분들은 여유 현금을 이번 달 사지 마시고 계속 모아 두시는 거죠. 몇 정도 모셨다가 반에서 올라가는 구간들이 발생이 됩니다. 그때 이제 다시 현금을 한 번에 밀어넣는 전략을 짜면 되니까 그렇게 좀 보시면 될 거 같고 지금 사실 가장 안타까운 분 누구냐면은 장기 투자하시는 분들이에요. 장기 투자하시는 분들은 산 것도 판 것도 없습니다. 그냥 내 계좌에서 예 플러스였다가 도로지 마이너스가 된 상태예요. 그러니까 사실은 우리가 시장에서 제일 언제 기분이 안 좋냐면은 줬던 거 뺐을 때예요.

123. 그렇죠. 그니까 수익을 차례 실현을 했으면 괜찮았는데 불가던 전에도 만천 간다고 갖고 3이스는 최대 실제 나올 거라고 전반에 나오면서 기대감을 계속 불어넣단 말이에요. 그러니까 팔 수가 없는 상황을 만들어 놓은 상태에서네 정작 의견 냈던 쪽에서만 매도가 나오는 거죠. 외국인 기관 쪽에서. 그래서 그런 흐름이다 보니까 장기 투자하신 분들에게는 좀 약간 안타까운 부분인데 여튼 역시나 어차피 장기 투자 마음 먹으셨으면 좀 더 가져가는 전략이 어 낫지 않나 이런 얘기 드립니다. 음. 그렇군요. 개인분들도 사실은 이제 받쳐 주다가 지친 부분도 있고요.

124. 뭐 반대 매매라든지 뭐 이런 부분도 있고 어쨌든 최근 몇 거래일은 외국인 기관에 또 매수가 들어오고 있는 상황인데 시장 쉽지 않습니다. 그런데 이제 대표님 같은 경우는 현금이 물론 없으시겠지만 아 어느 정도 그 급여에서 정립식으로 가져가시는 분들은 지금요 시기에 살 만한 종목들이 많다라는 의견을 지금 주고 계신 거고요. 본격적인 반등시기는 일단 여름을 좀 지나봐야 될 거 같다라는 의견 주고 계시는데요. 자, 시장 상황 일단 코스피 강보합권 코스닥은 1% 하락 요렇게 유지가 됩니다. 어, 특징적인 종목 좀 볼까요? LG 에너지 솔루션 보겠습니다.

125. 6% 지금 상승하고 있고요. 상승 탄력이 오늘 또 굉장히 좋은 편이고 실적 발표됐네요. 영향이 좀 있는 겁니까? 일단 제가 볼 때는 뭐 수급적으로 지금 유동 자금들 매수가 들어가는 과정에서 어 그동안의 주도주에서의 매수가 안 되다 보니까 이제 그동안 좀 소명 소외되었던 쪽에서 매수가 일부 들어가는 거 같고요. 대표적으로 지난주부터 제가 좀 쭉 봐왔던 섹터는 이제 바이오섹터군들입니다. 바이오에 삼성 바이로직스나 셀트리온이 매수가 좀 들어왔던게 있었고 오늘 같은 경우에는 2차전지 종목군들이 좀 반등이 나오고 있는 그런 모습이에요. 지금 LG 엔솔플뿐만 아니고 코스닥의 에코프로도 오늘 보시면은 어 매수가 좀 일부러 들어오는 모습이 있고요.

126. LG 엔스는 이미 지난번에 잠정 실적 발표했고요. 오늘 발표된 거는 확정 실적이 나온 겁니다. 구체적으로 각각의 사업 부별로 해서 더 세부적인 매추가 영업 이익, 단기 순익이 지금 나오는 거고 이제 컴퍼런스콜이 진행되면서 향 하반기 가이던스나 이런 것들을 좀 이야기를 할 거 같고요. 어, LG 앤솔 또 그다음에 더 폭넓게 2차 종목군들은 제가 올해 내내 반복해서 말씀드리고 있는 거는 어퍼 계속 개선이 되고 있습니다. 그런 상황이다 보니까 사실은 주가는 올라가는게 맞다라고 말씀드렸던 거 같고요. LG엔만 놓고 보시면은 어 적자를 몇 개봉이 냈었죠.

127. 흑자로 돌아섰습니다. 아까랑 반대예요. 그러니까 적자되던 기업이 흑자로 돌아서면은 주가가 강한 상승 탄력을 받는게 일반적입니다. 근데 전혀 그런 움직임이 사실은 없었습니다. 그래서 그게 좀 안타까웠던 종목이고요. 이제 서서히 올라갈 시기도 됐고요. 제가 LG 연소를 계속 유심히 보고 있는 것들은 또 업항이나 이런 것도 볼 때 좀 장기로 봐야 되니까 수급상 흐름상 뭘 보고 있냐면은 결국 외국인들이 LG 연소를 작년 25년도 대략 한 가을부터 해서 꾸준하게 비중을 늘리고 있습니다. 그래서 그 당시에 외국인들 보니까 지분율이 한 4% 대였는데 꾸준히 지금 비중을 늘려가지고 5% 대까지 올라갔습니다.

128. 물론 많은 수량을 산 건 아닙니다. LG 엔솔 자체가 그렇게 시장에 유통 물량이 많지 않아요. 예. 원체 지금 최대 주주가 많이 가지고 있기 때문에 유통 물량이 많지 않은데 그런 가운데 LG 엔솔은 비용을 계속 늘리고 있다는 점이 작년부터 우리가 봐야 될 포인트다라고 말씀드리고 있는 거고요. 어 외국인들이 주로 이렇게 장기로 이제 보유하는 것들은 업황의 어떤 근본적인 개선과 함께 계속 간다는 것들 의미하고요. 이러다가 어느 순간 물량을 확 밀어넣었습니다. 그러면서 시세가 나오는게 과거 늘 외근데 했던 패턴들입니다. 단기적으로 물량을 충분히 담은 상태에서 돈의 힘이죠.

129. 가격을 이제 밀어 올려 버립니다. 그러면은 이제 기관 그다음에 우리 외 개인들이 사는 이제 그동안 경향이들이 있었거든요. 이제 그런 것들 노리는 거고 LG에서는 그런 측면에서 오늘 약간의 수급적으로도 개선되고 있는 거고 단지 오늘 하루만 보지 마시고 전반적으로 오늘 컨퍼런스 콜도 한번 들어 보시고 향후에 나오는 뭐 증거사나 나오는 전망들도 읽어 보시면 어 LG 엔솔은 지금 가격 때는 상당히 매력적인 구간이 아닌가 이런 의견 드립니다. LG 앤솔 오늘 상승하고 있고 에코프로 형제 에코프로 에코프로 BM도 지금 거의 4.9% 4.5% 이렇게 나란히 상승하고 있는 상황.

130. 2차전지 관련주에 대한 얘기 좀 들어봤습니다. LGN솔리였고요. 어, 최근에 뭐 상식이 안 통하고 뭔가 논리가 안 통하고 말이 안 통한다. 뭐 이런 어, 종목들 중에서 하나 억울한 종목 하나가 있다면 전력 관련 기기 쪽도 정말 그런 거 같은데 HD 현대 1% 반등을 해 주고 있는데 최근에 낙폭이 워낙에 좀 컸습니다.요 종목도 한번 봐 주실까요? 네. 일단은 HD 핸드 일렉트릭도 어제 실적이 나왔습니다. 뭐 시장 예상한 대로 상당히 좋은 실적이 나왔고요. 제가 이제 주목하는 건 최근에 실적이 잘 나와도 주가 반응이 없기 때문에 향후 전망이 좋아야 되잖아요.

131. 어 제가 보고 있는 건 HD 현대 일렉트릭의 이제 수주 이제 현황인데요. 네. 이미 지금 6개월 정도 받아 놓은 수주가 작년 연간 받은 수주보다 훨씬 더 넘습니다. 그러니까 무슨 이야기냐면 수주가 훨씬 더 많은 상황인 건 이제 내년도에 대부분 이제 실적 반영을 하겠죠. 그럴 경우에는 내년도 실장은 더 좋을 거라는 전망을 해 주는게 바로 수고이고요. 최근에 HD 현대 일렉트릭보르트에서 국내 그 전력기 업체들이 받는 그 수주의 그 질도 잘 보시면은 계속 이익률이 높은 쪽에서 수주를 받고 있습니다. 그래서요 기업들은 실적도 중요하겠지만 영업 이익률 자체가 올라가는 것도 여러분들 체크를 하셔야 됩니다.

132. 어 H트릭마다라도 전력기 호항이 시작된다고 했던 23년 보시면은 영업 이익률이 11% 대였습니다. 24년도 20% 대, 작년 24% 대의 영업 이익률이었거든요. 올해는 지금 전망치는 26% 대까지 이익률이 올라갑니다. 아마 이런 흐름이라면 내년도에는 영업 이익률 자체가 30% 대까지 올라갈 수 있습니다. 그 같은 매출이라 하더라도 영업 이익률 자체가 높아지면 당연히 영업 이익이 증가될 수밖에 없기 때문에 어고 마진의 제품들을 판매하면서 상당히 좋은 수익성을 내고 있는 기업이 전력기 업체들이고 그 대표 기업이 HD 엘리트리다 말씀드리는 거고요.

133. 지금 주가가 원치 많이 내려와서 올해 추정 이익 대비 PER이 22배까지 떨어졌습니다. 약간 고별려 봤던 지난 5월 달하고 비교해 보시면은 확연하게 지금 주가는 거의 뭐 반토막도 사실 더 나은 상태예요. 그렇기 때문에 H선 엘리트 비롯해서 전력 기계 업체들은 역시나 23 2035년까지 호황입니다. 그래서 장기적으로 좀 수하신 분들은 전력기 업체들 종목 역시나 한 종목 정도는 담아실 필요 있겠다. 다만 이쪽도 데이터 센터의 뭐 케패스 뭐 투자 규모가 변동에 따라서 또는 매크로 금리의 어떤 이슈들 때문에 약간의 계속 변동 나올 수 있는데요.

134. 전체적으로는 장기적으로 올라갈 수밖에 없다. 이런 의견을 드립니다. 알겠습니다. 시장 변동에 있어서 잠깐 좀 지수 좀 봐야 될 거 같은데 빠르게 상승 쪽으로 좀 돌려내고 있습니다. 코스피가 1.5% 지금 상승하고 있고요. 코스닥이 0.3% 3% 상승으로 돌려내는 흐름 나옵니다. 시총 상위 종목 위주로 좀 보면 아 코스피에서 삼성전자가 1.9% 상승으로 돌려냈고요. 하이닉스 납폭 많이 줄입니다. 1.8% 하락이고 그밖에 삼성전자 우선주도 상승하는 흐름. 코스닥에서도 지총 상위 종목 세 개 종목이 1% 5%대 상승폭 좀 늘려가면서 돌려내는 흐름을 보여주고 있는 상황입니다.

135. 일단 지수가 왜 아 삼성전자 중심으로 좀 돌려내는가 공시가 하나 나왔는데요. 삼성전자가 분기 배당 공시를 했네요. 보통주 우선주 아 374원 분기 배당 그래서 총 2조 4,559억 원 규모의 배당 공시를 좀 내놨습니다. 요런 부분도 영향이 좀 있는 걸지 컨퍼런스콜의 영향 오늘 지속적으로 좀 봐야 될 거 같고요. 지금 삼성전자 하락권에 있다가 2%대 거의 3% 가까운 상승으로 돌려낸다. 그리고 하이닉스도 어 낙폭을 굉장히 많이 줄이고 있다. 이런 부분이 지수 기어도 상당히 지금 높은 상황 포착이 됩니다. 자, 계속해서 특징적인 종목 좀 얘기 좀 나눠 보겠습니다.

136. 홀딩스라는 종목 좀 대표님 봐 주셨으면 좋겠는데요 종목도 오늘 견조예요. 5.8% 상승하고 있고요. 기관 매수 최근에 좀 돋보이네요. 어떤 관점이실까요? 일단 제가 볼 때 오늘이 오시 홀딩스가 오르는 거는 전반적으로 태양광에 대한 분위기 때문에 이제 오르는 거 같고요. 하나 솔루션이 어제 실적을 냈는데 상당히 좋은 실적을 냈습니다. 그래서 태양광 전반적으로 지금 업항이 매우 지금 우고적으로 어 되고 있다는 점들을 오시아 홀린스도 지난번 실적 발표 때 한번 확인시켜줬고요. 이번에 셀 패널단에서 역시나 하나 솔루션이 한번 보여줬기 때문에 전반적으로 태양광 업항에 대한 그 기대를 지금 가지고 있는 거 같고요.

137. 오시 홀딩스는 다들 아시겠지만 폴리 실리콘 그니까 패널이나 셀을 만들기 위한 앞단에 이제 원제를 공급해 주는 업체다 보니까 제가서 태양광 업종 내에서는 가장 타픽으로 오시아 홀리스를 많이 말씀드리고 있는 거고요. 오시아 홀딩스는 앵커 방금 말씀하신 것처럼 최근에 시장이 변동이 있음에도 불구하고 기간이 꾸준히 담는 편입니다. 지금 이제 가격대는 고점 대이 많이 내려온 거 사실인데요. 오시알링이스는 지금 시장에서 뭘 기대하냐면 결국 그 태양광 폴리 실리콘을 어 스페이스 X에 납품하는 장기 공급 계약 이런 것들을 많이 좀 기대를 하고 있습니다.

138. 하나의 큰 이슈나 모멘텀이 되겠죠. 그런 것들이 주가를 상당히 크게 올릴 수 있는 트리가 요인다라고 계속해서 지금 언급이 되고 있어요. 그러다 보니까 그 기대감이 계속 하반기로 감면 갈수록 있는 그런 상황인 거고요. 공급 계약이라고 하는 것들이 이제 규모 원체 크고 계약 기간도 길다 보니까 뭐 14이 각사가 뭐 사인해 가지고 공시될 수 있는 내용들은 아닙니다. 물밑 몇 번에 걸쳐 가지고 협상들이 많이 이루어지겠죠. 그런 상태에서 이제 확정적인 이제 숫자들이 정해지고 나면 그때 이제 궁극계 공시 나올 수 있는 거고요. 스페이스엑고 하는 이제 거대 기업에게 어 국내 업체들이 이제 소재를 납품하는 기업들이 등장을 하고 있는데 그 중에 하나가 오시홀리스가 될 거다라는게 어 증거가 대부분의 중론입니다.

139. 그렇기 때문에 그런 기대치가 지금 주가 종시 반영되고 있는 거고요. 지금 뭐 실적이나이 뭐이 그다음에 증거 대시된 목표 주가 대비한 원체 역시나이 종목도 많이 내려왔습니다. 고점 55만 원 목표 주가보다는 어 한 1분 수준에 거래되고 있으니까 상당히 상승 여약은 많이 남아 있고 그런 상황에서 어 주가는 어느 정도 단기 바닥권에서는 좀 횡보 움직임을 오늘 보여주고 있다라고 말씀드리고 싶습니다. 알겠습니다. OCI 홀딩스까지 짚어 주셨네요. 오늘은 여기까지 드릴게요. 동김리서치 아리스 이재모 대표님의 말씀 고맙습니다. 네. 지수는요. 현재 변동성이 진짜 오늘 있어요.

140. 코스피가 1.3% 상승. 코스닥이 약보합 지금 기록을 하고 있는 상황이네요. 특징적인 종목 알아보고 전략으로 계속해서 이어갑니다. 다 걸리고 있습니다. 우선 코스피 지수부터 확인하고 가겠습니다. 네. 코스피 하락세 보이고 있었다가 현재 상승으로 전환이 됐는데요. 그렇지만 상승폭 점점 좁혀 나가고 있는 모습 체크되고 있습니다. 현재 5% 0.5% 가까이 뛰어오르면서 5,686선에서 움직이고 있습니다. 삼성전자가 빨간볼로 전환이 되면서 지수 상승을 지금 이끌어 주고 있는데요. 그렇지만 SK 하이닉스는 여전히 파란불 켜고 있습니다.이어서 코스닥 시장 살펴보겠습니다.

141. 네. 코스닥 시장 잠시 상승으로 전환됐다가 현재 다시 하락으로 방향을 틀었습니다. 0.86% 1% 가까이 빠지면서 656선에서 움직이고 있습니다. 현재 양시장 모두 개인은 팔고 외국인과 기관이 사들이고 있는데 수급 상황도 계속해서 체크하셔야겠습니다. 네.이어서 이시각 특징주입니다. 오늘 급등하고 있는 종목이 있는데요. 먼저 GS입니다. 네. GS 현재 5.5% 가까이 오르면서 8만8,000원 선에서 거래가 되고 있습니다. 오늘 국제 유가가 급등하면서 정유주 GS를 포함한 정유주가 일제히 강세 보여주고 있는데요. 지난 주말 이후 잠시 중단됐던 미국과 이란의 무력 공방이 제게됐습니다.

142. 어제 이란군이 중동의 미군기지 미군 기지를 향해서 탄도 미사일 여러발 발을 발사했는데요. 이란이 이렇게 먼저 중동의 미군 기지를 공격한 건 이번이 처음입니다. 이에 분노한 트럼프 대통령이 이제 우리 차례라면서 강력한 공습을 예고했는데요. 이처럼 지정확정 리스크가 계속해서 고조되면서 간밤 국제가 다시 큰 폭으로 급등했습니다. 9월 인도은 브랜드유의 선물이 8% 가까이 급등하면서 배럴당 90달러대에서 거래를 마쳤는데요.이는이란 이는이란 전쟁이 발발한 직후 가장 큰 폭의 급등 수준입니다. 또 미국의 원유 제고 감소도 유가 상승을 부축였는데요.

143. 지난주 미국 원유 제고는 720만 배럴이나 줄었는데이는 시장 예상치였던 130만 배럴 감소를 크게 우두는 수치입니다. 향후 유가 변동성이 당분간 클 것으로 보이는 가운데 국제가 급등은 정재 맞은 개선 기대감을 키워서 정유주 주가에는 직접적인 호재로 작용하는데요. 그러면서 오늘장 상승흐름은 보이는 것으로 풀이됩니다. 네.이어서 다음 특징주 살펴보도록 하겠습니다. 다음 특징주 HD 한국 조선해요. 현재 9% 넘게 뛰면서 36만 원 선에서 거래되고 있습니다. 네. HD 한국 조선양이 먼저 분기 기준으로 역대 최대 실적을 기록했습니다. 2분기 연결 기준 매출이 8조 9,억원 대, 영업 이익은 1조 6,억원대를 기록했는데요.

144. 특히 영업 이익이 72% 넘게 증가했고 영업 이익률 역시 18.4%를 4%를 기록하면서 역대 최대치를 보여줬습니다. 조선과 엔진 기계 그리고 해양 플랜트 부문에서 모두 일제히 수익성이 개선됐는데요. 특히 조선 부분의 역할이 가장 주요했는데 고선가 선박의 매출 비중이 크게 확대됐습니다. 또 해양 플랜트 부문의 경우에는 또 친환경 엔진 판매가 호조를 보이면서 이익 증가를 견인했습니다. 업계에선이 LNG 운반성과 같은 고선가 선박의 건조 비중이 커지면서 하반기에도 견조한 실적 흐름이 이어질 것으로 보고 있는데요. 이런 가운데 HD 한국 조선해양이 미국 조선소 수출의 첫발을 내디었습니다.

145. 미국 프레이저 인더스트리와 미국 조선 산업 부흥을 위한 조선소 현대화 협력 M를 체결했는데요. 이번 협약은 조선소 설계와 건설부터 운영까지 아우르는 종합 솔루션의 첫 사업입니다. 이처럼 미국 조선업 재건 수요를 겨냥한 신성장 사업이라는 점에서 시장에 관심을 모으고 있는데요. 여러 호재가 전해진 HD 한국 조선양까지 계속해서 주목하시면 좋겠습니다. 그럼 지금까지이 시각 특징주 전해드렸고요. 계속해서 마켓 포커스와 함께 하시죠. 네. 7월 30일 목요일이고 마켓포커스 생방송으로 함께하고 계십니다. 시장 얘기 위즈웨이브 이권이 대표님과 나눠 보겠습니다.

146. 대표님 어서 오세요. 예, 안녕하세요. 네, 오늘은 좀 올라줘야 되지 않을까라는 생각과 함께 그런데 좀 악재들이 많네 걱정과 함께 뭐 여러 가지 생각 속에서 시장 출발했는데 오전장 일단 아, 계장한지 1한시간 20분 정도 지나가고 있습니다. 현재 상황 어떻게 보시는지 진단해 주세요. 일단 여전히 눈치 보기가 좀 이어지는 거 같고요. 어, 아직까지는 뭐 뚜렷한 매수세가 나올 거는 보이진 않고 외국인과 기관이 그래도 양 양 그 양 시장을 다 사 주고 있죠. 예. 사 주는 건지 많이 빠져서 사는 건지 모르겠지만 일단 사고 있다. 예. 그래서 어 외국인들도 선물 같은 경우도 이제 매수를 하고 있는데 아주 적극적으로 사는 거 같지 않습니다.

147. 그래서 아직은 뭐 2,억 정도, 2,600억 정도 사고 있는데음 일단 흐름은 이제 어제 많이 뺐다라는 건 지금 다들 이제인지를 하고 있는 거 같고 오히려 우리 시장을 보고 지금 미국의음 반도체 관련 종목들이 시간에서 이제 움직임이 좀 나오고 있죠. 그래서 어 여전히 서로 계속 눈치를 보고 있는 상황인 거 같고요. 어제 마이크론이 10% 이상 빠져서 오늘 아마 걱정을 다들 많이 하셨을 텐데 생각보다 삼성전자가 어 잘 버티고 있다. 그리고 하이닉스도 낙폭을 좀 줄이면서 어 전반적인 분위기는 그당 뭐 나쁘진 않은 거 같습니다. 근데 어 상승 종목수들도 좀 많아지고 오늘 특히 뭐 2차전지라든지 그동안 소회됐던 어 섹터들이 어 또 많이 낙폭이 많이 빠졌던 뭐 방산주라든지 어 이런 쪽들이 좀 움직여 줘서음 [콧방귀] 시장은 조금은 이제 뭐 좀 진정되는 분위기인데 문제는 이제 내일까지 이제 이게 이어질 수 있느냐

148. 그다음에 이제 7월 달에이 한 달 내내 하락했던이 부분들을 8월 달에 어떻게 돌리느냐 다음 주가 더 중요하겠죠 그래서 어 오늘 내일은 어 이제 추가 하락만 안 나오고 잘 버텨 준다라고 버텨 주거나 좀 반등이 조금 의미 있게 나와 주는게 중요하지 않나 이렇게 생각하고 있습니다. 오늘 특징적인 종목으로 들어가기 전에 뭐 최근에 우리 시장 왜 이렇게 비이성적으로 빠지는 거야라는 거에서 원인으로 많이 지목되는게 이제 수급적인 부분이고 그 수급 중에서도 뭐 단일 종목, 레버리지, ETF 얘기가 좀 많이 나오는데 오늘도 긴급 회의 얘기 있고요.

