저자: TonyRobbins · 한국인
요약 보기
미국 주식은 장기적으로 우상향하며 조정·폭락은 매수 기회다. 시장 타이밍은 불가능하므로 분산투자와 꾸준한 적립이 핵심이다. 20년간 최고 수익일 11~31일을 놓치면 수익률이 급감하거나 마이너스가 된다는 JP Morgan 통계를 근거로 중간 매도를 경계한다. 조기 적립의 복리 효과를 강조한다.
다듬은 글
매년 조정 장세가 찾아오고, 그 조정은 해마다 두 배씩 상승하는 흐름으로 이어지곤 했습니다. 정말 놀라운 사실은, 우량주를 팔아버리고 20년 동안 가장 수익이 높았던 11일을 놓친다면 결과가 어떻게 될지 생각해 보는 것입니다. 장기 투자자들이 감정을 다스리고 나무가 아니라 숲을 보기를 진심으로 바랍니다. 앞으로 여러 차례 마주칠 2조 원짜리 같은 큰 하락장에서도 말입니다.
이번 내용은 세계적인 연설가이자 글로벌 베스트셀러 여섯 권의 저자인 토니 로빈스가 밝힌 미국 주식의 특별한 비밀입니다. 경기 침체가 얼마나 큰 기회가 될 수 있는지 여러분과 나누고 싶습니다. 이런 상황에 잘 대비한다면 지금 위치에서도 목표를 이룰 수 있습니다.
밀레니얼 세대는 학자금 대출을 안고 있을 가능성이 큽니다. 얼마나 힘든지, 그리고 여러분이 큰 스트레스를 받고 있다는 것을 저도 압니다. 핵심은 누구든 부를 만들 수 있다는 점입니다. 베이비붐 세대라 해도 이 이야기를 들어본 적이 없을 수 있습니다. 시장 조정은 언제나 최고의 기회를 주지만, 사람들이 그저 준비되어 있지 않았을 뿐입니다.
저는 워런 버핏부터 레이 달리오, 칼 아이칸까지 세계 최고의 투자 천재 50명에게 질문했습니다. 제 목표는 실제 결과와 실제 전략을 통해 여러분의 투자 두려움을 없애는 것입니다. 이것을 배운 사람은 살아남을 수 있습니다.
첫 번째는 시장 타이밍입니다. 워런 버핏은 "타이밍을 알아내려는 것은 절대 불가능하다"고 다시 한번 말했습니다. 방송사들이 내놓는 전망치와 주가 예측은 점쟁이에게 묻는 것과 다를 바 없습니다. 아무도 타이밍을 알지 못하고, 저도 마찬가지입니다. 하지만 논리적으로 접근해 보면, 폭락이 곧 온다고 생각하며 기다리는 동안에도 저는 돈을 법니다.
비밀 중 하나는 물론 분산투자이고, 포트폴리오의 강점과 약점을 이해하는 것입니다. 하지만 모두가 정말 알아야 할 부분은 주식시장의 진짜 중요한 비밀입니다. 여기서 핵심은 실질적인 부를 쌓는 방법입니다. 그리고 그 부를 지키는 길은 돈이 여러분을 위해 일하게 만드는 것입니다.
물론 저는 여러 사업체를 소유하고 있지만, 또 다른 방법은 숫자를 다루는 것입니다. 훌륭한 사업을 하더라도 투자는 여전히 필요하다고 생각합니다. 직원이 필요 없고, 어디서든 할 수 있습니다.
이제 주식시장 이야기를 해보겠습니다. 모두가 타이밍을 노리고 있습니다. 그러니 잘 들어주십시오. 첫 번째 조정 국면은 매년 찾아옵니다. 하지만 사람들은 과하게 반응합니다. 1900년부터 작년까지 조정 국면은 평균적으로 1년에 한 번꼴로 발생했습니다. 조정 국면을 간단히 설명하면, 고점을 찍은 뒤 10%에서 20% 하락하는 상황을 말합니다. 10% 넘게 떨어지면 약세장, 즉 폭락입니다.
하락장은 매년 찾아오고, 사람들은 공황 상태에 빠지며, 주식시장은 하루에 900포인트씩 떨어지기도 합니다. 세계 역사상 가장 큰 헤지펀드를 운용하는 레이 달리오와 인터뷰했습니다. 대형 헤지펀드들이 150조 원으로 성장하는 동안 그는 1,650조 원을 운용합니다. 그와 대화하려면 5조 원 이상의 자산과 1,000억 원의 투자가 필요합니다.
그가 방송에서 한 말을 나누겠습니다. 이 최악의 상황에서 무엇을 해야 하느냐는 질문에 그는, 지난 75년 동안 85%의 확률로 수익을 낸 방법을 답했습니다. 그 방법은 역사적으로 조정의 80%가 폭락으로 이어지지 않았고, 재작년처럼 모두 회복했다는 사실입니다. 하지만 그때 팔아버렸다면 10만 원이 남았을 것입니다.
이번에는 폭락을 살펴보겠습니다. 폭락은 대략 5년에 한 번꼴로 발생합니다. 그래서 더욱 준비해야 합니다. 그러나 준비하는 동안에도 기회는 찾아옵니다. 폭락은 매우 빠르게 1년 안에 회복되는 경우가 많고, 33%가 떨어지더라도 팔지 않는 한 손실로 간주되지 않습니다.
