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이번 주 마무리 그리고 2월 마무리 전략 3월을 준비해야겠죠. 시장 돋보기로 자세히 한번 포트폴리오 재정검 해 보실까요? 차영주의 시장 돋보기 차영주 와이즈 경제 연구소장과 함께합니다. 어서 오세요. 안녕하십니까? 2월에 오늘 딱 단추를 잠궈야 되는 날인데 개인들이 지금 보면 오늘 매도로 대응하게 되면 그간에이 포트폴리오에서 뭔가 변화가 있지 않을까 싶었거든요. 그런데 어김없이 2월에 보여줬던 지수가 내리면 우리는 산다를 보여주고 있고요. 외국인은 2조원 넘게 지금 팔고 있습니다. 그대로 3월에도 그러면 좋다. 빠지면 매수로 가담해야 된다.이 전략 고수하는게 맞습니까?
어, 근데 뭐 제가 그렇게 조언을 드리지 않다 하더라도 많은 분들이 그렇게 하시는 거 같아요. 그게 딱 이제 한 달인 거 같아요. 우리가 2월 2일 날 월요일이었는데 그날 블랙번데였습니다. 블랙드 기억하시죠? 어, 폭락을 했는데 그때 이제 야, 이제 1월 이후에 조정 나타나는 거 아니야라고 봤는데 그때 사신 분들이 다 수익이 나다 보니까 이제 지금 학습 효과가 나타났다라는 거죠. 근데 한편에서는 외국인들이 파는데 이건 뭐냐 도대체라고 하실 수 있긴 하겠습니다만 어 지금 이제 그 여의도 증권가의 전원에 따르면 외국인들이 구조적으로 파는 건 아니고요.
예를 들어서 외국인들이 내 포트폴리오에 한국의 반도체를 뭐 예를 들어서 10%를 가져가야 된다. 워낙 포트폴리오가 다양하니까. 근데 가만히 있어도 삼성현자 하이닉스가 올라가니까 비중이 11% 12% 가는 거예요.고 물량을 이제 덜어내는 거죠. 1, 2%씩 덜어내는 거지. 그죠? 삼성 하이닉스꺾는 것은 아니고요. 어 그런 정의 어떤 수량에나오는 고려 개인들은 기회다라고 하고 사는 거 같습니다. 글쎄요. 이제 3월도 이런 추세가 초반에는 좀 유지될 것으로 보여집니다. 이제 많은 분들이 아시는 것처럼 지금 개인 투자금이 어마무시하게 좀 들어오고 있고 그게 이제 반도체 중심으로 들어오고 있다 보니까 반도체에 대해서 저가 매수 더군다나 영업 이익 증가 전망치가 높아지니까 그거는 맞을 수 있다라고 봐요.
어 그렇지만여 비주도주에 대해서는 여전히 변동성은 3월 달에 나타날 가능성이 있다. 어제 같은 경우도 6,300을 찍었습니다만 상승 종목보다 하락 종목수가 더 많았죠. 어 그리고 일부 뭐 우리가 이제 K형 증시다라고 얘기를 하는데 올라가는 애들만 좀 강하게 올라가고 있고 못 올라가는 층은 여전히 조금 변동성이 나타나는데 오늘은 또 그런 현상이 더 커지고 있는 거 아니겠습니까? 그래서 만약에 저가 매수하신다라면 반도체 중심으로 저가 매수를 하는 것은 뭐 나쁘지 않은 전략이 될 수 있긴 하겠습니다만 3월 한 달은 조금 쉬어갈 수 있다라는 것도 우리가 좀 톤다운을 하실 필요도 있지 않겠는가 두 가지를 동시에 말씀드리도록 하겠습니다.