149. 여러 가지 뭐 F4 회의, 시장 상황 점검 이런 얘기 좀 많이 나오는데요. 그런 부분 영향도 최근에 변동성에 좀 영향이 많이 있는 거예요. 뭐 어 시장이 빠지는데 왜 정부 역할이 뭐 중요하냐 이렇게 얘기하는데 원래 비성적으로 빠질 때는 좀 브레이크를 좀 걸어 줘야 돼요. 그렇죠? 예. 그래서 뭐 사이드 카나 서킷 브레이크 같은게 있는 이유가 어 기계적인 매도들이 나오는 거를 막는 거거든요. 서 매도가 매도를 부르는 거를 좀 제어하는게 이제 왜 사이드 카키 브레이크 왜 만들었는지 모르겠다 이렇게 생각하시는 분들이 있는데 그런 것 때문에 알고리즘 매매를 좀 중단시키기 위한 그 조치인데 어 지금 이렇게 연 이틀 이틀 만에 거의 한 20% 가까이 빠지는 모습이 나왔고 저점까지 본다라고 하면 그러면 정부에서도 이걸 위기감으로 좀 느끼고 대응을 해야 됩니다.

150. 대응 시장 안정 조치가 좀 나와야 될 것 같고요. 이게 우리가 환율이 급등하면 뭐 구두 개입이라도 하잖아요. 예. 그런 것처럼 지금 주가가 지나치게 좀 비성적으로 많이 빠지면 어 정부에서 어느 정도 이제 대책을 세워서 얘기를 하는 구두 개 얘라도 해 줘야 되는 상황이기 때문에 어 그건 어제 뭐 밤에 모여서 또 하시고 오늘도 모이는 거 같은데음 [콧방귀] 모이지만 마시고 좀 이제 예 현실적인 대안을 좀 예 내놓으시는게 좋을 것 같다. 예. 그래서 어이 부분을 뭐 자시하지 않고 어떻게 하겠다 증시한 여차하면 우리 증시 안정 기금이라도 풀 수 있다라는 것들에 대한 신호를 줘야 어 시장이 바닥을 좀 잡고 어디서 더 하락하는 부분들을 막을 수 있지 않을까 이렇게 생각하고 있습니다.

151. 시티 쪽에서는 한국의 개인 투자자가이 레버리지 ETF로만 56조 손실을 받다. 이런 분석을 또 내놓고 있는 상황인데 일단 내일부터는 그 3천만 원 기본 예탁금 증액이 좀 조기에 실시가 되지요. 그밖에도 많은 대책들 지금 이야기는 좀 나오고 있기 때문에 지켜보도록 하겠습니다. 특징적인 종목 좀 몇 개 볼까요? LIG, DNA, 디펜스 앤 에로스페이스 오늘 8% 가까이 지금 상승하고 있는 상황이고 하루 만에 반등입니다. 아, 또 전쟁 얘기 계속 나와요. 네. 어제 미국 뭐 미국 시장 중에도 그랬지만 우리 장 시작 전에 뭐 공격했다 이런 얘기 지금 나오고 있어서요.

152. 오늘 그 영향 받는 거겠죠. 아무래도 뭐 그런 부분도 있고 그다음에 이제 우리 최근에 이제 현대로템이 실적이 좀 안 좋게 나오면서 같이 동반하라 그랬거든요. 예. 그때 이제 현대로템이 뭐 10몇% 이상 빠지면서 같이 이제 흘러내리는 이제 방산 ETF도 있기 때문에 관련 종목들이 같이 빠지는 경향들이 생겼습니다. 생겼는데 오늘은 또 오히려 반등이 같이 나오고 있는 상황이죠. 그래서 어 여전히 이제 LIG 디펜스앤 에로스페이스 같은 경우는 중동전이 격화되면 격화될수록 무기를 찾는 수로 더 증가할 수밖에 없다라고 보는 거 같고 이번에 이제 이번에 특이한 거는 이란이 먼저 공격을 했어요.

153. 그래서 이제 어 미국이 다시 공습을 하는 그래서 거꾸로 이제 상황이 돌아가고 있는데 어 보통은 이제 이란이 선재 공격을 잘 안 하는데 지금 선재 공격을 했다라는 거 지금 좀 불안감으로 좀 작용을 하는 거 같고네 그런 것들이 또 이제 오히려 그러면 방산주에 모멘텀으로 작용할 가능성도 있죠. 네. 그리고 2분기 실적 이후에 하반기에 이제 나올 수주 관련된 이슈로 이제 다시 넘어가고 있다. 이제 실적 시즌은 거의 이제 마무리 단계로 들어가는 걸로 보이고 뭐 LI DNA 같은 경우도 이제 발표를 아직 실적 발표를 아직은 안 한 걸로 알고 있는데 예 그러면 이제 요런 것들이 이제 어 실적 발표 이후에 어떤 모습을 보일지는 좀 중요해 보이는데 저는 최근에 이제 LIG가 디펜스 앤 에로스페이스가 목표가가 다시 또 거의 98만 원 뭐 100만 원 근처까지 나오는 것들이 많이 있으니까 어 방산주 가지고 계신 분들은 뭐 지금 걱정 한 80만 10만 원대 많이 물려 계신 거 같더라고요.

154. 예. 그분들은 조금 더 어 지금 손절하기보다는 좀 끌고 가시는게 맞지 않나 이렇게 생각하고 있습니다. 알겠습니다. LIG DNA 살펴봤고 다음 부분은 HD 건설 기계 좀 볼까요? 오늘 2%대 상승 1.9% 2% 가까운 상승 유지하는데 장반에 비해서는 조금 약해지는 감도 있습니다. HD 건설 기계 이제 굴사기 요런 쪽으로 좀 전적이다라고 알고 있어요. 4월 말에 21만 원까지 갔던 주가가 12만 원 지금 기록하고 있으니까요. 조정을 꽤 받았습니다.이 종목 어떻게 볼까요? 예. [콧방귀] 일단 뭐 지금 여기 주식도 소각한다고 이미 발표를 했었고요.

155. 그래서 지금 어 42만4,주 정도를 발표 이제 소각을 할 예정이고 어 이제 정정을 좀 했었죠. 이제 좀 양을 좀 줄이긴 했는데 어 그래도 거의 뭐 비슷하게 이제 정정을 했고요. 어 소각을 한다고 얘기를 했고 이게 이제이 종목을 말씀드린 이유가 지금 예전에도 한번이 종목을 소개시켜 드리면서 중동뿐만 아니라 지금 어 유럽 쪽에서 수요가 굉장히 탄탄하고 아프리카 쪽에서도 수요가 탄탄하다. 어 그런 얘기를 말씀을 드렸는데 실적이 굉장히 좋 잘 나왔습니다. 2분기 실적이 2분기의 영업 이익이 92% 가까이 증가를 했고요. 그다음에 여기가 이제 골사기만 하는게 아니라 이제 그음 K2 전차용 엔진도 만듭니다.

156. 예. 엔진도 만들죠. 예전에 두산 두산 인프라코어가 그 엔진 사업보가 있었어요. 그래서 그 외에 또 산업용 데이터 산업 엔진도 지금 잘 팔리고 있어서 엔진 쪽과 산업용 엔진이랑 K2 전차용 방산 방산 엔진이 공급이 계속 증가하고 있고 거기 골사기도 지금 유럽발 뭐 아프리카 뭐 다 지금 잘 팔리고 있습니다. 그래서 깜짝 실적이 나오면서 오늘 좀 주가가 좀 반등을 했는데 어 지금 주가 차트 한번 보여 주시면 뭐 예 뭐 최근에 올랐던 거 예 4월까지 상승했던 부분들을 다 반납했어요. 그래서 어 이미 거의 제자리 와 있다라고 보시면 되고요.

157. 지금 최근에는 거래 없이 쭉 빠졌습니다. 쭉 흘러내렸는데 모든 종목들이 이런 모양이죠. 대부분 어 좀 어 HD 건설 기계 같은 경우는 요때 올라왔던 이유가 전쟁 끝나고 나서 어 우리 3월 33월 이후에 전쟁 마무리된다 그러면서 이제 어 복구수 뭐 한마디로 이제 그런 것들 재건 이슈 이렇게 나오면서 한번 더 움직였었고요. 네. [콧방귀] 그러고 나서 이제 실적은 2분기 오해도 잘 나왔어요. 그래서 지금은 재건 이슈를 보지 마시고 어이 회사가 지금 골사기부터 시작해서 엔진 사업부까지 굉장히 영업을 잘하고 있다. 근데 실적 대비해서 주가는 올라간게 하나도 없다라고 보시고

158. 뭐 지금 당장 사라고 말씀드린게 아니라 일단은 좀 지켜보자. 예.이 종목도 추세 전환이 좀 필요하죠. 지금 차트 보시면 어 120일선 밑으로 하회에서 지금 바닥을 잡고 있는 중이에요. 그래서 어 14만 원 만약에 지금 사시는 분들은 아마 14만 원 돌파 시도 여부를 좀 보셔야 될 것 같고 어 오히려 안정적으로 사실 분들은 오히이 14만 원을 뚫고 나가는 걸 보고 확인하고 사시는 것도 늦지 않다. 이렇게 보고 있습니다. 예. 네. 알겠습니다. HD 건설 기계 오늘 상승하고 있는 종목 어떻게 봐야 되는지 그 가격대까지 제시 한번 들어봤네요.

159. 오늘 언급이 좀 많이 되는 종목인데 OCI 홀딩스도 좀 볼게요. 8% 현재 상승하고 있고요. 상승 탄력도 괜찮습니다. 더 상승폭을 확대시켜 나가고 있는 구간입니다. OCI 홀딩스의 상승은 좀 지속성이 있을까 이렇게 봐야 될 거 같아요.이 이 종목도 5월에 41만 원 갔다가 지금 18만 원 와 있으니까 진짜 무지 빠졌어요. 대표님 어떻게 봐야 돼요? 네죠. [콧방귀] 여기 2분기에 흑자 전환했거든요. 그래서 2분기 실적이 23일 날 잘 나왔습니다. 그래서 어 뭐 2분기에 1조 매출이 1조 231억 영업 이익이 1080억으로 해서 25년도 2분기에는 예 적자였었는데

160. 800억 이상 적자를 냈었던 기업이 이번에는 1억 이상의 흑자를 냈기 때문에 가만히 이제 차트 한번 보시면 어 이게 생각보다 23일 날은 반응을 했어요. 7월 23일 날 반응하고 오히려 그다음 날도 좀 떴는데 시장이 밀리면서 같이 밀렸거든요. 근데 그니까 이게 실적이 지금 돌아서고 있는 추세를 타고 있는 종목이었는데 어 좋아질 거라고 미리 올렸죠. 근데 여기 앞단에 40만 원대까지 간 이유는 뭐였냐면 그때 지금 가만히 이제 다 잊어버리셨을 텐데 스페이스 X 관련돼서 우주 대항 뭐 이런 얘기를 많이 했죠. 예. 그것 때문에 이제 먼저 올라갔다가 어 그거는 이제 약간 테마성으로 움직였다라고 생각하시면 되고 어 지금 그러면 다 반납했죠.

161. 그 테마성으로 올라갔던 건 다 반납하고 다시 이제 원점을 어디라고 보셔야 되냐면 어 20만 원대가 원점으로로 보셔야 돼요. 예. 여기에서 스타트했는데 지금 시장 빠지면서 같이 빠졌기 때문에 다시 25만 원까지는 갖다 놓고 고민할 가능성이 있습니다. 그러니까 지금은 어 약간 주사 먹을 수 있는 시장 그 종목 홀딩스가 납부아질 이유는 없다. 그리고음 어제 이제 미국에서 나온 것 중에 로봇 관련돼서 제재하는 부분들 중국 로봇 수입 금지 뭐 사족보행이나 휴먼이드 로봇 수입 금지하는게 법안이 즉시 발효가 됐는데 거기에 지금 잊어버리고 있는게 태양광 인버터도 들어가 있습니다.

162. 예. 그 얘기는 어 중국에 대한 중국 관련된 태양광 그 패널부터 시작해서 패널은 관세로 엄청 붙이는 거고요. 그다음에 인버터는 아예 수입을 못 하게 한다라고 하면은 사실 우리나라의 태양광 관련된 기업들의 수요가 더 늘어날 수밖에 없으니까 그런 부분들은 오시아 홀딩스나 뭐 그 하나 솔루션도 다 수혜를 같이 받지 않겠나 이렇게 보고 음. 알겠습니다. 오늘 아무래도 뭐 삼성전자 어제 SK 하이닉스 실적 발표가 있었고 삼성전자 오늘 실적 발표 주목을 할 수밖에 없는 상황이고 지수 자체에 좀 버틴목을 어느 정도 해 줬으면 좀 안정을 찾아줬으면 하는 마음이 있기 때문에 계속 좀 주시를 하게 되는데 지금 상승 탄력이 굉장히 좋아지고 있는 삼성전자 한번 볼게요.

163. 3.8% 상승하고 있고 컨퍼런스 콜에서 무슨 얘기가 나오나 이런 부분 주목하고 있는 상황이고요. 앞서서 배당결이 얘기는 제가 좀 전해드렸었습니다. 요것도 이제 컨퍼런스 콜에서 나온 얘기 같고요. 어떤 점에 지금 주목하면서 좀 상승폭을 확대시켜 가는 걸까요, 님? 음. 보통 이제 뭐 뭐 배당은 특별하게 이제 현금 배당 하는 거 이외에는 뭐 예, 그다 크게 나온 건 없죠. 없는데 특별 배당 관련돼서는 아직 뭐 구체적인 얘기는 안 한 거 같은데 뉘앙스는 뭐 조만간에 우리가 2분기 때 말씀 1분기 때 말씀드린 것처럼 또 이제 진행을 할거다 이렇게 얘기는 했습니다만 어 일단은 기대 그 얘기 나오면서 조금 주가가 좀 빠졌어요.

164. 사실은 빠지다가 지금 올라오고 있는 거는 어 원래 이제 삼성전자가 잠정 실적 발표 나오면은 좀 세이 많이 나오고요. 돈 실적 나올 때는 오히려 좀 주가가 좀 긍정적으로 반응을 하는데 어 이번에도 보니까 영업 이익이 DS 부분에서 이제 반도체 부분에서 거의 70% 영업 이익이 나왔잖아요. 예. 그래서 69.9% 이렇게 나왔는데 이제 보통 기사에는 70% 이렇게 써 있습니다. 예. 근데 이제 어 주가는 지금 지나치에 많이 빠졌죠. 그래서 오늘은 아마 삼성전자가 끌어 올리고 SK하이닉스를 끌고 가는 형태로 지금 올릴 가능성이 높고 어 그래서 어 [콧방귀] 오늘 이제 뭘 하나 산다라고 하면 사실은 시가 부근에 삼성전자가 제일 매력적이었는데 사실은 중요한 거는 이게 손이 잘 안 나가죠.

165. 그렇죠. 예. 손이 잘 안 나가는데 오늘도 보면은 사실은 예. 외국인과 기관 중심으로 지금 매수가 들어오는 걸로 보여요. 그래서 개인들은 지금 오늘 아침에 동시호가 보셨겠지만 동시호가 6 8시 50분에 딱 열리는 순간 보면 다 한가 뭐 이랬죠. 예. 그건 무슨 말이냐면 어제 엄청나게 많은 분들이 신용 담보 부족 예, 담보 부족이 걸려서 그게 이제 그 반대 매매가 나가는 케이스들이 많기 때문에 어 그런 것들이 나왔는데 아마 이제 그 해소되고 지금 뭐 반등은 이제 한 5% 주고 있는데 오히려 이제 조금 더 강한 반등이 좀 필요하고요. 오늘 같은 날은 그래도 이렇게 지금 지수가 지금 우리 방송하는 사이에 뭐 한 3 2% 이상 올랐어요.

166. 예. 그래서 어 이걸 좀 [콧방귀] 추세를 좀 유지해 주는게 중요하지 않나 이렇게 생각하고 있습니다. 예. 알겠습니다. 컨퍼런스 콜에서 뭐 내년에 메모리 수요 대비 공급 격차가 더 커질 것이다. 뭐 디램값은 40% 랜드는 60% 상승했다. 요런 얘기 전해진다라고 나오는데 우리가 또 기대하는 바는 주주 환원에 대한 얘기도 있었고 LTA에 대한 얘기도 있었는데요 부분도 좀 긍정적으로 작용을 하는 걸까요? LTA에 대한 얘기도 좀 주목하고 있는 상황이죠. 예. 그렇습니다. 뭐 LTA가 좀 많아진다라고 하는 거는 이제 결국에는 수익의 안정성을 보장하는 거고 그다음에 제고의 우려를 덜어내는 거니까 어 그러면 이제 밸루에이션을 높일 수 있는 이제 근거가 되는 거죠.

167. 그래서 지금 [콧방귀] 이익률의 감소 이런 거 쪽으로 지금 너무 지금 시장이 포커스가 맞춰져 있었고 그다음에 팩스 투자 관련돼서도 여전히 이제 의문점이 있었는데 지금 아마존 빼놓고 다 발표했는데 보니까 케팩스를 줄인다는 데는 한 군데도 없습니다. 예. 그리고 이제 어 마이크로소프트 같은 경우는 오히려 어 지금 그 좋아하는 거 있잖아 미국 사람들이 FCF 잉여 잉여 현금 흐름도 내년까지도 자기네들은 플러스가 나올 수 있다. 이렇게 얘기를 했기 때문에 조금 [콧방귀] 거기서 좀 안도하는게 아닌가? 그리고 백스가 늘어나긴 하는데 보니까 반도체나 이런 그 엔비디아의 그 렉의 가격 상승률에 비교해 보면 그냥 비슷한 규모로 투자하는 거 같아요.

168. 그러니까 이제 규모가 더 많아지는 건 아니고 연애 한 뭐 5에서 8% 정도의 그 투자 상 투자를 더 하겠다라고 하는 건데 반도체 가격 상승률에 비하면 오히려 이제 규모는 그렇게 확 늘리진 늘리진 않는데 숫자상으로는 늘어나는 걸로 보이죠. 네. 그래서 오히려 어 그게 그러면 악재로 작용해야 되는데 오히려 호재로 작용하는 이유가 뭐냐면 너무 급격한 투자보다는 지금은 좀 슬로우하게 가는 것들이 더 좋다라고 시장은 오히려 해석을 하는 거 같습니다. 그래서 삼성전자도 마찬가지고 하이닉스도 마찬가지고 지금 우리가 더 찍어낼려야 찍어낼 수 없는 공급이 부족한 상황이잖아요.

169. 이제 이런 것들은 어차피 내년까지는 끌고 와야 되는 상황이기 때문에 시장에서 이걸 어떻게 해석해 주느냐가 되게 중요하다. 근데 이제 앞으로는 영업 이익률은 당연히 이제 영업 이익의 상승률은 줄어들겠죠. 가격의 상승률도 약간 줄어들 거고. 근데 이제 얼마나 안정적으로 수익을 낼 수 있는 거에 포커스를 맞춰 준다라고 하면 그러면 또 다시 한번 주가는 또 리레이팅될 가능성이 있겠죠. 알겠습니다. 알겠습니다. 여기까지 듣도록 하죠. 위즈웨이브 이권위 대표님 말씀 예. 감사합니다. 네, 오늘 준비한 내용은 여기까지입니다. 계속해서 시장 변화 사항 연남뉴스 경제TV에 함께 해 주시고요.

170. 내일 아침 또 인사드리죠. 네, 오늘 아침 리포트 함께 짚어보는 기어포스컷스입니다. 오늘 먼저 지수 분위기부터 함께 알아보겠습니다. 현재까지 양시장 모두 강하게 상승 흐름 나타내고 있습니다. 4% 넘게 올라서면서 6,000선을 눈앞에 두고 있습니다. 자,이어서 코스닥까지 함께 알아보겠습니다. 최근에는 개인들의 항복 매도까지 이런 말이 나오고 있죠. 오늘도 코스피, 코스닥 모두 개인들만이 물량 추하고 있는데 외국인이 큰 폭으로 사드리고 있습니다. 현재 1% 넘게 올라서면서 670선에서 등락하고 있습니다. 아, 전반적인 지수 분위기 함께 알아봤습니다.

171. 이제 먼저 오늘의 종목 크래프톤 함께 보겠습니다. KB 증권에서는 서측에 대해서 투자 회견 매수와 함께 목표 주가 35만 원 선을 유지했습니다. 2분기 매출은 1조 2,900억 원, 영업 이익도 4,100억 원으로 시장 예상치를 우돌았습니다. 실적을 이끈 건 바로 신작 서브노디카 2입니다. 출시후 500만 장 이상 팔리면서 2분기 매출에 크게 기여했습니다. 신작 효과를 빼더라도 퍼지 중심의 기존 사업도 지난해보다 성장한 것으로 분석됐는데요. 자, 3분기에도 퍼지는 나루토나 페라리 등이 협업 효과를 통해서 주 국가들에서 매출 순위가 반등하고 있습니다.

172. 아, 다만 단기 신장 모멘텀은 부족하다는 점 때문에 목표 주가 산정에서는 글로벌 게임사 대비해서 할인을 적용한 것으로 다음 종목은 바로 뜨거운 감자라고 불리고 있는 SK 하이닉스입니다. KB 증권에서도 사측에 대해서 투자 회견 매수와 함께 목표 주가 420만 원 선을 그대로 유지했습니다. 오늘 아침 140만 원 선의이 또 다른 리포트 거 나온 것과는 매우 상반되는 분위기인데요. 타측은 오늘 기간 순매수 2위에 이름을 올리고 있습니다. 최근 주가 급락에도 불구하고 현재 구간이 명백한 과매도라는 판단입니다. 사측의 12개월 선행 PBR은 세배 초반까지 내려와서 과거 메모리 침체기보다 낮은 수준으로 평가가 됐습니다.