모두에게 전하고 싶은 것은, 미국 주식시장 200년의 역사에서 폭락 다음 해에는 언제나 큰 상승이 있었다는 사실입니다. 2008년에는 많은 사람이 50% 수익을 냈고, 2009년 하루 만에도 69% 상승했습니다. 미국이 무너지는 데 베팅하는 게 아니라면 여러분은 이기게 됩니다. 그것이 자산을 불리는 방식입니다.
또 한 가지, 통계적으로 매 배달은 새로운 고점을 찍습니다. "이렇게 올랐으니 폭락이 오는 거 아닌가?"라고 생각할 수 있습니다. 여기서 한 가지만 말씀드리겠습니다. 저는 JP모건을 위해 투자 컨퍼런스를 주최했습니다. 참가 조건은 억만장자여야 했고, 400명의 억만장자가 행사에 참석했습니다.
이것은 정말 중요한 지점입니다. 결정적인 부분은 JP모건의 20년 통계 결과를 바탕으로 이 회사가 내린 결론입니다. 20년 동안 S&P 수익률은 연평균 8.2% 상승했고, 맥은 2년마다 두 배가 되었습니다. 정말 놀라운 사실은, 우량주를 팔아버리고 20년 동안 가장 수익이 높았던 11일을 놓치면, 과거 20년간 연평균 8.2%였던 수익률이 절반인 4.2%로 줄어든다는 점입니다.
가장 수익이 높았던 21일을 놓치면 20년간의 연간 수익률은 2%에 그칩니다. 더 나아가 20년 동안 가장 수익이 높았던 31일만 놓쳐도 수익률은 마이너스가 됩니다. 20년 중 며칠이 그 차이를 만드는 것입니다. 결론적으로 투자자가 할 수 있는 가장 어리석은 일은 중간에 파는 것입니다. 투자 방법이 중요합니다. 공짜 돈이 생길 때만 투자한다면 결코 도움이 되지 않습니다.
이제 모두가 알고 있듯이, 여러분에게 가장 중요한 투자 결정은 단순한 사용자가 아니라 먼저 소유자가 되는 것입니다. 예를 들어 아이폰 사용자가 애플 주식을 갖고 있지 않다면, 그는 그저 소비자일 뿐 소유자가 아닙니다.
어떻게 소유자가 될 수 있을까요? 모두에게 이렇게 말씀드립니다. 돈이 많든 적든, 가장 중요한 투자 결정은 소유 의식을 갖고 월급의 일정 금액을 무슨 일이 있어도 쓰지 않는 것입니다. 자동이체로 넣든, 투자 계좌로 옮기든 말입니다.
이것은 실제 이야기입니다. 1950년대 존슨의 이야기입니다. 그는 배달 회사에서 일했고, 그가 받은 가장 큰 영예는 고작 1,400만 원이었습니다. 하지만 은퇴할 무렵 그는 7,000억 원을 갖고 있었습니다. 생애 동안 350억 원을 기부하기도 했습니다. 어떻게 이것이 가능했을까요? 그의 친구 한 명이 가르쳐 주었습니다.
어느 날 친구가 말했습니다. "내가 너를 부자로 만들어 줄게. 내 연봉도 1,400만 원뿐이지만, 매달 일정 금액을, 세금 떼고 남는 돈만큼만 저축해 봐." 그 돈의 20%를 투자했고, 복리가 더해져 700억 원으로 불어났습니다. 여러분은 어디에 투자하든 자신이 있을 것입니다. 하지만 주식은 결국 최소 한 번쯤, 평생에 50%에서 70%까지 떨어집니다. 그래서 한 회사만 보유하지 말고 여러 섹터에 분산해야 합니다. 젊다면 시간이 충분하니 조금 더 많은 비중을 배분하는 것도 좋습니다.
복리 이야기로 돌아가서 간단한 예를 들겠습니다. 19살 고등학생이 아버지를 설득해 매달 30만 원씩 투자하게 했습니다. 1년이면 400만 원입니다. 마음만 먹으면 누구나 투자할 수 있지 않습니까? 19살에 시작한 이 학생은 28살에 주식 적립을 멈추고 보유 주식을 그대로 두었습니다. 총 3,500만 원을 투자해 주식을 샀을 뿐입니다. 20년 동안 시장이 연 8%씩 성장하면서, 그의 3,500만 원은 9억 4,000만 원이 되었습니다. 즉, 15번의 주기를 거쳐 쌓인 것입니다.
반면 그의 가장 친한 친구는 29살에 투자를 시작했습니다. 그도 매달 30만 원씩 투자했고, 65살까지 멈추지 않고 매달 쌓아 나갔습니다. 3,500만 원 대신 총 1억 8,000만 원을 투자했습니다. 하지만 65살이 되어서도 10억 원이 되지 않습니다. 그래서 일찍 시작해야 합니다.
유튜브 채널 '턴잉포인트'에 토니 로빈스가 실제로 이 이야기를 전하는 영상이 있습니다. 이 영상을 보고 무언가를 얻어 가시길 진심으로 바랍니다. 오늘 이 영상은 광고가 아니라, 여러분의 투자 역량이 더 강해지고 더 멀리 내다보시길 바라는 진심에서 만들었습니다.
Comments 0