네. 2월의 법칙 저점 매수는 승리라는 법칙이 유효하긴 한데 종목 선별이 정말 중요하다라는 말씀 주셨어요. 오늘도 2,000개 넘는 종목이 빠지네요. 그렇습니다. 어 그러면 반도체를 그 안에서 주도주는 그대로 가져가는데 종목 선별이 중요하다. 그러면 지금 대형주 장세잖아요. 그럼 투톱 제외하고는 계속 소외받는 건가? 반도체 안에서도 조금 더 기민한 전략 필요할 것 같은데 어느 쪽 보세요. 어쨌든 뭐 투톱은 상수죠. 하에말을할필 없는고 많은 분들이 지금 소부장 쪽에서 후공이 이제 다시 얘기가 나오고 있는 상태죠. 한미 반도체가 뭐 앞서도 말씀하셨던 거 같은데 암미 반도체가 지금 강하고 있는 거고 한화비전도 그렇다고 결코 약한 것도 아니고요.
이스페타시스 같은 경우는 좀 내년도에 대한 전망이 좀 긍정적이죠. 올해보다는 어 하반기로 좀 가야 된다라는 얘기가 나와서 약간 뒤지곤 있습니다만 후공정 우리가 HBM에 대한 부분들이 있는 건데 또 전공정에 대한 또 원익 IPS라든지 이런 종목들 우리가 결국 디램도 지금 잘 팔리고 있는 거 아니겠습니까? 이런 쪽들에 대한 얘기들도 같이 나오고 있는 거 같습니다. 그렇기 때문에 디램이 잘 팔리면 전공정, HMA 잘 팔리면 후공정에 대한 부분들도 부품단도 여전히 어 괜찮은 섹터인 거 같아요. 이쪽에 대한 전반적인 반도체에 대한 전반적인 어떤 기대감 이런 것은 어 우리가 같이 가져가야 되는 대표적인 섹터가 아니겠나 이렇게 말씀드릴 수가 있겠습니다.
오늘도 리포트 보니까 그 소부장은 계속 투자하는 것이 유효한데 네 어 ROE는 개선되고 PBR은 좀 부담이 적은 쪽으로 보자 이런 아이디어가 계속 증권사에서도 나오더라고요. 차소장님도 너무 고점부담 큰 쪽 좋아하시지 않으시잖아요. 타픽 어느 쪽 보세요? 네. 어 일단 지금 현재 저는 오히려 그 소부장에서 이제 타픽을 좀 보면 하나비전을 좀 보고 있습니다. 하나비전 우리가 이제 한미 반도체 같은 경우는 여전히 상수고요. 한미 반도체 같은 경우는 상수지만 하나비전 같은 경우가 지금 현재로서는 차트가 급등한 이후에 단기 조정 구간에 좀 들어 그니까 횡보 구간에 들어가 있는 보 모습들이고요.
크게 빠지진 않아요. 그러니까 이제 정리 교통 정리가 됐다라고 저는 생각을 합니다. 반미 반도체는 이제 하이닉스 향. 그다음에 이제 하나비저는 삼성향. 아, 이제 이런 식으로 아직 이제 구체화됐다라고 된 건 아니겠습니다. 제 개인적으로 정리를 하는 거고요. 왜냐면 한미 반도체와 삼성이 손을 안 잡기로 했기 때문에 어, 그런 부분들을 감안하게 되면 하나비전이 지금 현재 횡보하고 있는 그 현재 지금 모습이 한미 반드시 다른 모습이잖아요. 오히려 지금이 매수할 수 있는 기회가 될 수도 있겠다. 이렇게 좀 말씀드리겠습니다. 네. TC 본딩 장비들, 본더 장비들의 경쟁이 심화되는데 세미텍의 지금 기회를 조금 더 점수 주셨거든요.
움직임 지켜보겠습니다. 다음 주목해야 될 섹터로 가보겠습니다. 직접 공개해 주세요. 3월 어떤 섹터 가장 눈여 보세요? 어, 지금 이제 자동차를 많은 분들이 좀 보고 계신 거 같아요. 근데 이제 어제 테슬라 주가가 조금 조정을 받았죠. 그러다 보니까 오늘 이제 자동차에 대한 조정이 조금 나오고 있는 거 같은데 어 일단 뭐 그 우리가 레인보우 로보틱스와 자동차를 같이 보셔야 되는 것들이 아니겠나 싶습니다. 자동차의 차트가 현재 지금 굉장히 강한 흐름들을 좀 보여주고 있는 상태이기 때문에 자 뭐 일단 이런 모습들을 좀 보게 된다라면 어 여전히 자동차에 대한 관심 많은 분들이 지금 뭐이이 부분에 대해서는 어 이견이 없는 거 같아요.