173. 아 또 코스피 하락폭이 코로나1 당시 급락폭을 넘어섰다는 점도 과도한 공포가 반영됐다는 근거로 제시됐는데요. 실적 정망은 하지만 오히려 상향됐습니다. 2분기 영업 이익률도 76%를 넘었고 또 3분기와 4분기로 갈수록 영업 이익이 더 늘어날 것으로 예상된 겁니다. 최근 중국의 CXMT와 관련한 우려감의 주가가 급락하긴 했지만 보고서에서는이를 펀더멘탈에 대한 훼손보다는 심리적인 공포가 만든 기회로 해석을 했습니다. 아 마지막으로 살펴볼 종목은 바로 한화 솔루션입니다. 메리츠 증권의 사측에 대해서 투자 회견 매수와 함께 적정 주가 39,000원 선을 제시했습니다.

174. 현재 주가 대비 상승력이 상당히 크다고 봤는데요. 2분기 실적은 시장 예상치를 매출도 4조 5천억 원, 영업 이익은 3,65억 원을 기록했습니다. 미국 태양광 생산에 따른 세액 공제와 함께 미국 관세 환급금이 실적에 반영되기도 했고 또 케미칼과 첨단 소재 부문도 판매 가격의 상승 효과를 봤습니다. 보고서는 특히나 재생 에너지 부분을 긍정적으로 봤는데요. 미국 카토스빌 공장 왕공 이후에도 가동률이 점차 올라가고 또 출하량도 늘면서 태양광 부문의 이익기어가 커질 것으로 전망을 한 겁니다. 아 하지만 재무부담은 아직 사측의 불안인으로 남아 있죠.

175. 유상증자 규모가 기대보다는 작았던만큼 순차익금을 얼마나 줄일 수 있을지가이 기업 가치 재평가 핵심이라고 집기도 했습니다. 아 결국 사치기 리포트는 태양광 실적 회복은 긍정적인 모멘텀이지만 또 주가 재평가를 위해서는 재무 구조 개선 실행력이 함께 확인돼야 된다는 내용으로 정리할 수가 있겠습니다. 지금까지 오늘의 리포트까지 살펴봤습니다. 입니다. 네, 이시각 시형입니다. 현재 양시장 빨간불 관측되고 있는데요. 코스피가 반등에 성공을 하면서 4% 4.76% 강한 상승세를 보여주고 있습니다. 5,940톤까지 상승을 하면서 6,000 제타란에 도전하고 있습니다.

176. 코스닥도 오늘 함께 상승하고 있습니다.이 시각 1.91% 강세 털력 확인되고요. 675선 지나가고 있습니다. 네.이어서 이어서 업종별로이 시각 흐름 체크해 보겠습니다. 네, 코스피 시장입니다. 전반적으로 빨간불이 많이 보이고 있는데요. 반도체 투톱주가 오늘 반등에 성공하고 그리고 나서 상승폭까지 확대시키고 있습니다. 삼성전자의 확정 실적 공개가 됐는데요. 자상 최대 실적을 기록하면서 오늘 6.83% 83% 뜨거운 시세가 보여지고 있습니다. 짙은 빨간불 연출하고 있고 SK 하이닉스도 장초반에 급락을 했었는데이 시각 강세 흐름입니다. 3.5% 빨간불 확인이 되고 있습니다.

177. 한리 반도체까지 상승으로 전환을 했는데요. 5% 강세 흐름 확인됩니다. 자동차주에도 이러한 온기가 전해지면서 3%대 강세 흐름 체크되고요. 현대 모비스가 어제에이어서 오늘도 5%대 견조한 흐름을 보여주고 있습니다. 오늘 방산주들의 급등세가 눈에 뛰고 있습니다. 트럼프 대통령이 이란의 미군 기지 공격에 대해서 강력한 보복을 예고했는데요. 이에 따라 중동 긴장이 고조되면서 방산주들이 오늘 강세를 보여주고 있습니다. 하나 에어로스페이스 두 자리수 급등세 시원하고 있는데요. 현재 11% 뜨거운 시세 체크됩니다. 군 무인 차량 사업자로 선정이 되면서 오늘 시장에서 좋은 흐름 보여주고 있고요.

178. 오늘 조선주도 다 함께 상승 탄력을 키워 나가고 있습니다. 하나 오션 8.58% 58% 급등세 HD 한국 조선회양도 좋은 실적을 발표하고 계속해서 상승폭을 확대시키는데요.이 시각 10% 가깝게 뜨거운 시세를 보여주고 있습니다. 그리고 LID DNA도 오늘 8% 급등세로 오늘 코스피 시장에서 강력한 강승세를 보여주고 있습니다. 다음은 금융과 보험 섹터입니다. 오늘 일제히 상승을 해 주고 있는데요. 하나 금융 지주와 KB 금융이 7%대 급등세를 보여주고 있습니다. KB 금융은 최근 구글 클라우드와 협력을 한다는 소식에 오늘도 강세가 나타나고요.

179. 신한 지주도 오늘 6%대 상승세가 체크됩니다. IT 서비스 보겠습니다. 삼성 SDS 실적 발표 이후에 주가가 탄력을 받으면서 5% 강세를 보여주고요. LG CNS도 3%대 강세을 확인되고 있습니다. 장추반에 다 함께 쉬어가는 움직임을 보여줬던 전력기 섹터 다음께 활짝 웃고 있는데요. HD 현대 일렉트릭 5% 급등세가 시현하고 있고 두산 에너빌리티도 3%대 강세입니다. 삼성 전자가 오늘 강하게 반등을 해 주면서 삼성 물산도 함께 반응이 오고 있는데요.이 시각 두 자리수 급등세 기록하고 있습니다. 그리고 바이오 쪽 보겠습니다. 삼성 바이오로직스 이시각 3%대로 상승폭을 확대시켰습니다.

180. 그리고 건설주도 다 함께 지빨간불 보여주고 있고요. LG 에너지 솔루션 실적을 발표를 했습니다. 영업 이익은 소폭 하회했지만 그래도 흑자 전환에 성공을 했는데요. 이에 따라 급등세를 보여주고 있습니다. 현재 8% 뜨거운 시세가 체크됩니다. 네.이어서 코스닥 시장이 시각 분위기도 체크해 보시죠. 네.이 네시간 코스닥 시장도 어 강한 상승세가 나타나고 있는 종목들이 많이 보이고 있습니다. 단연 에코프로 그룹 쪽이 시각 8% 7% 급등세를 시현하면서 지수를 끌어올려 주고 있습니다. 오늘 2차전지가 전반적으로 강세입니다. N캠도 5% 급등세, 신성 델타크도 5%대 상승세 확인되고 있습니다.

181. 바이오 쪽에서는 혼조세 나타나는 가운데 시총일이 알테오제이 3% 상승세를 유지해 주고 있고 3천당 제약도 오늘 반등을 해 주고 있습니다. 3% 빨간불 체크됩니다. 반도체 수부장이 오늘 다 함께 빨간불로 전환을 했습니다. 원익 IPS 3%대 강세 흐름 반도체 투톱주가 다시 살아나면서 소부장에도 온기가 전해지고 있는데요. 전반적으로 1%에서 2%대 반등을 도부하고 있습니다. 다음은 로봇주 보겠습니다. 어, 계속해서 상승해 준만큼 오늘은 쉬어가는 움직임이 나타나고 있는데요. 어, 대형주 쪽은 쉬어갑니다. 레인보우 로보틱스는 속 내리는 반면에 SPG는 1% 강세 유지하고 있고 두산 로보틱스도 2%대 강세가 확인되고 있습니다.

182. 네, 지금까지이 시각 시황 전달해 드렸습니다. 오늘 시장도 마켓 포커스와 함께 하시죠. เฮ เฮ M. เฮ >&g 증시는 삼성전자가 정말 많이 또 헤드 하드 캐리를 해 줬네요. 삼성전자 실적 발표 그리고 컨퍼런스 콜에서 갑작스러운 상승세가 주도가 되었고 오늘 코스피 중심 시가 총액 상위 종목들 모두 빨간 불을 켜내면서 우호적인 시장 분위기가 이어집니다. 지금 현재 코스피 지수는 4% 대, 코스닥 지수는 1.3%대 3%대 상승세를 이어나가고 있는 가운데 우리나라 증시 오늘의이 흐름으로 인해서 다시 한번 추세 바뀌질 수 있을까요? 오늘도 여러 가지 이야기들 나눠보면서 시장의 방향성 잡아보도록 하겠습니다.

183. 먼저 2분과 함께 이야기 나눠 볼게요. 이상화 부사장님 나와 주셨습니다. 부사장님 어서 오세요. 안녕하세요. 네. 오늘 아침 8시 딱 출발하자마자 굉장히 긴장이 됐습니다. 오늘은 과연 어떨까? 어제 SK 하이닉스 실적 발표 컨퍼런스 콜 이후에 주가 하방 압력이 더 커졌었고 전체적으로 또 같은 현상이 반복될까 봐 우려하셨던 분들도 많이 계셨던 거 같아요. 장 초반에는 반대 매매도 쏟아졌고 근데 지금 현재 11시 2시가 완전 시장의 분위기가 뒤바뀌었습니다. 그래서 우리는 뭐 어떤 것들을 또 차분하게 짚고 넘어가야 될지 이런 부분들 부사장님과 한번 이야기 나눠 보고 싶은데요.

184. 일단 FOMC 먼저 이야기 나눠 봅니다. 이번에 어 연준 의원들 중에서 세 명이 금리 인상을 지지하면서 살짝 좀 해석들이 엇갈리는 거 같아요. 이번 FOMC 어떻게 보셨어요? 예. 어제 미국 시장이 전반적으로 약세였지 않습니까? 3대 지수 다 좀 하락을 했는데 어제 아래 위로 장중에 보면 진폭이 굉장히 컸었어요. 이제 그 시간대별로 좀 말씀을 좀 드리면 네. 나스닥 기준으로 보면 장 초반에 한 1% 정도 하락을 했었거든요. 1% 정도 하락을 했는데 케빈놀 의장이 나와서 이제 금리를 동결하겠다. 이런 발언을 하고 나서 바로 시장이 플러스로 전환이 됐습니다.

185. 근데 그 뒤에 기자 회견을 하는데 그때부터 금리가 급등하고 시장이 다시 빠져 버린 거죠.이 음,이 내용을 좀 들어보면이 의장이 이런 얘기를 한 겁니다. 그 금리는 시장이 잘 알아서 반영을 하고 있다. 이미 시장을 통해서 긴축 효과가 나타나는 것으로 보인다. 이런 발언을 하니까 시장에서는 이것에 대해서 앞으로 연준의 판단은 별로 기대할게 없는 거 같다. 이런 얘기들이 계속 나온 거죠. 그리고 연준 판단이 잘못된 거 같고 금리를 올렸어야 되는 거 아니냐? 이런 의견들이 시장에서 막 퍼져 나가면서 금리가 그때부터 쭉 올라가 버렸어요. 네.

186. 30년물 같은 경우는 20년 만에 최고치 5.2%까지 갔고 10년물도 지금 현재 4.67% 이렇게까지 올라온 겁니다. 근데 또 해필 이때 트럼프 대통령이 기자 회견을 하면서 이러 요러단 미군 기지 공격을 한 것을 보고 강력하게 보복을 하겠다 이런 얘기까지 하면서 유가가 또 브랜트는 8% 어 WT한 7% 오르면서 물가 우려를 자극하게 된 거죠. 이럴 때 이제 전반적으로 보면 상황이 지금은 매크로가 좀 안정이 좀 안 되고 있는 그런 상황으로 보입니다. 이란하고 관계도 아직까지 좀 해결해야 될 부분이 좀 더 있는 거 같고 유가도 60불까지 갔다가 다시 올라오는 것을 반복하고 있는 이런 상황이라

187. 당분간은이 매크로적인 부분 유가라든지 물가라는 부분이 좀 우리의 가끔 발목을 잡는 일들이 좀 생길 수 있는 그런 상황이 된 거 같습니다. 그 코스피 같은 경우가 연초 대비 수익률이 이제 34% 정도 플러스가 났거든요. 제일 많이 올랐을 때 110% 넘게 올랐었는데 대부분 다 반납을 하고 이제 상승률 1위를 대만에게 1위를 내줬습니다. 대만 가원이 38% 상승을 해서 우리나라 34%보다 좀 수익률이 좀 더 좋아졌고요. 니케이가 22% 역시이 동아시아 국가 3개 국가가 여전히 1, 2, 3위를 차지하고 있는데 주요 국가 중에 상승률. 근데 코스피 같은 경우는 이제 7월 하락률이 세 개 1인 거죠.

188. 음. 7월에 빠진 것만 보면 38% 정도 어제 종가 기준으로 그렇습니다. 오늘 좀 올라왔겠죠. 미국은 SP 500이 한 7% 정도 올랐고 그 나스닥 5% 올랐는데 다우존스가 어제 좀 하락을 하긴 했지만 다우존스는 지금 사상 최고치 근처에서 이렇게 움직이고 있어요. 그래서 미국 같은 경우는 전통 산업하고 어 기술 기업하고 이쪽이 좀 안 좋으면 이쪽으로 좀 이전하고 이러면서 전체적으로 밸런스가 좀 잘 맞는데 우리나라가 진폭이 이렇게 클 수밖에 없는 이유는 잘 아시겠지만 반도체 기업이 시가 총행 차지하는 비중이 50%를 넘어가고 그 유관 기업들까지 하면 60%가 넘어가는 그런 상황이기 때문에

189. 그 숙명적으로 이렇게 좀 변동성이 한쪽으로 좀 쏠릴 수밖에 없는 그런 상황인 거 같습니다. 오늘 좀 장이 올라주고 있어서 참 다행이라고 그렇게 생각을 합니다. 네. 여전히 유가와 금리 우리는 좀 긴장감을 놓치진 않아야 될 것 같다라고 말씀해 주셨습니다. 워낙 요즘 또 유가와 금리도 변동성이 크기 때문에요. 지속적인 좀 체크가 필요하지 않을까라는 생각도 드는데네 저희 시간을 통해서 지속적인 체크 이어 나가도록 하겠습니다. 자 그러면이 부분 여쭤봐야 될 거 같습니다. 어 증시가 하락을 꽤 큰 폭으로 단기적으로 했어요. 솔직히 앞에 오자까지는 다시 안 오겠지라 생각도 했는데 6천선이 딱 무너지면서 많은 투자자분들의 심리도 같이 무너졌습니다.

190. 여기에 시가 총액 상위 투톱의 비중이 50% 이상 차지를 한다라고 말씀을 해 주셨는데 어 코스피 같은 경우에 이렇게 많이 빠졌고 또 그 중심에는 AI 반도체 하락이 굉장히 큰 비중을 차지하고 있는데이 하락의 원인이 오늘 좀 반등은 나오지만 여전히 좀 갈길이 멀기 때문에 하락의 원인 어디서 찾고 계실까요? 예, 지금 여러 가지 이야기가 많잖아요. 근데 굵직한 거 몇 개를 좀 짚어 보면 어, 제일 큰 거는 미국 빅테크가 이런 상황에서 투자를 계속할 수 있느냐라는 부분에 대해서 지금 의구심이 많은 것이 가장 큰 원인이다. 이렇게 말씀을 드리겠습니다.

191. 그 구글이 지난주에 실적 발표했는데 실적 발표하고 나서 주가가 실적이 아주 좋았음에도 불구하고 빠져 버렸지 않습니까? 그 내용을 보면 프리케시 플로우가 이제 마이너스로 돌아섰다. 그러다 보니 이제 차후에 투자를 계속할 것 같으면 유상증자를 하든지 회사를 발행하든지 사모 대출을 끌어오든지 이런 부분에 대한 의구심이 굉장히 많은 것이 어 지금 가장 큰 부담이고 또 어제 금리가 또 올라갔지 않습니까? 네. 이렇게 차입을 좀 많이 끌어오고 회사체를 발행해야 되는 이런 금리 부담이 클 때 또 금리가 올라갈 때 가장 취약해질 수 있는이 부분이 우리 반도체 기업 글로벌하게 하락한 가장 큰 원인이라고 그렇게 생각합니다.

192. 그리고 두 번째는 이제 중국발 이슈가 있었던 거죠. 창신 메모리가 상장을 했다. 그래서 우리 LGN솔 때 봤던 것처럼 어 중국의 마켓치어가 확대가 되고 이러면 이제 문제가 되는 거 아니냐 이런 우려들을 지금 많이 하고 있는 건데 지금 사실 우리나라만 그런 건 아니고요. 아시다시피 ASML도 어 장비주가 어 8%까지 그날 하락을 하면서 거래 정지까지 갔던 거죠. 그리고 최근에 보면 모증권사가 이제 목표 주가를 하락을 시켰는데 하향을 시켰는데 그 내용을 뜯어 보면 이제 글로벌 반도체 기업의 밸루에이션이 이제 하락을 했으니까이 부분을 좀 반영을 한다.

193. 이런 내용인데 그 구체적인 내용은 이렇습니다. 한 하반기의 랜드 부분이 가격이 좀 안 좋을 것 같다. 그리고 중국 DUV 노강 장비 만드는 것도 아주 큰 리스크 아니냐. 그리고 창신 메모리 등장. 이런 것들을 이유로 들었는데 사실이 부분은 좀 과도한 우려가 아닌가 이렇게 생각이 좀 들고요.이 부분은 좀 뒤에 말씀드리겠지만 어 증권사들은 그 목표 주가하고 현실 주가가 너무 많이 벌어지면 이걸 이제 괴리율이 너무 커서 어느 정도 조정을 해 줘야 되는 그런게 있는 것으로 제가 알고 있습니다. 저도지 거기 직원이 아니기 때문에 정확하게 모르겠지만

194. 그래서 좀이 [콧방귀] 부분에 대해서는 그렇게 우료스럽게 바라볼 일인가? 중국에 대해서 저는 이렇게 생각하고요. 뭐 레버리지라든지 이런 부분도 어 하나의 좀 찬물을 끼었는 이런 일이 됐었다 이렇게 생각을 합니다. 네. 네. 일단 여러 가지 좀 이유들을 말씀해 주셨지만 대표적으로 빅테크 기업들의 자금 조달, 여기에 중국발 우려에 대한 부분들이 우리나라 AI, 반도체 그리고 전 세계 관련주들을 좀 흔들리게 만들었다라고 말씀해 주셨습니다. 중국 관련된 이야기는 뒤쪽에서 좀 더 자세하게 여쭤 보도록 할게요. 일단 실적 발표가 줄줄이 나오고 있습니다.

195. 우리가 또 굉장히 주목을 하고 있는게 하이퍼스케일러들의 실적 발표잖아요. 일단 알파베을 시작으로 해서 어 실적은 괜찮았는데 여전히 자금 조달에 대한 우려가 있었고 오늘도 마이크로소프트와 그리고 메타 실적 발표가 있었는데 주가가 극명하게 갈렸습니다. 시간에 마이크로소프트는 9% 폭등했고요. 메타는 7% 넘게 빠졌는데 어 주요 빅테크 기업들 하이퍼스케일러들의 실적 어떻게 예 마감한 그 실적을 보면 어 주가 수익률이죠. 전체적으로 테크 기업들은 별로 좋지는 않았습니다. 뭐 숫자를 간단하게만 좀 말씀드리면 비디아가 3.5% 하락을 했고 마이크론, 인텔 이런 기업들이 10%, 5% 이렇게 하락한 거죠.

196. 그리고 아마존, 메타, 애플 이런 기업들도 대부분 다 1% 정도 하락을 해서 어 IT 기업들 하이퍼스케일러 반도체 기업들 전반적으로 좀 분위기는 별로 안 좋았는데 좀 특이할 만한 거는 하이닉스 ADR이 어제 한 2. %밖에 안 빠졌어요. 어, 지금 시간에서도 그 주가가 그렇게 나쁘지는 않은 것 같고. 그 마이크로소프트가 어제 실적을 발표했지 않습니까? 실적 좋았고 클라우드 부분도 잘 나왔고 그 케팩스 약간 늘리겠다 뭐 이런 얘기를 좀 했는데 전체적으로 분위기 좋아서 말씀하신 대로 어 실적 좋게 나온게 이제 어느 정도는 좀 반영이 좀 되는 거 같아요.

197. 그래서 시간에 주가 상승하고 있고 근데 반대로 메타 같은 경우는 시간에서 이제 지금 10%까지 마이너스 갔다가 지금 한 6% 마이너스로 조금 돌려 놓긴 했는데 사실이 내용은 이제 이익 예상치에 미달를 했다는게 가장 큰 거 같고 그 케팩스 투자를이 메타가 이렇게 가이던스를 주진 않았어요. 가이던스를 주진 않았는데 여전히 개팩스 투자 많이 하겠다는 어 이런 발언들이 있고 해서 이게 실적도 안 좋은데 너희들 계속 이렇게 투자할 수 있는 거냐 주주 환원은 되는 거냐라는 부분이 메타에는 좀 큰 부담 요인으로 작용을 했던 거 같습니다. 전체적으로 지금 빅테크들 주가를 보면 어 고점 대비해서 좀 조정세를 좀 보여 주고 있거든요.

198. 구글, 메타, 마이크로소프트, 아마존, 비디아 그래프가 똑같이 생기지는 않았지만 고점 대비해서 약간 우리처럼 이렇게 급락은 아니고 조금 조정을 받고 있는 이런 상황인데 좀 특이한 거는 애플은 신고가를 가고 있다는 거예요. 그 애플이 아시다시피 AI 돈을 별로 안 쓰는 회사잖아요. 지금은 시장에서 이제 돈 쓰는 회사들을 별로 안 좋아한다. 돈 안 쓰는 회사를 좀 좋아한다. 이런 모습이 약간 나오는 거 같습니다. 왜 그러냐면 지금 계속 이렇게 투자를 할 거냐이 의구심도 좀 많이 들고 거기다가 투자금을 우리가 언제 활수 환수할 수 있는 거냐이 부분에 대해서 지금 주주들 같은 경우에 약간의 반감 이런게 좀 있는 거 같습니다.

199. 그 부분이 지난주 구글이 좋은 실적을 발표했음에도 불구하고 프리캐시 플로우 때문에 마이너스가 났던 그런 이유인 거 같고요. 이런 모습이 이제 반복이 되면서 이제 사람들이 약간 피곤하니까 이제 전통 업종으로 좀 포트폴리오를 이전을 한 것이 다우존스 지수 같은 경우는 좀 강세를 보여주고 있는 그런 상황인 거 같습니다.이 이 부분이 좀 해소가 돼 줘야 우리 하이닉스 삼성전자도 좀 본격적인 상승 국면으로 들어가지 않을까라고 생각하는데 이번 실적 발표를 좀 기대를 좀 많이 해 보고 있습니다. 빅테크들의 실적 발표. 네. 자, 일단 또 아마존의 실적 발표가 남은 가운데 이제 키역시의 실적 발표도 내일 진행이 됩니다.

200. 여기에 애플 실적도 남아 있는데 어쨌든 말씀하신 부분들을 보니까 참 다행이다라고 생각되던 한 부분은 마이크로소프트가 어쨌든 실적이 나오고 나서 주가 상승이 강하게 이어졌다라는 점. 어, 성적표를 잘 내고도 굉장히 또 우리가 주가가 빠졌던 경험들이 최근 들어서 많이 있었잖아요. 근데 이번에 M 마이크로소프트를 필드로 해서 삼성전자까지 오늘 또 좋은 모습 나타나는 부분들 어, 상당히 좀 다행이다라는 부분들과 또 남은 기업들의 실적까지도 기대를 하게 만드는 대목이 아닐까라는 생각이 듭니다. 자, 그럼 이것도 한번 여쭤 보고 싶은게 일단 아까 중국에 대해서 잠깐 언급을 해 주시기는 하셨어요.

201. 근데 어저께 창신 메모리가 엄청나게 또 최근 들어서 주가가 좋았고 그리고 SK 하이닉스는 어제 주가가 상당히 많이 빠지면서 두 기업의 시가 총액의 차이가 한 200조밖에 나지 않는 거였습니다. 그래서 어 시장에서는 충격적이다. 기술 차이도 이렇게 많이 나고 도대체 차이가 나는게 너무 많은데 어떻게 이렇게 시총이 차이가 안 날 수가 있냐? 중국 위협적인 요소 아닌가라는 이야기도 있는데 어떻게 보세요? 저는 이제 중국 업체에 대해서 지금 세계적으로 트라우마 같은 걸 느끼고 있다. 저는 그렇게 생각해요. 물론 뭐 위협적인 요인도 있지만 우리 2차전지에서 많이 봤지 않습니까?

202. 물량공세하고 LGN솔 상장할 때 아주 많이 받았는데 그 이후에 중국 때문에 굉장히 힘들었던 이런 과정들 우리나라 2차전지 업체에서도 많이 나왔고 유럽 자동차 업체들도 마찬가지고 중국한테 이제 좀 힘들었던 그런 경험이 있어서 트라우마 같은게 좀 있는 거 같은데 근데 [콧방귀] 이럴 때일수록 우리가 좀 냉정하게 좀 뭘 봐야 될 거 아니겠습니까? 그죠? 이게 글로벌 디램 점유율을 보면 삼성전자 38%, 하이닉스 29%, 마이크론이 22%, 창신 메모리가 8%입니다. 그러니까 차이가 굉장히 크죠. 근데 이제 뭘 두려워하냐면 작년 1분기 때 창신 메모리 마켓 3%였는데 지금 이제 1년 만에 한 8%까지 올라온 거죠.이 이 부분을 이제 굉장히 두려워하는 건데 저는 제품의 차이가 2차전지하고 반도체는 명확하게 나는 아이템이다.

203. 제가 그렇게 보는데 사실 반도체는 사용 범위가 굉장히 넓잖아요. 네. 네. 뭐 가전제품에 들어가고 PC, 스마트폰, 태블릿 PC 서버 이런데 다 들어가는데 창신 메모리의 99%의 매출은 DDR과 LPDDR 이게 PC 스마트폰, 태블릿 PC 일반 서버 이런데 들어갑니다. 그래서 중국은 이제 공급망 자립 정책 이런게 있잖아요. 그래서 아마 중국의 스마트폰이나 PC나 서버나 이런 거는 창신 메모리 것을 대부분 다 쓰게 되는 그런 과정을 거칠 겁니다. 근데 우리나라는 한국 제품 삼성전자 하이닉스는 HBM 일반 서버에 들어가는게 아니고 AI 데이터 센터에 들어가는 그 디램 이런 쪽으로 이제 특화돼 있는 쪽으로 점점점 더 가는 거죠.

204. 특히 HBM 같은 경우는 하이닉스가 시장 점률 58% 삼성자 21% 마이크론도 21%인데 그 베라루빈이 올해 하반기에 이제 본격 공급이 된다고 하지 않습니까? 자, 그럼 HBM 4가 투입이 될 거고 HBM 4E가 내년에는 이제 본격적인 양산 단계에 들어갈 겁니다. 그 HBM을 하나를 생산을 하면 디램 생산을 세 개를 못 하게 돼요. 그러면은 내년에 사실 지금 분위기로 보면 디램의 공급은 좀 더 타이트해질 겁니다. 그 HBM 때문에. 그래서 창신 메모리의 효과는 뭐냐면이 법용 디램의 가격 상승을 어느 정도는 억제를 해 주는 그런 요인 정도는 작용을 할 건데 이것을 너무 부정적인 부분을 크게 생각을 하다 보니까 어 우리 업체들 뭐 HBM 매출이 많고 데이터 센터 그 AI 데이터 센터에 들어가잖아요.이 이 부분에 대해서 시장이 좀 다르다는 거.

205. 어, 이걸 좀 지금은 시장이 너무 우려를 하다 보니까 시장 다르다는 걸 생각을 좀 못 하고 있는게 아닌가? 저는 너무 과한 반응을 보이고 있다 이렇게 보고 있고요. 특히 이제 중국이 키미 K3를 하면서 AI 굴기에 대해서 얘기를 했지 않습니까? 네.이 이 부분에 대해서 부정적으로도 얘기 많이 하지만 저는 긍정적인 부분 좀 말씀드리면 미국이 AI 투자를 줄일 수 있는 상황이 아닌 그런 상태로 지금 들어가고 있다. 이렇게 봅니다. 그 시진핑 주석이 했던 발언을 한번 뒤집어 보면 AI는 한국가 독주하는 형태가 되어서 안 된다. 이런 발언을 했고요.

206. 그리고 AI 분야에서 새로운 역사적인 불공정성이 발생하고 있다. 그리고 미국 시 국가 안보 논리의 확대를 비판을 했습니다. 이게 중국이 이제 AI의 레이스에 들어가겠다라는 것을 저는 선포를 한거나 마찬가지라고 저는 그렇게 보거든요.이 부분은 반도체 수요를 줄이는게 아니고 더 늘리는 방향이 되는 거죠. 왜냐면 이제 데이터 센터 짓는데 반도체가 들어가야 되는데 중국도 데이터 센터를 많이 짓겠다는 거거든요. 뭐 1 정도 미국의 총량에 2030년까지이 정도 짓겠다는 거니까이 부분을 그렇게 부정적으로 볼 일은 저는 아니고 창신 메모리 같은 경우도 이제 중국에서 수요하는 이런 쪽으로 메모리가 좀 많이 가지 않겠느냐 그렇게 보고

207. 네. 일단 중국에 대한 우려들 우리가 좀 트라우마가 있다라고 해 주셨는데요. 어, 2차전지 때를 생각을 해 보면 그리고 뭐 태양광이라든가 철광 항상 공급가잉 이슈들이 많이 나옵니다. 그러면서 가격도 많이 떨어졌고 우리나라 기업들 상당한 피해들을 입었던 전례들이 많다 보니까 이번 반도체에서도 좀 비슷한 부분들을 느끼시는 투자자분들이 많으시지만 아직까진 거기까진 우려할 것이 없다. 기술적인 격차라던가 이런 부분들 계속적인 언급해 주셨으니까요. 추후에 물론 중국 기업들 국가가 어떻게 움직이는 봐야겠지만 그 이유 때문에 지금 당장 우리나라 기업들을 좀 우려하거나 걱정하실 필요는 크게 없다라고 해 주셨으니까 참고해 주시면 좋을 것 같습니다.

208. 자, 그럼 마지막으로이 질문 한번 여쭤보고 싶어요. 오늘도 시장을 보면서 또 한번 많은 투자자분들이 느끼셨을 겁니다. 결국 삼성전자와 SK 하이닉스가 가야 된다라는 걸 좀 많이 느끼셨을 것 같아요.이 이 투톱이 움직여 줘야지만 시장의 분위기가 확 살아나는데 어저께 그저께 우리는 아 이제 바닥은 다 온 것 같다라고 했는데 계속적인 추가 하락들도 나오면서 우려를 좀 갖게 됐단 말이죠. 우리가 바닥이라는이 확인 시그널 어디서 좀 찾아볼 수 예, 그 나스닥백이 지금 7월 들어서 12% 정도 하락을 했어요. 굉장히 큰 폭으로 하락을 한 거죠.

209. 그리고 반도체는 2022년 이후에 하락률이 가장 크다 이렇게 나오고 있습니다. 그니까 우리나라가 아니고 미국이네. 마이크론도 11년 만에 최악의 한 달을 보냈다 이렇게 얘기가 되고 있고요. 반도체 기업들이 글로벌하게 전반적으로 다 약세를 좀 보여주고 있는 그런 상황인데 숫자를 한번 짚어 보면 어제 종가 기준으로 봐서 하이닉스는 52% 고점 대비 하락을 했 거죠. 삼성전자도 43% 알락했습니다. 근데 이제 미국의 그 플래시 어 메모리 어 이쪽을 하고 있는 샌디스크가 56% 하락을 했죠. 그리고 하이닉스보다 이게 하락폭이 더 크고 인텔이 42% 마이크론이 39% 필라델피아 반도체 지수도 무려 29%만 29%나 이렇게 하락을 했어요.

210. 그게 우리만 하락한 건 아니고 전반적으로 좀 하락복이 좀 큰 상황인데 말씀하신 대로 그러면 어떤 것이 반등의 총매가 될 것이냐 이런 부분을 좀 짚어 봐야 되는데 일단 지금으로서는 금리가 좀 내려가 주는게 좀 필요할 것 음. 어. 왜냐면 앞서 말씀드린 것처럼 하이퍼스러들은 이제 투자를 많이 하잖아요. 빌려와서 투자를 하기도 하고 뭐 대출이라든지 유상증자 사호 대출 그 회사 발행 이런 걸 다 하고 있는데 자금 투입이 많다 보니까 금리가 상승하게 되면은 좀 취약한 구조예요. 일단 금리가 좀 안정돼 주는 거. 유가가 좀 내려가서 물가 좀 잡히는 거 이런게 좀 선행돼 줘야 될 거 같고요.

211. 그리고 빅테크가 투자 계속한다. 이런 얘기를 좀 해 주는게 좋을 것 같습니다.이 말씀은 이제 여기저기서 다 하시는 말씀인데 이번 주에 이제 빅테크 실적이 발표가 되지 않습니까?이 과정을 좀 보면서 어 이분 지켜보고 이제 좀 기대를 좀 해 볼 필요가 있지 않겠느냐. 오늘 마이크로소프트가 지금 시간에서 올라가고 있는 거 이런 부분도 좀 상당 부분 긍정적이라고 저는 그렇게 보고 있습니다. 네. 자, 일단 앞서서도 말씀해 주셨지만 역시 중요한 건 또 매크로적인 환경들이 좀 안정화가 돼야지 우리가 주가 바닥을 좀 더 명확하게 논할 수 있다라고 말씀해 주셨고요.

212. 다만 마이크로소프트가 시간에 올라가고 있는 흐름들 이런 부분들은 좀 긍정적인 시그널로 볼 수 있다라고 해 주셨습니다. 어, 지금 현재 시각 삼성전자 SK 하이닉스 또 변동폭이 좀 나오는 거 같아요. 일단 삼성전자 5%대 상승 나오고 있고요. SK 하이닉스는 -1.3%대 3%대. 그래서 분위기가 계속적으로 좀 반전이 되는 모습들 말씀하신 부분들 매크로적인 불확실성도 빠르게 좀 해결이 되고 해소가 되면서 주가 힘을 더 받아가기를 기대해 봅니다. 자, 오늘 뭐 시장에 대한 이야기와 그리고 반도체 AI 쪽 여러 가지 이야기들을 함께 나눠 본 거 같습니다.

213. 이상화 부사장님은 여기서 먼저 보내 드리도록 할게요. 부사장님 고맙습니다. 감사합니다. 네. 시장의 변동성은 좀 여전한 가운데 오늘 수급적인 요인들도 아마 많이 체크를 하고 계실 것 같습니다. 어제는 어 개인 투자자분들 상당히 매도가 좀 거세게 나왔는데 오늘도 좀이어서 매도가 거세게 나옵니다. 2조 4천억 원 정도 순 매도가 나오고 있고요. 오늘은 외국인이 코스피 시장 8,100억 원 정도 순 매수, 코스닥 시장 460억 정도 순 매수 진행해 줍니다. 오늘 연기금도 코스피 2,800억 원 정도 순 매수가 들어오네요. 어 장 막판까지 수급의 변화 어떻게 진행될지 그리고 시장의 분위기 계속적으로 좀 오히려 우상향 기조 이어갈 수 있을지이 시각 주요 데이터 보고 돌아와서 좀 더 이야기 나눠 볼게요.

214. 맞게포커스 플러스 이어갑니다. 시장 이야기 좀 더 나눠 볼게요. 이분과 함께 이야기 나눠봅니다. 손창현 팀장님 나와 주셨습니다. 팀장님 어서 오세요. 네, 안녕하십니까? 네. 시장이 정말 변동성이 크다라고 느껴지고 또 7월은 정말 2026년 7월 잊지 못할 것 같습니다. 네. 지금 주요 데이터를 보고 온이 시가 코스닥 같은 경우에는 하락 반전이 되는 모습이 나와주고 있고요. 코스피도 2% 대까지 상승폭을 좀 줄여냈습니다. 시장 방향성 어떻게 보고 계세요? 아,이 정도면 하락이 좀 잠잠해져야 된다라고 생각을 하시는 투자자들이 상당히 많은 거 같은데

215. 어, 시장은 단기적으로 방향을 완전하게 상승으로 잡지 못하고 있는게 좀 안타까운 부분인 거 같습니다. 어, 그래도 이제 매크로 변수가 하나 둘씩 좀가 거시 그니까 거치고 있는 거 같다라고 하는 부분이 좀 긍정적인 거 같아요. 뭐 전쟁 관련된 이슈는 계속적으로 이야기가 나오고 있지만 그래도 이제 FOMC에서 뭐 확인을 했었던 부분은 단기적으로 금리 인상을 할 것 같지는 않다라고 좀 보고 있어서 그나마 뭐 위안을 좀 해 볼 수 있을 것 같고 거기에 이제 빅테크 관련된 기업들 뭐 메타는 매출이 좋았음에도 불구하고 뭐 예상치보다는 뭐 하회하는 모습들을 보였지만 마이크로소프트가 상대적으로 긍정적이었었던 부분도 어 조금 시장을 부양을 할 수 있는 전제 조건이 만들어졌다라고 라고 하데서 의미를 둘 수 있을 것 같고요.

216. 그리고 이제 정부 정책에서도 단일 종목 레버리지 ETF에 대한 규제 강화가 조금 더 시장에 부각이 되고 있는 거 같습니다. 어 일단 뭐 개인 투자자들에 대한 어이 투자 제한 20%로 하겠다라는 이야기. 그리고 리밸런싱을 이제 거래 장중과 장 마감을 통해서 분산하겠다라는 얘기. 하지만 아직까지 시장이 완전하게 좀 회복을 하지 못하고 있어서 어 제가 뭐 개인적으로 봤을 때는 뭐 증시 안정 펀드라들지 그리고 공매도 단기적으로 좀 중지를 하는 것도 하나의 방향이 될 수 있지 않을까 그렇게 보고 있어서 어 시장 뭐 단기적으로 반등을 하고 있긴 하지만 좀 찜찜한 그런 반등세가 이어지고 있다.

217. 뭐 여기에서 정부 정책에 대한 수반이 좀 긍정적이라고 하면 조금 더 시장은 부 부 부각이 될 수 있을 것 같고요. 그나마 좀 다행인 부분은 오늘 뭐 외국인 기관이 동반 매수를 하고 있다라는 점은 좀 다행스럽게 볼 수 있을 것 같습니다. 특히나 어 선물까지도 외국인들은 어 현물 모두 코스피, 코스닥 선물까지 매수를 하면서 어 오랜만에 좀 매수를 하고 있다라는 점. 그리고 기관도 어제에이어서 오늘까지도 양시장 모두 매수를 하고 있다라는 거는 어 그나마 개인 투자자들이 이제 매도를 하고 손바임이 메이저 수급 쪽으로 옮겨지는게 아닌가라고 보고 있어서 단기적인 상승이 조금 더 이어질 가능성이 높지 않는 그런 시장의 흐름이 될 수 있지 않을까 그렇게 좀 생각을 해 봐야 될 것 같습니다.

218. 네. 네. 정부 정책에 대한 모멘텀 좀 더 나와 주기가 좀 기다려진다라고 말씀해 주셨고요. 역시나 7월 달 상당히 좀 힘들다라는 부분들 그리고 이제쯤이면 이제 하방합력을 좀 그만 받아갈 때도 된 것 같았는데라고 말씀해 주셨습니다. 특히 오늘 삼성전자 실적 발표가 있었고 또 컨퍼런스 코를 진행하는 와중에는 7%대 상승세까지 나오다가 현재 3% 대까지 좀 상승폭을 반납을 하기는 했어요. 어, 팀장님이 보시기에는 결국에는 지금 손바김에 대한 언급도 해 주셨고 오늘 외국인들의 현선물 매수세가 들어온다. 기관 연기금도 좀 들어온다라고 해 주셨는데 이러한 과정들이 지금 우리가 얘기한지가 좀 되기는 했거든요.

219. 뭐 렉버리지 ETF 관련돼서 좀 정책적으로 좀 누르는 부분들 이런 것들이 좀 발동이 되면 어, 좀 더 수급적인 안정화 이루어질 수 있을까요? 네. 안정화 충분히 이루어질 수 있다라고 좀 보고 있고요. 삼성전자 실적은 뭐 예상대로 89조 양이 좀 뭐 확정을 졌다라고 볼 수가 있는데 어 그나마 좀 불안한 부분은 그겁니다. 이제 모바일 사업부에 대한 적자가 예상이 되고 있어서 이제 애플이 이번 주에 실적을 발표하죠. 네. 과연 실이 좋지에 대한 거를 고민을 하는 부분도 상당히 많은 거 같다. 왜 그러냐면 어 갤럭시 관련된 시리즈를 보유를 하고 있는 삼성전자가 모바일 사업부에서 적자가 나왔다라고 하면 애플도 당연히 별로 좋지 않을 가능성이 높거든요.

220. 그럼 애플의 실적이 부진할 가능성이 높고 거기에 자본 지출, 추가적인 투자를 어 확대를 할 가능성이 높을까를 생각을 해 보면 또 반도체 쪽에 대한 어 뭐 리스크가 상대적으로 부각이 될 가능성이 높다라는 것도 시장에는 어 계속 이야기가 나오고 있는 가능성이 높을 것 같아요. 그런 점에서 오늘 반등이 쉽게 나오지 않고 있는 거는 어 그만큼 하이퍼스케일러에 대한 실적 눈치를 좀 보고 있는게 아닌가라고 생각을 해 봐야 될 거 같기 때문에 이번 주에 뭐 애플도 있고요. 남아 있고요. 그리고 어 또 뭐 아마존도 남아 있기 때문에 뭐이 관련된 실적을 끝까지 한번 확인을 해 보고 나서 방향을 좀 정할 가능성이 높지 않겠느냐.

221. 그렇게 좀 확인을 해 봐야 될 것 같습니다. 네. 긍정적인 이야기가 나오지 않은 것은 아닌 거 같습니다. 다만 아직까지 아마존 그리고 애플의 실적 발표 시장은 좀 눈치를 보고 있다. 확인하고자 하는 심리가 여전히 좀 남아 있다라고 말씀해 주셨고요. 이런 부분들이 진행이 되고 나서 주가가 좀 더 강한 시세를 받아갈 가능성도 말씀을 해 주셨기 때문에 이제는 좀 더 디테일하게 한번 여쭤 보도록 하겠습니다. 결국 우리가 시장에서 지금 가장 많은 투자자분들이 중요하게 보는 건 내가 앞으로 어떻게 대응을 해야 될까이 부분이 가장 궁금하고 고민이 되는 부분일 것 같습니다.

222. 삼성전자 먼저 여쭤 볼게요. 삼성전자 오늘 지금 현재 3.6% 정도 반등이 나오고 어저께 진짜 공포스럽게 빠졌지만 아래꼬리가 달렸다. 그리고 오늘 컨에서 여전히 수요가 견조하다는 것을 확인을 했으면 보유하신 분들 중에서는 아 좀 더 추가 매수할까 고민도 되실 것 같고요. 신규 접근도 고민되실 것 같고 요즘에는 또 반등이 나오면 난 매도할 거야. 이런 분들도 상당히 많으신데 어떤 대응 전략 주실 수 있으실 것 같아요? 뭐 제가 뭐 개인적으로 봤을 때는 아직 뭐 완전하게 하락이 진정이 됐느냐라고 물어보면 또 그런 거 같지는 않다라고 말씀을 드려야 될 것 같아요.

223. 그래서 어 나는 지금 시점에서 매수를 단행을 하겠다라고 생각을 하시는 분들은 분할로 접근을 하시는게 여전히 좀 유효하지 않을까 그렇게 보고 있고요. 지금 시장이 어느 정도 시점이 저점이라고 맞추는 거를 쉽게 예단하기는 어려울 거라고 보고 있습니다. 왜 그러냐면 시장 자체가 변동성도 엄청나게 크고요. 그리고 방향도 한번 정해지면 그 방향으로 어 이어지는 성향이 많습니다. 그래서 어 장 초반에 상승이 이어지면서 추가적인 상승이 어느 정도 이어질 수 있을 줄 알았으나 이내도 방향이 조금 바뀌는 모습들을 좀 보이고 있거든요. 그런 점에서 쉽게 상승 쪽으로 좀 가지 않으려고 하는 그런 시장의 분위기도 이어지고 있다.