그러니까 이제 어 자동차를 본질 가치로 봐야 되느냐 아니면 우리가 로봇 가치로 봐야 되느냐 어 이런 부분들에 대한 논쟁들이 있을 수 있긴 하겠습니다만 여전히 많은 분들이 어 우리가 그 자동차보다 로봇 가치를 보는 거 같아요.요 차이점이 어디 있느냐라고 보면 기아 같은 경우는 증권사 리포트를 보면 로봇 얘기보다 기아의 어 올해 나올 그 하이브리드 다섯 종에 대한 신차 모멘텀을 보고 있습니다. 그러니까 기아 같은 경우 최근에 주가가 먼저 하 현대차보다 먼저 고점을 돌파했죠. 이것은 어 궁극적으로 놓고 보면 어 기아는 자동차의 본질 가치에 집중한다라고 볼 수 있긴 하겠습니다만 오늘 빠지는 거 보면 기아가 한 2.3% 현대차가 1.1% 빠지니까 현대차는 여전히 로봇같이 테슬라가 조정을 받았다 하더라도 어 그리고 현재 레인보우 로보틱스가 한 1% 조정을 받는다 하더라도이 로봇 가치에 더 집중하고 있다라고 보게 된다라면 현대차에 대한 부분들은 어 긍정적이고 또 하나 현대차가 지금 이렇게 강한 것은 우리가 오늘 금요일이지 않습니까?
지금 수요일날 분들 수요일날 강했죠. 수요일 사셨던 분들은 배당을 받으실 수 있었습니다만 어제 오늘 사신 분은 이제 배당에 대한 건 끝났어요. 배당 기준이 내일이기 때문에 이게 3일 수도 결제기 때문에 어 그럼에도 불구하고 배당 이후에도 현대차에 대한 매수가 들어온다라는 것들은 우리가 3월 달에 이쪽에 대한 관심을 지속적으로 가져가겠다라는 것이 투자자들의 생각이 아니겠나이 부분을 우리가 잘 캐출할 필요가 있지 않겠는가 말씀드릴 수가 있겠습니다. 그 이전에 현대차 그룹주 봐 주시면서 글로비스를 봐 주신 바 있어요. 이쪽으로 더 매력도 계속 보세요.
아니면 다른 종목을 좀 눈여겨 보시는지 어 지금 이제 현대에 대해서는 조금 이제 나눠지는 거 같아요. 글로비스를 제가 그동안 지속적으로 봐았던 것은 지배 구조 개편과 관련된 부분들이고 이게 이제 우리가 볼 다이나믹스와 관련해서 지배 구조를 개편하겠다.이 부분도 좀 얘기가 나오고 있는 거 같습니다. 그렇지만 시장의 투자자분들의 관심은 여전히 현대차, 현대 오토에버, 현대 모비스 세 개로 압축이 되고 있는 거 같습니다. 오늘 글로비스 아 모비스와 현대 오토웨 변동성이 좀 나타나고 있습니다만 오토웨버 같은 경우도 빠르게 밑꼬리를 달고 있는 상황이다라고 보면 결국은 제가 봤었던 관점 그러니까 이제 현대차 그룹 내에서 글로비스는 지배 구조 개평과 관련돼 있는 부분들이고 어 그리고 배당과 관련돼 있는 부분들이고 나머지는 지금 로봇과 관련된 부분들이다라고 보면 로봇에서 대장주는 결국 오토에버와 현대차 현대 모비스 식으로 어떤 다른 관점에 접근이 가능할 것으로 보이기 때문에 어 조금 시각을 조금 바꿀 필요도 있지 않겠는가 말씀드릴 수가 있겠습니다네.