224. 그래서 어 그 부분을 좀 대변을 해 주는게 어제 삼성전자의 그 일봉 차트 흐름으로 봤을 때는 거래량이 상당히 좀 많이 증가가 됐고 거래량을 통해서 어 아 위로도 그리고 아래로도 상당히 아래꼬리 위꼬리를 많이 달았다라고 하는 이유는 그만큼 방향을 정하기 쉽지 않다라고 어 봉차트가 말해 주고 있는게 아닌가라고 생각을 해 볼 수가 있어서 어 여전히 추가적인 하락이 좀 제한적인 적인 건 긍정적이다라고 볼 수가 있는데 어 상승으로 완전하게 전환이 돼서 오늘 앞선 어이 음봉을 잡아내는 그런 양봉이 나왔다라고 하면 추가적인 상승 어느 정도 이어질 수 있을 줄 알았으나 추가적인 상승은 좀 제한적이고 별에 시간이 갈수록 위꼬리가 달리면서 좀 상승세가 줄어들고 있다라는 부분은 어 계속 확인을 하려고 어 그렇게 좀 보는 투자자들이 많다.

225. 그래서 뭐 예측을 하긴 어렵지만 분할로는 접근 가능하다라고 어 일단 뭐 비겁하지만 뭐 그렇게 얘기를 할 수밖에 없을 것 같습니다. 예. 네. 지금 시장 바닥은 사실 누구도 알기 힘든 거 같습니다. 그리고 쉽게 예단해서도 안 된다라고 말씀을 해 주셨는데 아직까지는 윗꼬리 달리는 모습들 시장에서는 좀 불안한 심리가 여실이 드러나고 있고 또 확인하고자는 심리 또한 여전하다라고 말씀해 주셨습니다. 자, 그리고 오늘 참 돌파를 해야 되는 자리에서 추가적인 힘을 못 받아간 부분들을 언급해 주셨는데 일단 신규 접근은 좀 분할 매수 관점으로는 가능할 수 있다라고 말씀해 주셨고요.

226. 그럼 오늘 오늘이라도 매도해야 되나? 이렇게 조금이라도 올라올 때 한번 아 팔아야 되나라고 생각하시는 분들한테는 좀 더 지켜보라고 말씀해 주시고 싶으실까요? 뭐 단기적으로 보시는 분들은 뭐 손실이 크지 않다라고 하는 시점이면이 변동성을 이용을 해서 트레이딩으로 매매를 하는게 좋을 것 같다라고 볼 수가 있지만 이제 고점에서 물리신 분들에 있어서는 지금 시점에서 그럼 과연 팔고 넘어가야 되느냐를 생각을 해 보면 제가 봤을 때는 뭐 굳이 지금 시점에서 팔 필요는 없다라고 말씀을 드릴 수 있을 것 같고 굳이 정 불안하시다라고 하시면 이것도 분할적으로 어 외도를 해서 현금을 만든 다음에 에 추가적인 하락이 나왔을 때 또 저점에서 매수를 하는게 필요해 보이지 않을까라고 말씀을 드릴 수 있을 것 같아서 무조건 매도는 답은 아닌 거 같다라고 말씀을 드릴 수 있을 것 같고 다만 이제 신용이나 뭐 미수를 통해서 매수를 하신 분들이 주가가 단기적으로 많이 하락을 하니까 이거를 이용을 해서 대반등이 또 빠르게 나올 수 있지 않을까라고 해서 매수를 하신 분들이 문제일 거 같아요.

227. 그리고 어 그런 점에서 신용 미수 요새 변동성이 엄청나게 심하기 때문에 어이 리스크에 대한 부분을 감내할 수 있는 정도라고 하면 보유를 하시는게 좋을 거 같고 그렇지 않다라고 하면 짧게 짧게 매매를 해서 어 1일 청산 오서 오늘 청산한다라는 마음으로 매매를 하지 않으시면 굳이 매매를 할 필요는 없다라고 말씀을 드려야 될 것 같습니다. 네. 네. 일단 삼성전자 뭐 단기적인 시각으로 또 보신 분들은 있으니까 단기적인 시의 분들은 뭔가 이런 변동성을 활용해서 움직이실 필요는 있다라고 말씀해 주셨고요. 다만 레버리지 굉장히 위험하다라고 말씀해 주셨고 긴 시계열로 보는 부분에 있어서도 긍정적인 시각 여전히 좀 유효하다라고 말씀해 주셨으니까요.

228. 참고해 주시면 좋을 것 같습니다. 자, 다음이 종목도 한번 대응에 대한 부분들 여쭤보고 싶은게 오늘 조선과 방산 쪽이 좀 그래도 상대적으로 견조합니다. 여전히 바다권을 탈출하기에는 좀 시간은 걸려 보이지만 그래도 보유하고 계신 분들에게는 어 되게 한줄기 희망 같을 것 같아요. 하나 에어로스페이스입니다. 오늘 굉장히 강한 시세 흐름을 보여주고 있는데 하나 에어로스페이스 실적도 좋다. 앞으로 성장성도 있다. 이야기는 나오는데 주가는 좀처럼 움직이지 못했습니다. 지금이 구간 어떻게 대응해야 될까요? 아무래도 이제 하나의 여로스페이스는 전쟁 얘기만 나오면 어 이제 반응을 하는 그 경우가 많죠.

229. 그래서 뭐이 미국의 이제 트럼프 대통령이 또 이란을 공격을 했다라는 얘기가 나오면서 오늘 장초반에 상당히 좋은 흐름을 보이고 있는 모습인 거 같고 어 추가적인 뭐 수주에 대한 모멘텀은 여전히 존재하고 있다라고 생각을 하고 있습니다. 그리고 하나 그룹 쪽에서이 한국 항공 우주를 인수를 하려고 준비를 하고 있기 때문에 만약에 인수를 한다라고 했을 때 가장 크게 수혜를 받을 종목이 어떤 종목인가를 따져 보면 제가 봤을 때 한화 에어로스페이스와 뭐 세트랙 아이 한화 시스템 정도라고 좀 볼 수가 있을 것 같거든요. 왜 그러냐면 하나로스페이스가 결국에는 어이 공중 관련된 항공 사업도 진행을 하고 있어서 만약에 한국 항공 우주를 인수를 한다라고 하면 가장 크게 시너지를 발휘할 가능성이 높다라고 좀 볼 수 있을 것 같고 어 그리고 우주 관련된 사업도 이제 한국 항공 우주에서는 저게도 이상이라 될지 재발사체에 관련된 부분까지도 사업을 영의할 수 있다라고 좀 보고 있어서 하나 그룹이 연내 연말까지 하나여 어 한국 항공 우주에 대한 지분을 15%까지 늘린다라고 얘기를 하고 있어서 내년이 되면 한국 항공 우주를 인수를 좀 가닥으로 잡은 거 같다.

230. 그런 점에서 어 하나 에어르스페이스 방산 쪽과 우주 항공 쪽과 연계가 된다라고 하면 어 충분히 시너지가 나올 수 있을 것이다라고 보고 있어서 지금은 실적에 대한 그런 공백이 조금 좀 아쉬운 부분들이 없지아 있다라고 볼 수가 있지 있지만 추가적인 하락은 좀 제한적일 가능성이 높을 것 같다. 그렇게 좀 어 말씀을 드려야 될 것 추가적인 하락은 좀 제한적일 수 있을 것이다. 그리고 신성장 동력에 대한 부분들 우주 항공이라든지 이야기해 주셨는데 어 오늘 지금 현재 시원하게 올라오긴 합니다. 12% 상승세가 나와주고 있고 오늘 2차전지 쪽 LG 에너지 솔루션도 좀 나쁘진 않은 흐름이 나와줬어요.

231. 그러다 보니 시장에서는 반도체가 당연히 가야지 우리나라 증시가 좀 강하게 올라갈 수 있는 건 맞지만 혹시라도 반도체 쪽이 좀 속도 조절에 들어간다라고 한다면 온기가 확산될 가능성 여기서 보유하신 분들은 아 차라리 이럴 때 비중확대를 좀 더 할까 고민도 되실 것 같고요. 차라리 반도체도 내가 갖고 있으니까 반도체를 더 살 거보다는 조선, 방산 숫자는 나오는데 어 그동안 많이 빠진 쪽을 좀 공략해 볼까 고민되시는 분들 여러 가지 좀 생각이 어 들 거 같은데 어떤 대응이 가장 현명할까요? 뭐 최근의 시장 분위기 자체는 제가 봤을 때는 이제 수주 모멘텀으로 상승을 하고 있는 종목들이 주도주로 연결이 되는 거보다는 지수 방어적인 성격에 있는 종목들이 조금 더 강한 거 같습니다.

232. 그래서 오늘도 종목들 보시면 아시겠지만 화장품이라 될지 그리고 음식료 쪽 관련된 종목들이 어 좀 강한 흐름을 보이고 있다라는 거는이를 좀 대변해 주고 있다라고 말씀을 드릴 수 있을 것 같고요. 어 어떻게 보면 어제도 시장이 별로 좋지 않은 가운데서 유독 좀 강세를 보였었던 쪽은 의류 그리고 화장품 아 그리고 어이 뭐 음식료 쪽이었다라고 말씀을 드릴 수 있을 것 같아요. 그래서 시장이 지금 방향 자체를 지수 방어적인 성격에 있는 종목들로 매기가 확산이 되고 있는 것다 같다라고 좀 볼 수가 있어서 고르게 AI 밸류체인는 종목들 어 더불어서 이제 수주 모멘텀이 이어지는 종목들과이 소비주까지 같이 연계가 되면서 고른 상승 이어지면 상당히 좋겠죠.

233. 하지만 그렇지 않고 되에 AI 밸류체인에 있는 종목들은 조금 간보기를 하는 모습인 거 같고 별의 최근의 분위기는 소비주 쪽에 대한 방향성이 조금 더 옳아 보인다라고 볼 수가 있어서 추가적인 상승이 이어진다라고 하면 어 시장이 좀 지지부진한 가운데서는 소비 관련된 종목들을 조금 더 관심 있게 봐야 될 필요가 있지 않을까 그렇게 보고 있어서 뭐 LG 생활 건강 어제에이어서 오늘도 11% 상승을 하고 있고요. 그리고 아모래퍼시픽이나 뭐 코스맥스 뭐 이런 종목들도 상승을 하고 있다라고 하는 부분. 그리고 오늘 삼양식품이나 농심, 오뚜기, 그리고 오리온 같은 뭐 이런 음식료 관련된 종목들도 나름 잘 움직이고 있다라고 좀 보고 있어서 어 수주 모멘텀에 있는 종목들이 단기적으로 많이 하락을 했기 때문에 기술적 반등을 많이 보이고 있긴 하지만 시장의 최근 주도의 역할을 하지를 못하고 있다.

234. 그런 점에서 추세적인 흐름으로 대응을 했을 때는 어 소비주들로 좀 관심을 가지시는게 좋지 않을까 그렇게 좀 정리를 해야 될 것 네. 네. 일단 미국에서도 요즘 코카콜라가 상당히 분위기가 좋더라고요. 이런 흐름들 소비주, 방어주 이러 시장의 매기가 좀 쏠리는 부분들이 있다라고 말씀해 주셨고 물론 오늘의 상승 상당히 좀 기분 좋은 부분이지만 어 수주 관련된 모멘텀이 가장 크게 영향을 받는 쪽보다는 방어주 그리고 소비주 이쪽으로 좀 보시는게 더 현명한 선택지가 될 수 있다라고 말씀해 주셨으니까요. 참고해 주시면 좋을 것 같습니다. 자, 그럼 보유하고 계신 분들은 여전히 보유 관점은 지금이 구간 가능하시겠죠?

235. 지금이 구간 뭐 충분히 가능하다라고는 볼 수가 있는데 추세적인 흐름이 아직까지는 상승으로 전환되지 못하고 있다라고 볼 수가 있을 것 같아요. 그래서 뭐 차트를 잠깐 좀 보시면 아시겠지만이 추세선 자체가 완전하게 뭐 하락으로 점 전환되고 있는 모습이다라고 볼 수가 있습니다. 그래서 단기적인 상승이 추세가 전환되기 위해서는 어 1차적으로 100만 원 정도는 유지가 돼야 될 것 같다. 그래서 어이 추가적인 목표가를 제시를 해 드린다라고 하면 단기적으로 봤을 때 100만 원을 종가 기준으로 유지를 한다라고 생각을 하면 조금 더 보유하는게 맞다라고 볼 수가 있을 것 같고요.

236. 그리고 추세가 전환이 돼야 결국에는 어 시장이 상승이나 하락을 한다라고 해도 추세적인 상승이 연계가 되면서 파동이 만들어질 가능성이 높거든요. 그런 점에서 아직까지는 추세가 완전히 만들어진 거 같지 않다. 그런 점에서 단기적인 반등을 이용을 해서 매매를 하는게 좋을 것 같다. 그렇게 좀 어 결 결 결 결 결 결 결론을 내 드리도록 하겠습니다. 네. 자, 일단 하나 에어로스페이스 우리가 종가 기준으로 100만 원을 잘 유지해 주는지 지켜 주였는지이 부분 체크해 봐야 될 거 같고요. 통상 이렇게 이야기 많이 합니다. 어, 연속성이 있어야 될 텐데라는 이야기를 하는데 지금의이 상승으로는 연속성을 우리가 뚜렷하게 보기는 힘들기 때문에 100만 원의 가격 이상까지 종가 기준해 준다라고 한다면 그때 오히려 연속성 기대해 볼 수 있다.

237. 보유하신 분들 참고해 주시면 좋을 것 같습니다. 자, 그러면 현대차도 한번 여쭤보고 싶습니다. 뭐 삼성전자 SK 하이닉스만큼은 아니었지만 그래도 한 때는 또 시가 총액 또 3위 기업 굉장히 시장의 기대를 한 몸에 받은 시기가 분명히 있었습니다. 뭐 5월 달까지 굉장히 좋은 흐름들도 이어졌는데 요즘 주가를 보면 6월 달부터 해서 정말 쉬지 않고 쭉 밀렸어요. 팀장님 현대차 보유하고 계신 분들 고민이 깊어집니다. 어떻게 대응해야 될까요? 어, 현대차는 이제 본업이 별로 좋지 않게 되고 있어서 실적이 조금 부진했다라고 보고 있어서 좀 더 하락을 한 부분도 없지 않아 있는 거 같아요.

238. 근데 어, 이제 악재가 나올 만한 악재는 다 나왔다라고 볼 수가 있을 것 같습니다. 왜 그러냐면 2분기 때 가장 이제 자동차 판매가 저해됐었던 요인 중에 하나는 이제 뭐 전쟁 관련된 이슈가 가장 컸었던 거 같아요. 그리고 원자재 가격이 뭐 인상이 되면서 동반적으로 물류에 대한 압박도 이어지고 있었다라고 볼 수가 있지만 이게 이제 점차 소멸이 될 가능성이 높다라고 좀 보고 있어서 그럼 이제 본업인 자동차를 판매를 해서 어이 어 수출을 하는 그런 부분들이 회복이 된다라고 보면 어 동사 같은 입장에서는 어느 정도 실적은 어 이제 2분기를 저점을 통해서 3분기 때는 증가를 할 수 있는 요인으로 작용할 가능성이 높거든요.

239. 그리고 어 뭐 국내 차라고 해서 제가 얘기를 해 드리는게 아니라 현대차만큼 다양한 포트폴리오를 가지고 있는 그런 회사들이 많지 않다. 뭐 폭스바겐이라든지 그리고 뭐 GM이라든지 뭐 이런 회사들을 보면 하이브리드와 내연 기관차와 전기차를 고르게 포트폴리오를 가지고 있지 못한 거 같다. 그래서 폭스바겐이 최근에 엄청나게 감원을 많이 해하고 있는 상태잖아요. 그럼에도 불구하고 현대차는 잘 뭐 어떻게 보면 내형 기관차에서 안정적인 수익 시을 바탕으로 이제는 보스턴 다이나믹스 로봇 피지컬 AI 쪽까지도 연계를 하면서 어 사업을 진행을 하고 있어서 제가 봤을 때는 이제 피지컬 AI에 관련된 이슈가 예전만큼은 계속 받진 못하고 있는 거 같아요.

240. 왜냐하면은 결국에 이제 보스턴 다이나믹스로의 어 인수 합병에 대한 기대감이 가장 컸었다라고 좀 보고 있는데 보스턴 다이나믹스는 이제 IPO를 내년에 준비를 하고 있는 부분들이라 이제 뭐 어떻게 보면 기대감이 선 반영이 되면서 추가적으로 로봇에 대한 매출은 이어지지 않고 있어서 어이 뭐 지금 부진한 모습이지만 어이 보스턴 나미랑스의 이제 흔히 말하는 부품이라든지 다양한 제품들을 공급을 하면 매출 관련돼서도 역시나 로봇 관련된 매출이 조금씩 조금씩 올라올 겁니다. 그런 점에서이 관련된 종목들이 어 로봇 관련된 매수세로 유입이 될 가능성이 높다라고 좀 보고 있어서 뭐 현대보비스나 현대 오토에버 뭐 이런 쪽은 로봇에 대한 관련된 부분으로도 연결할 수 있을 것 같고요.

241. 그리고 현대차나 기아, 현대 위하나 현대 글로비스는 본업에 대한 성장성과 더불어서 어 보스턴 다이나믹스에 대한 상장 기대감까지 동반될 수 있을 것이다라고 말씀을 드릴 수 있을 것 같습니다. 네. 네. 일단 보스턴 다이믹스의 상장 이슈 언급해 주셨고 요즘에 미국 쪽에서도 중국의 이제 로봇 그리고 로봇의 부품들 이런 부분들 다 규제를 하려고 나섰는데 주가는 생각만큼 좀 그 훈풍을 다 받아가지는 못하는 거 같아요. 왜냐면 시장에서는 최대 수혜가 보선 다이믹스일 것이다라는 이야기가 올해 초만해도 계속 들려왔는데 주가는 그러지 못한 부분들 결국 어떤 이야기가 좀 구체적으로 나와 줘야 될까요?

242. 상장 이슈 나와 줘야 될까요? 아니면 어떤 이야기 나와 줘야 될까요? 아무래도 이제 보스턴 다이라스에서 만들고 있는 아틀라스에 대한 로봇이 본격적으로 양산이 된다. 양산. 양상과 더불어서 배치가 된다. 뭐 이런 부분들이 좀 나와야 시장은 더 좋은 모습을 보일 수 있을 것 같고 대제 뭐 로봇 관련된 소형주들은 나름 좀 좋은 흐름을 보이겠어요. 그래서 오늘도 보시면 아시겠지만 뭐 엔젤 로보틱스라들지 뭐 소형 관련된 어 시가 총액이 좀 작은 종목들 세스 로로보틱스라든지 RS 오토메이션 같은 종목은 강세를 보이고 있다라는 것도 눈여겨 봐야 될

243. 네. 오히려 중소형 로봇단이 지금 미국 관련된 이슈에 대한 모멘텀을 더 크게는 받아가고 있다. 하지만 현재 상황이기 때문에 또 앞으로 어떤 변화가 현대차에 일어날지 좀 지켜봐야 될 거 같은데요. 8월 달에는 또 인베스터 데이가 열립니다. 여기서 어떤 이야기 나올까? 걱정반 기대반인데 지금 주가 정말 빠질만큼 빠졌어요. 그리고 우리가 40만 원은 이탈 안 하겠지, 50만 원 이탈 안 하겠지 했는데 결국 앞자리가 지금 3자가 있습니다.이 정도면 이제 빠질 만큼은 다 빠졌나라는 생각이 들면서도 추세를 돌리려면 시간이 얼마나 걸릴까 좀 우려도 되는데 보유하신 분들은 그냥 들고 가시는게 좋을까요?

244. 아니면 뭐 단가 조정을 좀 하시는게 좋을까요? 어떤 대응 방안이 가장 좋을까요? 단가 주정보다는 그냥 보유하시는게 좋을 것 같다. 그냥 보유. 예. 8월 인베스터 데이터까지는 어 조금 지켜보시면서 대응을 하시면 좋을 것 같고요. 만약에 반등을 하면 시가 총액 상위 종목들로 반등이 나올 가능성이 높다라고 보고 있습니다. 그리고 오늘 보시면 아시겠지만 AI 밸류 체인에 있는 종목들만 속속 빠지고 있는 상태예요. 로봇 피지컬 AI 쪽이라든지 그리고 이제 반도체 관련된 종목들 소부장단 종목들 그리고 어이 뭐 전력 인프라 쪽 관련된 부분까지 그런 점에서 어이 관련된 AI 밸류체인 종목들이 상승을 하면 가장 빨리 움직일 가능성이 높아서이 현대차도 굳이 매도할 필요는 없고 그냥 보유를 하시면 좋을 것 같다.

245. 그렇게 좀 결론을 해 드리도록 하겠습니다. 네. 일단 현대차는 지금 보유 관점이 유효하다라고 말씀해 주셨으니까요.이 부분 참고해 주시면 좋을 것 같습니다. 네. 삼성전기 오늘 실적 발표가 방금 좀 나온 거 같습니다. 일단 실적을 한번 살펴보면 좀 긍정적으로 나왔네요. 일단 실적 매출액 3조 4,572억 원 나왔고요. Yi 기준으로 24% 어 올라왔습니다. 그리고 컨센 대비해서 컨센이 3조 3,162억 원이었거든요. 잘 나왔네요. 영업 이익도 4,404억 원 나왔습니다. 컨센 대비해서 또 상회하는 실적 내 보였고요. OPM 영업 이익률 13% 컨센 오피율이 OPM이 12%였기 때문에 컨센 대비해서 영업 이익률 또한 높게 나왔습니다.

246. 지금 주가는 2%대 하락세 좀 이어가고 있는데 삼성 전기 이제 앞으로 좀 긍정적인 시각 더 열어도 좋을까요? 네. 삼성전기도 마찬가지로 앞에서 얘기해 드렸던 AI 밸류 체인에 있는 종목이죠. 기판이라든지 MLCC 공급을 하고 있는데 원체 단기적으로 많이 올랐기 때문에 추가적인 상승이 좀 제한적인 거 같습니다. 하지만 눈으로 보는 실적이 양호하게 나왔다라는 점은 추가적인 하락은 좀 진정이 되면서이 가격선 한 100만 원 정도의 유지를 하는 시점에서는 어느 정도 하반 경직이 만들어지지 않을까 그렇게 좀 살펴봐야 될 것 네. 하반 경직이 만들어질 수 있는 실적 발표였다라고 말씀해 주셨는데 어 삼성 전기도 사실 개인 투자자분들이 정말 많이 보유하고 계시고 관심이 높은 기업인데요.

247. 일단 하방 경직성 나와 주기를 좀 기대해 봅니다. 현재 120일선에 딱 지지를 받고 있는 라인 때예요. 지금 100만 원을 깨지는 않았는데 그럼 보유하고 계신 분들 그냥 보유 관점 유지하셔도 되겠죠? 뭐 단기적으로 뭐 기술적 반등이 나온다라고 하면 120만 원 이상까지도 반등 나올 수 있을 것 같다. 그래서 120일선을 기준으로 해서 추가적인 하락이 이어진다라고 하면 문제가 크지만 어 구간에서는 추가적인 지지를 하고 있는 모습인 거 같다. 이틀 동안 양호하게 좀 지지를 하고 있다라는 거는 어 추가적으로 하락을 좀 제한적으로 만들 수 있을 것이다라고 보고 있고요.

248. 시장도이 시점에서 어느 정도 반등이 나오면 어이 AI 밸류 체인에 있는 종목들부터 먼저 끌어올릴 가능성이 높다. 그래서 일차적인 목표가는 125만 원 이상 어 눈여겨 보시면 좋지 않을까 그렇게 좀 말씀을 드려 보도록 하겠습니다.네 일단 AI 밸류체인 안에서 어쨌든 숫자로서 증명을 해 냈습니다. 어 매출액 영업 이익 영업 이익률 모두 컨센을 상회했고요. 125만 원까지 상승 탄력도 가능해 보인다라고 하셨으니까요. 보유하신 분들 오늘 실적을 딛고 좀 상승 탄력을 기대해 봐도 좋지 않을까라는 어 의견으로 정리해 보도록 하겠습니다. 네. 오늘 손창현 팀장님과 함께 여러 가지 이야기들 좀 많이 나눠 본 거 같네요.

249. 특히 반도체 중심으로 이야기 많이 나눠봤는데 많은 분들 좀 도움이 되셨으면 좋겠습니다.네 오늘 여러 가지 이야기를 나눠 주신 손창현 팀장님은 여기서 보내 드리도록 할게요. 팀장님 고맙습니다. 네. 시장의 변동성이 큰 가운데 여러 가지 또 우리는 궁금한 점이 많아집니다. 지금 현재 코스피 1.4% 상승하고 있고요. 코스닥 같은 경우에는 -1.03% 03% 하락 중입니다. 다만 수급은 외국인 기관 오늘 연기금까지 전체적으로 메이저 수급에 강한 매수세가 좀 잡히고 있는 가운데이 시각 주요 데이터 보고 돌아와서 시장 이야기들 좀 더 꼼꼼하게 나눠 볼게요.

250. Ja. 마켓포커스 플러스 이어갑니다. 시장 함께 이야기 나눠봅니다. 윤여민 이사님 나와 주셨습니다. 이사님 어서 네, 오늘은 삼성전자의 실적 발표가 진행이 됐고 또 마이크로소프트 메타까지 실적이 줄줄이 나왔습니다. 어, 이제 내일이면 또 아마존의 실적도 알게도 될 것이고 애플 또 키시아 아직까지 실적 발표의 일정은 좀 남아 있는 가운데 전반적으로 오늘 지금이 시각 시장 분위기는 좀 어떻게 읽어내고 계세요? 네. 일단은 삼성전자 컨버스코를 통해서 시장의 최근에 좀 우려를 그래도 좀 잠재우는 좀 그러한 상황이 나오지 않았나 생각을 합니다.

251. 여기에 더해서 특히 이제 코스피 같은 경우는 외국인 기관에 좀 적세가 좀 들어오면서 한번 지수단에서 봤을 때는 좀 바닥을 잡는 어떤 그런 모습이 나오지 않나라고 좀 생각을 합니다. 다만 이제 개인 투자분들의 어떤 투매뿐만 아니라 반대 물량도 좀 계속 나오고 있는 상황이기 때문에 일단 [콧방귀] 지금 상황에서 시장은 저점을 잡으려는 노력을 하고 있습니다만 여기서 끝은 아니다라는 좀 생각을 하고 있고요. 한두 번 정도에 제가 볼 때는 조금은 더 깊은 조정이 나올 수도 있다는 부분을 좀 말씀을 드려야 될 거 같고 다만 이제 어제 에스카이닉스 오늘 삼성전자 또 여기에 또 미국에서는 빅테크들의 실적이 하나 둘씩 발표가 됐기 때문에 오히려 이제 우리가 기다렸던 이벤트들은 오히려 좀 차례대로 지나가고 있다라고 좀 생각이 들고 있고요.

252. 결국 저는 개인적으로 봤을 때는이 금리에 대한 부분이 결국 마지막에 남지 않을까라는 좀 생각을 합니다. 뭐 케펙스레지 이런 부분은 어쨌든 다 발표가 되는 상황에서 결국 7월 FMC를 통해서 나왔던이 매파적인 금리 동결과 관련된 부분들이 특히 이제 하반기에 어떤 영향을 줄지에 대한 부분들이 상당히 중요하지 않을까 생각을 하면서 결국 뭐 자금 조달과 관련된 부분에서 결국 이제 금리는 상당히 중요한 요소기 때문에이 부분이 [콧방귀] 제가 볼 때는 좀 마지막 숙제로 남을 수 있는 과정이 아닐까 생각합니다. 네. 일단 자금 조달에 대한 이슈들 여전히 우리를 좀 앞으로도 불편하게 할 수 있다.

253. 금리에 대한 이슈가 끝까지 남아서 좀 우리의 발목을 잡을 수 있다라고 해 주셨는데 맨 앞전으로 돌아가서 말씀하신 부분 좀 마음에 걸립니다. 조성 있다고 말씀해주셨는데 [목을 가다듬음] 현재 코스피가 6천으로도 회복이 되지 못하는 6천선까지도 회복이 안 되는 가운데 여기서 추가적인 하락이 나온다라고 한다면 이사님은 좀 어디까지도 열어 놔야 된다라고 보고 계시는 걸까요? 아, 지금 상황에서 보면 어떻게 보면 이제 저점을 논하는 거 자체가 좀 무의미할 정도로 사실은 거의 7월 [콧방귀] 한 달 동안에 너무 급하게 내려온 상황이라고 좀 봐야 될 거 같은데요.

254. 일단 뭐 증권사별로 최근에 뭐 이제 저점에 대한 이제 설명 했더니 뭐 5,000대 초반까지도 얘기가 좀 나오더라고요. 근데 저는 [콧방귀] 이제 한 5,500에서 6, 사이는 좀 깨지 않았으면 좋겠다라는 생각을 했었는데 뭐 제 생각이 치없이 좀 무너지는 지금 그런 상황이라고 볼 수 있을 것 같고 일단 저는 좀 개인적인 물량에 대한 개 개인 투자대 물량뿐만 아니라 지금 이제 정부에서 이제 어떤 정책적인 부분에서 계속해서 내고 있는 상황들 이런 부분들이 시장에서 제가 볼 때는 어느 정도 흡수하는 과정이 과정에서 제가 볼 때는 한두 차례 조금 더이 자음이 나올 수 있지 않을까라는 좀 생각을 하면서 뭐 시기라든지 어떤 때에 대한 부분은 좀 말씀드리기 힘든 분 힘듭니다만 일단 한두 번 정도는 저는 어 분명히 좀 하방에 대한 어떤 그런이 하락 정도가 좀 나오지 않을까라는 좀 생각을 하면서 지금 바닥을 논하기엔 좀 이르지 않다 이르다라고 좀 생각을 합니다.네

255. 지금 바닥을 좀 논하기는 어렵다. 한두 번 정도는 더 밀릴 수 있다라고 해 주셨는데 또 바꿔서 생각을 하면 오히려 차라리 밀만큼 밀고 바닥을 찍고 갔으면 좋겠다라는 생각도 드는데 우리가 시기적인 부분들도 그럼 좀 궁금합니다. 이번 주에는 지금 어 내일 한 거래일밖에 1거래일밖에 남지 않았어요. 그러면 곧 8월 달 증시로 또 진입이 되는데 8월 달에도 여전히 좀 힘든 증시가 이어질 거라고 보시는지 아니면 좀 빨리 바닥을 찍고 빠르게 추가 하방 압력을 받아가고 8월 달부터는 좀 좋은 시세 흐름 기대해 봐도 되는지 어떤 쪽으로 좀 무게 조심 주고 계세요?

256. 어 그거는 이제 전부 정책에 좀 달리지 않았나 생각합니다. 일단은 좀 시장에 좀 맡겨도 되지 않을까라는 좀 생각을 합니다. 사실은 이제 어떻게 보면은 시장에서는 새로 나온 정책을 소화하는 과정이 계속 이제 나오는 상황이고 그런 과정에서이 개인 투자분들의 물량이 계속 특히 이제 레버리지를 쓴 물량들이 계속 들어가게 된다라고 하면 시장은 그 부분을 분명히 알고 그죠. 또 이제 신용 물량에 대한 부분을 좀 공격할 수 있는 그런 부분도 있지 않나라고 생각을 하기 때문에 지금 상황에서는 오히려 시장을 좀 바라보는 어떤 그런 관점으로 봐야 되지 않을까 생각을 하고 있고 다만 제 [콧방귀] 생각에는 뭐 한두 번 정도에 분명히 이제 하에 대한 부분은 분명히 남아 있다라고 말씀을 드렸습니다만 그럼에도 불구하고 거의 다 왔다라고 생각은 듭니다.

257. 그래서 저는 한 8월 한 중순 정도 되면 특히 이제 여름 유가를 다 갔다 오게 된다라고 하면 그 이후부터는 오히려 어 시장에 대한 상방을 보는 것이 맞지 않을까 생각을 하면서 뭐 지금 상황에서는 저는 충분히 뭐 한두 번의 어떤 하락도 있겠습니다만 업을 보면서 시장을 좀 보는 것이 맞지 않나 생각은 하고 있습니다. 네. 지금 시장을 바라보면 막 안개속같이 느껴지고 또 추가 하락이 나올 수 있다라고 생각을 하면 굉장히 두려워집니다만 8월 중순부터는 시장의 분위기와 방향성 충분히 바뀔 수 있다라고 말씀해 주셨고요. 지금은 하루하루 지수의 흐름보다는 업항을 보면서 좀 긴 시계열로 8월 중순 이유를 한번 지켜봐 보자.

258. 기대해보자라고 해 주셨으니까요. 자, 그럼 종목에 대한 이야기도 한번 여쭤보고 싶습니다. 이럴 때일수록 우리는 좀 어떤 종목을 봐야 될까 고민이 좀 깊어지는데요. 어, 일단이 종목은 좀 여쭤봐야 될 거 같아요. 저는 오늘 반도체 쪽 좀 여쭤보고 싶은데 일단 소부장 쪽 한번 여쭤보고 싶습니다. 오늘 삼성전자에서 증설에 대한 코멘트 확실히 좀 내놨어요. 투자를 우리는 좀 더 공격적으로 할 것이다라고 이야기를 하면서 증선에 대한 코멘트가 나왔고 아 이제 소부장 관련된 종목군들도 좀 반등이 나와 줄까? 왜냐면 단기적으로 많이 빠졌거든요. 근데 오늘도 좀처럼 반등의 기미가 보이지 않는 가운데 워닝 IPS 한번 여쭤보고 싶습니다.

259. 워닝 IPS 지금 어떻게 봐야 될까요?네 네. 일단은 오늘 시장에서 코스닥은 여전히 하락세를 좀 가고 있는 상황입니다. 지금 말씀하셨던 것처럼 호재가 [목을 가다듬음] 나오는 상황임에도 불구하고 개별적인 호재가 아직까지는 시장에서 반영을 하고 있지 않다라고 좀 생각이 듭니다. 오히려 지금은 반도체 소부장들보다는 오히려 이제 2차전지라든지 제약 바이오섹터로 약간의 좀 순환매가 좀 나오는 그런 모습이 좀 나오고 있다라고 좀 말씀을 드릴 수 있을 것 같고 여기에 더해서 [목을 가다듬음] 이제 원익 IPS 말씀을 하셨습니다만 이제 반도체도 이제 소부장도 보면 소재 부품 장비가 있는데 그 가운데서 장비 관련된 종목들은 어떻게 보면 이제 반도체 대형주와 함께 같이 제가 볼 때는 시세가 나왔던만큼 오히려 이제이 장비 관련된 종목들은이 삼성자 스카닉스의 움직임을 좀 따라가는 좀 그런 상황에서 봤을 때 지금은 좀 바닥 따지기가 맞지 않을까라는 좀 생각을 하면서 일단은 뭐 코스닥 내에서는 그래도 조금은 수납 좀 보인다.

260. 근데 그게 반도체 소부장 턴은 아닌 거 같다라는 좀 말씀을 들어 볼 수 있을 것 같습니다. 네. 자, 일단 투톱을 따라가는데 아직까지 투톱이 딱 바닥이 잡히지않는 모습을 보이다 보니 어 당연히 반도체 소분장 관련 줄들도 실적이 좋고 업항에 대한 기대감이 있어도 크게 힘을 받아가지는 못하는 것 같다라고 말씀해 주셨어요. 근데 보이고 계신 분들 입장에서는 정말 답답하실 것 같다라는 거 느껴지는게 뭐냐면 얼마 전까지 그래도 지난 저점을 좀 유지를 해 주기는 했어요. 한 10만 원대 라인을깨지는 않는 모습이 나오면서 아 여기서 좀 쌍바닥이 나와주지 않을까라는 기대로 했는데 지금 그 이후에 3거래일 연속 빠지다 보니까

261. 아 이쯤 되면 그냥 정리해야 될까 절반이라도 줄일까 이런 쪽으로 생각이 더 기울어지실 것 같아요. 매도에 대해서이 부분 어떻게 생각하세요? 아 지금 뭐 원익스를 비롯한 모든 종목들은 매도를 하시면 안 됩니다. 지금은 [콧방귀] 매도를 하시면 안 돼. 아 소부장 쪽 다요? 거부장도 다 매도를 하시면 안 될 거 같고요. 사실 저는이 시장이 돌아선다고 했을 때 가장 먼저 올라올 수 있는 특히 이제 코스피 코스닥을 봤을 때는 저는 수급에 대한 빈집 봤을 때 코스닥이 확실히 좀 빈집이 좀 많아 보이거든요. 그래서 사실 적은 자금으로서 올리기는 상당히 좋은 시장이 된 코스닥 시장이라고 생각을 하고 있고 그 가운데서 세 개 축중하나가 바로 이제 반도체 소부장이라고 좀 생각이 드는데 일단 장비와 관련된 부분에서 한번 시세가 나왔다고 한다면 뭐 소재 부품이 될 수도 있다라는 어떤 생각도 합니다만 시장에 돌아섰을 때 다시 한번 네로티브가 나오게 됐을 때 결국 이제 우리는 케팩스에 대한 얘기를 좀 할 수밖에 없는 상황이라고 좀 볼 수 있을 것 같고 그런 측면에서 저는 뭐 장비 단에 있는 종목들 같은 경우 사실 뭐 지금 말씀했던 것처럼 쌍 쌍바닥 뭐 삼중바닥 지금은 의미가 없는 대부분 다 차트가 깨진 상황이기 때문에 뭐 그런 모멘텀이 있는 상황에서 어떻게 보면은 수급에 대한 이슈로서 내려갔다는 측면은 오히려 올라올 때도 아무 이유 없이 올라올 수 있지 않나라는 좀 생각을 하면서 지금 상황에서는 일단은 뭐 좀 눈 감고 계시는게 맞지 않을까 생각하고

262. 지금 상황에서는 소부장 전체적으로 매도할 시기가 아니다라고 말씀해 주셨고요. 자, 그러면 아직까지는 매도할 시기가 아니면 그냥 일단은 하방이 좀 잡힐 때까지 하방 경직성이 좀 발생할 때까지는 지켜보자는 의미로 받아들여야 될까요? 아니면 뭐 비중학대를 지금 같은 경우에 진행을 해도 될까? 막 고민 깊어지시는데 사세한 좀 대응에 대한 부분들도 말씀 부탁드릴게요. 네. 사실 이제 코스닥이라고 하죠. 이제 코스닥 뭐 반도시 소분장뿐만 아니라 2차전지 뭐 제약 섹터들 같은 경우는 일단 한은 좀 돌리는 흐름이 나오는 상승세가 어느 정도 좀 눈에 잡히는 한 3, 4거래일 정도 좀 연속으로 좀 양봉이 나오는 그 시점을 제가 볼 때는 신규 내지는 추가 매수 기회로 보는게 맞다라고 좀 생각이 들고 있고요.

263. 지금 상황에서는 바닥을 잡는게 먼저라고 생각이 듭니다. 뭐 대부분의 종목들이 지금 보면 거의 상승폭, 특히 올해 상승폭을 다 반납했던 상황이기 때문에 거의 뭐 제가 볼 때 뭐 1년 전으로 회개한 느낌이라고 좀 얘기를 많이 말씀을 하시더라고요. 그래서 지금 상황에서는 지금 2026년 올해 1월부터 상승했던 상승분을 다 반납했기 때문에이 어떻게 보면 상승이 시작됐던이 점에서 다시 한번 좀 바닥을 잡는지 일단이 부분이 먼저 선행돼야 되지 않을까 생각을 하고 네. 일단 코스닥 시장이 좀 올라와 줘야 될 거 같고요. 그 안에서 아직까지는 우리가 어떤 스탠스를 가져가는 것보다는 원닉 IPS를 비롯해서 어 장비주들 하방 경직성이 확보되는 부분들을 먼저 확인해 봐야 될 것 같다라고 해 주셨습니다.

264. 추후에 또 움직임이 나오면 이사님한테 좀 더 꼼꼼하게 여쭤 보도록 할게요. 자, 그럼 다음 종목에 대한 대응 방안도 한번 들어 보고 싶은데 반도체 쪽을 우리가 한번 얘기하기를 했으니까 이제는 좀 2차전지 쪽도 한번 여쭤봐야 될 거 같아요. 오늘 2차전지 진영이 에코프로 에코프로 BM 지금 상승폭이 좀 많이 줄여들기는 했지만 그래도 두 종목 모두 빨간 불을 켜냈고 시가총의 상위에서 오늘 LG 에너지 솔루션이 좀 눈에 띄는 흐름이 나왔던 거 같습니다. LG 에너지 솔루션 지금도 5%대 흐름을 좀 보여주고 있어요. 상승 흐름. 오늘 자세한 실적에 대한 세부 사항들도 나오기도 했는데 LG 에너지 솔루션은 어떻게 봐야 될까요?

265. 어 사실 LG 에너지 솔루션 실적 관련된 부분은 다 아무래도 보시지 않으셨을까 생각을 합니다만 사실 실적이 좋았다라고 말하기에는 좀 쉽지 않습니다. 특히 이제 미국 이제 IRA라고 하는 이제 인플레이션 감축법의 첨단 제조 생산세액 공제 지금 AMPC 관련돼서 사실 보조금이 좀 포함된 부분이 있기 때문에이 부분을 제외하게 된다라고 하면 오히려 영업 이익 자체가 좀 줄어들었다라고 좀 얘기가 나오고 있고요. 그런 상황에서 LG 에너지 솔루션에 제가 볼 때는이 실적에 관련된 부분 전체적 그림으로 봤을 때는 올려 역성하웃이 맞지 않나라고 생각 합니다만 그 부분을 조금 뜯어 보게 된다라고 하면 저는 이제 이s에 관련된 특히 이제 부분별로이 사업에 대한 부분에서 봤을 때는 충분히이 미래 먹걸리를 찾지 않았나라는 좀 어떤 그런 해석도 분명히 가능하지 않을까라는 좀 생각을 합니다.

266. 결국 이제 ESS 시장의 성장이라는 건 결국 AI 확산이라든지 데이터 센터 투자의 어떤 확대에 따라서 전력 수급에 대한 부분으로 연결될 수 있는 상황이기 때문에 그런 측면에서 저는 뭐 LG 에너지 솔루션에 대한 어떤 미래 먹걸이 결국 이런 부분이 지금 이제 컨퍼런스 콜에서 하반기 중점 추진 계획으로 좀 어느 정도 맞다 오면서 저는 충분히 업사이드로서 지금 주가가 올라가고 있지 않나라고 좀 생각을 하고 있고요. 사실 뭐 그 부분을 떠 차치하더라도 지금 뭐 주가 자체가 지금 대부분 다 밑에 있는 상황이기 때문에 이런 상황에서 [콧방귀] 컨퍼런스 콜에서 어떤 그런 향후 포워드 가이던스에 대한 부분으로 좀 반응하고 있지 않나 생각하고

267. 네. 자, 일단 컨퍼런스 콜의 포워드 가이던스 관련된 긍정적인 시각들 그리고 관련된 이야기 말씀해 주셨는데 역시나 세액 공제를 또 제외를 하면 여전히 실적에 대한 부분들은 좀 아쉽기는 했지만 앞으로의 방향성 기대감은 좀 있다라고 말씀해 주셨습니다. 일단 뭐 유럽 시장에 대한 기대감도 우리나라 지금 어 대형 3,4 같은 경우에 세업체 같은 경우에 유럽 시장 기대감도 좀 있는데 하반기 우리가 반도체 당연히 제일 중요한 섹터라고는 보지만 뭐 1강에서는 2차전지가 다시 한번 하반기 때 오히려 적자폭을 좀 줄여고 있고 흑자전환 기조까지 이야기가 나올 수 있는 섹터이기 때문에 지금 구간이 추가 매수를 하거나 오히려 신규 접근을 하기에 좋다라는 이야기도 또 나오더라고요.이 이 부분에 대한 이사님의 생각은 어떠세요?

268. 지금 뭐 2차전지는 뭐 램프업 기간이라고 하잖아요. 뭐 증설뿐만 아니라 지금 비용을 떨구는 기간이기 때문에 오히려 뭐 4분기 내년에 되게 어떻게 보면 긍정적인 뷰가 좀 많은 상황이라고 좀 생각이 들고 있고 사실 이제 LG 에너지 솔루션 같은 경우는 지금 이제 스 컴퍼런스쿨에서 나왔던게 사실 차세대 배터리라고 하는 말고 지금 차세대 배터리라고 하는이 부분이이 로봇 시장에 대한 대응으로서 지금 나오고 있는 상황인데 요게 또 이제 공교롭게도이 3삼 컴플 스콜에서 이제 휴먼이드 관련된 얘기 가 좀 맞다 있다라는 부분들. 결국 [콧방귀] 이제 미래 먹거리로서 2차전지들은 이제 ES뿐만 아니라 휴모드 관련된 시장까지 물론 이제 지금 그 시장이 개화했다라고 좀 말하기는 힘듭니다만 이미 지금 준비를 하고 있다는 부분들 그런 부분들이 제가 볼 때는 긍정적으로 시장에서 받아들여지지 않나라고 좀 생각을 하고 있고요.