네. 의견 들어봤습니다. 시장 돋보기 폭차 포착주로가 볼게요. 3월을 대비하는 종목을 고심해서 뽑아 오셨는데 저는 봤습니다. 근데 주가가 급등하거든요. 직접 공개해 주시죠. 네. 뭐 벌써 지금 뭐 7%대 급등하서 지금 VI가 걸렸는데요. 예. LG 화학입니다. 어, 제가 이제 LG 화학을 오늘 뭐 지금 장 전에 이제요 부분을 뽑아놨는데 벌써 구약에가 걸리긴 했습니다만 아직까지 부담은 없다라고 좀 말씀드릴 수 있겠습니다. 어, 지금 이제 LG 화학이 그럼 갑자기 왜 이렇게 강하냐라는 부분들인데 어제 이제 리포트가 나왔죠. LG엔솔 지분이 79%가 있습니다.
이거를 회사가 70% 대까지 낮춘다라고 했습니다. 그러면이 재원을 어디에 쓸 것이냐? 자사주소각이든지 여러 가지 부분에 있어서 어 활용을 하겠다라고 좀 말씀좀 얘기가 되는 거죠. 궁극적으로는 LG 화학이 LG 디스플레이에 대한 지분을 50%플러스 한 주만 가져도 되는 거기 때문에 어 지금 LG 디스플레이 지분 가치가 올라감에 따라서 LG 화학의 지분 가치도 같이 올라가고 이것을 만약에 처분한다 하면 여기에 따른 잉여 현금 흐름으로 통해서 어 막대한 투자를 할 수 있는 부분들이 된다라고 좀 말씀드릴 수가 있겠습니다. 또 LG 화학에 대한 수익 개선 효과도 충분히 나타나고 있는 부분들이 있다라고 말씀드릴 수가 있겠습니다.이 이러한 수익성 개선 효과와 LG 엔솔 처분에 대한 이익에 대한 부분들이 맞물리면서 최근 LG 화학이 어 주식 시장에서 관심을 받고 있다.
이렇게 설명이 가능하겠습니다. 네. 지금도 부담없다. 그니까 지금 42만 원까지 도약하면서 11월에 거의 고점 부금까지 다가섰어요. 직전 고점 돌파하면 어디까지 봐야 될지 어 일단 지금 목표가는 뭐 50만 원 정도까지 충분히 가능할 것으로 좀 보고 있고요. 제가 최근에 지난번에도 삼성 SDI도 한번 추천을 좀 드린 적이 있죠. 2월 초에 드린 지역이 있는데 우리가 이제 2차전지와 관련해서 에코프로나 에코프로비M을 좀 추천드리지는 않았습니다만 삼성 SDI, LG 화학 같은 미묘한 변화들이 있어요. 그 이제 증권사들이 리포트를 통해서 발관해내고 있기 때문에 우리가 그냥 도식적으로 2차전지는 좀 어려워라고 본다기보다는 그러한 미묘한 부분들을 여러분들이 포착하신다라면 의외로 어 우리가 이제 반도체는 이제 논로 치고 어 좋은 수익을 거둘 수 있는 어 계기가 되지 않을까 싶습니다.
그렇군요. 상법 개정안과 관련해서 그룹주 안에서의 변화들이 많이 나오고 있습니다. 말씀하셨던 LG 화학이 보유했던 LG 에너지 솔루션 지분 한 80% 가깝게 되거든요. 요 집은 활용에 대한 기대감으로 조금 더 몸집이 가벼워질 수 있다. 재평가를 통해 50만 원까지 지금 가능성 보고 계시거든요. 오늘 올라가는이 흐름들 앞으로도 계속 지켜보시면 좋겠습니다. 차영주 와이즈 경제 연고소장과 함께 도포기 전략 함께했고요. 3월에도 승률 높이는 전략으로 참고해 보시기 바랍니다. 같이 인사드릴게요. 2월 마무리 평온하게 하시죠. 고맙습니다.
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