269. 뭐 그런 측면에서 저는 이제 3분기 사실 어떻게 보면은 실적이라든지 뭐 이런 업항에 대한 부분들이 아무리 [콧방귀] 좀 나쁘다 하더라도 이미 주가에는 다 반영된 것이 아닌 생각을 합니다. 그러다 보니까 오히려 LGN 솔루션이 지금 4% 정도 반등을 하고 있습니다만 저는 이게 시세 어떤 뭐 추세 전환이라고까지는 좀 말씀드리기는 힘들겠습니다만 뭐 한 2, 3일 정도 더 지쳐봐야 되겠습니다만 오히려 이렇게 바닥에서 올라오는 것은 충분히 의미가 있지 않을까라는 좀 생각을 하면서 특히 이제 2차원지 같은 경우는 뭐 하반기에 코스닥 반등시에도 좀 분명히 역할 할 수 있지 않을까라는 좀 생각도 좀 하고

270. 네. 일단 2차존지 관련돼서는 악재는 다 반영이 됐다. 이제는 좋은 것만 반영될 시기가 왔다라고 말씀해 주셨고요. 하반기 때 2차전지 섹터에 대한 기대감도 여전히 있다라고 말씀해 주셨으니까이 부분에 있어서는 지금은 보유 관점을 좀 유지하면서 추세를 지켜보는 전략이 좋을 것 같다라고 해 주신 거 같습니다. 2차전지 섹터들도 참 마음 고생 하시는 분들 많이 있으실 것 같은데 좋은 모습 하반기에는 좀 나와 주기를 기대해 보도록 하겠습니다. 자, 그럼이 종목으로 다시 좀 여쭤보고 싶은게 삼성전자가 아까 분명히 7%까지 상승이 나왔거든요. 근데 이사님 지금 빨간 불을 여전히 켜내고는 있는데 0.9% 빨간불 켜냅니다.

271. 그러다 보니까 삼성 물산도 역시나 마찬가지로 아까까지는 굉장히 좋은 탄력이 보였는데 8.9%까지 오히려 더 탄력적인 모습을 보여줬었거든요. 근데 현재 8.5%까지 5%까지 어 상승폭을 많이 반납을 했습니다. 삼성 물산, 삼성전자 어떻게 봐야 될까요? 어떻게 대응해야 될까요? 아, 일단 뭐 삼성전자, 뭐 삼성 물산 이런 종목들 사실 어떻게 보면은 어제 우리가 이제닉스 컴퍼스콜 이후에 주가가 하락했던 부분을 좀 기억하기 때문에 얼마나 이제 삼성전자의 컨퍼런스 콜이 시장에 영향을 미칠까 사실 좀 촉각이 좀 곤두었던 부분들 있었습니다만 확실히 좀 임팩트는 있었습니다.

272. 다만 이제 시장이 발표를 한 이후에 다시 또 이렇게 어저의 어떤 현상이 좀 일어나는 걸 보면서 어 진짜 변동성이 좀 상당하다라는 좀 생각을 들었는데 결국은 지금 상황에서 보게 된다라고 하면 아직까지는 바닥은 잡지 못했다라는 어떤 그런 결론으로 들어가야 되지 않을까 생각합니다. 솔직히 이제 삼성전자 컨퍼런스 콜은 상당히 명확한 부분이 있었다라고 좀 볼 말씀드릴 수 있을 것 같고 특히 SK하닉스에 비해서 제가 볼 때는 뭐 AD에대 ADR뿐만 아니라 뭐 LTA ALTA 또 사실 여러 가지 것들을 되게 명확하게 얘기해 줬고요. 또 이제 주주 환원 책과 관련돼서도 추후에 업데이트를 하겠다라는 어떤 그런 얘기들이 있었기 때문에 시장에서 원하는 것은 다 얘기해 줬다.

273. 하지만 결국은 이제 수급적인 문제에서 계속해서 지금 꼬임을 스스로 풀어 나가는 과정이 쉽지는 않은 거 같다라고 좀 생각이 들고 있고요. 지금 삼성전자 같은 경우는 뭐 기관들 제가 볼 때 연기금 같은 이런 어떻게 보면 주체들이 매수를 하고 있습니다만 어떻게 보면은 이제 우리가 흔히 말하는 상승 전환으로서 본격적인 매수세가 시작됐다라고 말하기는 좀 쉽지 않은 상황입니다. 그리고 이제 바닥을 조금은 잡아가는 과정에서 제가 떤 밑세가 들어온다라는 측면에서 봤을 때 지금의 반등은 오히려 이런 부분을 소호하는 과정이라고 생각이 들고 있고요. 모멘텀이 어느 정도 확인된 상황이기 때문에 오히려 저는 지금의 한두 번 정도의 흔들림은 뭐 삼성전자 같은 경우는 좀 매수의 기회가 아닐까라는 좀 생각은 하고 있습니다.

274. 네. 일단 매수의 기회다라고 말씀은 해 주셨습니다. 다만 지금 아까도 말씀해 주셨는데 여전히 바닥을 확인하기까지는 좀 시간이 필요하다라는 부분들 삼성전자 근데 이번에 실적을 통해서 방향성에 대한 부분들은 여전히 견고하다라는 것을 증명해 냈습니다. 다만 수급적으로 꼬인 부분들 이걸 풀어나는 과정 속에서 추가적인 뭔가 변동성이 유발될 수 있다라고 말씀해 주셨으니까요. 참고해 주시면 좋을 것 같습니다. 자, 그럼 보유하고 계신 분들은 보유 관점 유지해 주시면 될 거 같고요. 어, 신규 접근은 어떻게 해야 될까 고민도 되는데 추세는 확실히 지금 뭐 역방향 추세예요.

275. 네, 이사님 어떻게 할까요? 일단 20일선까지는 올라오는 거 확인하자라는 시각도 있고요. 아니다. 확인하고 사면 늦는다. 오히려 추가 매수라든지 신규 매수 긍정적으로 보는 시각에서는 지금 같은 시기가 맞다라는 이야기도 있는데 아니면 또 일각에서는 저렴하게 샀으면 좀 일부 줄여라 이런 시각도 있는데 어떻게 보세요? 어 저는 일단은 어 뭐 돌아서 넣는다라고 말하기에는 전고점 대비 너무 많이 많이 빠졌죠. 빠졌기 때문에 뭐 삼성전자, 삼성 모두네. 제가 볼 때는 뭐 확인하고 [목을 가다듬음] 사는게 일반적으로론 맞지 않을까 생각을 합니다만 그럼에도 불구하고 이제 혹시나 신기로서 매수하실 자금이 있으신 분들은

276. 그렇죠. 어, 신규로서, 분할로서 어떻게 보면 조금 물려가면서 사는 그런 방법을 저는 추천을 드리는데 오히려 이제 이번 주까지 말씀하셨던 이제 빅테크들 특히 이제 다 내일 아마존 실적이 나오고 캐팩 숫자가 나올 거기 때문에이 부분까지 모든 것을 다 확인을 하고 저는 뭐 다음 주부터 분할로서 접근하는 것이 맞지 않을까라는 좀 생각을 하는데 지금 모든 종목들의 레벨이 다 지금 내려왔기 때문에 여기서 손절한다는 건 사실은 저는 말이 안 된다고 생각을 하고 있고 여기서 매수를 하나 10% 이상 올라가서 매수하나 사실은 큰 차이는 없다. 다만 이제 심리적으로 올라갈 때 사느냐 아니면 조금은 물리면서 가더라도 사는게 맞느냐.

277. 저는이 차이가 아닐까 생각을 하면서 뭐 지금 사나 조금 있다 사나 뭐 내일 사나 다음 주에 사나 평단가는 그렇게 큰 변화가 있지 않을까 생각하기 때문에 오히려 저는 분할 매수 관점으로 좀 보는 것은 맞다라고 좀 생각을 하고 있고 시기에 대한 부분들은 결국 이제 하시는 투자하시는 분들에 제가 볼 때는 어떤 방법론을 있지 않을까 생각하고 있습니다. 네. 사실 지금 구간 뭐 매수할 현금 여력이 없다라고 말씀하시는 부분들이 훨씬 많이 계시는 건 사실입니다만 그 와중에도 또 궁금하신 분들도 좀 많이 계실 것 같아서 한번 여쭤봤습니다. 일단 매수에 대한 여력이 있으시다라고 한다면 추가적인 뭐 하방 압력 여러 가지 변동성은 있을 순 있겠지만 어 여력에 따라서는 지금도 분할매수 관점으로는 유효하다라고 해 같습니다.

278. 자, 그러면이 종목에 대해서도 한번 여쭤봐야 될 거 같은게 오늘 조선 쪽도 눈에 좀 니다. H국 조선 회양이 오늘 좀 분위기가 좋은데요. 그래도 네. 좋은데 미국의 프레이저 인더스트리와 조선소 현대와 협력 M를 체결했다라는 소식입니다. 얼마 전에 반도체 쪽은 M 체결하면 실망감이 나왔는데 네. 조선 쪽은 많이 빠져서일까요? M 체결 이슈가 나오고 오늘 또 오랜만에 시원한 상승세가 나옵니다. 9.7% 상승세 이어지고 있는데 지금이 구간네 보유하신 분들도 계실 것 같은데 어떻게 대응해야 될까요? 아, 참이 조선 어떻게 보면 방산도 사실 상당히 좀 고민이 많은 좀 섹터가 아닐까라는 좀 생각을 합니다.

279. 사실 이제 조선과 방사는 일단은 이제 미국 쪽에 대한 모멘텀이 좀 상당히 올라가고 있었던 것은 사실입니다. 뭐 주가와는 좀 별개로 이제 뭐 캐나다 지금 잠소에 대한 어떤 입찰에 대한 부분에서의 좀 잡음은 좀 있었습니다만 오히려 그런 부분이 우리나라에게는 기회가 되면서 오히려 미국 시장을 좀 뚫을 수 있는 좀 그러한 제가 볼 때는 어떻게 보면 이제 반전의 길로 좀 들어서지 않았나라는 좀 생각을 하고 있고요. 특히 이제 앵코 님 말씀하셨던 것처럼 미국의 이제 프레이저 조전소와 이제 현대와 합력뿐만 아니라이 조선소 그니까 어떻게 보면 이제 배를 수출하는게 아니라 조선소까지 수출하게 되는 좀 어떻게 보면 이렇게 보면 플랫폼 자체를 이제 약간 수출하는 어떤 그러한 상황으로 조선업도 제가 볼 때는 레벨업이 되고 있지 않나라고 좀 생각을 합니다.

280. 뭐 그런 측면에서이 수주에 대한 부분만 아니라 새로운 영업 또 어떻게 보면 상품에 대한 다양화까지 보게 된다라고 하면 충분히 업사이드를 노릴 수 있는 여기 또 대미 투자와 관련돼서도 지금 계속 얘기가 나오고 있기 때문에 업사이드가 상당히 많다. 근데 뭐 앞에서 LG 에너지 솔루션도 말씀해 주셨고 뭐 삼성 물산 말씀해주셨습니다만 종목 가리고 보면 다 차트가 비슷합니다. 그래서 오히려 반도체와 관련된 부분에서 조금 이제 진정사가 이루어지게 된다라고 하면 분명히 수납매 차원에서 조선주도 한 번쯤은 걸리지 않을까라는 좀 생각을 하면서 지금의 반등 뭐 추세 전환이 이루어지게 된다라면 충분히 볼 수 있는 종목이 아닐까 생각하고

281. 네. HD 한국 조선양. 오늘 비롯해서 전체적인 조선주들의 분위기가 좀 나쁘지는 않더라고요. 어,이 기세를 몰아서 쭉쭉 좀 상승 탄력이 받아 나가기를 기대가 되는 가운데 순환매적인 측면에서 뭐 2차전지도 그렇지만 조선 쪽에도 기회는 있을 수 있다라고 해 주셨습니다. 근데 비교적 HD 조선해양은 추세적으로 볼 때 물론 많이 빠지긴 했지만 다른 기업들보다는 좀 양호한 흐름을 이어가고 있다라는 생각도 들기도 하는데 HD한국 조선회안 같은 경우에는 지금이 구간에도 어 뭐 이런 말이 좀 조심스럽긴 합니다만 신규 접근까지도 가능할 수 있을 거라고 보시는지 궁금합니다.

282. 지금 이제 AT국 조선 해양은 사실은 조금 길게 놓고 보면 특히 이제 2025년 뭐 하반기까지의 차트를 조금 이제 이게 넓게 보면 약간 박스권 [콧방귀] 트레이딩이 가능할 정도로 정말 정교하게 박스권을 움직이고 있는 상황이고네. 일단 어제 [콧방귀] 절묘하게 이제 터치를 하고 오늘 올라오는 모습이 좀 나옵니다. 결국 이제이 부분이 어느 정도 좀 유교한 라인이라는 어떤 그런 제가 볼 때는 확인이 계속 되고 있는 상황인데 다만 이제이 박스권이라고만 한 32만 5,000원부터 한 47만 5,000원까지 그래도 한 15만 원 정도에 지금 제가 볼 때는 갭이 있는 상황이기 때문에 오히려 이런 지금 좀이 박스권에서 보게 되면 약간 바닥권에 있는 상황이기 때문에 매수 그다음에 뭐 지금이 저항선 라인이 한 447만5,000원에서선 뭐 매도 이런 식으로 박스권 매매도 충분히 가능하지 않을까는 좀 생각을 하면서 일단 지금 상황에서 보게 된다라고 하면 충분히 뭐 자금 있으신 분들 같은 경우는 분할매수 관점으로 보는 것도 나쁜 매매 방법은 아닌 거

283. 네. 네. 참 정교하게 박스를 잘 있는 기업이다라고 말씀해 주셨습니다.이 박스권에 대한 매매들 그리고 분할 매수 관점 언급해 주셨고요. 어 수급을 보니까 기관 그리고 연기금 뭐 금융투자 투신 보험 계속해서 꾸준하게 수급이 들어온 부분들도 확인이 됩니다. 지장국 조선해양이 오히려 대장의 역할을 하면서 좀 다른 종목군들도 쭉 끌어가는 양상이 나와 주기를 또 조선주 가지고 계신 분들 상당히 많으시기 때문에 기대를 해 보도록 하겠습니다. 네. 오늘 또 이사님과 함께 시장 이야기부터 반도체 그리고 조선 2차전지까지 정말 다양한 섹터와 종목들에 대한 대응 방안들 이야기 나눠봤습니다.

284. 윤민 이사님은 여기서 보내 드리도록 할게요. 이사님 고맙습니다.네 감사합니다.네 코스피 코스닥 모두 하락 반전이 되었네요. 일단 코스피 같은 경우에도 -0.19% % 어 코스닥 같은 경우에는 -2%대 하락 이어갑니다. 시장의 분위기가 상당히 빠르게 변화를 합니다.이 시각 주요 데이터 보고 돌아와서요. 시장 이야기 좀 더 나눠 볼게요. 이야기 좀 더 추가적으로 나눠 볼게요. 이분과 함께 이야기 나눠봅니다. 김성은 대표님 나와 주셨습니다. 대표님 어서 오세요. 네, 대표님의 마음도 오늘 하루 종일 널띠일 것 같습니다. 오늘 시장도 여전히 어 삼성전자 컨퍼런스 콜 때까지만 해도 분위기가 상당히 좋았는데 지금은 또 하락 반전이 지수가 코스피 지수가 하락 반전이 됐는데 전반적인 시장 분위기 어떻게 보고 계세요?

285. 어 뭐 오늘도 이렇게 좀 변동성 있을 거라고 생각은 했습니다. 근데 이제 강세의 방향성을 좀 보여주면서 이렇게 좀 변동성이 있을 거라고 생각하는데 제가 지금 방송하는이 순간에는 코스피가 지금 5,655포인트 사실 고점이 5,900포인트까지 넘어면서 오늘 어 삼성전자 컨퍼런스 콜에서 나오는 LTA 장기 공부 계약에서도 되게 긍정적인 코멘트들이 많이 많았었고요. 그리고 앞으로의 이제이 쇼티지라고 하죠. 디램에 대한 쇼티지가 당분간은 그렇게 끝나지 않을 것이다라고 하면서 기회 요인을 많이 줬는데 사실 주가의 반등은 이제 컴프러스 끝나고 나서 오히려 시장이 개인들의 매도세를 중심으로 지금 오늘 커스피 개인들이 한 2조대 이상에 매도 물량을 좀 확대를 하고 있습니다.

286. 그나마 다행인 것은 그래도 메이저 수급이었던 외국인들이 약 한 8,억 원 그리고 기관들이 한 1조 2,억 원 매수 우위에 좀 동참을 해 주면서 하단에 대한이 하반 경직성을 조금 확인하려는 노력들을 하고 있거든요. 그러니깐 결정적으로 보면은 지금 뭐 쌍바닥을 확인한 것도 아니고요. 그렇다고 해서 다시 한번 실적 시즌에 돌입을 지금 남아 있는 어 빅테크 실적을 좀 확인하는 그런 요소들도 좀일부 있을 것 같고 그다음에 뭐 오늘 긍정적인 이슈라고 하면은 뭐 메타보다는 마이크로소프트의 AI 실제 이제이 인프라 지출이 수익으로 이어지는 그런 구조적인 흐름에서 본다라고 했을 때는 그래도 기회 요인은 충분히 남아 있지 않을까라고 생각합니다.

287. 그리고 삼성전자가 사실 주주원 정책을 지금 발표를 했는데 생각보다 배당금 이제 수익률이 좀 약하거든요. 그래서 아마 그런 요소들도 일부 있지 않을까라고 보고 있는데 SK이닉스는 ADR 상장 이후에 어찌 보면 일부일 일정 기간 동안 주주 환원에 대한 언급이 이제 금지가 돼 있기 때문에 아마 그런 요소를 좀 이해한다라고 하면은 SK의 입장도 좀 이해할 수가 있을 것 같고요. 일단 삼성전자에 대해서는 20만 원 언더가 찍혔을 때 18만 원까지 이제 한번 하방은 뚫렸겠지만은 그래도 그 하방을 좀 허거인을 몇번하는 과정이 저는 그래도 필요하지 않을까 단기간에 그렇게 생각합니다.

288. 그래서 지금으로선 변동성 구간이라도 어 시장에 대한 뷰는 외국인들의 포지션이 지금 어 5,000포인트 초중반에서는 어 매수로 작동하는 연속성은 충분하다 그렇게 생각하고요. 아, 글로벌이 봤을 때도 사실 삼성전자의 앞으로의 멀티플을 좀 계산해 보시면 이해 안 되는 부분들 되게 많을 거예요. 앞으로 뭐 멀티플이 이렇게 좋은 영업 이익이 성장하는 회사가 세 배밖에 안 된다는 그런 흐름으로 생각한다라고 하면은 그래도 매수의 기회에 요인들은 충만하다. 대신에 어 다른 업종들도 다 같이 고점 대비하면 다 50% 이상 빠진 종목들이 좀 많거든요.

289. 그래서 어찌 보면은 일부는 어 반도체 비중이 좀 없으신 분들한테는 어 마지막 남은 또 기회라고 좀 생각하신다면 아 이런이 하방 압력을 조금은 감내하시고 어 시장의 흐름을 계속해서 또 실적 발표되는 종목들도 어 좀 확인하시면서 뭐 여유로한 마음을 좀 가지셨으면 좋겠다는 말씀 드려 보도록 하겠습니다. 네. 네. 일단 오늘의이 흐름들 제 주변에서도 18만 원 이때 정말 공포 심리를 많이 느꼈다라는 이야기를 어저께 참 많이 들었던 거 같은데 일단 오늘 앞자리가 다시 한번 20만 원대로 올라왔다라는 부분들 한번 좀 밑으로 빠지긴 했지만 그래도 어느 정도는 지지라인이 이제는 발생할 수 있다라고 말씀해 주셨고요.

290. 실적 발표 내용을 본다 하더라도 여전히 견조한 업항이다라고 하셨는데 외국인 수급을 계속적으로 좀 언급을 해 주셔서 좀 한번 여쭤 보고 싶은게 요즘 시장에서 가장 많이 들려오는 이야기가 거래량이 없다. 거래대금이 없다. 받아줄 수급이 없다. 이런 이야기들을 상당히 많이 하시면서 그에 따른 우려를 피하시는 피력하시는 쪽이 많아요. 근데 대표님이 보시기에는 그러면 지금 6천선 아래로 떨어진이 지점 외국인들의 수급이 우리나라 증시를 좀 당분간은 끌어 줄 거라고 생각하시는 걸까요? 아니면 기관도 지금 들어오고 있긴 하거든요. 예. 그러니까 거래량이 현저하게 줄기는 했어요.

291. 예. 이제 준지가 좀 오래됐죠, 원래는. 예. 그러니까 3월 2월 중손부터 거래량을 줄었는데 대신에 대형조 매매가 많다 보니까 거래 대금은 오히려 조금 증가하는 현상이 나왔는데 그것이 오래 가지는 못할 겁니다. 그래서 전체적으로 호가가 굉장히 좀 얇아졌다. 그래서 변동성이 하루 나왔을 때 막 어 위아래로 10%대 이상 코스피가 나오는 그런 흐름들이 계속 지속되거든요. 그니까 어찌 보면 제가 이런 얘기를 해요. 어, 우리 낚시를 해 보셨는지 모르겠지만 우리 그 앵커 님도 낚시를 할 때 그러니까 제가 말하자면 어부 큰 손이죠. 네대속해끌기를 해요.

292. 그래서 상대방이 지친 걸 확인했을 때 이제 배 위로 이렇게 끌어주는 그런 흐름인데 어찌 보면 지금 그런 마지막 줄다리기를 하고 있다. 저 그렇게 생각을 해서 어 지금 이벤트 소화는 거의 다 진행을 했잖아요. 그리고 이제 내일 있을 또이 레비리지에 대한 정책 근데 어 이런 배수도 좀 조종을 할 수 있다라고 얘기를 하잖아요. 막을 수 있는 정책은 계속해서 나오고 있으니까 아마 조금만 기다리신다면은 우리가 원했던 방향성에 대한이 추세가 조금 돌아는 돌아오는 그런 흐름을 좀 예측하지 않을까 싶은데요. 일단 중요한 거는 오늘도 [콧방귀] 어 개인 매도세가 좀 어 조단위 이상 계속 추회가 된다라고 했을 때는 어 신용 장고에 대한 증가폭도 좀 줄어들 거 같고요.

293. 그래서 어 해즈폰도 공매도의 이제 그 먹잇감이 된 최근에이 코스피가 좀 어 바닥을 찍었다라는 하나의 또 요소 시그널이 몇 가지가 좀 시장에서는 요소들이 긍정적으로 하나 둘씩 나올 것이라고 저는 생각이 됩니다. 네. 시장의 바닥을 가음할 수 있는 요소들이 점진적으로 나와줄 수 있다라고 해 주셨고요. 어, 낚시를 비유를 해 주셨는데 그리고 또 중요한 거 마지막 줄다리기가 있는 거 같다. 우리들의 힘을 빼기 위한 여러 가지 움직임들이 포착이 된다라고 하셨는데 얼른 수급적으로 마지막 줄다리가 끝 끝나고 좀 우호적인 환경이 됐으면 좋겠다라는 생각이 듭니다.

294. 자, 그럼 종목별에 대한 대응에 대한 부분들 좀 한번 여쭤 볼게요. 오늘도 변동성이 큰 가운데 최근에 우리가 AI 서밋 관련돼서 가장 기대감을 모았던 네이버의 주가 흐름도 한번 여쭤봐야 될 거 같은게 어 주말 사이에이 이슈가 나왔고 시장 참여자분들이 아이 소식은 무조건 네이버한테 엄청난 우호적인 소식이야라고 생각을 했는데 시장이 흔들려서일까요? 네이버 좀처럼 힘을 받아가지는 못하는 모습입니다. 오늘 20일선 딱 걸쳐 있기는 한데 20만 원 이하로 지금 주가가 좀 밀렸어요. 19만7,000원 지금 그 선을 지나가고 있는데 네이버 보유하신 분들 어떻게 대응해야 될까요?

295. 보유해야죠. 보유 관점. 네. 보유 관점. 네. 그러니까 항상 네이버가 24년도부터 사실 고점 30만 원대 부근 아니면은 그 하단인 25만 원과 20만 원 부근을 넘나들면서 오히려 지금 매물이 많이 쌓였는데 어 하방 지지력이 되게 강해졌어요. 시간이 갈수록. 근데 요즘에 이런 얘기를 합니다. 뭐 그 오늘도 마이크로소프트 이제 아니 뭐 빌게이츠죠. 빌게이지 방안하면서 뭐 SML 관련된 이제 뭐 소식들을 조금씩 내놓고 있는데 최근에는 누가 오는 걸 좀 별로 안 좋아한데 왜냐면 시장이 자꾸 반영했다가 빠지고 이런 그니까 네이버가 어떻게 보면은 30만 원에서 들어가신 분은 피해자죠.

296. 예. 근데 제가 봤을 때는 어 유지하고 계셔라. 왜냐면 이제 네이버의 상징성은 좀 달라졌겠죠. 왜냐면 3대 주주가 어 엔비디아죠. 2대 주주가 블랙록이죠. 1대 주주 뭐 국민연금 해석해 해 가지고 사실 가치는 높아졌고 투자를 생각한다라고 했을 때는 이제 AI 데이터 센터에 대한 투자가 15조니까 네이버가 지금 시가 총액이 좀 빠져 가지고 한 30조 부근 그러니까 어이 정도의 규모로 투자 소식들이 나온다라고 하면 이게 사실은 마지막이 아니잖아요. 저는 전초 시작이라고 보는데 뭐 2030년까지 [콧방귀] 어 사실 이제이 데이터 센터 1,000기가 1000W죠.

297. 1000W 규모를 신설한다. 그래서 운용하면서 또 엔비디아가 GPU도 좀 대주면서 그러니까 네이버를 볼 때는 앞으로 호재거리가 굉장히 많습니다. 근데 수급적인 요인 보시면 되고요. 또 8월 4일 날 실적 발표 있으니까 실적 영업 이익은 전년비 대비해서 컨센은 한 8%대 증가. 이커머스에 대한 상승률 그리고 쿠팡에 대한 반사이까지 계속 네이버는 어 관심을 지금 둬도 된다. 대신에 매수하시는 분들한테는 어 20만 원대 초반과 20만 원 언더가 사실 굉장히 안전 마진에 대한 확보 구간이다 그렇게 보시면 될 거 같고요. 차트를 한번 봐 보고 네.

298. 맞아요. 제가 주봉으로 이렇게 설명을 좀 해 드릴 텐데. 자, 여기 보시면 제가 선을 이렇게 이렇게 세 개를 이렇게 권화드릴 건데요. 자, 여기 가장 중요한 어 차트의 하방 라인은 15만 원인데 최근에 이런 이슈가 좀 종합적으로 봤을때이 정도 하방 라인까지는 가져갈 필요는 없으실 거고 최근 들어서는 20만 원 초반 언더에서는 하방 지지라인이 굉장히 많았거든요. 그리고 나서 어 지난주에 이제 AI 서밋 때 어 그 브루필드하고 또 엔비디아에 투자 소식이 나오는데 불구하고 25만 원 반등을 찍고 나서 패시브 적은 시장의 매크로 변수 때문에 빠진 빠진 영향이 있어요.

299. 그래서 제가 봤을 땐 신규 진입 관점 그리고 보유자 관점에서는 단기적으로 실적 발표 전으로서 25만 원 부근까지의 반등은 충분히 열어 놓고 보자. 근데 30만 원대까지의 반등폭을 좀 어 보시려고 하시는 분들한테는 시간적 여유가 좀 필요하고 왜냐면 네이버가 시가 총액 그 지금 제가 아마 22권 안에 포함이 돼서 덩치가 그렇게 작진 않거든요. 그래서 어 시장에 대한 그리고 이제 수급에 대한 여유가 좀 생겼을 때는 그래도 호재를 반영하는 구간은 충분히 30만 원까지는 열어보자. 근데 단기간에는 저는 뭐 뭐 한 달간에 여유를 두고는 25만 원을 1차 매도 가격으로 좀 어 제시를 해 드리도록 하겠습니다.

300. 네. 한 달 안에 25만 원을 갈 수 있다. 굉장히 좀 보유하신 분들 입장에서는 긍정적으로 보실 것 같은데 가장 중요한 포인트는 좀 짚어 주셨습니다. 8월 4일 실적 발표가 있는데 그때 좀 주가 전환이 분위기 전환이 좀 돼야 되는게 선행돼야 되지 않을까라는 생각도 드는데요. 일단 20만 원 부가 부근에서는 하방 경직성이 계속적으로 최근 들어서는 좀 발생이 됐다라고 해 주셨고 보유하신 분들은 보유 관점 말씀해 주셨습니다. 일단 일차적으로는 25만 원, 그리고 추후에는 30만 원까지도 가능한 기업이다라고 해 주셨으니까요. 현재 시가 총액 21위를 달리고 있는데 빨리 주가가 좀 회복되기를 기다려 보면서 보유하신 분들은 참고해 주시면 좋을 것 같습니다.

301. 자, 그럼 다음 종목도 한번 여쭤봐 보고 싶은데 레인보우 로보틱스입니다. 레인보우 로보틱스를 좀 꾸준히 언급을 많이 해 주셨고 최근에도 분위기가 좋았어요. 어저께도 변동성이 좀 있기는 했지만 그래도 상승 탄력을 좀 받아갔던 모습들. 오늘도 사실 장 초반에는 삼성전자의 컨퍼런스 콜에서 어떤 이야기가 좀 나와 줄까 기대감도 있었던 거 같은데 별 이야기가 안 나왔나 봐요. 대표님. 7% 빠집니다. 어떻게 대응해야 될까요? 기대감이 좀 있었던 걸까요? 예. 그래서 약간은 실망감이 있으신 주주분들이 일단 일부 좀 비중 축소를 생각하시는 거 같고 근데 앞서서 이제 어저께 뭐 지난 이번 주죠.

302. 이번 주에도 미국에서 중국산 이제 로봇 제재를 본격적으로 시작을 했기 때문에 아 오히려 반사익은 충분히 받을 건데 당장 모자라 것은 어 가장 하나 딱 하나죠. 그러니까 어 모든 어 이런 노이지를 잠재울 수 있는 건 흑자 전환에서 한 번은 보여 줄 수 있는 그런 요소들이 아마 2분기 실정 제가 봤을 때는 좀 빠른듯 빠르다면 어 올해 안으로 어 수익을 벌어들이는 로봇 기업이다라는 인식을 한번 심어 주는게 되게 필요하고요. 근데 로보티지 같은 경우도 어 지금 20만 원대를 리탈했지만은 사실 작년부터 이제 수익을 좀 걷둬 그 몇 안 되는 액추에이터 기업으로 이제 우리 뷰가 좀 달라졌고요.

303. 그리고 레인보 로보틱스가 어 이제부터는 [콧방귀] 사실 오너 리스크가 좀 잠재었던게 부서를 다 쪼엽니다.네 개로 쪼였어요. 이게 쪼갠 이유가 딱 하나잖아요. 어 대표가 어 그 사업부마다 압박을 주겠죠. 실에 대한 압박이라든가 빨리 우리가 진행 과정을 이제는 대표사 직속으로은 거예요. 그니까 어떻게 보면 레인보우도 사업부를 쪼겠고 그리고 어 삼성전자도 대표 이사 직속으로 이제 로봇 추진이 RX 사업부를 만들었기 때문에 오늘의 하락은 좀 속상하지만 제가 그리고 차트를 한번 조금 이제 띄어놔 드리면은요. 사실 이런 분위기예요. 그러니까 레인보우 로보틱스가 두 가지 이제 시그널이 있는데 한 가지는 50만 원 근처의 시그널이었어.

304. 그니까 50만 원의 저항대를 한번 돌파해고 시세를 냈다가 여기 싼고점을 맞고 나서 빠졌거든요. 그래서 원래 지지했던 구간이이 50만 원 근처였는데 50만 원에 대한 지지력을 이탈을 했어요. 근데이 38 30만 원 지금 38만 원인데 30만 원대를 거드린 이유가 과거에 있었던 레인보우 로보틱스의 삼성전자 지분에 대한 소식이 발표가 되고 나서 30만 원의 허드를 돌파했거든요. 그래서 저 개인적으로는 뷰는 레인보 로보틱스는 30만 원대까지 이제 주가가 내려왔다면 앞서서 말씀드렸던 삼성전자가 지본을 이제에 콜옵션 지본을 행사했던 그 가격대 라인까지 왔기 때문에 그 가격대 라인이 깰 가능성들은 이제 없다.

305. 그래서 저는 일단지지 라인은 30만 원대 초반 초중반지지 라인까지도 바라봐야 되겠지만은 제가 이렇게 거드렸던요 라인과요 라인의이 공통점은 어 레인보우 로보틱스가 삼성의 자회사로 편입되는 그 과정에 있어서의 그지지 라인이기 때문에 충분히 지켜줄 용이는 있다라는 말씀을 꼭 드려보고 네. 30만 원대가 굉장히 의미 있는 라인이다라고 말씀해 주셨고요. 삼성전자의 코션 행사 가격대라고 말씀해 주셨습니다.이 이하로까지는 사실 안 가기를 굉장히 좀 바래해 보게 되는데 그러면 어 단기적으로 들어오셨던 분들은 물론 기대감이 엄청 크다라고 말할 수 없겠지만 최근에 수급도 좀 들어왔고요.

306. 그리고 어쨌든 컨퍼런스 콜도 있다 보니까 단기적으로 들어오신 분들은 좀 팔고 싶은 그런 압력도 있으실 것 같기는 해요. 손실이 그렇게 크지 않은 구간에서 빨리 정리할까라는 생각도 드실 것 같은데 단기 시각과 중장기 시각은 좀 달라질 수 있을까요? 중장기 시각으로 보면 어 제가 이런 썰도 막 들었어요. 지난주에 레보 로보틱스만 주가가 빠진 건 아니지만 민감하신 분들한테는 아 이제 삼성이 레무 로보틱스 어 본인들의 RV 사업부 추진으로 아마 이별을 할 수도 있겠구나. 어 그러니까 아예이 레모로부터 독단 독단적으로 가고 삼성 안에서 어 신사업부 추진하고 아마 다른 뭐 M&를 하든 그런 부분까지 나왔는데 그거는 그게 달았던 그런 상황이고요.

307. 그럴 일은 별로 없을 것 같아요. 왜냐면 추가적인 코프 행사도 남아 있고요. 그리고 독단적으로 이제 사업부를 신설하더라도 기존에 있었던이 기술력의 격차가 있기 때문에 레인보 로보틱스의 뭐 4종 로봇에 대한 기술력, 휴보에 대한 기술력들을 등등을 종합해서 보고 그다음에 레모 로보틱스는 뭐죠? 삼성 캡티브 물량이 지금 계속 늘어나고 있어요. 그러니까 쉽게 이별할 수는 없다. 그렇게 생각하시면 될 거 같아서 지금으로서는 뭐 단기적인 전략으로는 비중 축소가 원래는 맞습니다. 왜냐면 지지력 이탈도 했고 지금 변동성이 좀 큰 시장이기 때문에 오히려 어 실적이 좀 어 경고한 다른 이제 섹터들보다는 이렇게 좀 시장 변동성에 좀 취약하다는 단점은 있습니다만 중장기로 보시는 분들한테는 어 당연히 모아가야겠죠.

308. 그리고 아 지금 유니트이죠. 중국의 상장 지금 시총이 한 9조 정도 예상하고 있는데 그거보다는 허드를 높게 줄 수는 없지만은 그거 정도로 따라갈 수 있는 그런 지금 시총 정도는 된다. 그런 기술력까지는 보유하고 있다라고 보시면 될 거 같아요. 네. 단기적으로는 시장이 워낙 변동성이 크기 때문에 뭔가 우리가 좀 대응에 대한 부분들 고민해 볼 필요는 있지만 중장기적인 시각으로는 삼성전자 관련된 수혜적인 측면들 그리고 미국의 중국에 대한 로봇 규제에 따른 반사수의 기대가 여전히 살아 있다라고 해 주셨으니까요. 한번 레인보우 로보틱스도 한번 지켜봐 보도록 하겠습니다.

309. 자, 마지막으로이 종목 여쭤보고 싶어요. 오늘 실적이 발표된 삼성전기입니다. 실적은 매출액, 영업 이익, 영업 이익률 모두 컨센을 상회했는데 주가는 오히려 그때보다 빠집니다. 아까 발표가 됐을 때가 2%대 하락이었는데 오히려 주가는 지금 5% 대까지 밀리는 양상이에요. 대표님 이런 밀림의 양상들 어디서 원인 찾아봐야 될까요? 보여신 분들 지금 또 마음이 굉장히 찹하실 것 아, 이거 사실은 되게 어, 저도 이해가 안 되는 부분은 맞아요. 어, 더 발 더 바랬던 건가? 그러니까요. 눈높이 높이가이 정도로 높아졌나? 그리고 이번에 이제 태양 기전이라고 해서 이제 경쟁사들도 사실 MSC 가격 인상 발표했고 삼성전기도 그에 따라서 가격 인상에 대한 ASP 마진율은 충분히 나와줄 수 있고요.

310. 그리고 증서를 하기까지 이렇게 시간이 많이 걸리는데 숫자도 잘 나왔고 조정도 조정 받을 대로 받았고 왜냐면 고점 240만 원에서 지금 오늘 [콧방귀] 지금 시가로 93만 원이잖아요. 그만% [목을 가다듬음] 이상 빠진 거거든요. 그래서 어삼성전기가이 정도로 빠진 이유를 그냥 이거 일부러 찾아야 돼요. 사실은 일부러 많이 올랐다라는게 이유입니다. 그러니까 고밸류를 지금 형성하고 있다. 그러니까 올해 EPS 대비해서 사실 실적으로 계산하면은 100배가 조금은 넘어요. 그리고 작년 그니까 내년이죠. 내년 멀티플 EPS로 계산했을 때는 한 50배 정도기 때문에 우리가 흔히 얘기해서 어 시가 총액이 상상위 종목 중에서도 사실 삼성전기 하면은 밸류가 그렇게 낮진 않거든요.

311. 왜냐면 뭐 삼성전자 SK닉스 올해 선행으로는 뭐 다섯 배 이하 정도인데 어 밸류 계산했더니 조금 높다라고 이렇게 인식하면서 뺄 수도 있거든요. 그니까 지금으로 삼성전기를 제가 지금 단점을 찾으려고 해서 찾은 건데 어 MLCC도 그렇죠. 그다음에 FCBG도 그렇죠. 앞으로 있을 유리 기판에 대한 성장 스토리도 너무 탄탄한데도 불구하고 오늘부로 정확하게 120일선을 이탈을 했기 때문에 이탈을 한번 하고 나면 조금은 어 바로 회복하기는 사실 좀 어려울 수도 있다. 예. 예. 그래서 시간의 여유는 조금 이게 시간적 어 기간 조종은 가격 조종은 저 충분히 받았다고 보고요.

312. 기간 조정은 좀 걸리겠지만 현재 구간에서는 과매도 구간에 걸려서 한 번은 시장이 좋아질 때 반등을 나올 수 있는 선순위로서 우리가 생각을 해야 된다라고 보고 그리고 삼성 물상 같은 경우도 실적 발표 어제 했는데 굉장히 잘 나왔는데 불구하고 반등 오늘 주다가 또 시장 때문에 빠졌거든요. 네가는 [콧방귀] 오늘 실적 발표가 날짜가 조금 애매하지 않았나? 그니까 좀 시장이 반등을 주는 그런 타이밍에서 준다라고 했을 때는 오히려 수급적인 역할로서 빈집을 좀 공백을 채워줬겠죠. 예. 그렇게 봅니다. 네. 확실히 시장 영향이 큰 것 같다라는 생각이 듭니다.

313. 오늘 뭐 어 워낙 눈높이가 높았던 부분들도 있었을까요? 다만 숫자는 확실히 잘 나왔는데 이렇게 빠진 부분들 어 시장의 영향 주가 돌림 그니까 시장 돌림이 나오면 회복력은 좀 빨리 나올 수도 있다라고 하셨는데 아까도 100만 원 언급해 주셨는데 아까 진짜 한시간 전까지만 해도 잘 지켜줬었거든요. 대표님, 근데 보유하고 계신 분들은 기업의 가치 그리고 기업의 성장 여전히 기업은 앞으로 3분기 4분기에 대한 실적에 대한 기대감 갖고 갈 수 있는 숫자를 보여 줬기 때문에 보유 관점이 맞으시는 거죠? 보유 관점은 맞지만 어 삼성 전개에 대해서 비중이 만약에 뭐 2, 30% 정도의 비중이 조금 많다라고 했을 때는 어 차트를 제가 이제 주봉으로 하나 이렇게 켜 봤어요.

314. 그러니까 당연히 어 우리가 삼성전기가 예전에는 답답 전기라는 별명도 붙었는데 무려 10만 원대에서 지금 240만 원이 갔으니까 24배가 같습니다. 이것도 단기간에 그니까 제가 이거 그 제가 주봉이라고 얘기한게 무슨 월봉도 아니고 연봉도 아니에요. 그러니까 한 주간으로 예, 정말 짧은 기간에 제가 이렇게 5월 달만 보면은 주간 수익률이 60%가 넘었습니다. 그러니까 시세가 사실은 일부는 숫자는 잘 나왔음에도 불구하고 너무 과열의 주가 상승을 좀 보여 줬기 때문에 그 과열을 식을 때도 너무 뜨겁게 단기간이 식지 않았나? 그리고 이번 주만 하더라도 7월 달에 주간 하락률이 지금 단송 계산으로 7, 27%예요.

315. 그니까 한 주만에 30% 그러니까 시가 총액이 이렇게 크고 성장 스토리 너무 좋고 숫자도 이미 오늘 잘 나왔는데도 불구하고이 정도면 심 이제 투자 심리적으로 위축될까 왜냐면 호재 나왔는데 빠지면 사실 심리적으로 되게 불안해 치거든요. 그래서 전체적으로 보면은 그러면 제가 이렇게 거드리면 어 다시 반등을 줄 때 그니까 당장 반등은 안 주겠지만 20주선의 위로 올라오는 반등을 줄 때는 물량 비중을 조금 축소하는게 맞겠다. 왜냐면이 정도에서 다시 급이 V자 반등을 내주기가 쉽지 않거든요. 일단 어 지지력이 훼손이 됐기 때문에 그래서 그런 부분들을 좀 염도하시면서 120만 원에서 130만 원 근처됐을 때는 비중 일부 축소 전략을 좀 말씀을 드리도록 하겠습니다.

316. 네. 시장의 변동성이 크기 때문에 오히려 120만 원에서 130만 원 구간, 그러니까 주봉상으로 20일선에 대한 회복되는 가격이네요.이 라인까지 왔을 때는 비중에 대한 축소 부분들도 한번 고민해 볼 필요가 있다라고 해 주셨으니까요. 삼성전기 보유하신 분들 네. 네. 오늘 시장의 분위기가 오늘도 변동성이 컸는데 또 김성훈 대표님과 함께 뭐 조선 어 그리고 우리가 반도체 여러 가지 섹터에 대한 이야기들 좀 꼼꼼하게 나눠 본 거 같습니다. 김성훈 대표님은 여기서 보내 드리도록 할게요. 대표님 네. 일단 코스피는 그래도 빨간불이 유지됩니다.

317. 0.1% 빨간불 유지하고 있고요. 코스닥 같은 경우에는 여전히 하방 압력 받아갑니다. -1.4% 4% 흐름이 나와주네요. 아, 요즘은 실적 발표가 무섭게 느껴진다라는 이야기가 심심지 않게 들립니다. 기업의 가치와 무관하게 주가 변동성이 커지기 때문이 아닐까라는 생각 드는데요. 수급적으로 안정화를 찾아간다라고 한다면 기업의 가치 분명히 시장이 알아주는 날이 오지 않을까라는 생각도 듭니다. 어, 내일 이제 아마존의 실적 발표 그리고 애플 키오시아까지 실적 발표 여전히 일정 남아 있습니다. 저희 마켓 포커스 플러스에서는 실적 같이 꼼꼼하게 다루면서 시장에 대한 방향성 이야기 나눠 볼게요. 네, 저는 내일 11시 이시각 돌아옵니다. 끝까지 시청해 주신 여러분들 고맙습니다. 입니다.